【正文】 第四章 民生銀行對小微企業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)管理 民生銀行是我國小微金融業(yè)務(wù)發(fā)展較為成熟的股份制商業(yè)銀行，其商貸通產(chǎn)品在小微金融市場占據(jù)較大的份額。 宏觀環(huán)境因素 商業(yè)銀行信貸規(guī)模、發(fā)放對象、貸款結(jié)構(gòu)等均與宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境息息相關(guān)。 （ 4）風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和信息反饋機(jī)制不夠完善。 （ 2）內(nèi)部信用評價(jià)體系針對性不強(qiáng)。 各商業(yè) 銀行開始成立專門的小微金融部門，對小微企業(yè)信貸的授信與貸后風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制與管理，并著手培訓(xùn)小微金融業(yè)務(wù)人員，取得了一定成效。 第三章 小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀分析 第二章探討了商業(yè)銀行對小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)態(tài)管理理論模式，本章將具體分析我國商業(yè)銀行小微金融業(yè)務(wù)開展情況，研究其信貸風(fēng)險(xiǎn)管理過程中存在的問題，并分析這些問題的成因。商業(yè)銀行要充分利用現(xiàn)代化電子網(wǎng)絡(luò)等非現(xiàn)場手段，及時(shí)批量處理有關(guān)信息資料，從而發(fā)現(xiàn)借款者的潛在風(fēng)險(xiǎn)，并作為現(xiàn)場檢查的切入點(diǎn)，上門核實(shí)情況，從中查找出信貸風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)和管理上的漏洞，以及時(shí)采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施。集體審批是商業(yè)銀行為了保證信貸決策的準(zhǔn)確性與效率，將貸款審批由個(gè)人分級進(jìn)行轉(zhuǎn)由集體討論決策的信貸審批制度。 貸款審批 貸款審批是貸中管理的主要環(huán)節(jié)，是商業(yè)銀行對貸款申請企業(yè)進(jìn)行資格認(rèn)定的必經(jīng)程序。 在小微金融業(yè)務(wù)授權(quán)管理中，以事業(yè)部制的形式組建小微企業(yè)信貸部門，是值得嘗試的創(chuàng)新途徑。 商業(yè)銀行向小微企業(yè)提供業(yè)務(wù)時(shí)有必要將單個(gè) 企業(yè)或單個(gè)企業(yè)集群（商圈）作為一個(gè)整體，按照統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，識(shí)別企業(yè)整體信用風(fēng)險(xiǎn)，向其提供統(tǒng)一的授信支持并集中管理，從而控制其整體信用風(fēng)險(xiǎn)。 根據(jù)新巴塞爾協(xié)議，商業(yè)銀行必須有合理、具體的評級定義與評級標(biāo)準(zhǔn)，確定信用級別，用以科學(xué)地反映不同信貸資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)。 我國銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)都分別出臺(tái)文件要求銀行、證券公司、保險(xiǎn)公司等金融機(jī)構(gòu)建立內(nèi)部信用評級體系（ Internal Rating System, IRS）來對其資產(chǎn)與客戶風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)管。 （ 5）擔(dān)保來源。例如，了解企業(yè)的性質(zhì)是集體企業(yè)、國有企業(yè)的子公司、民營企業(yè)還是外資企業(yè)。 在小微企業(yè)調(diào)查過程中，信貸人員應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注以下五個(gè)方面的內(nèi)容： （ 1）行業(yè)類別。 我國的股份制商業(yè)銀行在小微 金融方面的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為存款不足以滿足小微企業(yè)的需求。以民生銀行為例，雖然有成立小微金融中心，但在業(yè)務(wù)開展初期仍是“千軍萬馬”、“人人商貸通”，在巨大的小微金融市場前，人力資源數(shù)量與專業(yè)化程度均顯不足 ，如何實(shí)現(xiàn)團(tuán)隊(duì)的穩(wěn)定性與專業(yè)化是民生銀行目前的重要課題。 商業(yè)銀行關(guān)于小微企業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)可參照新巴塞爾協(xié)議關(guān)于資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的分類標(biāo)準(zhǔn)分成信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)四大類。 在國外，“微型企業(yè)”這一概念已提出多年。我國目前已有股份制商業(yè)銀行（例如民生銀行、招商銀行、華廈銀行）在小微金融業(yè)務(wù)或小貸業(yè)務(wù)方面取得較好成效，總結(jié)民生銀行的小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，無疑可以增強(qiáng)本文的實(shí)踐指導(dǎo)意義。 （ 3）案例研究。 第五章，民生銀行某支行的商圈業(yè)務(wù)案例。 論文框架與研究方法 全文框架 全文按邏輯順序共分六章： 第一章，緒論。 （ 2）實(shí)證研究的文獻(xiàn) 國內(nèi)學(xué)者的實(shí)證研究方面包括層次分析法（ AHP）及數(shù)據(jù)包絡(luò)分析等模型。美國學(xué)者 Berlin 和 Mester（ 1997）根據(jù)這種關(guān)系的特點(diǎn)，將商業(yè)銀行借貸業(yè)務(wù)分為兩種類型 ：交易型借貸和關(guān)系型借貸，其中關(guān)系型借貸在解決小企業(yè)融資問題上具有巨大的潛力。 （ 4）均衡信貸配給 均衡信貸配給概念最早是由 Stiglitz 和 Weiss 在 1981 年提出，指的是在一般利率條件下由于銀行的利潤最大化動(dòng)機(jī)而發(fā)生的信貸市場不能出清的現(xiàn)象。 1977 年， Altman 教授與 Hardeman、 Narayanan 又推出了第二代的 Z 評分模型 ZETA 風(fēng)險(xiǎn)模型，仍以財(cái)務(wù)報(bào)表為基礎(chǔ)，將變量擴(kuò)展至 7 個(gè)，提高了對不良貸款人的識(shí)別精確度并擴(kuò)大了應(yīng)用范圍，對企業(yè)一定時(shí)期的信用情況和信貸風(fēng)險(xiǎn)具有較強(qiáng)的預(yù)測能力。目前已經(jīng)有商業(yè)銀行開始將信貸投放重心放在了小微企業(yè)這個(gè)群體，將其視為業(yè)務(wù)發(fā)展的藍(lán)海，例如民生銀行?！督鹑跁r(shí)報(bào)》 20xx 年 3 月 3 日指出全國 99%以上的企業(yè)為小微企業(yè)，它們創(chuàng)造產(chǎn)值占國內(nèi)生產(chǎn)總值比為 60%，納稅額占國家稅收總額比為 50%2。實(shí)踐中商業(yè)銀行也基本按這一模式進(jìn)行運(yùn)作，并取得了一定的成效，但目前小微金融仍處于起步階段，商業(yè)銀行對小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理存在不少問題，如風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)不盡合理、內(nèi)部信用評級體系針對性不強(qiáng)等，本文分析認(rèn)為，這些問題是由宏觀環(huán)境、小微企業(yè)和商業(yè)銀行共同造成的。然而小微企業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)問題阻礙了商業(yè)銀行的嘗試。 Credit Risks Management。 溫家寶 在 20xx年 10 月 12 日 的 國務(wù)院常務(wù)會(huì)議明確要求研究確定支持小型和微型企業(yè)發(fā)展的金融、財(cái)稅政策措 施。 文獻(xiàn)綜述 國外文獻(xiàn)綜述 國外習(xí)慣于將小型企業(yè)、微型企業(yè)統(tǒng)稱為小企業(yè)（ Small Business），對其信貸問題及風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行了較多研究，可以從風(fēng)險(xiǎn)評估模型、小企業(yè)信用評分、麥克米倫缺欠、均衡信貸配給、關(guān)系型貸款五個(gè)方面進(jìn)行總結(jié)。 （ 3）麥克米倫缺欠 20 世紀(jì) 30 年代，世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)大爆發(fā)，為重振國民經(jīng)濟(jì)，英國政府派出以麥克米倫爵士為代表的金融產(chǎn)業(yè)委員會(huì)進(jìn)行調(diào)查，該委員會(huì)于 1931 年提交了著名的《麥克米倫報(bào)告》，認(rèn)為在英國的小企業(yè)在發(fā)展過程中存在著融資困難的現(xiàn)象。信貸配給是信貸市場的內(nèi)生機(jī)制，經(jīng)驗(yàn)表明信貸配給中小企業(yè)容易遭到拒絕，這一點(diǎn)也得到 4 了理論支持。岳鳳榮（ 20xx）認(rèn)為商業(yè)銀行在控制中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)時(shí)有兩個(gè)弊端：一是忽視抵押擔(dān)保物的處置價(jià)值低于其抵押值，或忽視了還息來源；二是信貸風(fēng)險(xiǎn)的 控制制度，特別是中小企業(yè)專用信用評級機(jī)制不完善，應(yīng)該建立科學(xué)的內(nèi)部約束和激勵(lì)機(jī)制，并設(shè)立中小企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理部和信貸執(zhí)行官制度，形成獨(dú)立的信貸風(fēng)險(xiǎn)管理體系。陳佳潔與李建波（ 20xx）在分析信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型以及此模型在我國的適用性的基礎(chǔ)上，結(jié)合數(shù)據(jù)包絡(luò)分析（ DEA）和層次分析 6 法（ AHP）的特點(diǎn)，建立一種改進(jìn)的 DEA/AHP 的新模型，選取財(cái)務(wù)指標(biāo)對 8 家上市公司的信用情況進(jìn)行實(shí)證分析，結(jié)果顯示改進(jìn)方法可行，能幫銀行做出更精準(zhǔn)的評價(jià)。介紹商業(yè)銀行對小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)的開展情況，并列舉了我國目前主要股份制商業(yè)銀行的小微金融產(chǎn)品，然后指出我國商業(yè)銀行對小微信貸風(fēng)險(xiǎn)管理中存在的問題，并分析問題 的成因。對商業(yè)銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài) 管理模式進(jìn)行了理論探討，為商業(yè)銀行提供參考。新巴塞爾協(xié)議的實(shí)施對我國商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理提出了更高的要求，商業(yè)銀行在開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中需要建立與其經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)特征相適應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理體系。 圖 1：信貸業(yè)務(wù)流程 劃分這三個(gè)階段，并對各階段的具體活動(dòng)進(jìn)行分析，有利于商業(yè)銀行控制信貸風(fēng)險(xiǎn)。 小微企業(yè)界定標(biāo)準(zhǔn) 工信部等四部門于 20xx 年 聯(lián)合發(fā)布的《中小企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定》中明確地從營業(yè)收入、從業(yè)人員、資產(chǎn)規(guī)模三個(gè)角度按十六個(gè)行業(yè)（包括其他行業(yè)）確定了中型企業(yè)、小型企業(yè)、微型企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)，本文整理如表 1 所示： 3工信部網(wǎng)站， 11 表 1：中小微型企業(yè)劃分標(biāo)準(zhǔn) 行業(yè) 中型 小型 微型 營業(yè)收入 （萬元） 從業(yè)人員 （人） 資產(chǎn)規(guī)模 （萬元） 營業(yè)收入 （萬元） 從業(yè)人員 （人） 資產(chǎn)規(guī)模 （萬元） 或營業(yè)收入 （萬元） 或從業(yè)人員 （人） 或資產(chǎn)規(guī)模 （萬元） 農(nóng)林牧漁業(yè) [500， 20xx0） [50， 500） [0,50) 工業(yè) [20xx,40000) [300,1000) [300,20xx) [20,300) [0,300) [0， 20） 建筑業(yè) [6000， 80000） [5000， 80000） [300， 6000） [300， 5000） [0， 300） [0， 300） 批發(fā)業(yè) [5000， 40000） [20， 200） [1000， 5000） [5， 20） [0， 100） [0， 5） 零售業(yè) [500， 20xx0） [50， 300） [100， 500） [10， 50） [0， 100） [0， 10） 交通運(yùn)輸業(yè) [3000， 30000） [300,1000) [200， 3000） [20,300) [0， 200） [0， 20） 倉儲(chǔ)業(yè) [1000， 30000） [100， 200） [100， 1000） 20， 100） [0， 100） [0， 20） 郵政業(yè) [20xx， 30000） [300， 1000） [100， 20xx） 20， 100） [0， 100） [0， 20） 住宿業(yè) [20xx， 10000） [100， 300） [100， 20xx） [10， 100） [0， 100） [0， 10） 餐飲業(yè) [20xx， 10000） [100， 300） [100， 20xx） [10， 100） [0， 100） [0， 10） 信息傳輸業(yè) [1000， 100000） [100， 20xx） [100， 1000） [10， 100） [0， 100） [0， 10） 軟件和信息 技術(shù)服務(wù)業(yè) [1000， 10000） [100， 300） [100， 1000） [10， 100） [0， 100） [0， 10） 房地產(chǎn)開發(fā) 經(jīng)營業(yè) [1000， 20xx00） [5000， 10000） [100， 1000） [20xx， 5000） [0， 100） [0， 20xx） 物業(yè) [1000， 50000） [100， 300） [500， 1000） [10， 100） [0， 500） [0， 10） 租賃和商務(wù) 服務(wù)業(yè) [100， 300） [8000， 20xx0） [10， 100） [100， 8000） [0， 100） [0， 10） [0， 100） 其他 [100， 300） [10， 100） [0， 10） 資料來源：筆者據(jù)工信部網(wǎng)站發(fā)布的《中小企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定》整理 中型企業(yè)、小型企業(yè)、微型企業(yè)界定標(biāo)準(zhǔn)有有助于商業(yè)銀行小微金融業(yè)務(wù)的開展。在實(shí)踐中，操作流程不完善、監(jiān)控系統(tǒng)不嚴(yán)密、員工道德素質(zhì)與業(yè)務(wù)水平不高等原因，都會(huì)引發(fā)信貸業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)。 20xx 年的金融危機(jī)中最大的受害者是經(jīng)營加工出口的勞動(dòng)密集型企業(yè)，這當(dāng)中有部分便屬于小微企業(yè)。信貸人員應(yīng)系統(tǒng)地對小微企業(yè)進(jìn)行實(shí)地調(diào)研并搜集相關(guān)資料，其調(diào)查的全面性與可靠性，對信貸安全意義重大。在實(shí)踐中，商業(yè)銀行內(nèi)部一般都會(huì)根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)情況與國家產(chǎn)業(yè)政策設(shè)定發(fā)放貸款的行業(yè)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，以規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。 （ 4）貸款用途。 貸前調(diào)查信息收集完畢后，信貸人員還必須對其進(jìn)行分析，形成信貸報(bào)告，詳細(xì)批露企業(yè)的償債能力，用于下一環(huán)節(jié)的信用評級與授信審批?！眰鶆?wù)人評級是指客戶維度上的違約風(fēng)險(xiǎn)測度，即通過分析客戶財(cái)務(wù)狀況、生產(chǎn)經(jīng)營情況以及所處行業(yè)發(fā)展情況等信息進(jìn)行得出其違約概率，再映射出對應(yīng)的信用等級；債項(xiàng)評級是在客戶信用評級結(jié)果的基礎(chǔ)上，對特定的交易或金融資產(chǎn)維度上的違約測度，對商業(yè)銀行來說，即分析每一筆信貸資產(chǎn)的金額、期限、擔(dān)保方式等條件，得出其違約損失率，進(jìn)而映射出對應(yīng)的信用等級，它反映的是每一筆信貸資產(chǎn)在違約時(shí)，銀行所承擔(dān)的損失。 目前，我國商業(yè)銀行使用專業(yè)的信用評級體系進(jìn)行貸前控制主要是針對大型企業(yè)，小微企業(yè)基本采取貸前調(diào)查與主觀判斷相結(jié)合的 方式評定其信用風(fēng)險(xiǎn)?！? 商業(yè)銀行法人授權(quán)是有效開展業(yè)務(wù)的前提，也是強(qiáng)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)。集群中各企業(yè)受集群關(guān)系的制約，私自違約可能性會(huì)降低，從而減少商業(yè)銀 行的信貸風(fēng)險(xiǎn)損失。通常由客戶經(jīng)理負(fù)責(zé)市場開發(fā)與貸款營銷，并進(jìn)行貸前調(diào)查，評估申請企業(yè)情況，為貸款審批提供參考，并承擔(dān)調(diào)查失誤與評估失誤的責(zé)任；貸款審批人員負(fù)責(zé)信貸風(fēng)險(xiǎn)審查，批準(zhǔn)發(fā)放貸款，并承擔(dān)審查失誤的責(zé)任；貸后檢查人員負(fù)責(zé)貸款發(fā)放之后的檢查和本息回收，及時(shí)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，承擔(dān)檢查失誤、回收不力的責(zé)任。商業(yè)銀行要關(guān)注：資金劃撥與使用情況，檢查資金是否劃轉(zhuǎn)到合同約定的收款人賬戶上，資金實(shí)際使用情況是否符合合同約定，企業(yè)是否按照合同約定進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)；貸款企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況與信譽(yù)情況，債務(wù)變化情況，并在必要時(shí)了解其上下游企業(yè)，以掌握其 原材料供應(yīng)及產(chǎn)品需求變化情況；抵質(zhì)押物品價(jià)值或擔(dān)保人信用的變化情況，以及抵押物的保管、使用情況。 信息管理 信息管理是指對貸后檢查獲得的信息進(jìn)行管理與恰當(dāng)運(yùn)用，也是商業(yè)銀行信 貸風(fēng)險(xiǎn)管理的重要組成部分。 股份制銀行的小微金融產(chǎn)品 為了更直觀地了解我 國小微金融發(fā)展情況，本文整理了目前主要股份制商業(yè)銀行的小微金融產(chǎn)品，并分析了其的推出時(shí)間與產(chǎn)品特點(diǎn)，如表 3 所示：