【導(dǎo)讀】葛店開發(fā)區(qū)地處長江黃金水道南岸，緊鄰“九省通衢”的。大武漢，是武漢城市圈中最緊密的核心層。與武漢中心城區(qū)的距離僅21公。里，約15分鐘車程。葛店開發(fā)區(qū)屬于我國經(jīng)濟地理中心，距離北京、上海、城市都在500公里以內(nèi)，具有面向全國的市場輻射能力。省的區(qū)域中心，知名高校眾多，師資與專業(yè)人才豐富。優(yōu)越的地理位置與。專業(yè)人才資源，是項目發(fā)展的基石。

　　

【正文】 單位：萬元 項 目 2020年 2020年 2020年 2020年 2017年 2018年 銷 售 收 入 7500 15000 16500 18150 19965 21960 應(yīng) 收 賬 款 375 675 908 998 1098 壞 賬 損 失 可收回的 賬款 375 675 908 998 1098 收現(xiàn)銷售收 入 7125 14325 17242 18967 20862 超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 33 表 6：付現(xiàn)經(jīng)營成本估算表 單位：萬元 項 目 2020年 2020年 2020年 2020年 2017年 2018年 銷售成本 5178 10053 11028 12101 13281 14577 材 料 費 3750 7500 8250 9075 9983 10980 應(yīng)付賬款 300 553 551 545 471 583 固定資產(chǎn)折舊 303 303 303 303 303 303 付現(xiàn)經(jīng)營成本 4575 9197 10174 11253 12447 13691 表 7：運營費用估算表 單位：萬元 項 目 2020年 2020年 2020年 2020年 2017年 2018年 銷售費用 375 750 825 908 998 1098 管理費用 300 600 660 726 799 878 維修費用 75 83 91 100 110 財務(wù)費用 75 83 91 100 110 合 計 740 1500 1651 1816 1997 2196 表 8：總成本費用估算表 單位：萬元 序號 項 目 2020年 2020年 2020年 2020年 2017年 2018年 1 銷售成本 5178 10053 11028 12101 13281 14577 2 銷售費用 375 750 825 908 998 1098 3 管理費用 300 600 660 726 799 878 4 維修費用 75 83 91 100 110 5 財務(wù)費用 75 83 91 100 110 6 總成本費用 5918 11553 12679 13917 15278 16773 其中折舊費 303 303 303 303 303 303 7 經(jīng)營成本 5615 11250 12376 13614 14975 16470 表 9：損益估算表 單位：萬元 項 目 2020年 2020年 2020年 2020年 2017年 2018年 銷售收入 7500 15000 16500 18150 19965 21960 銷售稅金及附加 300 600 660 726 總成本費用 5918 11553 12679 13917 15278 16773 銷售利潤 (123) 1282 2847 3161 3507 所得稅 稅后利潤 稅后 利潤率 % 盈余公積金 [(6) 10%] 公益金 [(6) 5%] 未分配利潤 超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 34 表 10：財務(wù)現(xiàn)金流量表 （單位：萬元） 項 目 2020年 2020年 2020年 2020年 2017年 2018年 現(xiàn)金流入 7125 14325 17242 18967 20862 收現(xiàn)銷售收入 7125 14325 17242 18967 20862 固定資產(chǎn)余值回收 流動資金回收 現(xiàn)金流出 建設(shè)投資 6600 流動資金 1000 運營費用 740 1500 1651 1816 1997 2196 付現(xiàn)經(jīng)營成本 4575 9197 10174 11253 12447 13691 銷售稅金 300 600 660 726 所得稅 職工福利費支出 凈現(xiàn)金流量 累計凈現(xiàn)金流量 折現(xiàn)系數(shù) 凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值 累計凈現(xiàn)金流現(xiàn)值 超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 35 主要經(jīng)濟指標(biāo)與結(jié)論 序號 指標(biāo)內(nèi)容 單位 指標(biāo)值 1 建設(shè)內(nèi)容與規(guī)模 建筑物、構(gòu)筑物 、配套設(shè)施等 萬元 4150 加工 生產(chǎn) 設(shè)備 設(shè)施 及安裝 調(diào)試 萬元 1500 其它費用 （征地 、 辦證 、搬遷 ） 萬元 950 基礎(chǔ)建設(shè) 工程總投資 萬元 6600 2 投資和籌措 項目總投資額 萬元 7600 固定資產(chǎn)投資 萬元 6600 流動資金投資 萬元 1000 無形及遞延 資產(chǎn)投資 萬元 3 財務(wù)評價指標(biāo) 年銷售收入 (達(dá)產(chǎn)年 ) 萬元 18315 年總成本 萬元 14040 年繳稅金 萬元 年均利潤 萬元 投資利潤率（ ROI） ％ 投資利稅率 ％ 全部投資內(nèi)部收益率 (所得稅后 ) ％ 財務(wù)凈現(xiàn)值 (所得稅后 ) 萬元 靜態(tài)投資回收期 (所得稅后 ) 年 以上經(jīng)濟指標(biāo)說明： 本項目的財 務(wù)凈現(xiàn)值（ NPV） 萬元 ，財務(wù)內(nèi)部收益率（ RII）為 %，投資利潤（利稅）率 為 %也 較高，超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 36 項目投資回收期 為 年也正常 ，因此，項目在經(jīng)濟上是可行的。 敏感性分析 通過對產(chǎn)品單價分別增加 %和減少 %的單因素變化對財務(wù)指標(biāo)作敏感性分析，結(jié)果如下： 項目 基本方案 產(chǎn)品單價 原輔材料費 人工費 5% 5% 5% 5% 5% 5% 財務(wù)內(nèi)部收益率(%) 方案 1： 產(chǎn)品單價，原材料，人工分別增加 5%，財務(wù)內(nèi)部收益為 %； 方案 2： 產(chǎn)品單價，原材料 ，人工分別減少 5%財務(wù)內(nèi)部收益則為 %。 凈現(xiàn)值（萬元） 方案 1： 產(chǎn)品單價，原材料，人工分別增加 5%，凈現(xiàn)值為 ，增加凈現(xiàn)值 ； 方案 2： 產(chǎn)品單價，原材料，人工分別減少 5%凈現(xiàn)值為。 投資回收期(年 ) 方案 1： 產(chǎn)品單價，原材料，人工分別增加 5%，投資回收期為 ； 方案 2： 產(chǎn)品單價，原材料，人工分別減少 5%，投資回收期 為 年。 通過對產(chǎn)品單價、材料費、人工費分別增加 5%和減少 5%的單因素變化對財務(wù)指標(biāo)作敏感性分析，結(jié)果顯示，本項目效益影響最大的因素是產(chǎn)品單價，其次是材料費，人工費影響最小。因此，密切關(guān)注產(chǎn)品單價與材料費用是本項目成功的關(guān)鍵之一。 財務(wù)分析結(jié)論 該項目有良好的經(jīng)濟效益，項目在經(jīng)營期間盈利能力較強，資金投入項目后回收較快 ,債務(wù)風(fēng)險小，償還長期借款能力強，并且有較強的實現(xiàn)自身盈虧平衡的能力，適應(yīng)各種因素變 化的能力強，投資回收期短，資本收益高，項目抗風(fēng)險能力強，經(jīng)項目財務(wù)內(nèi)中收益率，財務(wù)凈現(xiàn)值等分析，超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 37 本項目具有市場潛力大、銷售形勢樂觀，項目的經(jīng)濟效益是可行的。本項目一次性投資雖然不高，但規(guī)模經(jīng)濟效益較好，項目經(jīng)濟可行。 超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 38 第十章 風(fēng)險分析與 可行性研究結(jié)論 風(fēng)險分析 政策風(fēng)險 : 本項目屬光機電類一體化產(chǎn)品，已經(jīng)被列入國家高新技術(shù)產(chǎn)品目錄，屬于國家政策鼓勵發(fā)展項目，不屬于淘汰生產(chǎn)范圍或重污染生產(chǎn)范圍，也不存在特殊行業(yè)許可等問題，因此政策法律風(fēng)險較小。 市場風(fēng)險 : 本項目產(chǎn)品主要通過 訂單式生產(chǎn)銷售，客戶資源穩(wěn)定可靠，目前 超精純石英砂 市場處在快速的發(fā)展期，本項目的技術(shù)已經(jīng)成熟，具有自 主 技術(shù)專利， 與全球行業(yè)霸主 尤尼明公司的產(chǎn)品相比，具有很強的 市場競爭力。 綜合經(jīng)濟風(fēng)險分析 : 本項目位于湖北葛店 經(jīng)濟開發(fā)區(qū)內(nèi)，得到了當(dāng)?shù)卣块T的支持。從盈虧平衡點和售價降低對內(nèi)部收益率的影響看，項目的抗風(fēng)險能力是強的，但還需要企業(yè)不斷加強內(nèi)部協(xié)調(diào)管理，保持技術(shù)先進(jìn)性，努力開拓市場。只有產(chǎn)品被市場廣泛認(rèn)可，達(dá)到預(yù)期的銷售目標(biāo)，形成規(guī)模效益，才能使本項目在技術(shù)方面的先進(jìn)性和優(yōu)勢發(fā)揮出來，也才能夠最終避 免項目經(jīng)濟風(fēng)險。 本項目的風(fēng)險主要來自于對未來技術(shù)的把握、產(chǎn)品的質(zhì)量和對市場容量的預(yù)測等，為此，通過對電子專用設(shè)備儀器產(chǎn)業(yè)化專項資金的申請，我們將加強本項目的研制力量，及時把科技變成生產(chǎn)力；加強生產(chǎn)工藝的研究以及對配套協(xié)作廠家的協(xié)調(diào)，切實構(gòu)造產(chǎn)品的質(zhì)量保證體系；加強市場調(diào)研，培養(yǎng)現(xiàn)代市場營銷體系，大力促進(jìn)市場銷售。經(jīng)過我們的努力，本項目的風(fēng)險是能夠控制的。 自然災(zāi)害風(fēng)險分析 : 超精純石英砂 產(chǎn)業(yè)園 可行性分析報告 39 本項目受自然災(zāi)害影響的程度極小。 行業(yè)風(fēng)險 : 本項目產(chǎn)品無行業(yè)壁壘。 技術(shù)風(fēng)險 : 核心技術(shù)系公司 自主知識產(chǎn)權(quán)，核心研發(fā)人員穩(wěn)定，技術(shù)風(fēng)險極小。 原材料供應(yīng)風(fēng)險 : 主要 原 材料 國內(nèi) 市面上均能購買， 且 原材料供應(yīng)充足。 研究結(jié)論 本項目 的實施， 有助于 推動我國 強磁選礦 技術(shù)發(fā)展， 提升我國 選礦整體的技術(shù)水平 ,提高 強磁選礦機 產(chǎn)品的 國際市場競爭力。 本項目 產(chǎn)品 是典型的光機電一體化產(chǎn)品，不存在 任何 環(huán)境污染和大的能源消耗，也是一個典型的環(huán)境和資源友好型的低碳項目。 本項目建成后將整合企業(yè)的資源，對產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)、倉儲等一系列的集中經(jīng)營管理，逐步發(fā)展成大型，帶動當(dāng)?shù)亟?jīng)濟的發(fā)展。同時可以解決富余 勞動力就業(yè)，并能帶動 設(shè)備制造 等相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，具有良好的經(jīng)濟效益和社會效益。本項目承建 企業(yè)， 經(jīng)營管理能力較強，具備實施能力和條件，項目建設(shè)具有明顯優(yōu)勢和廣闊的市場前景。 本項目規(guī)劃設(shè)計合理，可操作性強，項目規(guī)模效益與綜合效益明顯，產(chǎn)業(yè)帶動作用大，還可促進(jìn)企業(yè)出口創(chuàng)匯，增加地方財政稅收。同時，該項目不僅符合國家相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策，而且按照環(huán)保、生態(tài)原則進(jìn)行設(shè)計規(guī)劃，項目無 “ 三廢 ” 污染環(huán)境，可以有效推動區(qū)域經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展。 綜上所述，該項目切實可行也是十分必要的。建議政府及有關(guān)單位給予相關(guān)政策支持，以盡快投入項 目建設(shè)。 于二〇一 三年七 月