【正文】 [答疑編號 1528020409] 『答案』 『分析』企業(yè)調(diào)整預(yù)算，應(yīng)當由預(yù)算執(zhí)行單位逐級向企業(yè)財務(wù)預(yù)算委員會提出書 面報告，闡述預(yù)算執(zhí)行的具體情況、客觀因素變化情況及其對預(yù)算執(zhí)行造成的影響程度，提出預(yù)算指標的調(diào)整幅度。 【例題 2 對于預(yù)算執(zhí)行單位提出的預(yù)算調(diào)整事項，企業(yè)進行決策時，一般應(yīng)遵循： （ 1）預(yù)算調(diào)整事項不能偏離企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略； （ 2）預(yù)算調(diào)整方案應(yīng)當在經(jīng)濟上能夠?qū)崿F(xiàn)最優(yōu)化； （ 3）預(yù)算調(diào)整重點應(yīng)當放在財務(wù)預(yù)算執(zhí)行中出現(xiàn)的重 要的、非正常的、不符合常規(guī)的關(guān)鍵性差異方面。（ ） [答疑編號 1528020406] 『答案』 『分析』由于假定應(yīng)付福利費包括在直接人工成本總額中并全部已現(xiàn)金支付，因此直接人工預(yù)算中的直接人工成本 總額就是現(xiàn)金預(yù)算中的直接人工工資支付額。 [答疑編號 1528020404] 『答案』 ACD 『分析』本題的考核點是現(xiàn)金預(yù)算的編制。 （十一）預(yù)計資產(chǎn)負債表的編制 預(yù)計資產(chǎn)負債表的編制需以計劃期開始日的資產(chǎn)負債表為基礎(chǔ)，結(jié)合計劃期間各項業(yè)務(wù)預(yù)算、專門決策預(yù)算、現(xiàn)金預(yù)算和預(yù)計利潤表進行編制。 ABC公司編制的 2020 年度現(xiàn)金預(yù)算的部分數(shù)據(jù)如下表所示： 2020年度 ABC公司現(xiàn)金預(yù)算 金額單位：萬元 項 目 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 全 年 ①期初現(xiàn)金余額 40 ②經(jīng)營現(xiàn)金收人 1 010 ③可供支配的現(xiàn)金合計 1 1 549 ④經(jīng)營現(xiàn)金支出 800 1 302 4 ⑤資本性現(xiàn)金支出 300 400 ⑥現(xiàn)金支出合計 1 000 1 365 1 602 ⑦現(xiàn)金余缺 ⑧資金籌措及運用 0 加：短期借款 0 0 － 20 減：支付短期借款利息 0 購買有價證券 0 0 － 90 52 ⑨期末現(xiàn)金余額 60 【要求】完成 2020年度 ABC公司現(xiàn)金預(yù)算的編制。 （九）現(xiàn)金預(yù)算 現(xiàn)金預(yù)算是以業(yè)務(wù)預(yù)算和專門決策預(yù)算為依據(jù)編制的、專門反映預(yù)算期內(nèi)預(yù)計現(xiàn)金收入與現(xiàn)金支出，以及為滿足理想現(xiàn)金余額而進行現(xiàn)金投融資的預(yù)算。 為簡便，假定應(yīng)付福利費包括在直接人工總額中并全部以現(xiàn)金支付。 【例 2－ 7】 W 公司于 20年（計劃年度）只生產(chǎn)和銷售一種產(chǎn)品，每季的產(chǎn)品銷售貨款有 60%于當期收到現(xiàn)金，有 40%屬賒銷于下一個季度收到現(xiàn)金。單選題】（ 2020年）某產(chǎn)品預(yù)計單位售價 12元，單位變動成本 8元，固定成本總額 120萬元，適用的企業(yè)所得稅稅率為 25%。如果當前銷售成本率為 60%（毛利率為 40%），可實現(xiàn)的毛利額為 2億元，扣除各項費用（銷售費用率為 24%） ，可初步確定目標利潤為 8 000萬元。 為了簡便起見，本書只考慮產(chǎn)品銷售利潤預(yù)算問題，不涉及投資收益、營業(yè)外收支等項目，而且以利潤總額為分析對象。 假定水電與維修費用預(yù)算工時分配率等其他條件不變。 ，確定預(yù)算期各項活動的預(yù)算數(shù) ，在預(yù) 算期予以保持 ，不需要進行調(diào)整 [答疑編號 1528020208] 『答案』 ACD 『分析』增量預(yù)算是指以基期成本費用水平為基礎(chǔ)，結(jié)合預(yù)算期業(yè)務(wù)量水平及有關(guān)降低成本的措施，通過調(diào)整有關(guān)費用項目而編制預(yù)算的方法。單選題】（ 2020 年）下列各項中，可能會使預(yù)算期間與會計期間相分離的預(yù)算方法 是（ ）。它的編制遵循如下假定： 第一，企業(yè)現(xiàn)有業(yè)務(wù)活動是合理的，不需要進行調(diào)整； 第二，企業(yè)現(xiàn)有各項業(yè)務(wù)的開支水平是合理的，在預(yù)算期予以保持； 第三，以現(xiàn)有業(yè)務(wù)活動和各項活動的開支水平，確定預(yù)算期各項活動的預(yù)算數(shù)。固定預(yù)算的缺點表現(xiàn)在：過于呆板和可比性差。 、政策 、考核預(yù)算的執(zhí)行情況 [答疑編號 1528020204] 『答案』 ABD 『分析』預(yù)算委員會或財務(wù)管理部門主要擬訂預(yù)算的目標、政策，制定預(yù)算管理的具體措施和辦法，審議、平衡預(yù)算方案，組織下達預(yù)算，協(xié)調(diào)解決預(yù)算編制和執(zhí)行中的問題，組織審計、考核預(yù)算的執(zhí)行情況，督促企業(yè)完成預(yù)算目標。它主要包括現(xiàn)金預(yù) 算、預(yù)計財務(wù)報表（預(yù)計利潤表、預(yù)計資產(chǎn)負債表）。 ，在企業(yè)財務(wù)管理部門的指導(dǎo)下，負責本單位現(xiàn)金流量、經(jīng)營成果和各項成本費用預(yù)算的編制、控制、分析工作，接受企業(yè)的檢查、考核。 由業(yè)務(wù)預(yù)算、專門決策預(yù)算和財務(wù)預(yù)算組成的預(yù)算體系，稱為全面預(yù)算體系。 （二）預(yù)算的分類和體系 （ 1）根據(jù)預(yù)算內(nèi)容不同劃分，可分為業(yè)務(wù)預(yù)算（經(jīng)營預(yù)算）、專門決策預(yù)算和財務(wù)預(yù)算； 業(yè)務(wù)預(yù)算是指與企業(yè)日常經(jīng)營活動直接相關(guān)的經(jīng)營業(yè)務(wù)的各種預(yù)算。經(jīng)濟環(huán)境內(nèi)容十分廣泛，包括經(jīng)濟體制、經(jīng)濟周期、經(jīng)濟發(fā)展水平、宏觀經(jīng)濟政策及社會通貨膨脹水平等。 ，將風險限制在 企業(yè)可以承受的范圍內(nèi)；強調(diào)股東的首要地位，并強調(diào)企業(yè)與股東之間利益的協(xié)調(diào)關(guān)系。 。多選題】法律環(huán)境對企業(yè)的影響范圍包括（ ）。單選題】按照功能劃分，可將金融市場分為（ ）。（ 3）資本借貸量大。一般為 3－ 6個月，最長不超過 1年。 金融市場對企業(yè)財務(wù)管理的影響表現(xiàn)在： 金融市場為企業(yè)融資和投資提供了場所，可以幫助企業(yè)實現(xiàn)長短期資金轉(zhuǎn)換、引導(dǎo)資本流向和流量，提高資本效率。 （ 4）引起有價證券價格下降，增加企業(yè)的籌資難度。 技術(shù)環(huán)境是指財務(wù)管理得以實現(xiàn)的技術(shù)手段和技術(shù)條件，它決定著財務(wù)管理的效率和效果。多選題】（ 2020 年）某公司有Ａ、Ｂ兩個子公司，采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的財務(wù)管理體制，根據(jù)我國企業(yè)的實踐，公司總部一般應(yīng)該集權(quán)的有（ ）。分散經(jīng)營自主權(quán)；分散人員管理權(quán)；分散業(yè)務(wù)定價權(quán)；分散費用開支審批權(quán)。 與企業(yè)組織體制相對應(yīng)的原則 （ 1）企業(yè)組織體制大體上有 U 型組織、 H型組織和 M型組織等三種組織形式。 （二）集權(quán)與分權(quán)的選擇 ，本質(zhì)上體現(xiàn)著企業(yè)的管理政策，是企業(yè)基于環(huán)境約束與發(fā)展戰(zhàn)略考慮順勢而定的權(quán)變性策略。 分權(quán)型財務(wù)管理體制下企業(yè)內(nèi)部的管理權(quán)限分散于各所屬單位，各所屬單位在人、財、物、供、產(chǎn)、銷等方面有決定權(quán)。 【例題 3下列各項中，不能實現(xiàn)上述目的的是（ ）。 【例題 4 [答疑編號 1528010101] 『答案』 B 『分析』本題的考核點是企業(yè)價值最大化。 相關(guān)者利益最大化 （ 1）有利于企業(yè)長期穩(wěn)定發(fā)展；（ 2）體現(xiàn)了合作共贏的價值理念，有利于實現(xiàn)企業(yè)經(jīng)濟效益和社會效益的統(tǒng)一；（ 3）較好地兼顧了各利益主體的利益，使他們相互作用，相互協(xié)調(diào)，并在使企業(yè)利益、 股東利益達到最大化的同時，也使其他利益相關(guān)者利益達到最大化；（ 4）體現(xiàn)了前瞻性和可操作性的統(tǒng)一。 目標：幫助學員提煉課程考點，強化課程結(jié)構(gòu)體系的認識，提高知識的綜合運 用能力。 做計算分析題和綜合題，先看要求，根據(jù)要求判斷出是考哪一章或哪幾章的什么內(nèi)容，再去閱讀試題，盡可能獲取解題信息，這樣你就可以邊閱讀題目邊答題，從而加快做題的速度。 三、復(fù)習建議 （一）合理安排復(fù)習時間 制定好學習規(guī)劃，做好時間安排。 “全面考核”就是試題要達到一定的覆蓋面，題目基本覆蓋教材和考試大綱的所有內(nèi)容，即使是非重點內(nèi)容 ，也會考查少量的題目。 （二）不要死記硬背，要融會貫通 學習財務(wù)管理要做到思路清晰，再適當記憶。 四、課程講解安排 按章組織講解，每章內(nèi)容分為概述、考點講解、總結(jié)等三部分進行講解，其中： 概述：簡要概括本章內(nèi)容的考點。 （ 1）通常只適用于上市公司，非上市公司難于應(yīng)用；（ 2）股價受眾多因素影響，不能完全準確反映企業(yè)財務(wù)管理狀況；（ 3）它強調(diào)得更多的是股東利益，而對其他相關(guān)者的利益重視不夠。 【提示 4】相關(guān)者利益最大化目標強調(diào)風險與報酬的均衡，將風險限制在企業(yè)可以承受的范圍內(nèi)；強調(diào)股東的首要地 位，創(chuàng)造企業(yè)與股東之間利益的協(xié)調(diào)關(guān)系。 【例題 3 【注意】協(xié)調(diào)相關(guān)者的利益沖突，要把握的原則是：盡可能使企業(yè)相關(guān)者的利益分配在數(shù)量上和時間 上達到動態(tài)的協(xié)調(diào)平衡。 [答疑編號 1528010106] 『答案』 D 『分析』本題的考核點是利益沖突的協(xié)調(diào)。 有利于內(nèi)部采取避稅措施及防范匯率風險等等。 其主要特點是：（ 1）在制度上，企業(yè)內(nèi)應(yīng)制定統(tǒng)一的內(nèi)部管理制度，明確財務(wù)權(quán)限及收益分配方法，各所屬單位應(yīng)遵照執(zhí)行，并根據(jù)自身的特點加以補充。 明確企業(yè)對各所屬單位管理中的決策權(quán)、執(zhí)行權(quán)與監(jiān)督權(quán)三者分立原則 這一管 理規(guī)則的作用就在于加強決策的科學性與民主性，強化決策執(zhí)行的剛性和可考核性，強化監(jiān)督的獨立性和公正性，從而形成良性循環(huán)。 （ 3） M 型結(jié)構(gòu)集權(quán)程度較高，突出整體優(yōu)化，具有較強的戰(zhàn)略研究、實施功能和內(nèi)部關(guān)系協(xié)調(diào)能力。多選題】企業(yè)在進行集權(quán)與分權(quán)的選擇時 ，需要考慮的因素有（ ）。判斷題】從聚合資源優(yōu)勢，貫徹 實施企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營目標的角度，集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財務(wù)管理體制顯然是最具保障力的。主要表現(xiàn)在： （ 1）引起資金占用的大量增加，從而增加企業(yè)的資金需求。 （二）金融環(huán)境 、金融市場、金融工具。 （ 5）以地理范圍為標準，金融市場可分為地方性金融市場、全國性金融市場和國際性金融市場。其主要特點是：（ 1）融資期限長。為了減輕通貨膨脹對企業(yè)造成的不利影響，企業(yè)應(yīng)當采取措施予以防范。 [答疑編號 1528010203] 『答案』 CD 『分析』本題的考核點是經(jīng)濟環(huán)境。 【需要說明】財務(wù)管理環(huán)節(jié) ：計劃與預(yù)算、決策與控制、分析與考核。 ，股票價格的變動在一定程度上揭示了企業(yè)價值的變化。 集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財務(wù)管理體制的核心內(nèi)容是企業(yè)總部應(yīng)做到制度統(tǒng)一、資金集中、信息集成和人員委派。 （ 1）預(yù)算必須與企業(yè)的戰(zhàn)略或目標保持一致； （ 2）預(yù)算作為一種數(shù)量化的詳細計劃，它是對未來活動的細致、周密安排，是未來經(jīng)營活動的依據(jù)，數(shù)量化和可執(zhí)行性是預(yù)算最主要的特征。財務(wù)預(yù)算作為全面預(yù)算體系的最后環(huán)節(jié)，它是從價值方面總括地反映企業(yè)業(yè)務(wù)預(yù)算與專門決策預(yù)算結(jié)果。 ，監(jiān)督預(yù)算的執(zhí)行情況，分析預(yù)算與實際執(zhí)行的差異及原因，提出改進管理的意見與建議。 【例題 2它主要包括銷售預(yù)算、生產(chǎn)預(yù)算、材料采購預(yù)算、直接材料消耗預(yù)算、直接人工預(yù)算、制造費用預(yù)算、產(chǎn)品生產(chǎn)成本預(yù)算、經(jīng)營費用和管理費用預(yù)算等。其主要負責人對本單位財務(wù)預(yù)算的執(zhí)行結(jié)果承擔責任。 公式法的優(yōu)點是在一定范圍內(nèi)預(yù)算可以隨業(yè)務(wù)量變動而變動，可比性和適應(yīng)性強，編制預(yù)算的工作量相對較小；缺點是按公式進行成本分解比較麻煩，對每個費用子項目甚至細目逐一進行成本分解，工作量很大。 這種預(yù)算能使企業(yè)各級管理人員對未來，始終保持整整 12個月時間的考慮和規(guī)劃，從而保證企業(yè)的經(jīng)營管理工作能夠穩(wěn)定而有序地進行，有利于管理人員對預(yù)算資料作經(jīng)常性的分析研究，并根據(jù)當時預(yù)算的執(zhí)行情況及時加以調(diào)整。 [答疑編號 1528020207] 『答案』 A 『分析』彈性預(yù)算是在按照成本（費用）習性分類的基礎(chǔ)上，根據(jù)量、本、利之間的依存關(guān)系，考慮到計劃期間業(yè)務(wù)量可能發(fā)生的變動，編制出一套適應(yīng)多種業(yè)務(wù)量的費用預(yù)算，以便分別反映在不同業(yè)務(wù)量的情況下所應(yīng)支出的成本費用水平。定期預(yù)算的優(yōu)點是：預(yù)算期間與會計期間相對應(yīng)，便于將實際數(shù)與預(yù)算數(shù)進行對比，有利于對預(yù)算執(zhí)行情況進行分析和評價 【例題 5 企業(yè)年度預(yù)算目標的確定必須解決以下兩方面的問題： 第一，建立預(yù)算 目標的指標體系 從內(nèi)容上說，預(yù)算目標指標體系應(yīng)包括盈利指標、規(guī)模增長指標、投資與研發(fā)指標、風險控制（資本結(jié)構(gòu)）指標、融資安排等?？偛繛榱斯?jié)約成本和統(tǒng)一對外，除擁有管理職能外，還兼營公司的材料采購與產(chǎn)品最終銷售兩大職能。 第四，為完全實現(xiàn)同行業(yè)的平均目標利潤，費用總額須從原來的 l2 000降低到 11 000萬元，其費用降低率應(yīng)達到（ 12 000－ 11 000）／ 12 000＝ %。 [答 疑編號 1528020205] 『答案』 BCD 『分析』采用比率預(yù)算法預(yù)測目標利潤時，常用的方法包括：（ 1）銷售收入利潤率法；（ 2）成本利潤率法；（ 3）投資資本回報率法；（ 4）利潤增長百分比法。 【注意】生產(chǎn)預(yù)算是唯一僅涉及實物量指標的預(yù)算。 （七）銷售及管理費用預(yù)算 銷售費用及管理費用預(yù)算的要點是確定各個變動和固定費用項目的預(yù)算