【文章內(nèi)容簡介】 報或電傳通知開證行或指定付款行，說明各種單據(jù)與信用證或指定付款行接到電報或電傳通知后，有義務立即用電匯將貨款撥交議付行。由于電報、電傳較郵寄快，因此，信用證帶列電匯索償條款的，出口商可加快收回貨款，但進口商則要提前付出資金。付款后如發(fā)現(xiàn)收到的單據(jù)與信用證規(guī)定不符，開證行或付款行對議付行有行使追索的權利。這是因為此項付款是在未審單的情況下進行的。2．遠期信用證（Usance Credit)。是指信用證規(guī)定受益人憑遠期匯票取款。使用遠期信用證時，開證銀行或付款銀行收到符合信用證條款的單據(jù)后，并不立即付款，而是根據(jù)匯票的期限，等到匯票到期時付款。這種信用證的主要作用是便于進口商融通資金。 遠期信用證在實際業(yè)務中還可分為以下幾種： （1） 遠期加利息信用證。是指信用證規(guī)定受益人憑遠期匯票取款，由買方負擔利息。由于這種信用證的遠期匯票不能貼現(xiàn)，只有待匯票到齊時一并收取本息，因而出口人不能即期收匯，所以，一般應要求對方修改為即期付款。 （2）假遠期信用證(Usanee Credit Payable at Sight)，亦稱作“買方遠期信用證”(Buyer39。s Usance L/C)。是指買賣雙方在簽訂合同時規(guī)定，用即期信用證方式付款，而實際上由進口商開來遠期信用證，要求受益人來具遠期匯票，由進口商負擔貼現(xiàn)利息和手續(xù)費，出口商（受益人）能即期收到全部貨款的一種信用證。使用假遠期信用證的原因主要有：第一，進口商利用銀行信用和較低的貼現(xiàn)息來融通資金，減輕費用負擔，降低進口成本；第二，有的國家由于外匯緊張，法令規(guī)定交易一律須遠期付款，銀行只能開立遠期信用證，或對銀行開立即期信用證有嚴格限制。在此種情況下，在即期付款的交易中，進口商句采用遠期信用證，要求開證行保證在可以貼現(xiàn)的市場進行貼現(xiàn)，利息和費用由進口商 的假遠期的做法。 假遠期信用證須具備以下三個條件： 第一，規(guī)定受益人開立遠期匯票，并由國外付款行負責貼現(xiàn)； 第二，一切利息、貼現(xiàn)費用、承兌手續(xù)費用由進口商負擔； 第三，保證受益人（出口商）能按時即期收取十足的貨款。這種方式對開證申請人（進口商）來水，具有遠期信用證的特征，信用證上規(guī)定開立遠期匯票，開證申請人到期憑票付款。對受益人（出口商）來說，這種信用證是一種變相的即期信用證，能即期收匯。 使用假遠期信用證實際上是進口商利用了銀行承兌匯票，以取得比銀行放款利率為低的優(yōu)惠貼現(xiàn)率，并由進口商負擔貼現(xiàn)利息和費用，換得遠期匯票到期付款的有利條件。 假遠期信用證與上述的遠期加利息信用證盡管表面上有些相似，但兩者是有區(qū)別的，主要表現(xiàn)在： 第一，開證基礎不同。假遠期信用證是以即期付款的國際買賣合同為基礎。而遠期加利息信用證是以遠期付款的國際貨物買賣合同為基礎。 第二，信用證條款不同。假遠期信用證中要求出口商開具遠期匯票，同時在信用證上說明要求出口商開遠期匯票，同時在信用證上說明該遠期匯票可以即期付款，由進口商承擔利息，開證行見票先行承兌，俟匯票到期再支付本息。 第三，收匯時間不同。假遠期信用證的受益人能即期收匯。而遠期加利息信用證要等匯票到期才能收匯。 但無論是假遠期信用證還是遠期信用證加利息信用證均須由進口商負擔利息。（3）銀行承兌遠期信用證（Banker39。s Acceptance Credit).是指開證銀行作為匯票付款人的信用證。這種信用證項下的匯票，在承兌前，銀行對出口商的權利義務以信用證為準；在承兌后，銀行作為匯票的承兌人，應按票據(jù)法規(guī)定，對出票人、背書人、持票人承擔付款責任。（4）延期付款信用證 (Deferred Payment Credit）。是指開證行在信用證中規(guī)定貨物裝船后若干天付款，或開證行收單后若干天付款的信用證。延期付款信用證不要求出口商開立匯票，所以出口商不能利用貼現(xiàn)市場資金，只能自行墊款或向銀行借款。在出口業(yè)務中，若使用這種信用證，貨價應比銀行承兌遠期信用證高一些，以拉平利息與貼現(xiàn)之間的差額。（五）可轉讓信用證和不可轉讓信用證 根據(jù)受益人對信用證的權利可否轉讓，分為可轉讓信用證和不可轉讓信用證： （1）可轉讓信用證（Transferable Credit)(Divisible）。是指開證行授權通知行在受益人的要求下可將信用證的全部或部分權利讓給第三者即第二受益人的信用證。信用證經(jīng)轉讓后，即由第二受益人辦理交貨，但第一受益人仍須承擔國際貨物買賣合同上的賣方責任。根據(jù)《跟單信用證統(tǒng)一慣例》規(guī)定，只有明確注明“可轉讓”的信用證方能轉讓?？赊D讓信用證只能轉讓一次，但允許第二受益人將信用證重新轉讓給第一受益人。另外，開證行在信用證明確注明可轉讓的信用證放可轉讓。如信用證注明“可分割”(Divisible)、“可分開”(Fractionable)、“可讓渡”(Assignable)和“可轉移(Transmissible)”等詞，銀行可以不予理會。（六）保兌信用證和不保兌信用證 在不可撤銷信用證中，按其是否有另一家銀行參與保證兌付，可分為保兌信用證和不保兌信用證兩種。 （1）保兌信用證（Confirmed L/C)。是指開證行開出的信用證，由另一家銀行保證對符合信用證條款的單據(jù)履行付款義務，這樣的信用證即為保兌的信用證。對信用證加保兌的銀行，即為保兌行(Continuing Bank)。信用證的“不可撤消”是指開證行對信用證的付款責任?！氨丁眲t是指開證行以外的銀行對信用證的付款責任。不可撤消的保兌的信用證，則意味著該信用證不但有開證行不可撤消的付款保證，而且又有保兌行的保證兌付保證，兩者的付款人都是第一性的付款責任，所以這種有雙重保證的信用證對出口商最為有利。 （2）不保兌信用證(Unconfirmed L/C)。是指開證銀行開出的信用證沒有經(jīng)另一家銀行保兌。當開證銀行資信好和成交金額不大時，一般都使用這種不保兌的信用證。 （七）循環(huán)信用證 循環(huán)信用證(Revolving Credit),是指信用證被全部或部分使用后,其金額又恢復到原金額,可再次使用,、,可節(jié)省逐筆開證的手續(xù)和費用,減少押金,有利于資金周轉。對出口人來說,可減少逐批催證和審證的手續(xù),又可獲得收回全部貨款的保障。 循環(huán)信用證可分為按時間循環(huán)信用證和按金額循環(huán)信用證：1．按時間循環(huán)的信用證是受益人在一定的時間內(nèi)可多次支取信用證規(guī)定的金額。2．按金額循環(huán)的信用證是信用證金額議付后,仍恢復到原金額可再使用,直至用完規(guī)定是總額為止。具體的循環(huán)方式通常有以下三種:第一種是自動循環(huán)，即每期用完一定金額后,不需要等待開證行的通知,即可自動恢復到原金額；第二種是非自動循環(huán)，即每期用完一定金額后，必須等待開證行通知到達，信用證才恢復到原金額繼續(xù)使用；第三種是半自動循環(huán)，即每次支款后若干天內(nèi)，開證行未提出停止循環(huán)使用的通知，自第XX天起即可自動恢復至原金額。 循環(huán)信用證與一般信用證的不同之處就在于：一般信用證在使用后即告失效，而循環(huán)信用證可多次循環(huán)使用。 （八）對開信用證 對開信用證（Reciprocal Credit),是指兩張信用證的開證申請人互以對方為受益人而開立的信用證。其特點是第一張信用證的受益人（出口商）和開證申請人（進口商）就是第二張信用證的開證申請人和受益人，第一張信用證的通知行通常就是第二張信用證的開證行。兩張信用證的金額相等或大體相等，兩證可同時互開，也可先后開立。對開信用證多用于易貨貿(mào)易、來料加工和補償貿(mào)易業(yè)務，交易的雙方都擔心對方憑第一張信用證出口或進口后，另外一方不履行進口或出口的義務，于是采用這種互相聯(lián)系、互為條件的開證辦法，彼此得以約束。 （九）對背信用證 對背信用證（Back to Back Cresit)又稱轉開信用證，是指受益人要求原證的通知或其他銀行以原證為基礎，另一張內(nèi)容相似的新信用證。對背信用證通常是由中間商為轉售他人貨物，從中圖利，或兩國不能直接進行交易需要通過第三國商人以次種辦法溝通貿(mào)易而開立的。對背信用證的受益人可以是國外的，也可以是國內(nèi)的，其裝運期、到期日、金額和單價等可較原證規(guī)定提前或減少，但貨物的質量、數(shù)量必須與原證一致。對背信用證的開證人（原證受益人）通常是以原證項下收得的款項來償付對背信用證開證行（通常為原證通知行）已墊付的資金。所以，對背信用證的開證行除了要以原證用做開新證的抵押外，為防止原證發(fā)生以外收不到款，一般還要求開證人繳納一定數(shù)額的押金或擔保品。由于對背信用證的條款修改時，新證開證人需得到原證開證人的同意，所以，修改比較困難，而且所需時間也較長。 （十）預支信用證 預支信用證（Anticipatory L/C)是指開證行授權代付行（通常是通知行）向受益人預付信用證金額的全部或一部分，由開證行保證償還并負擔利息。預支信用證與遠期信用證相反，開證人的付款在先，受益人交單在后。預支信用證可分為全部預支或部分預支兩種。在預支信用證項下，受益人預期支的方式有兩種：一種是向開證行預支，出口人在貨物裝運前開具以開證行為付款人的光票匯票，由議付行買下向開證行索償；另一種是向議付行預支，即由出口地的議付行墊付貨款，待貨款裝運后交單議付時，扣除墊款本息將余額支付給出口商。如貨未裝運，由開證行負責償還議付行的墊款和利息。為引人注目，這種預支貨款的條款，常用紅字，故習稱“紅條款信用證”(Red Clause L/C)，但現(xiàn)今信用證的預支條款并非都用紅字表示，但效力相同。目前，我國在補償貿(mào)易中有時采用這種信用證。同時，與此相似的尚有“綠條款信用證”，這種信用證的開證行要求受益人必須將預支貨款項下的貨物以開證行名義存放在出口地海關倉庫，受益人憑“棧單”和以后補辦裝運單據(jù)的聲明書以及匯票預支部分貨款。 （十一）SWIFT信用證 SWIFT 是“Society for Worldwide Interbank Financial Telemunication” 的縮寫，譯名是“環(huán)球銀行財務電訊協(xié)會”。該會于1973年在比利時成立，總部設在布魯塞爾。專門從事外匯買賣、證劵交易、開立信用證、辦理信用證項下的匯票業(yè)務和托收，同時還兼營國際間的帳務清算和銀行間的資金調撥?，F(xiàn)在分布在世界各地的1000多家銀行參加了該機構，我國中國銀行也于1982年參加了該協(xié)會。凡通過SWIFT機構開立和通知的信用證即稱為SWIFT信用證。SWIFT信用證具有標準化、固定化和格式統(tǒng)一的特點，且傳遞速度快、成本低，現(xiàn)已得到廣泛使用。我國銀行在電開信用證或收到的信用證電開本中，SWIFT信用證已占很大比重。七．跟單信用證統(tǒng)一慣例《跟單信用證統(tǒng)一慣例》（Uniform Customs Practice Documentary Credit,簡稱UCP),是國際商會于1933年首次制訂的，其間經(jīng)過1951961971981992007年多次修訂?，F(xiàn)在第六次修訂的《跟單信用證統(tǒng)一慣例》第600號出版物，將于2007年7月1日起正式實施?！禪CP600》共有39個條款、比《UCP500》減少10條、但卻比《UCP500》更準確、清晰；更易讀、易掌握、易操作。它將一個環(huán)節(jié)涉及的問題歸集在一個條款中；將信用證業(yè)務涉及的關系方及其重要行為進行了定義。關于《UCP600》的詳見內(nèi)容見附錄一。八．信用證的審核在使用信用證方式結算貨款時，因信用證特點決定信用證項下有關各方的權利與義務僅以信用證條款為依據(jù)，不受貿(mào)易合同的約束，即使信用證中援引了相關合同，開證銀行的付款與拒付也僅以單據(jù)為唯一依據(jù)，而不管單據(jù)之外的事實。因此，信用證的有關當事人在收到信用證后，應對信用證條款進行嚴格審核，發(fā)現(xiàn)問題后及時提出修改，否則將直接影響到處理信用證項下單證的主動權與日后出口貨款的安全收匯。信用證審核由通知行和受益人共同完成，但他們審核的角度不同。（一）通知行對信用證的審核按照《UCP600》規(guī)定，通知行只負責鑒別信用證的真實性并及時將信用證通知給受益人，并無審核信用證條款和內(nèi)容的義務。但是國內(nèi)的通知行為了受益人的利益，仍會對信用證中的一些重要內(nèi)容進行審核并在信用證上作相應批注。受益人對銀行的批注必須重視并采取相應的措施。在實踐中，通知行主要審核以下幾方面內(nèi)容：1．審核信用證的真實性信用證的開證方式分電開和信開兩種。電開分TELEX(電傳)和SWIFT兩種，其中用TELEX方式開立的信用證必須加密押，通知行通過確認密押是否相符來判定信用證的真實性；用SWIFT方式開立的信用證安全性較好，該系統(tǒng)能自動核對密押。對信開信用證，通知行在收到郵寄的信用證后，通過確認其印鑒是否系開證行有權簽字人所為，并確認與通知行留存的簽字樣本是否相符來判定其真實性。如果信用證的印鑒或密押不相符，通知行會在給受益人的信用證面函上批注并及時與開證行取得聯(lián)系，請求開證行確認、證實。待確認后，通知行再出一份通知函給受益人，告知其信用證的真實性。該通知函必須隨附于正本信用證，作為信用證的一部分。受益人在未收到印鑒和密押相符的通知前，不宜備貨和出運。遇到國外客戶直接將信用證交給受益人的情況時，更應引起注意，必須首先請銀行確認信用證的真實性。2．審核開證行的資信信用證業(yè)務中，開證行承擔第一性的付款責任。因此，開證行的資信如何是受益人能否安全收匯的關鍵所在。開證行的資信主要取決于其資產(chǎn)規(guī)模的大小。一般說來，銀行按每個信用證金額不超過開證行總資產(chǎn)萬分之十五的標準掌握。如果信用證金額超過此比例，通知行會建議出口商采取分批出運等安全措施以減少或降低風險。同時銀行還會考慮開證行的分支機構多寡、歷史的長短以及往來記錄的情況等因素。開證行的資信不僅指它的資產(chǎn)情況，而且還指開證行的信用與作風。銀行一直在國際貿(mào)易結算中扮演著重要的信用