【文章內(nèi)容簡介】 行風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行“事前識(shí)別、預(yù)測，事中監(jiān)督防范，并加以規(guī)避”。這就是商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的可控性。 ? 首先 ， 銀行風(fēng)險(xiǎn)是可以進(jìn)行識(shí)別、預(yù)測的。經(jīng)濟(jì)活動(dòng)主體能夠從銀行風(fēng)險(xiǎn)的歷史、本質(zhì)、產(chǎn)生條件中，識(shí)別預(yù)測在商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營管理過程中存在的各種有可能引發(fā)投資損失的情況，也就是風(fēng)險(xiǎn)的“情景預(yù)測”，完成可控性的第一階段。 ? 其次 ， 市場經(jīng)濟(jì)主體可以利用先進(jìn)的現(xiàn)代化分析方法，計(jì)算出各項(xiàng)與商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)的技術(shù)性參數(shù)。 根據(jù)以往銀行風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的概率、產(chǎn)生的特殊環(huán)境，來預(yù)期在何種水平參數(shù)下發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)的可能性較大，為風(fēng)險(xiǎn)可控性提供技術(shù)支持。 ? 最后 ， 現(xiàn)代的金融監(jiān)管制度是銀行風(fēng)險(xiǎn)可控性的有效措施。 金融監(jiān)管制度尤其是銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管是對(duì)經(jīng)濟(jì)主體行為的適當(dāng)約束。它的存在、健全與創(chuàng)新，是為了經(jīng)濟(jì)主體盡可能的規(guī)避銀行風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生造成損失的可能性。之所以不斷提倡完善金融監(jiān)管制度 (尤其銀行監(jiān)管制度 )就是因?yàn)榻鹑陲L(fēng)險(xiǎn)具有一定的可控性，可以利用政策制度的約束盡可能的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)損失。 之所以具有部分可控性，是因?yàn)?: 24 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的特征 |部分可控性 銀行風(fēng)險(xiǎn)不同于其他金融風(fēng)險(xiǎn)的最顯著特性是 :銀行機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)存在所造成的損失，不僅僅影響到銀行自身的生存發(fā)展，更危險(xiǎn)的是這將導(dǎo)致眾多的儲(chǔ)蓄者和投資者的損失，進(jìn)而對(duì)整個(gè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展造成不利影響，這就是銀行風(fēng)險(xiǎn)的牽連性。 ? 現(xiàn)今銀行同業(yè)之間聯(lián)系之緊密，一家銀行出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)損失，勢必牽連其他銀行的信用危機(jī)，導(dǎo)致更多的“兩頭”效應(yīng)。 ? 銀行在向社會(huì)公眾提供信用中介時(shí)，也提供信用創(chuàng)造 :基于原生存款和初始投資建立的派生存款等信用業(yè)務(wù)。如果受到銀行風(fēng)險(xiǎn)的影響，將會(huì)有倍增的損失效應(yīng)。 ? 銀行作為一個(gè)信用中介機(jī)構(gòu)，它一頭通過吸收存款等負(fù)債業(yè)務(wù)集結(jié)了大量擁有閑置資金的儲(chǔ)蓄者，即借款集中 。另一頭通過發(fā)放貸款等債權(quán)業(yè)務(wù)集結(jié)了大量需要資金的投資者。一旦銀行因風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生而造成損失時(shí)，必然使這兩頭的儲(chǔ)蓄者與投資者受到牽連。 25 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的特征 |牽連性 在不爆發(fā)金融危機(jī)或銀行支付“擠兌”的情況下，銀行風(fēng)險(xiǎn)表面上可能一直受其信用保障而掩蓋可能會(huì)造成損失的風(fēng)險(xiǎn)苗頭，這就是銀行風(fēng)險(xiǎn)的匿藏性。 一 、由銀行的信譽(yù)保障而發(fā)生的“有借有還、此還彼借”的信用借貸行為被循環(huán)往復(fù)的執(zhí)行，使得許多導(dǎo)致?lián)p失或者不利的因素讓該信用借貸循環(huán)掩藏起來了 。 二 、銀行所具有的信用貨幣發(fā)行和創(chuàng)造信用的功能使得本屬于即期應(yīng)該發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)損失，可能由于通貨膨脹、借新還舊、貸新還息等手段而得以延遲或暫時(shí)覆蓋 。 三 、銀行由于金融壟斷和政府干預(yù)甚或政府特權(quán)的保護(hù)，使其將一些本己顯現(xiàn)甚至正在造成損失的銀行風(fēng)險(xiǎn)通過行政行為的壓制而暫時(shí)消除。 26 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的特征 |匿藏性 ? 一旦銀行風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)，將造成不可估量并難以控制的不利影響，它決不像其他經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)后只是在一定限度內(nèi)緩速變動(dòng)那樣。因?yàn)殂y行作為社會(huì)信用機(jī)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)會(huì)讓其失去信用保障，信用基礎(chǔ)的崩潰必然引起風(fēng)險(xiǎn)加速變動(dòng)。 ? 也就是說，只要銀行在某個(gè)時(shí)刻出現(xiàn)某筆或某幾筆銀行存款不能及時(shí)兌付，即不能滿足儲(chǔ)戶的兌現(xiàn)需求，就會(huì)導(dǎo)致更多的儲(chǔ)戶不愿將資金存入銀行并且會(huì)急切希望去銀行拿到自己的存款，客戶發(fā)生擠兌。大量擠兌和存款來源的減少讓銀行兌付更加困難，這就是所謂的“馬太”效應(yīng)。 ? 另一方面，如果貸款難以回收，信用度將更加萎縮，這將引起貸款“惡性循化” — 借新還舊、貸款還息等。所以，銀行風(fēng)險(xiǎn)的爆發(fā)往往是突發(fā)性、加速性的，嚴(yán)重時(shí)會(huì)引發(fā)金融危機(jī)。 27 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的特征 |加速性 (“ 馬太”性 ) 商業(yè)銀行作為整個(gè)金融行業(yè)的中流砒柱，一切金融交易都涉及到銀行職能。一旦銀行經(jīng)營管理出現(xiàn)危機(jī)，其波及范圍遠(yuǎn)非僅有的幾家與該銀行業(yè)務(wù)相關(guān)的金融機(jī)構(gòu)，其影響將體現(xiàn)到金融業(yè)幾乎所有的角落，關(guān)系到一國乃至全球的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。 風(fēng)險(xiǎn)引起的信用基礎(chǔ)的崩潰，銀行出現(xiàn)“擠兌” ?? ，這不僅僅是一家銀行的事情 :當(dāng)今銀行業(yè)漸漸出現(xiàn)了金融機(jī)構(gòu)之間合作、同盟或兼并的相互關(guān)系，一家銀行出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)使社會(huì)公眾對(duì)整個(gè)銀行信用體系產(chǎn)生懷疑和顧忌，從而引起全國甚至全球性的信用危機(jī)，公眾寧愿從銀行或其他金融機(jī)構(gòu)撤回自己的儲(chǔ)蓄或投資并放在自己家里以避免風(fēng)險(xiǎn)損失，這勢必引起整個(gè)金融行業(yè)發(fā)生大規(guī)?！皵D兌”，出現(xiàn)大范圍“馬太”效應(yīng)。 28 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的特征 |傳導(dǎo)性 目 錄 Contents 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的定義與分類 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的特征 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理分析 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理理論的演進(jìn) BASELⅡ 對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的要求 29 總論 30 信息經(jīng)濟(jì)學(xué)派 從市場信息不對(duì)稱、道德風(fēng)險(xiǎn)的角度對(duì)商業(yè)銀行金融風(fēng)險(xiǎn)的成因進(jìn)行了理論闡述。 金融脆弱性與金融不穩(wěn)定學(xué)派 認(rèn)為負(fù)債增加、市場泡沫、競爭沖擊等構(gòu)成了商業(yè)銀行金融風(fēng)險(xiǎn)之根源 。 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理分析 高負(fù)債經(jīng)營的行業(yè)特點(diǎn)決定了商業(yè)銀行具有比其他金融機(jī)構(gòu)更容易導(dǎo)致失敗的本質(zhì)，尤其是在其高度參與的信貸市場和金融衍生工具市場上。 銀行家都是具有懷疑情節(jié)的，對(duì)安全邊界非常的謹(jǐn)慎，因此對(duì)整體市場環(huán)境和潛在競爭對(duì)手的動(dòng)向更為了解。但是即使這樣，銀行家還是不斷會(huì)受到欺騙，怎么出現(xiàn)這種情況 ?更多的可能是銀行家在對(duì)未來市場趨勢的把握上并不占有優(yōu)勢 — 他們往往只重視信貸者以往的信用記錄和當(dāng)前的財(cái)務(wù)狀況，而忽視其未來的信用風(fēng)險(xiǎn) 。經(jīng)濟(jì)增長的趨勢將助長銀行與貸款者的未來預(yù)期，因?yàn)榻?jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展導(dǎo)致?lián)碛辛己眯庞糜涗浀慕杩钊嗽龆?，而銀行依此做出信貸決策往往是不安全的，因?yàn)槿绻磥斫?jīng)濟(jì)出現(xiàn)衰退將會(huì)讓借款人難以返還貸款 — 危機(jī)出現(xiàn)了。而導(dǎo)致危機(jī)出現(xiàn)的正是金融的脆弱性，這并不能因?yàn)殂y行家的努力而完全消除 。 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理分析 | 金融脆弱性對(duì)銀行的影響 31 金觸機(jī)構(gòu)的脆弱，最基本的衡量手段是清償力，即銀行資產(chǎn)與負(fù)債之差 —銀行償還即時(shí)負(fù)債兌現(xiàn)需求的能力。由于銀行普遍地具有“硬負(fù)債、軟資產(chǎn)”的特點(diǎn) ，也就是說，負(fù)債是實(shí)實(shí)在在時(shí)刻存在的，而資產(chǎn)卻很可能已經(jīng)發(fā)生了損失 (因?yàn)橘J款有可