【文章內(nèi)容簡介】 C．監(jiān)事會 D．執(zhí)行機(jī)構(gòu) 四、簡答題 試述金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系。 （書本第 10 頁） 答：金融不僅對經(jīng)濟(jì)具有中介和調(diào)節(jié)作用，而且還是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心。 （ 1） 經(jīng)濟(jì)發(fā)展決定金融 ：在金融與經(jīng)濟(jì)的基本關(guān)系上，首先必須明確的是經(jīng)濟(jì)發(fā)展決定金融。金融其基本功能是滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的投資、融資和其服務(wù)性需求。經(jīng)濟(jì)發(fā)展對金融起決定性作用主要表現(xiàn)在兩方面 ：首先，金融作為領(lǐng)隊于商品經(jīng)濟(jì)的一種產(chǎn)業(yè)，是隨著商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而產(chǎn)生與發(fā)展的。其次，商品經(jīng)濟(jì)的不同發(fā)展階段決定了金融發(fā)展的結(jié)構(gòu)、規(guī)模和階段。 （ 2） 金融對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的反作用：主要體現(xiàn)在積極的推動作用和消極的不良影響這兩方面：首先，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，金融對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的推動作用日益增大。其次，現(xiàn)在金融業(yè)在推動經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的同時，對經(jīng)濟(jì)可能產(chǎn)生的不良影響也在增大。 總之，金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心。經(jīng)濟(jì)決定金融，經(jīng)濟(jì)的發(fā)展水平?jīng)Q定金融的發(fā)展水平。但是，金融在服務(wù)于經(jīng)濟(jì)的過程中，又反作用于經(jīng)濟(jì)，影響著經(jīng)濟(jì)發(fā)展的速度和結(jié)構(gòu)。 簡述《新資本協(xié)議》出臺的背景及主要內(nèi)容。（書本第 293294頁） 答：新資本協(xié)議出臺的背景有以下幾點： ① 國際金融環(huán)境的變化： 20 世紀(jì) 90 年代以后，由于金融技術(shù)不斷進(jìn)步，金融創(chuàng)新非?；钴S，新的金融衍生產(chǎn)品不斷涌現(xiàn)，銀行與金融市場的交互影響越發(fā)顯著。 ② 1988 年資本協(xié)議的局限性日益突出。 ③ 技術(shù)的進(jìn)步：近幾年，無論是銀行界還是學(xué)術(shù)界都在金融風(fēng)險的衡量和計算方面作了大量有效的探索性工作，建立了許多較為科學(xué)而可靠的理論和模型。 新資本協(xié)議的主要內(nèi)容： 新資本協(xié)議在延續(xù) 1988 年資本協(xié)議中以資本充足率為核心、以信用風(fēng)險控制為重點的風(fēng)險監(jiān)管思路基礎(chǔ)上，提出并強調(diào)互為補充的“三大支柱”（最低資本要求、監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督和市場約束）。 通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)有什么影響？如何治理？（書本 233234頁） 答：通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)的影響： ①通貨膨脹促進(jìn)論觀點認(rèn)為，通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)增長起到積極的促進(jìn)作用。②通貨膨脹促退論觀點認(rèn)為，持續(xù)的通貨膨脹最終會降低效率，阻礙經(jīng)濟(jì)發(fā)展。③通貨膨脹中性論觀點認(rèn)為，由于公眾存在合理預(yù)期，在一定時間內(nèi)他們會對物價上漲作出自己合理的行為調(diào)整，從而使通貨膨脹的各種正、負(fù)效應(yīng)相互抵消，對經(jīng)濟(jì)增長既無促進(jìn)作用，也無阻 礙作用。 從長期來看，通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)發(fā)展弊大于利，特別是在總需求與總供求基本均衡或總需求大于總供給時，通貨膨脹的不良影響極大，危害面很廣，對生產(chǎn)、流通、分配、消費都有破壞性作用。 對于通貨膨脹的治理措施可以從控制貨幣供給與調(diào)節(jié)需求等方面進(jìn)行： 。 。 供給，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)。 、減稅、指數(shù)化等?？傊ㄘ浥蛎浭且粋€十分復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，其產(chǎn)生的原因是多方面的，所以，治理時要根據(jù)不同的原因?qū)ΠY下藥，各方面相互配合，才能迅速 有效地遏制通貨膨脹，達(dá)到貨幣流通狀況的根本好轉(zhuǎn)。 資本市場與貨幣市場有哪些不同 ? 答：資本市場是指證券融資和經(jīng)營一年以上中長期資金惜貸的金融市場，包括股票市場、債券市場、基金市場和中長期信貸市場等，其融通的資金主要作為擴(kuò)大再生產(chǎn)的資本使用，因此稱為資本市場。作為資本市場重要組成部分的證券市場，具有通過發(fā)行股票和債券的形式吸收中長期資金的巨大能力，公開發(fā)行的股票和債券還可在二級市場自由買賣和流通，有著很強的靈活性。 貨幣市場是經(jīng)營一年以內(nèi)短期資金融通的金融市場，包括同業(yè)拆借市場、票據(jù)貼現(xiàn)市場、回購市場和 短期信貸市場等。 資本市場和貨幣市場都是資金供求雙方進(jìn)行交易的場所，是經(jīng)濟(jì)體系中聚集、分配資金的”水庫”和“分流站”。但兩者有明確的分工。資金需求者通過資本市場籌集長期資金，通過貨幣市場籌集短期資金，國家經(jīng)濟(jì)部門則通過這兩個市場來闊控金融和經(jīng)濟(jì)活動。從歷史上看，貨幣市場先于資本市場出現(xiàn)，貨幣市場是資本市場的基礎(chǔ)。但資本市場的風(fēng)險要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于貨幣市場。其原因主要是中長期內(nèi)影響資金使用效果的不確定性增大，不確定因素增多，以及影響資本市場價格水平的因素較多。 資本中場和貨幣市場統(tǒng)稱金融市場，是我國社會主義市場經(jīng) 濟(jì)的重要組成部分，受到了政府的高度重視，發(fā)展速度很快，目前已初具規(guī)模。改革開放以來的實踐證明，金融市場的建立和發(fā)展，對優(yōu)化資源配置，搞活資金融通，提高資金使用效率，籌措建設(shè)資金，建立現(xiàn)代企業(yè)制度，具有重要的意義。 在現(xiàn)實經(jīng)濟(jì)中，哪些因素限制了利率作用的發(fā)揮 ? 答： 現(xiàn)實生活中，某些人為因素或非經(jīng)濟(jì)因素限制利率作用的發(fā)揮，主要有： （ 1）利率管制，即國家制定各種利率，規(guī)定各金融機(jī)構(gòu)必須遵守和執(zhí)行。它有可能因制定的利率水平不當(dāng)或調(diào)整不及時，限制利率作用的發(fā)揮； （ 2）授信限量，包括授信配給制和授信條件。它 可能導(dǎo)致信貸資金的供求矛盾進(jìn)一步激化，利率體系的結(jié)構(gòu)和層次扭曲，阻礙利率機(jī)制正常發(fā)揮作用； （ 3）經(jīng)濟(jì)開放程度，取決于資金流動度與市場分割。經(jīng)濟(jì)開放程度低會使整個利率體系失去有機(jī)聯(lián)系和彈性，利率作用的發(fā)揮就有很大局限性； （ 4）利率彈性。某一經(jīng)濟(jì)變量的彈性高，對利率變動的反應(yīng)就靈敏，因此利率變動對經(jīng)濟(jì)變量的影響就大，作用就能充分發(fā)揮出來。 三、判斷并改正 （ ） 我國貨幣層次中的 M0 即現(xiàn)鈔是指商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金、居民手中的現(xiàn)鈔和企業(yè)單位的備用金。 改為：我國貨幣層次中的 M0 即現(xiàn)鈔是指流通銀行體系以外的 現(xiàn)鈔、包括居民手中的現(xiàn)鈔和企業(yè)單位的備用金。 （書本 31頁） （ ） 格雷欣法則是在金銀復(fù)本位制中的平行本位制條件下出現(xiàn)的現(xiàn)象。 4 改為：格雷欣法則是在金銀復(fù)本位制中的雙本位制條件下出現(xiàn)的現(xiàn)象。 （書本 37 頁） （ ） 在不兌現(xiàn)的信用貨幣制度條件下，信用貨幣具有無限法償?shù)哪芰Α? 改為：在不兌現(xiàn)的信用貨幣制度條件下，信用貨幣不一定具有無限法償?shù)哪芰Α?（書本 39 頁） （ ） 牙買加體系規(guī)定美元和黃金不再作為國際儲備貨幣。 改為：牙買加體系規(guī)定黃金不再作為國際儲備貨幣，但美元仍是。 （ ） 在我國人民幣元具有無限法償?shù)哪芰Γ嗣駧泡o幣為有限法償。 改為：在我國人民幣元具有無限法償?shù)哪芰?，人民幣輔幣同樣也具有無限法償。 （書本 40 頁） （ ） 廣義貨幣量反映的是整個社會潛在的購買能力。 改為：廣義貨幣量反映的不僅包括社會直接購買力，還包括潛在購買力。 （書本 32 頁） ( )相對購買力平價是指每一時點兩國的一般物價水平?jīng)Q定了兩國貨幣的匯率水平。 ( )在金幣本位制、金塊本位制和金匯兌本位制下，匯率水平波動的幅度受到黃金輸出入點的限制。 ( )在直接標(biāo)價法下，銀行買入?yún)R率 大于賣出匯率，而在間接標(biāo)價法下，銀行賣出匯率大于買入?yún)R率。 ( )間接標(biāo)價法指以一定單位的外國貨幣為基準(zhǔn)來計算應(yīng)付多少單位的本國貨幣。 ( √ )1對于居民與非居民的界定是判斷交易是否應(yīng)納入國際收支統(tǒng)計的關(guān)鍵。 ( )1國際收支平衡表采用的記賬貨幣是本國貨幣。 ( )1國際貨幣基金組織分配的特別提款權(quán)不僅能用于貿(mào)易和非貿(mào)易支付，還能在基金組織與各國之間進(jìn)行官方結(jié)算。 ( √ )1使用 CDP 平減指數(shù)衡量通貨膨脹的缺點在于其不能度量各種商品價格變動對價格總水平的影響。 ( √ )1匯票有三個當(dāng)事人，而本票只有兩個當(dāng)事人。 ( )1通常將債務(wù)人不履行約定義務(wù)所帶來的風(fēng)險稱為市場風(fēng)險。 ( )1期權(quán)交易中，期權(quán)買方的損失可能無限大。 ( )1在銀行同業(yè)拆借市場上，日拆必須以信用度較高的金融工具為抵押品。 ( )1在市場利率波動較大的情況下，政府發(fā)債的利率風(fēng)險加大，此時應(yīng)該減少短期債券，增加長期公債的發(fā)行。 ( √ )需求拉上型通貨膨脹的解釋是以總供給給定為前提的。 ( )2“工資 — 價格螺旋上生”引發(fā)的通 貨膨脹是需求拉上型通貨膨脹。（書本 231 頁） 改為：“工資 — 價格螺旋上生”引發(fā)的通貨膨脹是成本推動型通貨膨脹。 ( √ )2所謂通貨膨脹中性論是指通貨膨脹具有正、負(fù)相當(dāng)?shù)漠a(chǎn)出效應(yīng)。 ( √ )2一般說來通貨緊縮有利于債權(quán)人而不利于債務(wù)人。 ( )2通貨緊縮時物價下降，使貨幣購買力增強，使居民生活水平提高，對經(jīng)濟(jì)有利。 改為：通貨緊縮時物價下降，使貨幣購買力增強，短期內(nèi)對消者有利，有助于提高社會購買力，但從長運來看，將給國民經(jīng)濟(jì)帶來不利負(fù)面影響。 ( )2限價政策可以解決通貨膨脹中 收入分配不公的問題。（書本 235 頁） 改為：指數(shù)政策可以解決通貨膨脹中收入分配不公的問題。 ( )2由于隱蔽型通貨膨脹沒有體現(xiàn)物價的上漲，所以無法用物價指標(biāo)來衡量。 改為：隱蔽型通貨膨脹沒有物價的上漲，但可以用結(jié)余購買力，貨幣流通速度變動率，價格補貼狀況、市場供求狀況等指標(biāo)來衡量其嚴(yán)重程度。 ( √ )2以復(fù)利計息，考慮了資金的時間價值因素，對貸出者有利。 ( )2當(dāng)一國處于經(jīng)濟(jì)周期中的危機(jī)階段時，利率會不斷下跌，處于較低水平。 ( )2利率由金融市場上貨幣資本的供求狀況決 定。 ( √ )一國的生產(chǎn)狀況、市場狀況以及對外經(jīng)濟(jì)狀況都對利率有影響。 ( )3利率管制嚴(yán)重制約了利率作為經(jīng)濟(jì)杠桿的作用，對經(jīng)濟(jì)毫無益處。 （ ） 3高利貸是一種以極高的利率為特征信用形式，它在資本主義社會中占主導(dǎo)地位。 改為：高利貸以極高的利率為特征信用形式，在奴隸社會和封建社會中它是占主導(dǎo)地位。（ P53） （ ） 3隨著生產(chǎn)力水平的不斷提高，能靈活滿足借貸雙方需求的貨幣借貸逐漸取代了實物借貸而成為主要的借貸形式。因此，在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中，只存在貨幣借貸這一種借貸形式。 改為：隨 著生產(chǎn)力水平的不斷提高，能靈活滿足借貸雙方需求的貨幣借貸逐漸取代了實物借貸而成為主要的借貸形式。但某些情況下，人們?nèi)匀辉敢獠捎脤嵨锝栀J形式。（書本 51頁） （ ） 3任何信用活動都會導(dǎo)致貨幣的變動：信用的擴(kuò)張會減少貨幣供給，信用緊縮將增加貨幣供給，最終信用資金的調(diào)劑將影響貨幣流通速度和貨幣供給的結(jié)構(gòu)。 改為：任何信用活動都會導(dǎo)致貨幣的變動：信用的擴(kuò)張會增加貨幣供給，信用緊縮將減少貨幣供給，最終信用資金的調(diào)劑將影響貨幣流通速度和貨幣供給的結(jié)構(gòu)。 （ ） 3銀行信用是現(xiàn)代信用活動中最基本的信 用形式，而商業(yè)信用是現(xiàn)代信用活動中主要的信用形式。 改為：商業(yè)信用是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中最基本的信用形式，而企業(yè)信用是現(xiàn)代信用活動中最主要的構(gòu)成部分。（書本 5455頁） （ ） 3經(jīng)濟(jì)泡沫主要通過虛擬資產(chǎn)表現(xiàn)出來，如股票，金融衍生產(chǎn)品等，一般實物資產(chǎn)不會出現(xiàn)泡沫。 改為： 經(jīng)濟(jì)泡沫不僅表現(xiàn)在虛擬資產(chǎn)上，如股票、房地產(chǎn)，也會表現(xiàn)在實物資產(chǎn)上，如古董、珠寶等。（書本 53 頁） （ ） 3為資金借貸和融通直接提供服務(wù)的機(jī)構(gòu)，通常稱為金融機(jī)構(gòu)。 ( )3充分就業(yè)是指失業(yè)率降到極低的水平，所有可能存在的失業(yè)諸如自愿性失業(yè)、非自愿性失業(yè)、摩擦失業(yè)等都不存在了。 ( )3我國貨幣政策目標(biāo)是“保持貨幣的幣值穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長”，其中經(jīng)濟(jì)增長是主要的，放在首位。 ( )在總量平衡的情況下，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和政府與公眾間的投資比例，一般采取貨幣政策與財政政策“雙松”或“雙緊”的辦法。 ( )4我國宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)的首要目標(biāo)是實現(xiàn)社會總供求的總量平衡。 ( )4