【正文】 %%%%%股本結(jié)構(gòu)與規(guī)模公司注冊(cè)資本790萬(wàn)元。股本結(jié)構(gòu)與規(guī)模如表71所示：：表72 資本結(jié)構(gòu)表 單位：萬(wàn)元資本結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)投資債務(wù)資本合 計(jì)金額　5005001000比例50%50%100%根據(jù)對(duì)公司情況的分析和預(yù)測(cè)，股本規(guī)模中，創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊(duì)投資不進(jìn)行投資；引入風(fēng)險(xiǎn)投資500萬(wàn)元，占總股本50%；債務(wù)資本500萬(wàn)，占總股本50%，總共投資1000萬(wàn)元。 會(huì)計(jì)政策與財(cái)務(wù)政策說(shuō)明作為新創(chuàng)立的公司，“雲(yún)龍居”沒(méi)有歷史數(shù)據(jù)參考，因此財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)主要依據(jù)前期市場(chǎng)調(diào)研信息和市場(chǎng)分析。會(huì)計(jì)和財(cái)務(wù)政策依據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》和《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》執(zhí)行。部分政策說(shuō)明如下：(1) 固定資產(chǎn)折舊方法固定資產(chǎn)采用直線法計(jì)提折舊，生產(chǎn)設(shè)備、服務(wù)設(shè)備的使用壽命都為20年，均無(wú)殘值。(2) 無(wú)形資產(chǎn)計(jì)價(jià)及攤銷方法無(wú)形資產(chǎn)按投資雙方確認(rèn)的價(jià)值入賬，采用直線法攤銷，攤銷期為5年。(3) 賒銷賒購(gòu)政策 零部件賒購(gòu)比例為15%，賒購(gòu)期為三個(gè)月；產(chǎn)品賒銷比例為20%，賒銷期為三個(gè)月。 銷售預(yù)算根據(jù)我們前期的市場(chǎng)調(diào)研以及市場(chǎng)分析，在確定了目標(biāo)市場(chǎng)和目標(biāo)人群的基礎(chǔ)上，預(yù)測(cè)公司前五年的銷售量和銷售額如表72所示，銷售現(xiàn)金流入如表92所示。 表73 產(chǎn)品銷售預(yù)測(cè)表 單位：萬(wàn)元年份第一年第二年第三年第四年第五年第一季度第二季度第三季度第四季度合計(jì)銷售額1054 1201 1215 1287 4757 5233 5635 5832 6220 根據(jù)我公司服務(wù)的特點(diǎn)，在充分考慮了重慶同行業(yè)勞動(dòng)力工資水平、消費(fèi)水平、物價(jià)水平的基礎(chǔ)上，根據(jù)本公司的實(shí)際情況和市場(chǎng)情況，公司的總成本情況如表74所示對(duì)此損益表說(shuō)明如下：(1) 所得稅會(huì)計(jì)處理方法采用應(yīng)付稅款法，稅率為33%。(2) 法定盈余公積金、法定公益金分別按凈利潤(rùn)的10%和5%計(jì)提。(3) 為了公司以后的發(fā)展前五年都不分配利潤(rùn)。八、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)因?yàn)槟壳安惋嫹?wù)市場(chǎng)上競(jìng)爭(zhēng)激烈，火鍋這一賣點(diǎn)也一直受到對(duì)這一市場(chǎng)有興趣的創(chuàng)業(yè)人士的關(guān)注。又因?yàn)槲覀兯?jīng)營(yíng)的是以火鍋為主營(yíng)業(yè)務(wù)的五星級(jí)高檔餐飲服務(wù)企業(yè)，所以在保證火鍋正宗川味的同時(shí)，還要提升我們的服務(wù)檔次。徐州的火鍋店很多，星級(jí)高檔酒店也有幾家。所以，我們面臨著來(lái)自火鍋業(yè)和星級(jí)酒店兩方面的競(jìng)爭(zhēng)壓力。在如此激烈的競(jìng)爭(zhēng)中，想要不在開業(yè)之初就被扼殺，想要在這么多競(jìng)爭(zhēng)者中分一杯羹，經(jīng)營(yíng)出自己的特色并為廣大顧客歡迎，必須掌握高檔川味火鍋店的風(fēng)味、特點(diǎn)、方式、地點(diǎn)、人群等信息，在特定的市場(chǎng)區(qū)域，開辦具有特色的火鍋店，以獲得穩(wěn)定而可靠的市場(chǎng)份額。 原料風(fēng)險(xiǎn)我們?yōu)榱吮ＷC川味火鍋的正宗風(fēng)味，特地參考川渝地區(qū)的火鍋產(chǎn)品，并聽取受訪顧客的意見，在盡可能使用本地能采購(gòu)到的火鍋原料的同時(shí)，還將從川渝地區(qū)批量購(gòu)進(jìn)一些特殊材料。而那些比較高檔難得的原材料也將從其他地區(qū)運(yùn)輸過(guò)來(lái)。這樣，我們的原料采購(gòu)成本就會(huì)增加，一些不易保鮮的食材也將增加我們的存貨成本。 管理風(fēng)險(xiǎn)公司初期吸收風(fēng)險(xiǎn)投資投入大量資金，風(fēng)險(xiǎn)投資者、經(jīng)營(yíng)者、基層管理者、員工將形成一系列管理風(fēng)險(xiǎn)，特別是風(fēng)險(xiǎn)投資與經(jīng)營(yíng)者之間，風(fēng)險(xiǎn)投資與中層管理者之間將不可避免的出現(xiàn)代理風(fēng)險(xiǎn)信用不對(duì)稱以及成本風(fēng)險(xiǎn)等因素，加上企業(yè)高級(jí)管理層的決策能力和難以預(yù)料的經(jīng)營(yíng)者之間短期自私行為，將使得管理風(fēng)險(xiǎn)在企業(yè)的發(fā)展中日益增長(zhǎng)。另外，管理模式和經(jīng)驗(yàn)不成熟等方面也會(huì)增加我們的管理風(fēng)險(xiǎn)。我們的對(duì)策：在決策方面，我們將盡可能避免因?yàn)楦呒?jí)管理者個(gè)人的決策失誤而導(dǎo)致企業(yè)利潤(rùn)的下降，采用民主決策，以彌補(bǔ)管理者在經(jīng)驗(yàn)上的不足。在業(yè)務(wù)方面，我們將依靠企業(yè)文化、高薪以及員工持股計(jì)劃等一系列措施，激勵(lì)員工特別是高層管理者，讓他們發(fā)揮最大效率。在生產(chǎn)管理方面，我們將采用式段負(fù)責(zé)制與嚴(yán)格的質(zhì)量檢查相結(jié)合的方式，力求在生產(chǎn)過(guò)程中的每一個(gè)環(huán)節(jié)都做到盡善盡美，強(qiáng)化產(chǎn)品質(zhì)量，減少不必要的原材料浪費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)和減少管理成本支持。 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)市場(chǎng)上充斥著許多的變動(dòng)因素，對(duì)于財(cái)務(wù)上的不確定性，我們只能提前未雨綢繆，盡量找到更多的影響因素，減少損失。新創(chuàng)立的公司，最大的問(wèn)題就是財(cái)務(wù)問(wèn)題，只有充分的現(xiàn)金流以及合理的資產(chǎn)負(fù)債率，才能對(duì)企業(yè)生存以及后續(xù)發(fā)展、研發(fā)需要投入的資金有充分的保障，經(jīng)分析，我們公司在未來(lái)可能出現(xiàn)的主要財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可能有：籌資風(fēng)險(xiǎn)主要包括利率風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。（1）利率風(fēng)險(xiǎn)：由于金融市場(chǎng)金融資產(chǎn)的波動(dòng)而導(dǎo)致籌資成本的變動(dòng)；（2）財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)：由于企業(yè)使用杠桿融資給我公司利益相關(guān)者的利益帶來(lái)不確定性； 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)由于激烈競(jìng)爭(zhēng)導(dǎo)致我公司在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，供、產(chǎn)、銷各個(gè)環(huán)節(jié)不確定性因素增加，產(chǎn)生企業(yè)價(jià)值的變動(dòng)。具體包括采購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)、生產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、存貨變現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)、應(yīng)收賬款變現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)等存貨管理風(fēng)險(xiǎn)保持一定量的存貨對(duì)于我公司進(jìn)行正常生產(chǎn)來(lái)說(shuō)是至關(guān)重要的，存貨太多會(huì)導(dǎo)致產(chǎn)品積壓，占用企業(yè)資金，風(fēng)險(xiǎn)較高；存貨太少又可能導(dǎo)致原料供應(yīng)不及時(shí)，影響企業(yè)的正常生產(chǎn)，嚴(yán)重時(shí)可能造成對(duì)客戶的違約，影響企業(yè)的信譽(yù)。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)由于激烈競(jìng)爭(zhēng)引起價(jià)格的波動(dòng)或者銷售量的減少，導(dǎo)致銷售收入減少。銷售渠道環(huán)節(jié)的違約導(dǎo)致現(xiàn)金為負(fù)，使公司現(xiàn)金流出現(xiàn)問(wèn)題，增加了公司的財(cái)務(wù)壓力。相關(guān)對(duì)策：根據(jù)本火鍋店的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)假定分析我們有較強(qiáng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。同時(shí)與銀行保持良好的信用關(guān)系，提高自身的贏利能力，通過(guò)合理經(jīng)營(yíng)方式帶來(lái)的現(xiàn)金流來(lái)保障現(xiàn)金需求，降低企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。另外，做好宣傳工作的同時(shí)可以考慮尋找風(fēng)險(xiǎn)投資商，通過(guò)本公司專業(yè)人員的財(cái)務(wù)分析與風(fēng)險(xiǎn)分析，切實(shí)找到適合本公司發(fā)展的籌資、融資渠道和籌資、融資方式，制定切實(shí)可行的資本營(yíng)運(yùn)方式，作到資本成本最低化和公司價(jià)值最大化。 33 / 33