【導(dǎo)讀】湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心Z107-1聯(lián)系電話：0512-62926341傳真：0512-62896192. 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！服務(wù)和物業(yè)管理于一體的商貿(mào)服務(wù)企業(yè)。公司現(xiàn)有員工80多人，下設(shè)有白云大酒店和。公司奉行“誠實(shí)守信，質(zhì)量第一，精。營理念，實(shí)行“責(zé)權(quán)明晰、管理科學(xué)”的現(xiàn)代企業(yè)管理制度，實(shí)施“立足云夢(mèng)，深度發(fā)展”的戰(zhàn)略路線。企業(yè)自創(chuàng)辦以來，認(rèn)可，并樹立了良好的企業(yè)形象。公司先后多次被縣工商局、“外資企業(yè)重點(diǎn)保護(hù)單位”。結(jié)合云夢(mèng)縣城市發(fā)展總體規(guī)劃要求，根據(jù)該項(xiàng)目具體情況，對(duì)相關(guān)情況進(jìn)行調(diào)研分析。開發(fā)前景；從動(dòng)態(tài)的環(huán)境因素來看，國際金融危機(jī)的影響，國內(nèi)通貨膨脹壓力，給項(xiàng)目建設(shè)、經(jīng)營帶來了一定的阻力；云夢(mèng)縣城市發(fā)展方向和相關(guān)政策，對(duì)于提高人們生活質(zhì)量，建筑業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和先行產(chǎn)業(yè)。改革開放以來，特別是近幾年來，在全國。展，取得了長(zhǎng)足的進(jìn)步。近五年來，全省建筑業(yè)總產(chǎn)值平均。建筑業(yè)的發(fā)展不僅為國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供

　　

【正文】 心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 29 建設(shè)投資包括工程費(fèi)用及其他費(fèi)用。工程費(fèi)用為 萬元。其中， 土建工程項(xiàng)目為 萬元，主要用于 8000平方米廠房和 辦公用房及 700 米圍墻建設(shè)； 設(shè)備購置費(fèi) 1650萬元； “三通”等配套工程建設(shè) 費(fèi)用 為 萬元，包括供水、供電、消防、智能安保及路面感化等配套設(shè)施等 。 其他費(fèi)用為 。包括征地補(bǔ)償費(fèi) 240 萬元、前期設(shè)計(jì)、工作費(fèi)、預(yù)備費(fèi)及建設(shè)期利息等 。 詳見附表：建設(shè)投資估算表。 流動(dòng)資金估算 根據(jù) 企業(yè)運(yùn) 營情況分析，正常經(jīng)營年份約需流動(dòng)資金200 萬元。 資金來源與籌措 項(xiàng)目總投資 3000 萬元，其中項(xiàng)目業(yè)主自籌資金 2021 萬元，占總投資的 %；申請(qǐng)銀行貸款 1000 萬元，占總投資的 %。 投資使用計(jì)劃 項(xiàng)目建設(shè)所需資金中固定資產(chǎn)投入在項(xiàng)目建設(shè) 期內(nèi)一次性投入，經(jīng)營流動(dòng)資金根據(jù)運(yùn)營情況分期投入。詳見投資概算與資金 使用表。 蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 30 蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 31 第十章 項(xiàng)目財(cái)務(wù)效果評(píng)價(jià) 根據(jù)本項(xiàng)目建設(shè)性質(zhì)、內(nèi)容與規(guī)模，本報(bào)告只對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)，包括財(cái)務(wù)盈利分析，債務(wù)清償能力分析等。 財(cái)務(wù)結(jié)算 項(xiàng)目銷售收入 項(xiàng)目建成投產(chǎn)后， 滿負(fù)荷全部租賃出去，年可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入 萬元，其中 3000 噸 鋼管（腳手架），可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入 ， 10 臺(tái)塔吊可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入， 1臺(tái) 挖掘機(jī) 可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入 萬元 、 30臺(tái) 攪拌機(jī) 可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入 萬元 、 20 臺(tái) 扶墻吊 可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入 24萬元。 根據(jù)目前此行業(yè) 70%的 租賃率計(jì)算，項(xiàng)目年可實(shí)現(xiàn)租賃經(jīng)營收入 。 總成本測(cè)算 資產(chǎn)折舊與攤銷、設(shè)備維修、財(cái)務(wù)費(fèi)用及稅費(fèi)等。 直接生產(chǎn)成本 本 項(xiàng)目直接生產(chǎn)成本由經(jīng)營管理人員工資福利、水電等方面組成，共需 34 萬元，其中 管理 人員工資 30萬元，水電蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 32 4 萬元。 管理費(fèi)用 管理費(fèi)用指本項(xiàng)目管理部門為經(jīng)營該項(xiàng)目正常生產(chǎn)面支出的費(fèi)用，包括技術(shù)改造費(fèi)、社會(huì)公益費(fèi)等，按 經(jīng)營 收入的 1%計(jì)算，需 。 固定資產(chǎn)折舊與攤銷 固定資產(chǎn)投資中，土建工程按使用 20 年折算，設(shè)備按10 年折算，投產(chǎn)后每年需折舊費(fèi) 萬元，遞延資產(chǎn)按5年攤銷，每年 6萬元，兩項(xiàng)合計(jì)為 萬元，詳見表。 維修費(fèi) 維修費(fèi)按其原值的 %計(jì) ,年需 58 萬元。 用 建設(shè)生產(chǎn)過程中的貸款利息，年利率按 %計(jì)算。生產(chǎn)期第一年貸款資金 1000 萬元，投產(chǎn)期當(dāng)年應(yīng)付銀行貸款利息共計(jì) 萬元，投產(chǎn)第一年償還銀行貸款 542 萬元后，生產(chǎn)期第二年還有銀行貸款 458 萬元，當(dāng)年應(yīng)付貸款利息 萬元 。 建筑設(shè)備租賃經(jīng)營營業(yè) 稅和所得稅等按國家及地方規(guī)蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 33 定計(jì)算，經(jīng)過計(jì)算本項(xiàng)目稅金共計(jì) 萬元。 其中營業(yè)稅按營業(yè)收入的 5%計(jì)，需上交稅金 ， 上交所得稅 萬 元。 項(xiàng)目自建設(shè)第二年初即進(jìn)入經(jīng)營，當(dāng) 年取得稅后利潤(rùn) 萬元，詳情見表 5。根據(jù)財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表 (附表 6)計(jì)算，項(xiàng)目全部投資稅后內(nèi)部收益率為 %，財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率遠(yuǎn)大于行業(yè)基準(zhǔn)收益率，說明盈利能力滿足了行業(yè)最低要求，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值 (ｉ＝ 12%)為 ，遠(yuǎn)大于零，說明該項(xiàng)目在財(cái)務(wù)上是可行的，項(xiàng)目靜態(tài)回收期 年 (含建設(shè)期 )，動(dòng)態(tài)回收期 (含建設(shè)期 )詳情見表 6。 本項(xiàng)目的貸款及還本付息情況詳見借款還本付息表，用2 年的時(shí)間就可還清所有的貸款本息。 貸款的償還以最大償還能力進(jìn)行，即在項(xiàng)目投產(chǎn)后，每年所有利潤(rùn)和提取的折舊與攤銷的全部，用于償還貸款。通過計(jì)算，項(xiàng)目投產(chǎn)后按設(shè)計(jì)能力運(yùn)行，只用 2年就還清全部蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 34 貸款，該項(xiàng)目有較好的清償能力。詳見表 。 表 101 借款還本付息估算表 序號(hào) 項(xiàng) 目 年利率 % 建設(shè)期 生 產(chǎn) 期 2021 2021 2021 2021 1 借款及還本付息 年初借款本息累計(jì) 0 本年 借款 1000 1000 458 本年應(yīng)付息 本年還本 542 458 本年付息 2 償還資金來源 利潤(rùn) 287 203 折舊 197 197 維修 58 58 不確定性分析 敏感性分析 該項(xiàng)目作了全部投資的敏感性分析?；痉桨肛?cái)務(wù)內(nèi)部收益率為 %，投資回收期從建設(shè)期算起，共 年，均滿足財(cái)務(wù)基準(zhǔn)值的要求 ；考慮到項(xiàng)目實(shí)施過程中一些不確定因素的變化，分別對(duì)固定資產(chǎn)投資、經(jīng)營成本、 營業(yè) 收入作了單因素變化對(duì)內(nèi)部收益率、投資回收期影響的的敏感性分析。敏感性分析見下表 82（敏感性分析表） 表 82 敏感性分析表 蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 35 EIRR 變幅 因素 10% 5% 0 +5% +10% 營業(yè) 收入 建設(shè)投資 經(jīng)營成本 從以上敏感性分析可以看出 ,雖然 各因素不同程度地影響了財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率 ,但不是很 敏感，三因素中 營業(yè)收入幅度大一點(diǎn)。 盈利平衡分析 以經(jīng)營能力利用率表示盈虧平衡點(diǎn)（ BEP），其計(jì)算公式為： 年固定成本 BEP= =% 年銷售收入 年可變成本 稅金 計(jì)算結(jié)果表明，項(xiàng)目只要達(dá)到 預(yù) 計(jì)能力 的 %（設(shè)備總數(shù)量 的 70%*%=%） ，企業(yè)就可以 保本。盈虧平衡點(diǎn)的 租賃 率為 %，可見其風(fēng)險(xiǎn)程度較低。 蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO9001 認(rèn)證的 AAA 級(jí)旅行社 省誠信旅行社 許可證號(hào)LJSGJ00026 湖西蘇州青旅： 園區(qū)星海街 200 號(hào) (星海體育休閑中心北部 6 樓 ) 聯(lián)系電話： 051262566341 傳真： 051262566342 湖東蘇州青旅：園區(qū)湖東鄰里中心 Z1071（好利來蛋糕店斜對(duì)面） 聯(lián)系電話： 051262926341 傳真： 051262896192 新區(qū)趣普仕： 蘇州市新區(qū)獅山路 35 號(hào)金河國際大廈 1 號(hào) 1910A 區(qū) 聯(lián)系電話： 051268320218 傳真： 051268320238 暢途旅游網(wǎng)： 專注品質(zhì)，蘇州市民首選出游助手！ 36 第 十一章 效益分析 生態(tài) 效益 蘇州青旅園區(qū)星海部（十佳營業(yè)部）、園區(qū)湖東營業(yè)部、趣普仕旅行社新區(qū)分公司 華東地區(qū)首家通過 ISO