【正文】 60。 B．資本充足率 C．監(jiān)管部門(mén)的監(jiān)管檢查 D．事后救援 E．市場(chǎng)紀(jì)律1下列屬于金融監(jiān)管的基本原則的有( ABCDE )。 A．監(jiān)管主體的獨(dú)立性原則 B．依法監(jiān)管原則 C．“內(nèi)控’’與“外控”相結(jié)合的原則 D．穩(wěn)健運(yùn)行與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防原則 E．母國(guó)與東道國(guó)共同監(jiān)管原則1發(fā)展中國(guó)家實(shí)現(xiàn)金融深化首先要具備兩個(gè)前提條件（ DE ）。A．政府提高貨幣化程度 B．政府鼓勵(lì)金融創(chuàng)新的發(fā)展C．政府推行全方位金融改革 D．政府放棄對(duì)金融市場(chǎng)、金融體系的干預(yù)和管制E．政府允許利率、匯率機(jī)制自由運(yùn)行五、分析思考題選取貨幣政策操作目標(biāo)和中介指標(biāo)要堅(jiān)持哪些基本原則？貨幣政策操作指標(biāo)和中介指標(biāo)的選取要符合三個(gè)標(biāo)準(zhǔn)或兼?zhèn)淙齻€(gè)基本要求：①可測(cè)性，指中央銀行能夠迅速獲得這些指標(biāo)準(zhǔn)確的資料數(shù)據(jù)，并進(jìn)行相應(yīng)的分析判斷；②可控性，指這些指標(biāo)能在足夠短的時(shí)間內(nèi)接受貨幣政策的影響，并按政策設(shè)定的方向和力度發(fā)生變化；③相關(guān)性，指該指標(biāo)與貨幣政策最終目標(biāo)有極為密切的關(guān)系，控制住這些指標(biāo)就能基本實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)。何謂貨幣政策時(shí)滯？它對(duì)貨幣政策效果有何影響？貨幣政策時(shí)滯是指從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟(jì)變量，實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)所經(jīng)過(guò)的時(shí)間，也就是貨幣政策傳導(dǎo)過(guò)程所需要的時(shí)間。貨幣政策時(shí)滯可分為內(nèi)部時(shí)滯和外部時(shí)滯。內(nèi)部時(shí)滯是指中央銀行從認(rèn)識(shí)到制定實(shí)施貨幣政策的必要性，到研究政策措施和采取實(shí)際行動(dòng)所經(jīng)過(guò)的時(shí)間，也就是中央銀行內(nèi)部認(rèn)識(shí)、討論、決策的時(shí)間。理論上內(nèi)部時(shí)滯可分為兩個(gè)階段：認(rèn)識(shí)時(shí)滯和行動(dòng)時(shí)滯。外部時(shí)滯是指從中央銀行采取行動(dòng)到對(duì)政策目標(biāo)產(chǎn)生影響所經(jīng)過(guò)的時(shí)間，也就是貨幣對(duì)經(jīng)濟(jì)起作用的時(shí)間。貨幣政策時(shí)滯是影響貨幣政策效應(yīng)的重要因素。如果貨幣政策可能產(chǎn)生的大部分影響較快地有所表現(xiàn)，那么貨幣當(dāng)局就可以根據(jù)期初的預(yù)測(cè)值來(lái)考察政策生效的狀況，并對(duì)政策的取向和力度作必要的調(diào)整，從而使政策能夠更好地實(shí)現(xiàn)預(yù)期的目標(biāo)。在考察 貨幣政策效應(yīng)時(shí)，還必須考慮貨幣流通速度的變化。此外，非金融部門(mén)微觀主體的預(yù)期對(duì)貨幣政策效果也有抵消作用，其他外來(lái)因素、體制因素、政治因素等也對(duì)貨幣政策效應(yīng)有一定的影響，中央銀行在政策制定的操作過(guò)程中應(yīng)予以統(tǒng)一考慮。何謂經(jīng)濟(jì)貨幣化？它對(duì)一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有什么作用與影響？經(jīng)濟(jì)貨幣化是指一國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中用貨幣購(gòu)買(mǎi)的商品和勞務(wù)占其全部產(chǎn)出的比重及其變化過(guò)程。由于經(jīng)濟(jì)貨幣化的差別既表明了經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的差異，也體現(xiàn)了貨幣在經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的地位、作用及其職能發(fā)揮狀況的優(yōu)劣，貨幣化程度高，意味著社會(huì)產(chǎn)品均成為商品，其價(jià)值均通過(guò)貨幣來(lái)表現(xiàn)與衡量，商品和勞務(wù)均以貨幣為尺度進(jìn)行分配，貨幣的作用范圍大，滲透力、推動(dòng)力和調(diào)節(jié)功能強(qiáng)；反則反之。因此，經(jīng)濟(jì)貨幣化對(duì)于商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和市場(chǎng)機(jī)制的運(yùn)作具有重要作用。在以社會(huì)化大生產(chǎn)方式占主導(dǎo)的發(fā)達(dá)商品經(jīng)濟(jì)階段中，各種產(chǎn)品成為商品需要以貨幣為統(tǒng)一尺度去衡量各自的價(jià)值，表現(xiàn)為不同的價(jià)格，以便順利地進(jìn)入流通；商品流通需要以貨幣為媒介才能打破實(shí)物交換在時(shí)間、空間和對(duì)象上的限制，從而形成大流通、大市場(chǎng)；所有商品和勞務(wù)都在市場(chǎng)上用貨幣進(jìn)行購(gòu)買(mǎi)，可以擴(kuò)大價(jià)格的覆蓋面和作用場(chǎng)，充分發(fā)揮價(jià)格機(jī)制對(duì)生產(chǎn)和流通的引導(dǎo)、促進(jìn)及調(diào)節(jié)作用；貨幣作用范圍的擴(kuò)大和功能的強(qiáng)化，使國(guó)家可以充分利用貨幣形式和貨幣政策對(duì)經(jīng)濟(jì)實(shí)行干預(yù)或宏觀調(diào)節(jié)。因此，提高經(jīng)濟(jì)的貨幣化程度是促進(jìn)現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)在要求。貨幣政策與財(cái)政政策的協(xié)調(diào)配合。貨幣政策與財(cái)政政策的搭配一般可以作四種組合：財(cái)政、貨幣“雙松”；財(cái)政、貨幣“雙緊”；“緊”貨幣、“松”財(cái)政；“緊”財(cái)政、“松”貨幣?！耙凰梢痪o”主要是解決結(jié)構(gòu)問(wèn)題；單獨(dú)使用“雙松”或“雙緊”主要為解決總量問(wèn)題。在總量平衡的情況下，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和政府與公眾間的投資比例，一般采取貨幣政策和財(cái)政政策“一松一緊”的辦法?！熬o”財(cái)政，使政府的支出和投資直接減少；“松”貨幣，使公眾能夠以較多低的成本獲得較多的資金，并使因增稅而導(dǎo)致的收入減少得到補(bǔ)償，其結(jié)果是調(diào)整了政府與私人企業(yè)的投資結(jié)構(gòu)?！八伞必?cái)政，直接擴(kuò)大了政府的支出和投資；“緊”貨幣，使企業(yè)和公眾的借貸數(shù)額減少和借貸成本增加，其結(jié)果是企業(yè)投資和居民的一般性投資減少。在總量失衡的情況下，微量調(diào)整，一般單獨(dú)使用財(cái)政或貨幣政策。貨幣政策在短期內(nèi)見(jiàn)效快，但長(zhǎng)期調(diào)整還要靠財(cái)政政策。在總量失衡較為嚴(yán)重的情況下，一般同時(shí)使用財(cái)政政策和貨幣政策兩種手段，即“雙松”或“雙緊”。在經(jīng)濟(jì)蕭條后期，為刺激生產(chǎn)和投資，啟動(dòng)閑置的生產(chǎn)能力，一般實(shí)行“雙松”政策。在社會(huì)總需求過(guò)度膨脹，物價(jià)持續(xù)上漲，經(jīng)濟(jì)生活極不安定的情況下，一般采取“雙緊”政策。在總量失衡與結(jié)構(gòu)失調(diào)并存的情況下，政府一般采用先調(diào)總量，后調(diào)結(jié)構(gòu)的辦法， 即在放松或緊縮總量的前提下調(diào)整結(jié)構(gòu)，使經(jīng)濟(jì)在穩(wěn)定中恢復(fù)均衡。 附：結(jié)合我國(guó)實(shí)際論述貨幣政策與財(cái)政政策的協(xié)調(diào)配合在我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，貨幣政策和財(cái)政政策是國(guó)家履行宏觀經(jīng)濟(jì)管理職能兩個(gè)最重要的調(diào)節(jié)手段，在社會(huì)主義公有制基礎(chǔ)上的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，由于根本利益的一致和同一的總體經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，貨幣政策和財(cái)政政策的實(shí)施具有堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)，同時(shí)這兩大政策具有內(nèi)在的統(tǒng)一性，為它們之間的協(xié)調(diào)配合奠定了牢固的基礎(chǔ)。兩大政策在我國(guó)各有其特殊作用，調(diào)節(jié)的側(cè)重面也不同，具有相對(duì)獨(dú)立性，二者既不能簡(jiǎn)單地等同或混合，又不能各行其是，而應(yīng)該相互協(xié)調(diào)，密切配合，以實(shí)現(xiàn)宏觀經(jīng)濟(jì)管理的目標(biāo)。我國(guó)貨幣政策與財(cái)政政策的協(xié)調(diào)配合，需注意以下幾個(gè)問(wèn)題：第一，兩大政策的協(xié)調(diào)配合要以實(shí)現(xiàn)社會(huì)總供求的基本平衡為共同目標(biāo)。這種平衡不僅要求在總量上實(shí)現(xiàn)供求平衡，而且要求在結(jié)構(gòu)上也達(dá)到供求平衡。貨幣政策和財(cái)政政策對(duì)總量和結(jié)構(gòu)的平衡都有較強(qiáng)的調(diào)節(jié)能力，但二者又有各自的側(cè)重點(diǎn)。一般說(shuō)來(lái)，貨幣政策調(diào)節(jié)的側(cè)重點(diǎn)在總量平衡方面，財(cái)政政策的側(cè)重點(diǎn)在結(jié)構(gòu)協(xié)調(diào)上，二者需要互相補(bǔ)充，密切配合，才能實(shí)現(xiàn)社會(huì)總供求基本平衡的目標(biāo)。第二，兩大政策的協(xié)調(diào)配合應(yīng)有利于經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。發(fā)展經(jīng)濟(jì)不單純是指經(jīng)濟(jì)發(fā)展的速度有多快或產(chǎn)值增長(zhǎng)有多高，更重要的是指社會(huì)生產(chǎn)能力的擴(kuò)大、經(jīng)濟(jì)效益的提高和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的改善。因此，兩大政策協(xié)調(diào)配合的成功與否也應(yīng)以此為標(biāo)準(zhǔn)，不能片面地以速度或產(chǎn)值的高低來(lái)衡量?jī)纱笳叩膶?shí)施效果。第三，從實(shí)際出發(fā)進(jìn)行兩大政策的搭配運(yùn)用?？茖W(xué)地搭配貨幣政策和財(cái)政政策，是進(jìn)行有效的宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)的客觀要求，也是一項(xiàng)高超的調(diào)節(jié)藝術(shù)。究竟應(yīng)該采取什么樣的貨幣政策和財(cái)政政策相配合，必須從實(shí)際情況出發(fā)。采用哪一種組合方式，取決于對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況的透徹分析和宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的正確判斷。1998年以來(lái)我國(guó)積極財(cái)政政策與穩(wěn)健貨幣政策的協(xié)調(diào)配合是解決總量問(wèn)題的政策搭配典范。2003年以來(lái)穩(wěn)健貨幣政策基調(diào)變?yōu)檫m度從緊；2004年底積極財(cái)政政策轉(zhuǎn)向穩(wěn)健財(cái)政政策。兩種政策的協(xié)調(diào)配合將隨著宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化而隨機(jī)調(diào)整。第四，有良好的外部環(huán)境協(xié)調(diào)配合。例如，需要有產(chǎn)業(yè)政策、收入分配政策、外貿(mào)政策、社會(huì)福利政策等其他政策的協(xié)同；有良好的國(guó)際環(huán)境和穩(wěn)定的國(guó)內(nèi)社會(huì)政治環(huán)境；有合理的價(jià)格體系和企業(yè)(包括金融企業(yè))的運(yùn)行機(jī)制；還需要有各部委、各部門(mén)和地方政府的支持配合。如何概括現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中金融的地位與作用？（一）金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系可表述為：二者緊密聯(lián)系，相互融合，相互作用。具體來(lái)說(shuō)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)金融起決定作用，金融則居從屬地位，不能凌駕于經(jīng)濟(jì)發(fā)展之上，金融在為經(jīng)濟(jì)發(fā)展服務(wù)的同時(shí)，對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有巨大的推動(dòng)作用，但也可能出現(xiàn)一些不良影響和副作用。（二）經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)金融的決定性作用集中表現(xiàn)在兩個(gè)方面：（1）金融是依附于商品經(jīng)濟(jì)的一種產(chǎn)業(yè)，是在商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展過(guò)程中產(chǎn)生并隨著商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而發(fā)展的。（2）商品經(jīng)濟(jì)的不同發(fā)展階段對(duì)金融的需求不同，金融發(fā)展的條件也不同，由此決定了金融發(fā)展的結(jié)構(gòu)、規(guī)模和階段。（三）金融對(duì)經(jīng)濟(jì)的推動(dòng)作用主要是通過(guò)四條途徑實(shí)現(xiàn)的：（1）通過(guò)金融運(yùn)作為經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供條件。（2）通過(guò)金融的基本功能促進(jìn)儲(chǔ)蓄。（3）通過(guò)金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)運(yùn)作節(jié)約交易成本。（4）通過(guò)金融業(yè)自身的產(chǎn)值增長(zhǎng)直接為經(jīng)濟(jì)發(fā)展作貢獻(xiàn)。（四）在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，金融可能出現(xiàn)的不良影響表現(xiàn)在：（1）因金融總量失控出現(xiàn)通貨膨脹、信用膨脹，導(dǎo)致社會(huì)總供求失衡，危害經(jīng)濟(jì)發(fā)展。（2）因金融業(yè)經(jīng)營(yíng)不善使金融風(fēng)險(xiǎn)加大，一旦風(fēng)險(xiǎn)失控不僅導(dǎo)致金融業(yè)的危機(jī)，而且將破壞經(jīng)濟(jì)發(fā)展的穩(wěn)定性和安全性，引發(fā)經(jīng)濟(jì)危機(jī)。（3）因信用過(guò)度膨脹產(chǎn)生金融泡沫，剝離金融與實(shí)質(zhì)經(jīng)濟(jì)的血肉聯(lián)系。（五）正確認(rèn)識(shí)金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系，充分重視金融對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的推動(dòng)作用，積極防范金融對(duì)經(jīng)濟(jì)的不良影響。擺正金融在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的應(yīng)有位置，使金融在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中獲得自身的健康成長(zhǎng)，從而最大限度的為經(jīng)濟(jì)發(fā)展服務(wù)。 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