【正文】 400008購置財務(wù)管理操作系統(tǒng)、管控系統(tǒng)套210000　2信息中心控溫設(shè)備套62000012購置收款機、刷卡機、打印機、掃描儀、視頻設(shè)備、監(jiān)控設(shè)備套1100000　10 設(shè)備購置總投資165萬元，其中：計量系統(tǒng)1套，每套單價5萬元，需投資5萬元。運輸設(shè)備10套，每套單價15萬元，需投資150萬元。辦公設(shè)備1套，每套單價10萬元，需投資10萬元。其中可研報告編制費4萬元，設(shè)計費6萬元，監(jiān)理費5萬元，招標(biāo)費5萬元。 資金來源本項目總投資800萬元，其中：自籌資金100萬元，增資擴股400萬元，擬申請國家專項資金支持300萬元。第十二章 效益與風(fēng)險分析 預(yù)期目標(biāo)項目建成后新增年購銷額3000萬元。 效益分析（1）經(jīng)濟效益分析①經(jīng)濟效益分析依據(jù)1993年國家計劃委員會、建設(shè)部發(fā)布的《建設(shè)項目評價方法與參數(shù)》；1993年財政部頒布的《企業(yè)財務(wù)通則》；國家有關(guān)稅收法律、法規(guī)、政策；項目建設(shè)技術(shù)方案與投資估算；項目分析基礎(chǔ)數(shù)據(jù)包括：所得稅25％；項目計算期20年。②銷售（營業(yè)）收入、銷售（營業(yè)）稅金和附加估算銷售（營業(yè)）收入銷售收入3000萬元銷售（營業(yè)）稅金及附加按國家規(guī)定本項目免稅③總成本及經(jīng)營成本估算原材料：1800萬元人工費：80萬元燃料及動力：540萬元水電費：100萬元折舊費：82萬元（土建:417萬元/20年=20萬元；其他：313萬元/5年=62萬元）租地費用：100萬元。管理費用：70萬元維修費用：48萬元以上八項合計2820萬元。其中：總成本費用=固定成本+可變成本=82萬元+2738萬元=2820萬元固定總成本=折舊=82萬元可變總成本=原材料+人工費+燃料及動力+水電費+租地費用+管理費用+維修費用=1800萬元+80+540+100+82+100+70+48萬元=2738萬元達(dá)產(chǎn)年份，年總成本費用為2820萬元，其中：固定總成本82萬元，可變總成本2738萬元。 ④財務(wù)效益分析盈利能力分析年利潤為： 3000萬元2820萬元=180萬元所得稅：180萬元25%=45萬元凈利潤：180萬元45萬元=135萬元 總利潤 135投資利潤率= 100% = 100%=% 總投資 800總投資 800 靜態(tài)投資回收期(稅后含建設(shè)期)= +1= +1 利潤+折舊 217 =CmC財務(wù)內(nèi)部收益率（IRR）=Ym+ (Y m+1－Ym)CmCm+1=% 財務(wù)凈現(xiàn)值=800+217*（p/A ,10%, 20）=800+217* =⑤不確定性分析項目建設(shè)期內(nèi)可能發(fā)生變化的因素有產(chǎn)品價格、經(jīng)營成本和固定資產(chǎn)投資。銷售價格和經(jīng)營成本對財務(wù)內(nèi)部收益率影響較大,固定資產(chǎn)投資變化對財務(wù)內(nèi)部收益率影響較小。盈虧平衡分析盈虧平衡分析：以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡 固定成本 82萬元盈虧平衡點﹦ ﹦ 銷售收入年可變成本 3000萬元2738萬元 ≈% （2）社會效益分析① 就業(yè)效果分析本項目的實施有利于提高社會就業(yè)率。本項目建設(shè)過程中，將會動用大量的人力、物力。有利于提高就業(yè)率，提高人民的生活水平。項目建成后，項目運輸及物業(yè)管理亦可直接解決100多人的就業(yè)問題，同時隨著配送加盟店數(shù)量的增加，吸收一部分農(nóng)村勞動力就業(yè)。整體上說，本項目的建成將有效地提高社會就業(yè)率。②方便農(nóng)民購物，凈化農(nóng)村市場本項目建成后，極大地提高了企業(yè)的物流配送能力，可以解決336個鄉(xiāng)村幾十萬農(nóng)民的購物便利和物資供應(yīng)，從源頭上解決農(nóng)村市場以次充好、以假充真的現(xiàn)象，保護農(nóng)民的利益。 ③對嵩縣商業(yè)物流規(guī)范化管理起到示范性作用 本項目的建成帶動洛陽物流產(chǎn)業(yè)品位的進一步提升，實現(xiàn)從商品訂單接受到完成配送，鄉(xiāng)鎮(zhèn)在24小時內(nèi)完成，縣城在1小時內(nèi)完成的配送能力，使流通速度加快，降低成本，控制物價，讓農(nóng)民得到了實惠。 風(fēng)險分析 政策風(fēng)險：本項目符合國家產(chǎn)業(yè)政策，自2007年起,一直是國家政策支持項目,支持新農(nóng)村建設(shè)，凈化農(nóng)村市場，保障農(nóng)村市場環(huán)境安全將是一項長期的工作，因此，市場在一定時期內(nèi)不僅有穩(wěn)定的效益,而且,還會有很廣闊的發(fā)展前景。就目前情況預(yù)測，政策性風(fēng)險較小。但企業(yè)也應(yīng)該給予關(guān)注。 財務(wù)風(fēng)險：公司已有比較完善的配送網(wǎng)絡(luò)，經(jīng)濟效益良好，具有較好的投融資能力，經(jīng)過財政部門分析屬新型成長型企業(yè)，收益率高，沒有風(fēng)險。：從目前物流市場的情況分析，農(nóng)村市場尚在開發(fā)、規(guī)范的初期，因此,市場沒有風(fēng)險，風(fēng)險來自經(jīng)營策略和經(jīng)營理念。市場再好，經(jīng)營失誤，也會給企業(yè)帶來損失。建議企業(yè)樹立正確的經(jīng)營理念，規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險。：主要是電子信息系統(tǒng)、商務(wù)網(wǎng)絡(luò)的管理人才素質(zhì)較低，存在一定風(fēng)險。但是，公司已計劃廣泛招聘專業(yè)人才，加強員工培訓(xùn)，提升全員技術(shù)素質(zhì)，規(guī)避技術(shù)風(fēng)險。 市場風(fēng)險：隨著外資零售企業(yè)搶灘登路我國零售市場，面臨著一定的市場風(fēng)險，但是公司具有本土優(yōu)勢，已具有完善的營銷體系，有較強的競爭能力。隨著嵩縣農(nóng)村經(jīng)濟快速發(fā)展，農(nóng)民收入增加較快，農(nóng)村城鎮(zhèn)化水平逐年提高，市場潛力巨大，農(nóng)民的消費水平和購買能力隨著經(jīng)濟增長逐年提高，只要公司繼續(xù)提高經(jīng)營管理水平，加之，上級的扶持和支持，我們綜合上述分析認(rèn)為，該項目具有較強的抗風(fēng)險能力。第十三章 結(jié)論與建議 綜合評價河南省洛陽慧元乳業(yè)有限公司配送中心建設(shè)項目建成后不僅可以帶來可觀的經(jīng)濟效益，更為重要的是可以搭建起工業(yè)品下鄉(xiāng)、農(nóng)產(chǎn)品進城的雙向流通渠道，極大地改善農(nóng)村購物環(huán)境、物流環(huán)境和市場環(huán)境，為農(nóng)產(chǎn)品流通和農(nóng)民生產(chǎn)生活資料供應(yīng)提供服務(wù)，促進社會主義新農(nóng)村建設(shè)。 結(jié)論意見項目區(qū)交通便利，電力、通訊設(shè)施完備，生產(chǎn)水平較高，區(qū)位優(yōu)勢強；項目區(qū)領(lǐng)導(dǎo)重視，成立了專門組織，群眾熱情高，支持態(tài)度積極；項目承擔(dān)單位基礎(chǔ)條件具備，實力較強，完全有能力組織項目實施；該項目設(shè)計合理，符合當(dāng)?shù)貙嶋H，切實可行。綜上所述，本項目投資符合國家產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策，市場前景良好，設(shè)計方案合理，經(jīng)濟效益顯著，項目可行。建議建設(shè)單位積極做好準(zhǔn)備工作，落實資金來源，爭取有關(guān)部門為該項目創(chuàng)造條件，使項目盡早實施，為河南的經(jīng)濟發(fā)展服務(wù)。