【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 證人的償債能力、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況、有效資產(chǎn)情況、還款資金來(lái)源等進(jìn)行充分的調(diào)研，在此基礎(chǔ)上制定減免方案。其次要提供緩釋工具，要求借款人或保證人提供抵質(zhì)押或保證作為信用風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具，一旦客戶違約，我行能夠立即執(zhí)行抵質(zhì)押物或向保證人進(jìn)行追索。（二）操作風(fēng)險(xiǎn)一是方案不具備可行性，具體表現(xiàn)在不符合方案適用條件和具體要求，如債務(wù)人生產(chǎn)工藝、管理水平、領(lǐng)導(dǎo)班子、經(jīng)營(yíng)前景不符合減免要求；債務(wù)人存在實(shí)收資本不足、股東虛假出資、抽逃出資的情形；債務(wù)人存在違法違規(guī)行為等。二是在方案必要性不充分的情況下采用了本方式處置不良資產(chǎn),容易形成債權(quán)利益損失。如通過(guò)處置抵押物能全額收回貸款本息或保證人、債務(wù)承接人具備償付能力等情況下采用了本方式。在能夠通過(guò)只減免部分利息促進(jìn)剩余本息償還的情況下減免了全部利息甚至部分本金；對(duì)于還款期限較長(zhǎng)的項(xiàng)目，我行在還款期間未采取有效的債權(quán)權(quán)益保障措施而導(dǎo)致債權(quán)懸空的情形。對(duì)于操作風(fēng)險(xiǎn)的控制，重點(diǎn)要加強(qiáng)對(duì)方案適用條件和具體要求的審查，同時(shí)，要確保減免方案最大限度地保障了我行債權(quán)利益。不良資產(chǎn)清收處置手段與流程（四）——混合性債務(wù)重組和破產(chǎn)重整（含和解） 混合性債務(wù)重組一、定義混合性債務(wù)重組項(xiàng)目是指既涉及授信條件變更又涉及以物抵債、減免息、削債等資產(chǎn)處置的不良授信債務(wù)重組項(xiàng)目。二、適用條件（一）混合性債務(wù)重組的對(duì)象原則上應(yīng)為尚能正常經(jīng)營(yíng)，但一次性全部?jī)斶€我行貸款本息存在困難的企業(yè)。（二）在重組后的還款期間內(nèi)，可預(yù)測(cè)企業(yè)具有正常的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流入，扣除成本后具有償還我行貸款本息的能力。（三）企業(yè)自身具有一定的成長(zhǎng)性或存在有實(shí)力的戰(zhàn)略投資者。三、工作流程流程說(shuō)明：無(wú)新增授信的混合性債務(wù)重組項(xiàng)目，由一級(jí)分行授信執(zhí)行部或總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）進(jìn)行申報(bào)，總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）進(jìn)行盡責(zé)審查，并提交總行資產(chǎn)處置委員會(huì)審議，總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）在盡責(zé)審查階段就方案中債務(wù)重組內(nèi)容提出意見(jiàn)。有新增授信的混合性債務(wù)重組項(xiàng)目，由分行風(fēng)險(xiǎn)管理部或總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）進(jìn)行申報(bào)，總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）進(jìn)行盡責(zé)審查，并提交授信評(píng)審委員會(huì)審議，總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）就方案中資產(chǎn)處置內(nèi)容提出意見(jiàn)。其中需要注意的事項(xiàng)包括：（一）判斷標(biāo)準(zhǔn)：對(duì)于新增授信的判斷以項(xiàng)目整體授信余額是否增加為標(biāo)準(zhǔn)，項(xiàng)目授信整體余額增加的則為有新增授信；項(xiàng)目授信整體余額未增加的，則為無(wú)新增授信。（二）材料整理：方案申報(bào)階段，一級(jí)分行授信執(zhí)行部或總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）應(yīng)按照資產(chǎn)處置要求整理材料，一級(jí)分行風(fēng)險(xiǎn)管理部或總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）應(yīng)按照債務(wù)重組要求整理材料，交由一個(gè)部門（模塊）進(jìn)行申報(bào)，可共用一份行發(fā)文。（三）意見(jiàn)綜合：在盡責(zé)審查階段，如總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）或風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）中有一方的意見(jiàn)為“否決”，則最終的盡責(zé)審查意見(jiàn)為“否決”；如有一方的意見(jiàn)為“有條件同意”，則最終的盡責(zé)審查意見(jiàn)為“有條件同意”，同意的條件即為“有條件同意”方所提條件；如雙方意見(jiàn)均為“同意”，則最終的盡責(zé)審查意見(jiàn)為“同意”。四、利弊分析與其他清收方式相比，混合性債務(wù)重組傾向于對(duì)債務(wù)人債務(wù)償還期限的調(diào)整、對(duì)擔(dān)保品的重置和補(bǔ)充，而不是對(duì)債務(wù)人資產(chǎn)的處置。因此，在確保債務(wù)人經(jīng)營(yíng)的前提下，債權(quán)人通?？梢垣@得較高的受償甚至全額受償，而債務(wù)人通過(guò)重組方式亦可能獲得重生的機(jī)會(huì)。然而，債權(quán)人在重組過(guò)程中可能承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也更大，混合性債務(wù)重組約束債務(wù)人的僅僅是合同，債權(quán)人與債務(wù)人之間沒(méi)有其他公權(quán)力（如法院）的介入，因此債權(quán)人僅能通過(guò)常規(guī)的貸后管理來(lái)了解和控制債務(wù)人，在重組過(guò)程中的不確定性較高。五、風(fēng)險(xiǎn)控制（一）重組前我行與債務(wù)人商討債務(wù)重組計(jì)劃過(guò)程中，需與債務(wù)人、投資者進(jìn)行充分溝通，詳細(xì)了解債務(wù)重組計(jì)劃，判斷債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)，保障我行債權(quán)利益。（二）重組后加大對(duì)重組后的債務(wù)人經(jīng)營(yíng)情況的貸后管理力度，從行業(yè)、產(chǎn)品、上下游企業(yè)多維度考察債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)狀況，特別關(guān)注重組后的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流的變化情況。 破產(chǎn)重整（含和解）一、定義破產(chǎn)重整（含和解）是指對(duì)可能或已經(jīng)發(fā)生破產(chǎn)原因但具備重整條件且有希望再生的債務(wù)人/擔(dān)保人，通過(guò)各方利害關(guān)系人的整頓和債權(quán)債務(wù)關(guān)系的清理，以期擺脫財(cái)務(wù)困境，重獲經(jīng)營(yíng)能力的法律制度。其主要針對(duì)不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，且資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)或者明顯缺乏清償能力，或者企業(yè)有明顯喪失清償能力可能，但有重整價(jià)值的企業(yè)所采取的拯救措施。二、適用條件根據(jù)2006年頒布的《中華人民共和國(guó)企業(yè)破產(chǎn)法》的有關(guān)規(guī)定，破產(chǎn)重整的適用要求為：（一）法律要求企業(yè)法人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，并且資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)或者明顯缺乏清償能力的，債務(wù)人或債權(quán)人可以向人民法院提出重整申請(qǐng)。債權(quán)人申請(qǐng)對(duì)債務(wù)人進(jìn)行破產(chǎn)清算的，在人民法院受理破產(chǎn)申請(qǐng)后、宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)前，債務(wù)人或者出資額占債務(wù)人注冊(cè)資本十分之一以上的出資人，可以向人民法院申請(qǐng)重整。由于重整程序各環(huán)節(jié)具有法律明確規(guī)定的時(shí)限要求，申請(qǐng)重整前需理順相關(guān)債權(quán)債務(wù)關(guān)系，與債務(wù)人就重整方案達(dá)成必要一致，以利于后續(xù)重整程序順利展開(kāi)。（二）申請(qǐng)破產(chǎn)重整的債務(wù)人/擔(dān)保人資質(zhì)要求所處的行業(yè)具有較高的行業(yè)壁壘（技術(shù)、資源、資質(zhì)）。所處的行業(yè)具有可預(yù)期的樂(lè)觀前景（技術(shù)換代、宏觀政策）。具備成熟完備的生產(chǎn)設(shè)施及經(jīng)驗(yàn)豐富的操作人員。擁有一定的研發(fā)力量（人員、設(shè)備），可產(chǎn)生技術(shù)優(yōu)勢(shì)。具有良好的外部經(jīng)營(yíng)環(huán)境（地方政策、地域交通、周邊產(chǎn)業(yè)、穩(wěn)定而專有的銷售渠道）。得到地方政府或相關(guān)政府部門的大力扶持。三、工作流程無(wú)四、利弊分析2006年破產(chǎn)法規(guī)定的破產(chǎn)重整制度促成了我國(guó)破產(chǎn)法律價(jià)值觀的歷史性變化，使之在不損害債權(quán)人利益的前提下，朝著挽救債務(wù)人和維護(hù)社會(huì)經(jīng)濟(jì)秩序的方向轉(zhuǎn)化，債權(quán)人權(quán)利的實(shí)現(xiàn)建立在債務(wù)人再生的基礎(chǔ)上，力圖保留企業(yè)營(yíng)運(yùn)價(jià)值，使債權(quán)人能夠得到比在破產(chǎn)清算的情況下更為有利的清償結(jié)果；同時(shí)，通過(guò)債務(wù)人企業(yè)產(chǎn)權(quán)、資本結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略和內(nèi)部管理等多方面的調(diào)整，消除破產(chǎn)原因，擺脫經(jīng)濟(jì)困境，獲得重生。但破產(chǎn)重整計(jì)劃由債務(wù)人負(fù)責(zé)執(zhí)行，且需要持續(xù)較長(zhǎng)的一段時(shí)間通常都是以年來(lái)計(jì)算，即意味著在破產(chǎn)重整程序中，債權(quán)人對(duì)于債務(wù)人的控制是相對(duì)較弱的，特別是當(dāng)債務(wù)人的投資人/上級(jí)主管單位提出重整時(shí)，債權(quán)人的知情權(quán)、控制權(quán)更是被削弱，承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)更大。五、風(fēng)險(xiǎn)控制破產(chǎn)重整（含和解）程序的著眼點(diǎn)主要是債務(wù)人的利益，所以作為債權(quán)人的銀行在破產(chǎn)重整（含和解）程序中更應(yīng)當(dāng)注意風(fēng)險(xiǎn)控制，主要為：（一）原則上我行不主動(dòng)申請(qǐng)債務(wù)人/擔(dān)保人進(jìn)行重整；如我行主動(dòng)申請(qǐng)重整的，應(yīng)符合重整方案優(yōu)于破產(chǎn)清算方案的原則。（二）進(jìn)入重整（含和解）程序后，我行需及時(shí)申報(bào)債權(quán)，積極參與相關(guān)方案的制定。（三）商討重整（含和解）計(jì)劃過(guò)程中，需與債務(wù)人、投資者、破產(chǎn)管理人等充分溝通，詳細(xì)了解相關(guān)計(jì)劃的各方面，爭(zhēng)取最大化保障我行債權(quán)利益。（四）需要特別注意的是，在重整期間，對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有的擔(dān)保權(quán)暫停行使。但是，擔(dān)保物有損壞或者價(jià)值明顯減少的可能，足以危害我行權(quán)利的，我行可以向人民法院請(qǐng)求恢復(fù)行使擔(dān)保權(quán)。（五）和解程序開(kāi)始后，對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有擔(dān)保權(quán)的權(quán)利人，自法院裁定和解之日即可行使。不良資產(chǎn)清收處置手段與流程（五）——破產(chǎn)清算和批量轉(zhuǎn)讓 破產(chǎn)清算一、定義破產(chǎn)清算是指?jìng)鶆?wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，并且資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)或者明顯缺乏清償能力時(shí)，由債權(quán)人或債務(wù)人自行申請(qǐng)破產(chǎn)，通過(guò)分配破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)的方式受償?shù)男袨?。二、適用條件（一）當(dāng)債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)時(shí)，我行可直接向法院申請(qǐng)債務(wù)人破產(chǎn)。（二）當(dāng)債務(wù)人或其他債權(quán)人申請(qǐng)債務(wù)人破產(chǎn)時(shí)，我行應(yīng)向破產(chǎn)管理人申報(bào)債權(quán)，參與破產(chǎn)分配。三、工作流程流程說(shuō)明：（一）向法院提出破產(chǎn)申請(qǐng)時(shí)，需向法院提交如下材料：１、破產(chǎn)申請(qǐng)書(shū)。２、我行法定代表人或負(fù)責(zé)人的身份證明書(shū)。３、授權(quán)委托書(shū)，注明被委托人的姓名、身份以及授權(quán)范圍等。４、債權(quán)存在以及債務(wù)人不能按時(shí)清償債務(wù)的證據(jù)，即證明我行債權(quán)清償期限已經(jīng)屆滿并已經(jīng)提出清償請(qǐng)求，以及債務(wù)人明顯缺乏清償能力或者停止支付呈現(xiàn)連續(xù)狀態(tài)。（二）賬務(wù)處理上，債權(quán)自破產(chǎn)申請(qǐng)受理時(shí)即應(yīng)停止計(jì)息。四、利弊分析破產(chǎn)清算制度旨在通過(guò)司法程序，強(qiáng)制將債務(wù)人的全部財(cái)產(chǎn)變價(jià)及公平分配，以一次性了結(jié)債務(wù)人的全部債務(wù)。其功能重在合理分配債務(wù)人的破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)，目的是為了實(shí)現(xiàn)對(duì)全體債權(quán)人的公平保護(hù)。其優(yōu)點(diǎn)即在于破產(chǎn)清算程序?qū)氐捉K結(jié)債務(wù)人與銀行的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，徹底消減未來(lái)銀行管理破產(chǎn)企業(yè)債權(quán)的成本。但是破產(chǎn)清算在發(fā)揮其上述積極職能的同時(shí)，也不可避免地暴露出其固有的缺點(diǎn)：破產(chǎn)清算程序復(fù)雜漫長(zhǎng)，且受很多因素影響，除有抵質(zhì)押財(cái)產(chǎn)外，金融機(jī)構(gòu)沒(méi)有其他優(yōu)先受償?shù)臋C(jī)會(huì)，導(dǎo)致一方面銀行債權(quán)人通過(guò)破產(chǎn)清算程序能夠獲得的實(shí)際利益并不大，另一方面銀行需要為破產(chǎn)程序付出巨大的時(shí)間成本和資金成本；由于企業(yè)間存在著錯(cuò)綜復(fù)雜的債權(quán)債務(wù)關(guān)系、相互持股關(guān)系、互保關(guān)系以及其他關(guān)系，一個(gè)企業(yè)的破產(chǎn)清算往往引起相關(guān)企業(yè)的連鎖反應(yīng)，對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)交易秩序的正常流轉(zhuǎn)造成重大的影響。故銀行債權(quán)人在清收過(guò)程中應(yīng)審慎使用破產(chǎn)清算方式。五、風(fēng)險(xiǎn)控制在破產(chǎn)清算過(guò)程中，銀