【文章內(nèi)容簡介】 來源于銀行，獲得當?shù)劂y行的信貸或保理融資支持是租賃公司開展經(jīng)營活動的重要前提。 ? 租賃公司面對眾多的租賃客戶需求， 實際上扮演的是銀行資金批發(fā)商的角色， 是銀行資金的一個非常重要的出口和通道，是一個很好的操作平臺。 ? 租賃公司雖然資金量遠小于銀行，但卻有銀行不具有的獨特操作平臺和功能。如加速折舊、表外融資、促進銷售、改善財務指標，安全度高，“買賣”、“破產(chǎn)”不破租賃等功能。 ? 在銀行無追索保理融資的情況下，租賃公司也可以實現(xiàn)“表外融資”，安全推出市場，并改善財務報表。 銀行支持租賃公司的方式 ? 銀行支持租賃公司最主要的方式，就是為租賃項目提供融資。 ? 租賃項目融資業(yè)務 ，是指銀行對租賃公司發(fā)放專項融資，專用于租賃公司購買租賃資產(chǎn)出租給承租人使用，并以承租人支付的租金歸還銀行行融資，或銀行行購買租賃公司的應收租金后直接向承租人收取租金的業(yè)務。 ? 租賃項目融資包括“貸款業(yè)務”和“保理業(yè)務”，以及其變通方式“結構性融資” 。 租賃項目貸款業(yè)務 租賃項目貸款業(yè)務： 是指銀行向租賃公司發(fā)放貸款或者向承租人授信、租賃公司用信，專用于其購買租賃設備出租給承租人使用，并以向承租人收取租金歸還貸款本息的業(yè)務。 租賃項目保理業(yè)務 ? 租賃項目保理業(yè)務 ： 一般 是指租賃公司開展租賃業(yè)務，形成應收租金后，將應收租金出讓給銀行，由銀行向承租人收取租金，銀行保留或不保留對租賃公司追索權的業(yè)務。 結構性保理融資 ? 租賃項目結構性融資是指按照上述“貸款”或“保理”的方式， 在租賃公司與客戶簽署主合同―― 融資租賃合同、買賣合同，設定“支付貨款交付設備”為生效條件，同時完善必備的擔保條件后，向銀行進行的一攬子“交付前融資”。 ? 擔保條件通常由承租人自身或第三方提供保證或物權擔保。 ? 這是實務操作中很重要而且非常需要的一種方式。 銀行支持的哪些租賃公司？ ? 目前，銀行支持的融資對象， 主要是指經(jīng)國家有關主管部門（商務部和銀監(jiān)會）批準，可以開展融資租賃業(yè)務的機構， 包括：金融租賃公司、外商投資租賃公司、信托投資公司和企業(yè)集團財務公司、內(nèi)資融資租賃試點企業(yè)等 。 ? 招商銀行總行與農(nóng)總行發(fā)文支持的租賃公司也都是具備融資租賃資質的公司。 ? 其他的傳統(tǒng)租賃公司獲得銀行資金支持的難度比較大。 第四部分 租賃保理原理 租賃保理的定義 ? 租賃保理業(yè)務就是一種依照銀行與租賃公司之間的必然合作關系而 將融資租賃業(yè)務與銀行保理業(yè)務結合起來而形成的金融創(chuàng)新產(chǎn)品 ， 是指在出租人與承租人形成 租賃關系 的前提下，租賃公司與國內(nèi)商業(yè)銀行根據(jù)雙方保理合同約定，租賃公司將融資租賃合同項下未到期 應收租金債權 轉讓給銀行， 銀行支付租賃公司一定比例的融資款項 ，并作為租金債權受讓人直接 向承租人收取租金 的經(jīng)濟活動。 租賃保理的實質 ? 租賃保理的實質： 租賃保理的 實質 是租金作為應收賬款進行轉讓與受讓 ，滿足了租金期限、金額可調的業(yè)務特點，突破了一般應收賬款對應產(chǎn)品固定付款條件的限制，是現(xiàn)代商業(yè)銀行的金融業(yè)務創(chuàng)新。 租賃保理的重要性 ? 租賃保理是租賃公司的重要融資渠道之一，也是銀行獲得保理收益的一項較好的中間業(yè)務 。 ? 商業(yè)銀行 和可以與各類租賃公司開展保理業(yè)務合作， 并與租賃物資產(chǎn)擔保、供應商回購或銀行保函等業(yè)務相結合 ，推動了租賃業(yè)的發(fā)展。 ? 在無追索的條件下，銀行對租賃公司的應收租金保理是“表外融資”。 ? 保理是租賃公司的重要退出渠道之一 。 租賃保理業(yè)務的法律與規(guī)章依據(jù) ● 租賃保理的法律依據(jù)之一是 《 合同法 》 ： 國際保理業(yè)務主要依據(jù)國際保理業(yè)務慣例和當事人協(xié)議進行，目前國內(nèi)還沒有明確的保理立法，只能適用 《 合同法 》 有關債權轉讓的規(guī)定 。1999年頒布的 《 合同法 》 第五章中第 79條等條目陳述的關于債權轉讓與受讓的規(guī)定是租賃保理的法律依據(jù)。 《 合同法 》 具體規(guī)定如下： －①當事人約定或法定不得轉讓的債權，不能轉讓； －② 債權轉讓未通知債務人的不發(fā)生效力； －③債權受讓人取得與債權有關的從權利（比如擔保權利） ； －④債務人對合同的抗辯權可以向債權受讓人主張。 ● 租賃保理的法律依據(jù)之二是 《 物權法 》 ： 2023年 3月新頒布的 《 物權法 》 規(guī)定應收帳款可質押，質權自信貸征信機構辦理出質登記時設立。 對于應收帳款出讓登記尚無明確規(guī)范。 租賃保理的直接規(guī)章依據(jù) ? 銀監(jiān)會 2023年 8月 《 通知 》 及 2023年 3月 《 金融租賃公司管理辦法 》 中關于“轉讓應收租賃款”的有關規(guī)定是租賃保理的部門規(guī)章。 ? 2023年 8月 25日 《 中國銀監(jiān)會關于調整金融租賃公司業(yè)務范圍的通知 》 中增加了 “向商業(yè)銀行轉讓應收租賃款”業(yè)務 的條款； ? 2023年 3月 1日銀監(jiān)會新修訂并實施的 《 金融租賃公司管理辦法 》 第 22條規(guī)定： “金融租賃公司可向商業(yè)銀行轉讓應收租賃款業(yè)務” ， 即指銀行向金融租賃公司開辦的國內(nèi)保理業(yè)務。 其他融資租賃公司可參照執(zhí)行。 租賃保理的分類 ? 融資性和非融資性保理 ? 有追索權和無追索權保理 ? 公開型和隱蔽型保理 租賃保理的功能與優(yōu)勢 ? 1)解決租賃公司和承租人（客戶）資金來源問題 租賃公司通過銀行保理對應收租金提前一次性收取，解決了資金難題，不受承租人付款資金約束。 ? 2)擴大生產(chǎn)廠家和租賃公司業(yè)務規(guī)模 無追索權保理可改善租賃公司資產(chǎn)負債表，解決資本充足率問題，租賃公司可依托客戶優(yōu)勢實現(xiàn)小平臺、大業(yè)務。同時承租客戶可取得租賃優(yōu)惠。 ? 3)協(xié)助應收賬款管理和催收工作 銀行介入，可規(guī)范出租人和承租人雙方債權債務關系的執(zhí)行。 ? 4)租賃保理相對于銀行貸款比較優(yōu)勢大 ①對租賃公司而言，保理第一還款人是承租人，融資額大于貸款 ；無追索條件下，融資不計入租賃公司報表，是表外融資。 ② 對承租人而言，對租賃公司作保理不計入承租人財務報表，承租人承擔還款責任但不增加負債 。在財務結構及成本支出方面，保理均優(yōu)于貸款。 租賃保理業(yè)務承辦機構 ? 目前國內(nèi)保理業(yè)務由商業(yè)銀行直接承辦 。在國際保理業(yè)務中，除銀行做保理商外，還有獨立的保理專業(yè)公司（很多是銀行開辦的子公司）。 ? 對于除銀行外的其他機構是否可承做保理業(yè)務，是否需要規(guī)定開辦條件和資質要求，以及行業(yè)監(jiān)管，目前沒有明確法律規(guī)定。 租賃保理業(yè)務操作要點 ? 1)租賃保理合同條款涉及的主要內(nèi)容 租賃保理合同是租賃公司與銀行之間確立保理法律關系、規(guī)定具體權利、義務責任的基本法律文件。保理合同應結構清晰，條款明確簡潔，概念前后統(tǒng)一，便于操作和鎖定有關風險。保理合同通常包括如下內(nèi)容： ? ◇合同主體； ? ◇用語定義； ? ◇應收租金債權范圍和金額； ? ◇銀行發(fā)放的融資款（基本收購款和追加收購）金額和發(fā)放條件； （說明：保理融資額度是銀行對應收租金實施保理而向租賃公司支付的款項，其數(shù)值應是銀行保理后累計可收取的現(xiàn)金按照一定利率折算的現(xiàn)值， 該利率應按照成本效益和風險溢價的原則協(xié)商確定 ，原則上不低于同期貸款基準利率下浮 10％） ? ◇保理期間和保理費用（融資費、逾期支付違約金、保理手續(xù)費、追索費用等）； 租賃保理實務操作要點 ? ◇ 各方陳述與保證； ? ◇租賃合同及債權轉讓通知等提交； ? ◇承租人租金歸還； ? ◇監(jiān)管帳戶設立； ? ◇錯誤支付的處理； ? ◇銀行對租賃公司追索； ? ◇回購款的支付； ? ◇違約責任； ? ◇合同生效與變更； ? ◇法律適用和管轄等。 租賃保理業(yè)務操作要點 ? 2)租賃保理的“融資款”和“保理費用” ? ①保理作為一種融資手段， 與信貸一樣，銀行和保理公司都需要計算各自要收取和支付的費用，以衡量、比較盈利空間或者融資成本。 保理業(yè)務涉及的支付款項主要有銀行向租賃公司發(fā)放的融資款、租賃公司向銀行交納的保理費用（如融資費、保理手續(xù)費、逾期支付違約金、追索債權的訴訟和仲裁費用）、回購款等。