【正文】 ,837,219　　長(zhǎng)期債券投資70,089,51171,613,36560,220,94350,577,262　　長(zhǎng)期股權(quán)投資99,76199,76191,07653,060　　固定資產(chǎn)凈值4,296,6894,486,3374,563,3374,856,473　　其它資產(chǎn)合計(jì)1,339,3121,822,7092,292,4522,457,169　　遞延稅款借項(xiàng)1,737,0001,517,0001,924,0001,845,000　　資產(chǎn)總計(jì)538,862,445503,892,810371,659,912266,331,405　　流動(dòng)負(fù)債489,350,816464,408,808341,635,514251,066,864　　長(zhǎng)期負(fù)債30,085,24921,222,56413,307,75910,352,442　　負(fù)債合計(jì)519,436,065485,631,372354,943,273261,419,306　　股東權(quán)益合計(jì)19,426,38018,261,43816,716,6394,912,099　　負(fù)債和股東538,862,445503,892,810371,659,912266,331,405　　權(quán)益總計(jì)　　簡(jiǎn)要利潤(rùn)表　　單位：人民幣千元　　2004年　　1月至6月2003年度2002年度2001年度　　營(yíng)業(yè)收入9,487,42313,586,0529,569,3218,648,738　　營(yíng)業(yè)支出3,488,0665,200,2713,796,187　　4,240,887　　營(yíng)業(yè)費(fèi)用2,817,6984,816,4393,829,8912,946,357　　投資收益1,275,4422,660,2742,226,8191,825,128　　營(yíng)業(yè)稅金及附加455,903644,283538,782501,118　　營(yíng)業(yè)利潤(rùn)4,001,1985,585,3333,631,2802,785,504　　扣除資產(chǎn)準(zhǔn)備4,022,3675,586,4523,653,1642,810,599　　支出前利潤(rùn)總額　　扣除資產(chǎn)準(zhǔn)備2,638,2733,445,2842,570,2702,054,310　　支出后利潤(rùn)總額　　凈利潤(rùn)1,688,9332,229,9101,734,2701,375,310　　簡(jiǎn)要現(xiàn)金流量表　　單位：人民幣千元　　2004年　　1月至6月2003年度2002年度　　經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~11,509,57127,459,73133,996,272　　投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~2,657,778402,20826,660,432　　籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流?量?jī)纛~4,187,775685,7889,235,605　　現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物增加凈額9,988,83827,181,81616,572,028　　二、會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)本行最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度的財(cái)務(wù)報(bào)告出具的審計(jì)意見(jiàn)　　本行2003年、2002年、2001年的財(cái)務(wù)報(bào)告已經(jīng)畢馬威華振會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì),畢馬威華振會(huì)計(jì)師事務(wù)所均對(duì)其出具了標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告?！　∪?、主要財(cái)務(wù)指標(biāo)　　本行2004年上半年、2003年度、2002年度以及2001年度會(huì)計(jì)報(bào)表凈資產(chǎn)收益率和每股收益有關(guān)指標(biāo)如下：　　注：扣除的非經(jīng)常性損益項(xiàng)目為營(yíng)業(yè)外收支凈額　　四、本次可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行后本行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的變化　　截至2004年6月30日,本行資產(chǎn)負(fù)債率為%。本次可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行后、轉(zhuǎn)股開(kāi)始前,本行將增加長(zhǎng)期負(fù)債65億元,如果靜態(tài)分析,簡(jiǎn)單將所發(fā)行債券納入2004年6月30日的負(fù)債總額計(jì)算,則發(fā)行后轉(zhuǎn)股前,本行資產(chǎn)負(fù)債率將由2004年6月30日的　　%提高到%。負(fù)債結(jié)構(gòu)因?yàn)殚L(zhǎng)期負(fù)債的增加而有所改變,長(zhǎng)期負(fù)債比率由%增加到%?！　⊥ㄟ^(guò)吸收存款等負(fù)債形式獲取資金經(jīng)營(yíng)是商業(yè)銀行作為經(jīng)營(yíng)貨幣的企業(yè)的重要特點(diǎn),商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)高于一般工商企業(yè),因此,發(fā)行債券對(duì)于本行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)影響不大。本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債將提高本行資本充足率,本行可以擴(kuò)大貸款規(guī)模,拓寬其他有效資金使用途徑。募集資金用于貸款和固定資產(chǎn)投資前全部是流動(dòng)資金,有助于提高本行資產(chǎn)的流動(dòng)性。當(dāng)轉(zhuǎn)股開(kāi)始后,可轉(zhuǎn)換債券形成的長(zhǎng)期負(fù)債將不斷下降,從而降低資產(chǎn)負(fù)債率、充實(shí)資本。同時(shí),本行資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)將根據(jù)經(jīng)營(yíng)環(huán)境和本行發(fā)展目標(biāo)與策略不斷調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu),因此,動(dòng)態(tài)分析,本行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)不會(huì)產(chǎn)生顯著變化?！　∥?、本行財(cái)務(wù)報(bào)告全文查詢(xún)　　投資者欲了解本行詳細(xì)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)內(nèi)容,敬請(qǐng)查閱本行年度報(bào)告或中期報(bào)告(本行指定信息披露報(bào)刊為《中國(guó)證券報(bào)》、《上海證券報(bào)》和《證券時(shí)報(bào)》),也可瀏覽上海證券交易所網(wǎng)站(：//　　)查閱本行歷年年度報(bào)告和中期報(bào)告全文?！　〉谑还?jié)其他重要事項(xiàng)　　本次招行轉(zhuǎn)債發(fā)行后至本上市公告書(shū)公告之日,本公司運(yùn)轉(zhuǎn)正常,未發(fā)生可能對(duì)本行有較大影響的其他重要事項(xiàng)：　　主要業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)進(jìn)展順利；　　所處行業(yè)或市場(chǎng)無(wú)重大變化；　　主要投入產(chǎn)出物供求及價(jià)格無(wú)重大變化；　　無(wú)重大投資；　　無(wú)重大資產(chǎn)(股權(quán))收購(gòu)、出售；　　住所未發(fā)生變更；　　無(wú)重大訴訟、仲裁案件；　　重大會(huì)計(jì)政策未發(fā)生變動(dòng)；　　會(huì)計(jì)師事務(wù)所未發(fā)生變動(dòng)；　　未發(fā)生新的重大負(fù)債或重大債項(xiàng)的變化；　　1本公司資信情況未發(fā)生變化；　　1可轉(zhuǎn)換公司債券擔(dān)保人資信未發(fā)生重大變化；　　1無(wú)其他應(yīng)披露的重大事項(xiàng)。　　第十二節(jié)董事會(huì)上市承諾　　本行董事會(huì)將嚴(yán)格遵守《公司法》、《證券法》、《可轉(zhuǎn)換公司債券管理暫行辦法》等法律、法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)的有關(guān)規(guī)定,承諾自本行可轉(zhuǎn)換公司債券上市之日起做到：　　一、承諾真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、公平和及時(shí)地公布定期報(bào)告、披露所有對(duì)投資者有重大影響的信息,并接受中國(guó)證監(jiān)會(huì)和證券交易所的監(jiān)督管理；　　二、承諾本行在知悉可能對(duì)可轉(zhuǎn)換公司債券價(jià)格產(chǎn)生誤導(dǎo)性影響的任何公共傳播媒體出現(xiàn)的消息后,將及時(shí)予以公開(kāi)澄清；　　三、本行董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員和核心技術(shù)人員將認(rèn)真聽(tīng)取社會(huì)公眾的意見(jiàn)和批評(píng),不利用已獲得的內(nèi)幕消息和其他不正當(dāng)手段直接或間接從事本行可轉(zhuǎn)換公司債券的買(mǎi)賣(mài)活動(dòng)；　　四、本行沒(méi)有無(wú)記錄的負(fù)債?！　〉谑?jié)上市推薦人及其意見(jiàn)　　一、上市推薦人的有關(guān)情況　　保薦機(jī)構(gòu)(上市推薦人)：中國(guó)國(guó)際金融有限公司　　法定代表人：張恩照　　地址：北京市建國(guó)門(mén)外大街1號(hào)國(guó)貿(mào)大廈2座28層　　電話(huà)：(010)65051166　　傳真：(010)65051156　　聯(lián)系人：黃國(guó)濱張東成陳歆瑋林曦　　二、推薦意見(jiàn)　　中國(guó)國(guó)際金融有限公司認(rèn)為招商銀行股份有限公司運(yùn)轉(zhuǎn)正常,未發(fā)現(xiàn)其存在可能影響本次上市及對(duì)投資者做出投資決策有重大影響的應(yīng)予披露的重大事項(xiàng),本次發(fā)行的650,000　　萬(wàn)元可轉(zhuǎn)換公司債券符合《中華人民共和國(guó)公司法》、《中華人民共和國(guó)證券法》、《可轉(zhuǎn)換公司債券管理暫行辦法》、《上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)施辦法》及《上海證券交易所可轉(zhuǎn)換公司債券上市規(guī)則》等有關(guān)法律法規(guī)及規(guī)范性文件規(guī)定的上市條件?！　≌猩蹄y行股份有限公司　　2004年11月23日　　中國(guó)國(guó)際金融有限公司　　2004年11月23日