【正文】 人估算。7) 基本預(yù)備費(fèi)按工程費(fèi)用和工程建設(shè)其他費(fèi)用的8%估算。2. 建設(shè)期利息項(xiàng)目擬銀行貸款700萬元，%。3. 鋪底流動(dòng)資金說明根據(jù)企業(yè)提供的原材料、燃料動(dòng)力等材料，采用分項(xiàng)詳細(xì)估算法進(jìn)行流動(dòng)資金估算（詳見附表6“流動(dòng)資金估算表” ），鋪底流動(dòng)資金為流動(dòng)資金的30%。二、 資金籌措1. 建設(shè)投資，申請(qǐng)政府支持700萬元，其余700萬元貸款解決，%。2. 建設(shè)期利息，由企業(yè)自籌解決。3. 流動(dòng)資金，新增流動(dòng)資金的30%由企業(yè)自籌，其余70%擬由商業(yè)銀行貸款解決，%.三、 資金使用計(jì)劃1. 建設(shè)投資全部在建設(shè)期一年內(nèi)投入。2. 建設(shè)期利息在建設(shè)期一年內(nèi)投入。3. 流動(dòng)資金再生產(chǎn)期內(nèi)分年投入，第二、三、。第十二章 財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)經(jīng)濟(jì)效益分析參照國家計(jì)委、建設(shè)部頒布的《建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)方法與參數(shù)》（第二版）的有關(guān)內(nèi)容及深度要求，結(jié)合本項(xiàng)目的實(shí)際情況進(jìn)行編制。一、 分析測(cè)算說明1. 項(xiàng)目計(jì)算期取十一年，其中建設(shè)期一年，生產(chǎn)期十年?？紤]到柿子酒產(chǎn)品的市場(chǎng)認(rèn)識(shí)度和產(chǎn)品市場(chǎng)的開拓，生產(chǎn)期第一年生產(chǎn)負(fù)荷達(dá)到設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力的30%，第二年達(dá)到50%，第三年達(dá)到70%，第四年達(dá)到90%，第五年達(dá)到90%。2. 基準(zhǔn)收益率取8%3. 交納稅金和稅率1) 增值稅稅率為17%。2) 所得稅稅率為33%3) 城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加分別為增值稅稅額的5%和3%4. 公積金及公益金提取率為15%。5. 基礎(chǔ)數(shù)據(jù)直接成本、管理費(fèi)用、銷售費(fèi)用、產(chǎn)品價(jià)格定位、勞動(dòng)定員及工資水平等基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，根據(jù)北京XX酒業(yè)有限公司提供的主要情況分析得出。二、 財(cái)務(wù)預(yù)算1. 銷售收入和銷售稅金測(cè)算1) 價(jià)格 本項(xiàng)目產(chǎn)品主要為柿子酒系列包括柿子果酒（甜酒）、柿子半天酒，柿子 干酒、柿子冰酒，公司主要以酒品批發(fā)為主。根據(jù)市場(chǎng)分析及產(chǎn)品質(zhì)量，銷售價(jià)格平均25元/瓶。2) 銷售收入和銷售稅金本項(xiàng)目實(shí)施后達(dá)年產(chǎn)銷售收入（含稅金）為6750萬元，銷售稅金及附。詳見附表3“銷售收入、銷售稅金及附加估算表”。2. 總成本測(cè)算1) 原輔材料、燃料及動(dòng)力，其中原材料按企業(yè)提供資料 計(jì)算，燃料及動(dòng)力按市場(chǎng)價(jià)格計(jì)算。2) 直接工資本項(xiàng)目需員工25人，按人均年薪20000元測(cè)算。3) 折舊本項(xiàng)目按分類折舊法進(jìn)行折舊。建筑物折舊年限取30年，殘值率取4%， 設(shè)備折舊年限取10年，殘值率均取4%。詳見附表4“固定資產(chǎn)折舊估算表”4) 維修費(fèi)維修費(fèi)取折舊費(fèi)的20%.5) 攤銷本項(xiàng)目按分類攤消法進(jìn)行攤消。職工培訓(xùn)費(fèi)作為長期待攤費(fèi)用按5年攤 消。詳見附表“無形及遞延資產(chǎn)攤銷估算表”。6) 管理費(fèi)用管理費(fèi)用按達(dá)產(chǎn)年銷收入的11%計(jì)提。7) 銷售費(fèi)用考慮到市場(chǎng)的培養(yǎng)與開拓，銷售費(fèi)用按年銷收入的15%測(cè)算。本項(xiàng)目總成本組成詳見附表7“總成本費(fèi)用估算表”。3. 利潤預(yù)測(cè)，萬元，詳見附表8“損益表”。三、 財(cái)務(wù)分析1. 財(cái)務(wù)盈利能力分析 反映項(xiàng)目盈利能力的指標(biāo)包括財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率、財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值、投資回收期、投資利潤率、投資利稅率等。通過項(xiàng)目額全投資、自有資金現(xiàn)金流量分析，測(cè)算項(xiàng)目盈利能力分析指標(biāo)見表101。表101 項(xiàng)目盈利能力指標(biāo)計(jì)算結(jié)果表序號(hào)指標(biāo)名稱指標(biāo)名稱全投資自有資金1所得稅前財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率FIRR(%)2財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值NPV(萬元)3投資回收期（年）4所得稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率FIRR(%)5財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值NPV(萬元)6投資回收期（年）7投資利潤率（%）8投資利稅率（%）分析表明，本項(xiàng)目盈利能力較強(qiáng)，%大于基準(zhǔn)收益率（IC=8%）,說明項(xiàng)目在財(cái)務(wù)上是可行的。2. 清償能力分析本項(xiàng)目已全部折舊、攤銷及未分配利潤償還建設(shè)借款，經(jīng)測(cè)算，借款償還期（含建設(shè)期一年）。詳見表9“借款還本付息計(jì)算表”。3. 財(cái)務(wù)平衡分析測(cè)算結(jié)果表明，項(xiàng)目逐年在財(cái)務(wù)上是平衡的，詳見附表12“資金來源與運(yùn)用表”。4. 資產(chǎn)負(fù)債分析為反映項(xiàng)目隔年財(cái)務(wù)狀況，編制資金負(fù)債表，表中數(shù)據(jù)表明，企業(yè)財(cái)務(wù)狀況穩(wěn)妥可靠，詳見附表13“資產(chǎn)負(fù)債表”。四、 不確定性分析1. 盈利平衡分析檢測(cè)算，以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點(diǎn)為31%，即達(dá)到生產(chǎn)能力的31%時(shí)，企業(yè)能保本，以銷售價(jià)格表示的盈虧為69%，極達(dá)到銷售價(jià)格的69%時(shí)，企業(yè)能保本。2. 敏感性分析針對(duì)建設(shè)投資、銷售收入、經(jīng)營成本等因素對(duì)全部投資內(nèi)部收益率指標(biāo)進(jìn)行單因素敏感性分析，結(jié)果見下表102。表102 敏感性分析表不確定因素變化率內(nèi)部收益率敏感度系數(shù)指標(biāo)值變化率投資增加10%%%%投資減少10%%%%銷售收入減少10%%%%銷售收入增加10%%%%經(jīng)營成本增加10%%%%經(jīng)營成本減少10%%%%從上表可以看出，各因素的變化不同程度地影響內(nèi)部收益率，其中經(jīng)營成本對(duì)內(nèi)部收益率的敏感性較大，其次是銷售收入的變化。北京XX酒業(yè)有限公司應(yīng)著力于成本控制，同時(shí)加強(qiáng)銷售目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。第十三章 風(fēng)險(xiǎn)分析一、 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分析目前果酒市場(chǎng)除了葡萄酒具有很強(qiáng)的知名度和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力以外，其他種類的果酒，包括柿子酒，消費(fèi)者對(duì)其的認(rèn)知程度都還不是很強(qiáng)，因此需要項(xiàng)目單位下大力氣做好市場(chǎng)營銷工作，以應(yīng)對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。二、 工藝設(shè)備風(fēng)險(xiǎn)分析根據(jù)本項(xiàng)目的性質(zhì)，工藝設(shè)備的穩(wěn)定對(duì)產(chǎn)品的質(zhì)量影響比較大，不排除由設(shè)備出現(xiàn)各種故障和對(duì)工藝參數(shù)控制不強(qiáng)，從而影響生產(chǎn)的情況發(fā)生。建議企業(yè)加強(qiáng)對(duì)生產(chǎn)設(shè)備的定期檢修，防患于未然。三、 資源風(fēng)險(xiǎn)分析本項(xiàng)目生產(chǎn)所需主要原料是柿子，柿子的種植受到一定氣候和市場(chǎng)的影響，存在一定價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。本項(xiàng)目主要?jiǎng)恿楣I(yè)用電，但未來電價(jià)不排除有上漲的風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)對(duì)生產(chǎn)成本提高的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)有一定的認(rèn)識(shí)和應(yīng)對(duì)措施。四、 組織管理風(fēng)險(xiǎn)分析雖然預(yù)測(cè)的項(xiàng)目收益較好，但在項(xiàng)目建設(shè)過程中，以及項(xiàng)目建成后的日常生產(chǎn)經(jīng)營中，較高的組織管理水平是保證建設(shè)進(jìn)度按時(shí)完成和設(shè)計(jì)能力早日實(shí)現(xiàn)的重要條件。建議企業(yè)強(qiáng)化行政管理和生產(chǎn)組織，提高決策實(shí)施的效率；同時(shí)加強(qiáng)內(nèi)部成本核算，嚴(yán)格控制成本開支。第十四章 結(jié)論1. 本項(xiàng)目的建設(shè)是增加農(nóng)產(chǎn)品附加值，延長產(chǎn)業(yè)鏈的需要，是促進(jìn)當(dāng)?shù)亓止麡I(yè)發(fā)展的需要，有助于帶動(dòng)周邊農(nóng)民致富。因此本項(xiàng)目的建設(shè)是必要的。2. 本項(xiàng)目建設(shè)地點(diǎn)位于城關(guān)街道八十目地村，占地面積為13000平方米，建筑面積為7430平方米，項(xiàng)目建成達(dá)產(chǎn)后年生產(chǎn)柿子酒2000噸。3. 本項(xiàng)目生產(chǎn)的柿子酒采用北京龍冠山莊農(nóng)業(yè)發(fā)展有限公司、北京陸友緣科技發(fā)展有限公司和八十畝地農(nóng)工商總公司共同開發(fā)研制的最新柿子發(fā)酵酒技術(shù)，各項(xiàng)指標(biāo)符合國家有關(guān)規(guī)定。4. 經(jīng)測(cè)算。其中建筑工程費(fèi)、設(shè)備及工器具購置費(fèi)、安裝工程費(fèi)、室外工程費(fèi)、與本項(xiàng)目有關(guān)的工程建設(shè)其他費(fèi)、基本預(yù)備費(fèi)。5. ，申請(qǐng)政府支持700萬元，其余700萬元貸款解決。流動(dòng)資金的0%由企業(yè)自籌，其余70%擬由商業(yè)銀行貸款解決。6. 本項(xiàng)目財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值大于零，內(nèi)部收益率高于基準(zhǔn)收益率（Ic=8%），因此可見，本項(xiàng)目從財(cái)務(wù)測(cè)算上是可行的。項(xiàng)目總投資估算表附表1序號(hào)項(xiàng)目數(shù)量單位單價(jià)（元）估算費(fèi)用（萬元）占總投資的比例%備注1工程費(fèi)用土建工程費(fèi)用結(jié)構(gòu)工程費(fèi)7430㎡850裝修工程費(fèi)7430㎡300設(shè)備購置與安裝費(fèi)設(shè)備購置費(fèi)設(shè)備安裝費(fèi)設(shè)備購置費(fèi)的15%室外工程13000㎡1002工程建設(shè)其他費(fèi)用建議書、可研報(bào)告編制費(fèi)勘察設(shè)計(jì)費(fèi)工程費(fèi)用的2%工程招標(biāo)代理 服務(wù)費(fèi)%工程建設(shè)監(jiān)理費(fèi)%建設(shè)單位管理費(fèi)工程費(fèi)用低1%聯(lián)合試運(yùn)轉(zhuǎn)費(fèi)職工培訓(xùn)費(fèi)辦公及生活家具 購置費(fèi)3基本預(yù)備費(fèi)工程費(fèi)用及其他費(fèi)用的8%4建設(shè)其利息5鋪底流動(dòng)資金6項(xiàng)目總投資