【正文】 導致了個人住房抵押貸款風險產生的必然性，而且個人住房貸款與房地產行業(yè)的緊密聯(lián)系又決定了房地產行業(yè)與金融行業(yè)的緊密聯(lián)系，這三者之間互相影響、互相制約，在社會經濟發(fā)展中都充當著重要的角色。因此，政府應當引導商業(yè)銀行注重對個人住房貸款的科學分析，深刻把握宏觀經濟變化，準確的把握市場走勢，加強住房抵押貸款管理，保證房地產市場的健康發(fā)展和經濟的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。3. 創(chuàng)建完整的房貸相關法律法規(guī)香港對于個人住房貸款法律法規(guī)較為詳細明確，個人住房貸款出現(xiàn)不良貸款違約，銀行馬上會通過法律途徑解決。我國關于個人住房貸款的法律法規(guī)還比較欠缺，所以我們必須向西方國家學習經驗教訓，創(chuàng)建完整的房貸體系。美國的銀行根據《美國 371 號法典》控制標準進行不良貸款處理，該法典的要求銀行發(fā)放貸款自覺遵守其規(guī)定。我國也應該參考這些法律，制定出符合我國國情的法律法規(guī)。 (四 ) 提高信用成本，防范道德風險發(fā)生從個人的角度看，守信用是有成本的，而不守信用也會存在成本，這就需要法濟南大學畢業(yè)論文 14 律的制裁和道德的譴責或是喪失社會的信任等來約束。因此，守信與否取決與對成本的衡量是否值得，我們可以通過這樣的途徑解決這個問題：首先激勵守信，懲罰失信，這樣可以使人們補償守信的成本損失；或者提高不守信的成本，不守信的成本完全無法彌補守信帶來的利益。創(chuàng)建守信激勵機制勢在必行，銀行無法獲得完全的信息根本無法掌握借款人未來的守信程度。最完美的的激勵體制應該根據守信級別提供不同的優(yōu)惠政策，借款人守信程度越高得到的優(yōu)惠也就越多。解決道德風險的另一個途徑是使借款人不敢違約，違約的制裁力度大于其承受能力，包括社會信用制裁、金融制裁、輿論制裁和法律制裁等，其最優(yōu)策略只能是遵守信用。(五) 積極實施金融創(chuàng)新，完善風險轉移機制1. 加快推進個人住房貸款產品創(chuàng)新我國目前的個人住房貸款產品在創(chuàng)新方面與發(fā)達國家還有不少的差距，不良信貸風險管理方面很大一方面依靠于產品創(chuàng)新。雖然近年來我國個人住房貸款業(yè)務發(fā)展迅速，但是其階段性還是剛起步。所以，貸款產品的創(chuàng)新和運用應當符合國情，應該在保證穩(wěn)定健康的前提，過于復雜的貸款產品并不合適，也不適于過快的在我國推廣。貸款產品可以跟著貸款需求種類、層次變化需求產生，比如我們用不同的貸款期限、貸款利率、貸款成數和還款方式來面對客戶需求。美國經濟學家提出家庭生命周期理論認為家庭在不同階段的需求和收入特點是完全不同的。根據這個不同，美國金融機構用不同的產品與家庭生命需求特征精準的匹配：新婚家庭對于住房需求較大但收入較低而年輕人的收入也將提高，銀行可以為他們提供階段性貸款（GPM） ，各階段的利息還款次數是固定的，還款階段剛開始幾年還款較少，然后隨著收入的增加逐年增加不同階段還款數量也不同。老人家庭，銀行提供反向住房貸款，就是說老年人將自己產權的房產作為抵押，定期從銀行獲得資金消費，死后收取該住房產權以補償前期投入并獲得利益。2. 金融機構與借款人分擔利率風險1960 年初，加拿大金融部門迅速發(fā)展?jié)L動利率個人住房抵押貸款，這種貸款方式已經占領全國的個人住房貸款業(yè)務。滾動利率抵押貸款和固定利率貸款、浮動利率貸款都不相同，其特征是階段性分擔利率波動風險，這種方式略微減少了因利率變動而導致的借款人違約發(fā)生。另外，國外銀行還推出了循環(huán)住房抵押貸款、分享增值抵押貸款、隨價格水平調整的抵押貸款（PLAM）等一些分擔利率風險工具，對降低風險和滿足需求達到了一定的平衡。3. 積極實施個人住房貸款資產證券化對于不良貸款產生的風險，美國的房貸二級市場起到了一定的分散作用，一級市場貸款的轉移銷售，還可以以抵押貸款為擔保發(fā)放抵押貸款債券。美國進行資產濟南大學畢業(yè)論文 15 證券化的模式也稱為表外業(yè)務模式，即在銀行外部設立特殊機構，用以收購銀行資產，實現(xiàn)資產的真實出售。另外還存在歐洲模式，也叫表內業(yè)務模式，即在銀行內部設立一個機構，由這個機構運作證券化業(yè)務，資產的所有權仍然屬于銀行，保留在銀行的資產負債表中，表內業(yè)務模式的目的主要是解決銀行的流動性問題 [6]。學習國外的先進經驗，資產證券化是對于個人住房貸款的證券化，這樣可以融合大量小額信貸資金并且可以穩(wěn)定資金來源分散資本市場的風險，使資金在銀行的利率風險積累減少。個人住房貸款證券化政策對于商業(yè)銀行住房貸款風險轉移有較大成效，其在我國的推廣勢在必行，但是我們要在學習國際經驗的基礎上探索出符合一條中國國情的房地產證券化道路而不能照搬西方國家模式。我們應該總結西方國家的經驗教訓以免重蹈覆轍，比如美國次貸危機的爆發(fā)對我國資產證券化的進展有較大的警示作用。我國商業(yè)銀行在進行貸款管理時可以將風險相對較低，收入相對穩(wěn)定的優(yōu)質住房抵押貸款以證券化的形式出售，著重發(fā)展。雖然我國在住房抵押貸款證券化業(yè)務已經逐步進行，但其業(yè)務的展開還需要一定時間。根據我國現(xiàn)在基本國情，住房貸款資產證券化業(yè)務的發(fā)展必須有政府的積極參與引導，政府要制定各種方針政策、法律法規(guī)、量化標準等，促進高效完善的證券化市場的形成。個人住房抵押貸款證券化流程如圖 。.圖 個人住房抵押貸款證券化流程濟南大學畢業(yè)論文 16 結 論 本文對個人住房貸款業(yè)務和其風險管理現(xiàn)狀及發(fā)展對策進行了分析研究。同時，關于個人住房貸款不良信貸風險管理仍然有很多問題需要解決，例如個人住房貸款是否因繼續(xù)大力發(fā)展，個人住房貸款業(yè)務如何在國際金融中占據一席之地等等這些都有待深入研究和繼續(xù)探討?？傊瑐€人住房貸款發(fā)展為中國經濟的發(fā)展做出了重大貢獻，但其在自身制度上還存在種種缺陷，外部的競爭環(huán)境對個人住房貸款的發(fā)展還存在許多不利，這就需要國家在充分認識到個人住房貸款的重要作用的基礎上，為銀行內部自身管理與對外部風險管理合理規(guī)劃，才能持續(xù)不斷的發(fā)展。個人住房貸款也要認清自身的位置所在采取適當的戰(zhàn)略和市場定位，不斷創(chuàng)新、調整、改革，注重風險管理，以得到更迅速，茁壯成長。濟南大學畢業(yè)論文 17 參 考 文 獻[1] 史璇. 個人住房貸款風險研究[J]. 東方企業(yè)文化, 2022, (9):99 [2] 劉靜巖. 淺談個人住房貸款的風險防范[J]. 中國證券期貨 , 2022, (8):107 [3] 郝嶸. 我國個人住房貸款借款人風險影響因素分析及對策[J]. 中外企業(yè)家, 2022, (8):8083 [4] 余麗霞,竇琤. 論我國商業(yè)銀行個人住房貸款的風險防范 [J]. 浙江金融, 2022, 12(4):1213 [5] 李偉, 常克. 關于加強個人住房不良貸款管理的思考[J]. 統(tǒng)計與管理, 2022, (4):4344 [6] 葉雯文. 我國個人住房貸款存在的風險及對策研究[J]. 金卡工程(經濟與法), 2022, (2):266267 [7] 黃麗蓉. 關于銀行住房貸款存在風險與防范措施建議[J]. 中國外資, 2022, (3):1318 [8] 唐甜. 略論個人住房貸款業(yè)務的風險識別及其防范[J]. 知識經濟, 2022, (6):4849[9] 中國人民銀行,中國住宅金融報告[M]. 北京: 中信出版社, 2022. (6):3032[10] 嚴芳. 商業(yè)銀行個人住房貸款業(yè)務風險控制的相關問題分析[J]. 中國集體經濟, 2022, (3):1516 [11] 曹玉敏. 論我國商業(yè)銀行個人住房信貸風險管理[J]. 企業(yè)家天地, 2022, (6):3738 [12] [M]. 北京: 經濟科學出版社, 2022. 5:2426[13] 朱玉梅. 我國商業(yè)銀行個人住房貸款違約風險管理研究[D]. 蘇州大學, 2022, 4 [14] 肖振宇. 我國商業(yè)銀行個人住房貸款風險研究[D]. 西南財經大學, 2022, 11 [15] 葛玲. 我國個人住房貸款風險研究[D]. 安徽工業(yè)大學, 2022, 2 [16] 宋巧玲. 我國個人住房貸款的風險分析與防范[D]. 西南大學, 2022, 6 [17] 王旭霞. 個人住房抵押貸款風險研究[D]. 新疆大學, 2022, 5 [18] POSEY L L,YAVASA. Adjustable and fixed rate mortgages as a screening mechanism for default risk[J]. Journal of Urban Economics, 2022,13(49): 5479.[19] Gordy M, A Comparative anatomy of Credit Risk Models[J]. Journal of Bankingand inance, 2022. 10(5): 1012濟南大學畢業(yè)論文 18 致 謝在本次論文寫作過程中,首先要衷心的感謝劉承偉老師這一段時間認真、悉心的指導,劉老師不辭辛苦地幫我解決在論文寫作過程中遇到的問題,利用課程之余的休息時間,經常召集我們在一起,討論與論文有關問題,對論文的選題、提綱和寫作方法進行點撥,保證了論文方向的正確性。劉老師的敬業(yè)和奉獻精神,確保了本論文的順利完成。同時也特別要感謝濟南大學經濟學院的各位領導老師。在我的大學學習期間,為我提供了良好的學習環(huán)境,給予我悉心的指導和幫助。論文寫作過程中,濟南大學校圖書館的老師以及工作人員為我查閱資料提供了極大的便利。深深地感謝學校對我的栽培,使我在大學四年中學到了很多東西,為我提供了學習、生活的有利條件。此外,感謝我的所有同學和朋友,在朝夕相處中互相幫助、解決困難、鼓勵完成論文,以及在各個方面為我的論文寫作提供過幫助的