【正文】 內(nèi)含報酬率 年 份 時凈現(xiàn)值 時凈現(xiàn)值 1 － 2021 － 2021 2 － 1666 － 1600 3 4 5 877 746 6 7 8 合計 － 四星級大酒店 32 采用插值法計算出內(nèi)合報酬率為 %， 20%+(25%－20%) =% 第九章 結(jié) 論 本項目投資期較短，引進(jìn)外資的同時，吸收消化先進(jìn)的管理運作方式，符合當(dāng)?shù)乜h委、縣政府旅游興縣的戰(zhàn)略方針，符合縣城“西改東擴”的城建規(guī)劃，上四星級大酒店，為當(dāng)?shù)芈糜畏?wù)行業(yè)做大做強將起到龍頭作用，本項目年實現(xiàn)利稅 1800 萬元的同時，能安置就業(yè)人員 180－ 300 人，并能帶動相關(guān)服務(wù)行業(yè)的發(fā)展。 三、經(jīng)營損益估算 本項目屬服務(wù)型企業(yè)，營業(yè)稅率為 5%，所得稅稅率 33%，根據(jù)上述估算年稅金 795 萬元；凈利潤 1005 萬元，年實現(xiàn)稅利 1800 萬元（詳見表八 .3） 服務(wù)收入估算表 (表八 .3) 序號 項目 2021 2021 2021 四星級大酒店 27 營運負(fù)荷 % 60% 80% 100% 1 客房收入 780 1000 1300 2 客服部、商品銷售 160 240 300 3 餐飲收入 690 900 940 4 商務(wù)、會展中心 800 1000 1200 5 網(wǎng)絡(luò)中心 20 40 80 6 娛樂中心 600 800 1080 7 健身中心 420 640 900 8 導(dǎo)游服務(wù) 130 180 200 服務(wù)成本估算表 (表八 .2) 序號 項 目 折舊及攤銷年限 2021 2021 2021 1 固定資產(chǎn)估算 3250 2 建筑物 20 年 2190 3 設(shè)備 8 年 75 600 4 園林 20 年 5 100 5 車輛 5 年 32 160 6 電子設(shè)備 5 年 40 200 7 開辦費 5 年 46 230 8 用具 5 年 14 70 9 土地 50 年 8 400 10 人員費用 540 損益估算表 (表八 .3) 四星級大酒店 28 年份 項目 2021 2021 2021 經(jīng)營收入 3600 4800 600 經(jīng)營稅金 180 240 300 經(jīng)營總成本 3060 3660 4200 —— 商品銷售成本 700 800 960 —— 客房成本 390 550 650 —— 餐飲成本 400 480 517 —— 其他 —— 企業(yè)管理費 30 48 58 —— 折舊及攤銷 —— 人員費用 420 500 540 —— 水電支出 80 100 120 —— 維修支出 40 60 80 利潤總額 360 900 1500 所得稅 297 495 凈利潤 603 1005 四星級大酒店 29 現(xiàn)金流量表估算 (表八 .4) 項 目 年 份 2021 2021 2021 2021 2021 一、現(xiàn)金流入 3600 4800 6000 一 )經(jīng)營收入 3600 4800 6000 二、現(xiàn)金流出 2021 2021 一 )固定資產(chǎn)投資 2021 1250 二 )流動資金 750 三 )經(jīng)營成本 3060 3660 4200 —— 折舊、攤銷 四 )稅金 180 240 300 五 )所得稅 297 495 三、稅前凈現(xiàn)金流量 － 2021 － 2021 四、稅后凈現(xiàn)金流量 五、累計稅前凈現(xiàn)金流量 － 4000 － － － 六、累計稅后凈現(xiàn)金流量 － － － 四星級大酒店 30 四、財務(wù)估算 本項目合資經(jīng)營期限 30 年，建設(shè)期為二年，從第三年開始營運，第六年經(jīng)營負(fù)荷可達(dá)到經(jīng)營規(guī)模的 100%，年利潤凈額可達(dá) 1005 萬元，年實現(xiàn)稅利可達(dá) 1800 萬元，利稅率為30%，凈 利潤率為 %。健身中心的項目有保齡球館、游泳池、美容健身、保健按摩、球藝室等，估算年收入 900 萬元，日平約 萬元。另外是對外接辦的婚禮喜慶酒宴估算 260 萬元。 第八章 財務(wù)評價 四星級大酒店 25 一、經(jīng)營收入估算 估算收入應(yīng)考慮的因素 本項目投資期二年，從第三年起運營，營運負(fù)荷第三年按 60%，第四年按 80%，第五年及以后按 100%進(jìn)行估算。 投資分期使用計劃 本項目計劃二年完成，第一年需投入資金 2021 萬元，其中土地出讓費 400 萬元；項目前期費用 20 萬元；車輛購置80 萬元；水電設(shè)施 50 萬元；設(shè)計費 60 萬元；建安工程的 40%約 1200 萬元；工資 30 萬元；其他 160 萬元。請社會有影響的知名人士來企業(yè)獻(xiàn)計，關(guān) 注企業(yè)文化的建設(shè)，在同行業(yè)中要有獨特的企業(yè)形象，盡量將企業(yè)文化融合到當(dāng)?shù)孛耧L(fēng)、民俗中。旅游旺季到各旅游名勝景點宣傳 XX風(fēng)光和景點特色；走訪有經(jīng)濟實力的部門、行業(yè)，以優(yōu)惠的方式邀請各單位組團(tuán)來 XX 開會、旅游休閑，還可在長沙、XX 等城市，張家界、韶山等景點，設(shè)促銷員按引來客流收 四星級大酒店 20 入計酬的形式，擴大縣外客源市場。在建立現(xiàn)代企業(yè)機制和加強各項管理，提高服務(wù)質(zhì)量的同時，還得講究營銷策略，注重不斷開發(fā)客源市場。 酒店在提高服務(wù)質(zhì)量的同時，要注重降低營運成本，對資金實行計劃定額管理，對財產(chǎn)要定位定人，定期維護(hù)設(shè)備。主要業(yè)務(wù)部門或相關(guān)崗位可采用招投標(biāo)或競聘上崗等形式，鼓勵公平競爭。 (二 )管理機制 按照現(xiàn)代企業(yè)制度和《公司法》的要求，酒店的權(quán)力機構(gòu)是董事會，董事會制定重大經(jīng)營決策和戰(zhàn)略目標(biāo)，決定公司中層以上的管理人選。 員工分崗位、工種不同，一律統(tǒng)一著裝、掛胸牌上崗。 公司下設(shè)辦公室、公關(guān)部、財務(wù)部、人事部、保安部、后勤部、商務(wù)中心、網(wǎng)絡(luò)中心、娛樂中心、健身中心、客房部、餐飲部十二個職能部門。室內(nèi)供水設(shè)施盡量做到陰蔽的陰蔽，露出部份采用防銹的管道和拋光處理的不銹鋼水具設(shè)施。 三、環(huán)境的綠化 地面綠化 要栽植 4 個以上品種常年不落葉的四季青樹木，坪內(nèi)要有花有草，有亭園建筑。 院內(nèi)要有地埋式垃圾箱，做到生活垃圾當(dāng)日運走不留夜。 消防要有配套設(shè)施，每層都必須有安全通道，層與層之間要采用特級防火卷簾的備用隔斷，將每一層作為一個防火區(qū)，屋頂要設(shè)計有消防用