【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 “造血機(jī)制”還來(lái)形成，“內(nèi)部人控制”嚴(yán)重，激勵(lì)約束機(jī)制缺乏，這一切都會(huì)制約國(guó)有商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的提高和防范金融風(fēng)險(xiǎn)的能力?！胺謽I(yè)經(jīng)營(yíng)，分業(yè)監(jiān)管”的金融監(jiān)管體制難以適應(yīng)現(xiàn)代金融發(fā)展的需要。當(dāng)今世界，“混業(yè)經(jīng)營(yíng)”已經(jīng)成為現(xiàn)代金融發(fā)展的一個(gè)重要趨勢(shì)，不僅各類(lèi)金融機(jī)構(gòu)之間業(yè)務(wù)交叉，界限模糊，而且一些工商企業(yè)也開(kāi)始介入金融服務(wù)領(lǐng)域，金融中介機(jī)構(gòu)與工商企業(yè)之間的界限也趨于模糊。從中國(guó)的實(shí)踐來(lái)看，銀行與證券銀行與保險(xiǎn)、保險(xiǎn)與證券之間的合作范圍越來(lái)越廣，混業(yè)經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)明顯。由于我國(guó)目前的金融業(yè)仍在實(shí)行嚴(yán)格的分業(yè)經(jīng)營(yíng)，只有一部分企業(yè)集團(tuán)獲準(zhǔn)通過(guò)財(cái)務(wù)公司方式開(kāi)展金融業(yè)務(wù)，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，商業(yè)銀行也將不得面對(duì)來(lái)自工商企業(yè)的挑戰(zhàn)?；鞓I(yè)經(jīng)營(yíng)的潮流使得我國(guó)已經(jīng)形成的分業(yè)監(jiān)管體制面監(jiān)挑戰(zhàn)：不利于金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)創(chuàng)新和交叉服務(wù)；加大了金融機(jī)構(gòu)和客戶的交易成本，降低了金融監(jiān)管效率；銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)分別對(duì)相應(yīng)的金融市場(chǎng)、金融機(jī)構(gòu)和金融業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)督客易導(dǎo)致一方面既有的金融業(yè)務(wù)監(jiān)管過(guò)度，別一方面新業(yè)務(wù)又無(wú)人監(jiān)管的現(xiàn)象，從而加大了金融風(fēng)險(xiǎn)。金融法制化建設(shè)有待進(jìn)一步加快。改革開(kāi)放以來(lái)，盡管我國(guó)金融法制化建設(shè)取得了一定的進(jìn)展，形成了以《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《人民銀行法》以及《商業(yè)銀行法》為核心的金融法規(guī)體系，但體說(shuō)來(lái)，現(xiàn)有法律過(guò)于原則，缺乏可操作性，以致一些實(shí)際金融監(jiān)管措施基于行政規(guī)定而不是法律，隨意性大，另外也存在著有法不依，執(zhí)法不嚴(yán)的問(wèn)題，金融機(jī)構(gòu)違規(guī)經(jīng)營(yíng)，惡性競(jìng)爭(zhēng)，虛假信息披露，操縱金融市場(chǎng)等違法犯罪行為屢有發(fā)生。金融法制不完善已經(jīng)形成了金融風(fēng)險(xiǎn)源。金融市場(chǎng)化進(jìn)程嚴(yán)重滯后。第一，利率還沒(méi)有放開(kāi)；第二，還沒(méi)有實(shí)現(xiàn)人民幣資本項(xiàng)目下的可自由兌換；第三，匯率還沒(méi)有完全放開(kāi)。第二節(jié) 深化金融體制改革，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)一、金融風(fēng)險(xiǎn)的概念與分類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)是一個(gè)人們常用卻又十分模糊的概念，學(xué)術(shù)界對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的是義也不盡相同。但都認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)與不確定性有密切的聯(lián)系。不確定性是指經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的當(dāng)事人面臨的直接或間接的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)無(wú)法加以準(zhǔn)確地分析、預(yù)見(jiàn)的各種因素。但顯然不確定性與風(fēng)險(xiǎn)是有區(qū)別的，從事后的結(jié)果來(lái)看，不確定性因素既有可能給當(dāng)事人帶來(lái)收益，也可能給當(dāng)事人造成損失。所謂風(fēng)險(xiǎn)就是指經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的不確定性而使當(dāng)事人受損失的可能性。金融風(fēng)險(xiǎn)就是指經(jīng)濟(jì)主體在金融活動(dòng)中遭受損失的可能性。金融風(fēng)險(xiǎn)是金融活動(dòng)的內(nèi)在屬性，只要存在金融活動(dòng)，就必然存在金融風(fēng)險(xiǎn)。金融活動(dòng)中的不確定性是金融風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的根源。金融風(fēng)險(xiǎn)的存在給金融市場(chǎng)上的每一個(gè)參與者帶來(lái)了巨大的挑戰(zhàn)，迫使其提高管理效章，從而增強(qiáng)了金融市場(chǎng)的活力。金融風(fēng)險(xiǎn)種類(lèi)的劃分方法或標(biāo)準(zhǔn)很多，依據(jù)不同的分類(lèi)方法，金融風(fēng)險(xiǎn)可以劃分為不同的種類(lèi)。按金融風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)或嚴(yán)重程度不同，可以將金融風(fēng)險(xiǎn)分為系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。（1）系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。這是指發(fā)生波及整個(gè)金融系統(tǒng)的金融動(dòng)蕩或嚴(yán)重?fù)p失的金融風(fēng)險(xiǎn)，涉及整個(gè)金融體系。系統(tǒng)性金融以險(xiǎn)又分為周期性金融風(fēng)險(xiǎn)和結(jié)構(gòu)性金融風(fēng)險(xiǎn)。周期性金融風(fēng)險(xiǎn)是指由周期性經(jīng)濟(jì)危機(jī)引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)構(gòu)性金融風(fēng)險(xiǎn)是指由經(jīng)濟(jì)、政治或軍事事件，自然災(zāi)害等特殊原因引起的波及整個(gè)金融系統(tǒng)的金融風(fēng)險(xiǎn)。系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)不能通過(guò)多樣化來(lái)分散和回避，因此又稱(chēng)為不可分散風(fēng)險(xiǎn)。（2）非系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。這是指由于內(nèi)部或外部某些特殊的原因?qū)鹑隗w系的某一個(gè)方面或個(gè)別金融主體造成的風(fēng)險(xiǎn)。非系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)屬于個(gè)別經(jīng)濟(jì)主體的單個(gè)事件，對(duì)其他經(jīng)濟(jì)主體沒(méi)有產(chǎn)生影響或影響不大，不會(huì)引起連鎖反映而波及整個(gè)金融體系，可以通過(guò)分散化投資等策略加以規(guī)避，因此又稱(chēng)可分散風(fēng)險(xiǎn)。按金融風(fēng)險(xiǎn)的形態(tài)不同，將金融風(fēng)險(xiǎn)分為以下10種：（1）信用風(fēng)險(xiǎn)。又稱(chēng)違約風(fēng)險(xiǎn)，指?jìng)鶆?wù)人不能或不愿履行債務(wù)而給債權(quán)人造成損失的可能性，或交易一方不履行義務(wù)而給交易對(duì)方帶來(lái)?yè)p失的可能性。在現(xiàn)代社會(huì)，銀行是社會(huì)的信用中心，也是信用風(fēng)險(xiǎn)的集中地帶，所以，信用風(fēng)險(xiǎn)是銀行面臨的傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。（2）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。指由于流動(dòng)性不足給經(jīng)濟(jì)主體造成損失的可能性。流動(dòng)性的好壞對(duì)一個(gè)企業(yè)來(lái)說(shuō)至關(guān)重要，它關(guān)系到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)能否正常進(jìn)行，尤其是商業(yè)銀行，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可以置其于死地。但由于流動(dòng)性需求具有很大的不確定性，從而使金融機(jī)構(gòu)面臨很大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。（3）匯率風(fēng)險(xiǎn)。又稱(chēng)外匯風(fēng)險(xiǎn)，指匯率變化可能給當(dāng)事人帶來(lái)的不利影響。匯率風(fēng)險(xiǎn)主要包括以下四種：一是買(mǎi)賣(mài)風(fēng)險(xiǎn)，即外匯買(mǎi)賣(mài)后所持頭寸①在匯率變動(dòng)時(shí)出現(xiàn)損失的可能性；二是交易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，即以外幣約定交易時(shí)發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)；三是會(huì)計(jì)處理中因貨幣換算時(shí)所使用的匯率不同而承受的評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)；四是以外幣計(jì)價(jià)的庫(kù)存資產(chǎn)因匯率變動(dòng)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。（5）操作風(fēng)險(xiǎn)。指由于企業(yè)或金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制不健全、操作失誤等原因?qū)е碌娘L(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)：一是相關(guān)信息沒(méi)有及時(shí)傳達(dá)給操作人員，或在信息傳遞過(guò)程中出現(xiàn)偏差而造成的損失；二是操作人員操作失誤甚至違規(guī)操作可能造成的損失；三是交易系統(tǒng)或清算系統(tǒng)發(fā)生故障。（6）法律風(fēng)險(xiǎn)。法律風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)在以下兩個(gè)方面：一是現(xiàn)有法律法規(guī)不健全，金融合約得不到相關(guān)法律保護(hù)；二是形形色色的犯罪行為會(huì)給金融資產(chǎn)安全構(gòu)成極大威脅。（7）通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。指經(jīng)濟(jì)主體在其金融活動(dòng)期間有可能發(fā)生通貨膨脹，而一旦發(fā)生通貨膨脹，貨幣貶值，經(jīng)濟(jì)主體的實(shí)際收益年就會(huì)下降。（8）環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)。這是指金融活動(dòng)的主體面臨的自然、政治、社會(huì)環(huán)境的變化而帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。（9）政策風(fēng)險(xiǎn)。指國(guó)家政策變化給金融活動(dòng)主體帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。（10）國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)。指由于國(guó)家政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等方面的重大變化而給經(jīng)濟(jì)主體造成損失的可能性。國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)有兩個(gè)特點(diǎn)：一是國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生在國(guó)際金融活動(dòng)中，在一個(gè)國(guó)家范圍內(nèi)的金融活動(dòng)不存在國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)；二是在國(guó)際金融活動(dòng)中，不論是政府、銀行、企業(yè)還是個(gè)人，都可能遭受?chē)?guó)家風(fēng)險(xiǎn)的帶來(lái)的損失。二、我國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)的生成機(jī)理目前，我國(guó)正在向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌，金融風(fēng)險(xiǎn)形成的原因很復(fù)雜，既具有市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下金融風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，也有經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌時(shí)期特有的風(fēng)險(xiǎn)。金融監(jiān)管與金融風(fēng)險(xiǎn)金融監(jiān)管與金融風(fēng)險(xiǎn)是此消彼長(zhǎng)的關(guān)系。放松監(jiān)管或監(jiān)管不力必然產(chǎn)生、加大金融風(fēng)險(xiǎn)，金融風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)又加大了金融監(jiān)管的難度。從我國(guó)實(shí)踐看，金融風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生與金融監(jiān)管不力有密切的關(guān)系。金融監(jiān)管部門(mén)監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)不足，防范和化解風(fēng)險(xiǎn)措施不力，金融規(guī)則滯后，導(dǎo)致金融秩序混亂，無(wú)法有效預(yù)防和及時(shí)化解金融