【文章內(nèi)容簡介】 加 減少 增加 減少 增加 減少 ? ? ? ? = = 增加 減少 增加 減少 增加 減少 上升 下降 下降 上升 不變 不變 原始狀態(tài)的銀行資產(chǎn)負債對應狀況 資產(chǎn) 負債 利差 幅 因利差帶來的 利潤 變動利率 4億 13% 4億 12% 1% 4億 1%=400萬 固定利率 5億 9% 5億 6% 3% 5億 3%=1500萬 改變了的銀行資產(chǎn)負債狀況（ 1） 假定利率不發(fā)生改變： 此時，銀行的資產(chǎn)負債結構中出現(xiàn)了 2億的正缺口，則帶 來利潤： 2億 （ 13%6%） = 1400萬 與原始狀態(tài)相比，銀行多增加了利潤： （ 400+900+1400） （ 400+1500） = 800（萬） 資產(chǎn) 負債 利差幅 因利差帶來的利潤 可變利率 6億 13% 4億 12% 1% 4億 1% = 400萬 固定利率 3億 9% 5億 6% 3% 3億 3% = 900萬 改變了的銀行資產(chǎn)負債狀況（ 2） 假定利率下降，銀行依然采用正缺口： 此時，資產(chǎn)負債結構中的 2億正缺口， 為銀行帶來利潤： 2億 （ 8%6%） = 400萬 ①與原始狀態(tài)相比，銀行多增加的利潤為： （ 800+900+400）－（ 400+1500） = 200（萬） ②與狀態(tài)（ 1）相比，銀行少增加的利潤為： （ 400+900+1400）－（ 800+900+400） = 600（萬） 資產(chǎn) 負債 利差幅 因利差帶來的利潤 可變利率 6億 8% 4億 6% 2% 4億 2% = 800萬 固定利率 3億 9% 5億 6% 3% 3億 3% = 900萬 銀行利率敏感性缺口管理策略 ⑴ 大銀行：進取型 —— 利率風險較大； 小銀行：防御型 —— 利率風險處于 “ 免疫 ” 狀態(tài)。 ⑵ 市場狀況良好，利率走勢穩(wěn)定時：進取型； 市場狀況不好，利率走勢不穩(wěn)定時：防御型。 ⑶ 利率水平的不同階段： ①低利率且逐步上升階段：正缺口 策略：擴大可變利率資產(chǎn)與固定利率負債；減少固定利率資產(chǎn)和可變利率負債。 如：延長借入款的期限；縮短投資期限；增加固定利率負債；限制固定利率貸款；持有短期證券等等。 ② 高利率階段并漸漸達到利率高峰：正缺口 → 零缺口 策略：逐漸縮小可變利率資產(chǎn)與固定利率負債的數(shù)額；并 漸漸增加固定利率資產(chǎn)和可變利率負債。 如：逐漸縮短借入款的期限；延長投資期限；減少固定利 率負債；擴大固定利率貸款；持有長期證券等等。 ③利率下降并逐漸轉向低利率階段：負缺口 策略：縮小可變利率資產(chǎn)與固定利率負債的數(shù)額，增加固 定利率資產(chǎn)和可變利率負債。 ④低利率階段并逐漸達到 “ 谷地 ” ：負缺口 → 零缺口 策略：逐漸擴大可變利率資產(chǎn)與固定利率負債；并逐漸減 少固定利率資產(chǎn)和可變利率負債。 （七）對銀行利率敏感性缺口管理的評價 優(yōu)點： ① 模型設計簡單，容易理解； ② 管理者可以據(jù)此調(diào)整資產(chǎn)負債結構，以達到規(guī)避風險 或者擴大收益的目的。 缺陷： ① 對利率變動的預測，是一個在理論上沒有完全解決而 實踐中又經(jīng)常出現(xiàn)偏差的難題； ② 銀行并不能完全控制和調(diào)整其資產(chǎn)與負債的結構； ③為一種靜態(tài)分析；如：沒有考慮到存、貸的提前解約問 題，資產(chǎn)負債的市價變化問題，利率變化對銀行股東凈值的 影響等等。 （三 ） 我國商業(yè)銀行的資產(chǎn)負債管理 銀行信貸資金管理體制的逐漸演變 銀行資產(chǎn)負債比例管理 銀行風險管理核心指標 我國的信貸資金管理體制 信貸資金管理體制： 銀行組織和管理信貸資金的基本模式。是信貸資金管理體制的核心內(nèi)容，主要包括信貸資金管理權限的劃分和對信貸資金管理方式的選擇。 信貸資金的管理權限， 一般是指銀行信貸管理體系中各級管理機構之間關于資金管理職責范圍的劃分；也包括各類資金管理權的分配，如各項資金來源的支配、各類貸款的決策權和營運資金的調(diào)度權等。合理劃分信貸資金的管理權限，既有利于調(diào)動各個有關管理機構的積極性，也有利于保證信貸資金運動的有效性與宏觀控制。 信貸資金管理方式， 是指銀行在信貸資金管理中所采取的具體方式和方法。信貸資金管理方式是形成信貸資金管理體制的基礎。選擇什么樣的管理方式，取決于整個經(jīng)濟管理體制和具體的經(jīng)濟管理方法。各種信貸資金管理方法和管理手段都有其優(yōu)點與一定的局限性，銀行必須根據(jù)信貸資金運動的規(guī)律和特點，選擇適當?shù)墓芾矸椒ǎ员ＷC對信貸資金實施有效管理。 我國信貸資金管理體制的演變 1979年以前： 統(tǒng)存統(tǒng)貸、統(tǒng)收統(tǒng)支； 1979年開始改革： “ 差額包干 ” ； 80年代初試行， 1981年至 1985年推行： “ 統(tǒng)一計劃，分級管理，存貸掛鉤，差額包干 ” ； 1985年： “ 統(tǒng)一計劃，劃分資金，實貸實存，相互融通 ” ； 1994年： “ 總量控制，比例管理，分類指導，市場融通 ” ； 1998年： “ 計劃指導，自求平衡，比例管理，間接調(diào)控 ” 。 我國商業(yè)銀行資產(chǎn)負債比例管理的興起和發(fā)展 資產(chǎn)負債比例管理： 通過一系列指標體系的建立來約束商業(yè)銀行的資金運用，以確保商業(yè)銀行資金的 “ 三性 ” 均衡和協(xié)調(diào)，從而使商業(yè)銀行能夠穩(wěn)健經(jīng)營，并達到銀行的經(jīng)營目標。 1987年，交通銀行率先實行資產(chǎn)負債比例管理。 包括：經(jīng)營活力指標，固定資產(chǎn)貸款指標，中長 期貸款指標，單個單位貸款最高限額指標，抵押、貼 現(xiàn)貸款指標，農(nóng)業(yè)貸款指標，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)固定資產(chǎn)貸款 指標等。 1988年，中國工商銀行廣東省分行對全轄系統(tǒng) 內(nèi)分支機構實行資產(chǎn)負債比例管理。 1989年，中國工 商銀行在系統(tǒng)內(nèi)廣泛試行了資產(chǎn)負債比例管理。 1990 年，試點面已經(jīng)涉及到 20個省市。 1990年，中國建設銀行在大連市分行試行資產(chǎn) 負債比例管理，并逐步擴大試點范圍。 1992年，各城市信用社根據(jù)人民銀行的 要求，實行資產(chǎn)負債比例管理。 1993年，人民銀行對各銀行的外匯信貸 實行了資產(chǎn)負債比例管理。 1994年 2月 15日，人民銀行公布 《 關于對 商業(yè)銀行實行資產(chǎn)負債比例管理的通知 》 ， 標志著資產(chǎn)負債比例管理在我國銀行業(yè)的全 面實施。包括： 9大類，共 15項指標。 1996年 12月，人民銀行公布了 《 關于印發(fā)商 業(yè)銀行資產(chǎn)負債比例管理監(jiān)控、監(jiān)測指標和考核辦法 的通知 》 ，對 1994年的規(guī)定進行了一定程度的修改， 增加了對外匯業(yè)務、表外業(yè)務的考核等。 1997年 12月，人民銀行頒布了 《 關于改進國有 商業(yè)銀行貸款規(guī)模管理的通知 》 ， 決定從 1998年 1月 1 日起， 取消對國有商業(yè)銀行貸款限額的控制 ，對商業(yè) 銀行的信貸規(guī)模實行指令性控制，各商業(yè)銀行可在國 家和人民銀行宏觀經(jīng)濟政策的指導下，自主放貸。 2022年 12月 31日，銀監(jiān)會公布 《 商業(yè)銀行風險 監(jiān)管核心指標 》 （試行），自 2022年 1月 1日起試行。 同時廢止 《 商業(yè)銀行資產(chǎn)負債比例管理監(jiān)控、監(jiān)測指 標和考核辦法 》 （銀發(fā) 〔 1996〕 450號）。 商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標 商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標適用于在中華人民共和國境內(nèi)設立的中資商業(yè)銀行。 商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標是對商業(yè)銀行實施風險監(jiān)管的基準，是評價、監(jiān)測和預警商業(yè)銀行風險的參照體系。 商業(yè)銀行應按照規(guī)定口徑同時計算并表的和未并表的風險監(jiān)管核心指標。 銀監(jiān)會對商業(yè)銀行的各項風險監(jiān)管核心指標進行水平分析、同組比較分析及檢查監(jiān)督，并根據(jù)具體情況有選擇地采取監(jiān)管措施。 商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標分為三個層次，即風險水平、風險遷徙和風險抵補。 風險水平類指標 包括流動性風險指標、信用風險指標、市場風險指標和操作風險指標，以時點數(shù)據(jù)為基礎，屬于靜態(tài)指標。 風險遷徙類指標 衡量商業(yè)銀行風險變化的程度，表示為資產(chǎn)質量從前期到本期變化的比率，屬于動態(tài)指標。風險遷徙類指標包括正常貸款遷徙率和不良貸款遷徙率。 風險抵補類指標 衡量商業(yè)銀行抵補風險損失的能力，包括盈利能力、準備金充足程度和資本充足程度三個方面。 風險水平 類指標 指標類別 一級指標 二級指標 指標值 流動性風險 大于等于 25% 大于等于 60% 大于等于 10% 信用風險 4. 不良資產(chǎn)率 小于等于 4% 小于等于 5% 小于等于 15% 小于等于 10% 小于等于 50% 市場風險 小于等于 20% 操作風險 風險遷徙類指標 指標類別 一級指標 二級指標 指標值 正常類貸款 不良貸款 風險抵補類指標 指標類別 一級指標 二級指標 指標值 盈利能力 小于等于 35% 大于等于 % 大于等于 11% 準備金充足程度 大于 100% 大于 100% 資本充足程度 大于等于 8% 大于等于 4% 第二節(jié) 商業(yè)銀行的財務報表與績效評價 （一）商業(yè)銀行的財務報表 商業(yè)銀行經(jīng)