【正文】 15號.[19]（２）司法解決途徑的缺失分析。據(jù)于法院的特殊地位，法院的執(zhí)行力度影響著不良資產(chǎn)的處置進度，也影響著不良貸款的回收比例。相反，政府及其工作人員應為不良資產(chǎn)的處置提供良好的市場環(huán)境，使中國不良資產(chǎn)的處置效益最大化。其主要是通過協(xié)調(diào)法院或其他與不良資產(chǎn)處置相關的部門，以達到緩和因不良資產(chǎn)大規(guī)模處置給社會管理帶來的問題。中國政府為了解決商業(yè)銀行的不良貸款，通過注入大量的資金，對商業(yè)銀行進行改革。由于歷史、體制等原因，中國政府對中國商業(yè)銀行不良貸款的產(chǎn)生具有不可推托的責任。政府的介入可以使不良資產(chǎn)的處置得到較為快速的解決，得到社會全體人員的重視。就因為金融的問題對經(jīng)濟發(fā)展的重要性，政府當然不能不給予重視。（一）現(xiàn)階段常用的解決途徑不良資產(chǎn)處置主體常用的方法主要有：正常催收、折扣清償、債權轉(zhuǎn)讓、債務重組、資產(chǎn)租賃、資產(chǎn)置換、以物抵債、打包出售和拍賣、通過政府進行協(xié)調(diào)、通過司法程序等。一般是通過減免不良債權的利息或本金和利息，但也有例外，就是債權人發(fā)現(xiàn)債務人或保證人有違法犯罪或其他不良記錄，其害怕違法行為被發(fā)現(xiàn)而受到刑事制裁，主動歸還借款的本金和利息；有選擇運用司法手段追回欠款，其程序是起訴，申請強制執(zhí)行，拍賣債務人或保證人的財產(chǎn)，或?qū)鶆杖说呢敭a(chǎn)進行變賣或抵償?shù)冗\用司法手段收回債權；也有選擇綜合運用各種處置手段收回債權，同時或分階段采取不同的處置方法，比如，啟動法律程序，然后進行談判對債務進行重組，或?qū)嵭袀D(zhuǎn)股等同時或不同時的運用不同的處置手段將使不良債權的處置經(jīng)濟效益最大化。要想在談判中獲勝，有三個最具普遍意義的要素：力量、時間、信息，其中力量是指解決、處理問題的能力，時間是公平的，不論我們做什么，對每個人來說，時間流逝的速度是一樣的。第二節(jié) 不良資產(chǎn)處置方法的法律分析與處置主體的專業(yè)水平有關。不良資產(chǎn)的處置主體在處置不良資產(chǎn)的每一個環(huán)節(jié)都要有相應的費用，沒有一定的資金無法使不良資產(chǎn)的處置工作得到順利的進展。資源分為人脈資源、專業(yè)技術的資源等。二、不良資產(chǎn)處置最佳法律途徑選擇的條件（一）不良資產(chǎn)要得到有效的處置，首要具備三個條件：信息。若相對于已經(jīng)倒閉，但僅有部分財產(chǎn)的債務人或保證人，應使僅有的財產(chǎn)充分得到利用，不至于隨著時間的推移而貶損，有利于社會資源得到有效的配置。因此該筆不良債權的處理，不僅贏得了處置時間和成本，也達到了一定的經(jīng)濟利益，而且兼顧了社會效益和法律效益，真正達到了多方共贏的局面。不良資產(chǎn)的處置選擇的法律途徑不同，其所花費的時間和成本不同，最終所要達到的處置結(jié)果不同。中國政府從1999年決定對不良資產(chǎn)進行處理至今已有多年，四大國有銀行暫時從高不良貸款率中解脫出來，但是不良貸款僅是對所有權者給予分配，有大部分集中在資產(chǎn)管理公司，也有相當部分在銀行。而最佳法律途徑的選擇有利于具體個案的處置效益最大化，最終最大限度地保護債權人的合法權益。（一）從不良資產(chǎn)的形成原因來判斷不良資產(chǎn)處置最佳法律途徑選擇的重要性從中國不良資產(chǎn)的形成原因可知，中國有很多不良貸款是為了社會政策和其他需要而發(fā)放的貸款，并不是真正在市場經(jīng)濟運行下對金融產(chǎn)品的資源配置。中國政府為了解決巨大不良資產(chǎn)問題，采取了剝離不良資產(chǎn)，成立資產(chǎn)管理公司來從事接收、管理、維護和處置不良資產(chǎn)等一系列行為。不良資產(chǎn)處置最佳法律途徑選擇是指不良資產(chǎn)處置主體針對具體案件，綜合考慮各方面的因素，運用最佳的處置方法對不良債權的回收做到效益最大化。以提高不良資產(chǎn)處置的經(jīng)濟效益為首要任務，不斷研究和創(chuàng)新不良資產(chǎn)處置的方法；樹立法律的權威，維護不良資產(chǎn)處置的法律效益，完善和修改與不良資產(chǎn)處置方法不相符的法律規(guī)定，及時制定不良資產(chǎn)處置新方法的法律法規(guī)；加強社會責任感，以社會的和諧發(fā)展為目標，在不良資產(chǎn)處置時在追求經(jīng)濟效益，維護法律效益時，還應兼顧社會的和諧、穩(wěn)定、協(xié)調(diào)發(fā)展。[13] 程昭榮，王磊，[J].工業(yè)審計與會計之工作研究，2005,(10)：12.[13]銀行的不良資產(chǎn)問題，關系到國家的金融安全、經(jīng)濟安全問題，對銀行不良資產(chǎn)的處置關系到社會的方方面面，因此筆者認為在AMC等對不良資產(chǎn)處置時不僅追求經(jīng)濟效益最大化，也應兼顧社會效益、法律效益等其他社會效益。依法解決不良資產(chǎn)問題才是長久之計。依法治國是我國的治國方略，因此在不良資產(chǎn)處置中追求經(jīng)濟效益最大化時不應以犧牲法律效益為代價，只有樹立法治思想，依法平衡社會的各種關系，才能有益于各階層、各相關主體協(xié)調(diào)發(fā)展，也有益于和諧社會的構建，對銀行業(yè)的健康發(fā)展以及活躍市場經(jīng)濟主體具有巨大的作用。實際上在全國各地都有因不良資產(chǎn)處置引發(fā)一些職工不同程度到當?shù)卣块T去上訪甚至鬧事。一方面應考慮支持國企改革、安置下崗職工等社會責任；另一方面要按市場化原則追求不良資產(chǎn)處置經(jīng)濟效益最大化。中國從1999年開始，先后成立了信達、華融、長城、東方四家資產(chǎn)管理公司，分別接收了建行、工行、農(nóng)行、中行等四家銀行的不良資產(chǎn)。目前，四家金融資產(chǎn)管理公司中都有相當多的訴訟項目處于無法推進的狀態(tài)，直接影響到了資產(chǎn)處置的進度和收現(xiàn)任務的完成。因此，其解決方式主要分為以下兩種。為何會使處置的結(jié)果多樣化，關鍵是導致結(jié)果的原因是復雜的，有中國的國情造成的，有處置人員的水平高低，也有中國的政治和經(jīng)濟體制所造成，其中主要的一方面是中國對大量不良資產(chǎn)的處置在法律上的界定較為模糊，可操作性差，無法使不良資產(chǎn)處置主體獲得最佳的法律解決途徑；另一方面的原因是中國不良資產(chǎn)處置市場不發(fā)達，在發(fā)達國家的不良資產(chǎn)處置市場中不良資產(chǎn)的處置主體一般包括一級市場、二級市場、一級批發(fā)商、二級分銷商和眾多的最終投資者，而我國不良資產(chǎn)的一級市場由四家資產(chǎn)管理公司壟斷，二級市場受到法律、政策、處置方法單一及信息渠道不暢通等因素的影響，導致市場交易主體有限。貸款損失撥備缺口顯著縮小，%%，其中，股改的四家國有商業(yè)銀行均在70%以上。在不良資產(chǎn)處理過程中發(fā)現(xiàn)，有的企業(yè)老板，向銀行借貸的企業(yè)倒閉，其另外的一家企業(yè)生意紅火，有的為了逃避銀行債務甚至將另外一家企業(yè)的股東和法人都變成自己可控的人，而整個企業(yè)實際是由其控制。市場經(jīng)濟是建立在信用基礎上的經(jīng)濟體制，信用是維持企業(yè)間正常借貸關系的重要保證。公司法人治理的本質(zhì)是妥善處理由于所有權與經(jīng)營權分離而產(chǎn)生的信托、代理關系，即股東與信托人——董事會之間的關系、董事會與代理人——經(jīng)理人之間的關系，包括董事會如何忠實于股東并勤勉盡職，董事會如何有效激勵和監(jiān)督經(jīng)理，以及如何平衡公司各相關者利益關系的問題。 銀行業(yè)自身以及債務人或保證人企業(yè)缺乏先進的管理水平和公司的法人治理結(jié)構。銀行業(yè)要發(fā)展不僅要具備法人治理結(jié)構，而且要有高素質(zhì)的銀行從業(yè)人員。同時由行政干預的原因，許多法律法規(guī)并未得到切實貫徹。在此種畸形的信貸放款的情況下，必然會產(chǎn)生大量的不良貸款。具體說，我國銀行不良資產(chǎn)形成的原因主要與下列的因素有關。[④] ：注資效應及不良資產(chǎn)反彈的可能性分析(碩士學位論文)[D]. 山東:.[④]不良貸款是不良資產(chǎn)的主要表現(xiàn)形式，指借款人未能按原定的貸款協(xié)議按時償還商業(yè)銀行的貸款本息，或者已有跡象表明借款人不可能按原定的貸款協(xié)議按時償還商業(yè)銀行的貸款本息而形成的有問題貸款。[③] [M].北京：中國財政經(jīng)濟出版社，.[③]銀行不良資產(chǎn)包括不良貸款以及屬于銀行所有的但有瑕疵的問題資產(chǎn)。金融資產(chǎn)管理公司收購不良資產(chǎn)范圍，根據(jù)國務院批復的《國務院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)人民銀行、財政部、證監(jiān)會關于組建中國華融資產(chǎn)管理公司、中國長城資產(chǎn)管理公司和中國東方資產(chǎn)管理公司意見的通知》（國辦發(fā)[1999]66號）第四條的規(guī)定，不良貸款剝離范圍是按當前貸款分類辦法剝離逾期、呆滯、呆帳貸款，其中待核銷呆帳以及1996年以來新發(fā)放并已逾期的貸款不屬此次剝離范圍。傳統(tǒng)的有“一逾兩呆”的劃分辦法主要是以時間作為劃分的標準，而且時間跨度不盡合理（如逾期貸款與呆滯貸款的區(qū)別是1年以內(nèi)或以上），所以不能準確把握貸款風險，而五級分類法較“一逾兩呆”則有所改進，也是目前國際普遍采用的一種貸款分類和風險控制方法。銀行貸款是銀行資產(chǎn)的主要方面，其占銀行的大部分資產(chǎn)，這是由于中國銀行業(yè)的分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)管理所決定的。目前資產(chǎn)管理公司一般只公布1999年14,000億人民幣（1,7000億美元）政策性撥離不良貸款的處置情況，而不會披露2004或2005年間從國有銀行剝離不良貸款所接收的處置數(shù)據(jù)（總結(jié)媒體的報道，預計其總額約12,250億元人民幣，約合1,530億美元）；因此，估算資產(chǎn)管理公司手上還有多少待處置的不良資產(chǎn)極為困難。第一章 不良資產(chǎn)處置的概述因此，筆者認為為了使不良資產(chǎn)的處置效益最大化，應整合現(xiàn)有可行的處置方法，大膽借鑒國外的先進經(jīng)驗，結(jié)合中國不良資產(chǎn)的實際情況，認真分析不良資產(chǎn)的處置個案，及時修改和完善與不良資產(chǎn)處置相關的法律法規(guī)，樹立法治思想，選擇最佳的法律途徑解決不良資產(chǎn)存在的具體問題。中國政府為了避免如97年東南亞國家發(fā)生的金融風暴給國家經(jīng)濟帶來巨大的損失，以及加強我國金融機構在世界貿(mào)易組織（WTO）環(huán)境下與外資銀行在金融市場的競爭力，為此黨中央、國務院在1997年11月召開了全國金融工作會議，會議決定對國有商業(yè)銀行進行改革，其中的一項重要內(nèi)容就是剝離國有商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)，從而降低銀行的不良貸款比率最后實現(xiàn)四大國有商業(yè)銀行上市融資、改善資本結(jié)構的目的，完成四大國有銀行的改革。不良資產(chǎn)處置的法律解決途徑不良資產(chǎn)處置的法律解決途徑及完善建議內(nèi) 容 摘 要面對中國國內(nèi)對于不良資產(chǎn)處置相應法律規(guī)定的不完善，且缺乏大規(guī)模處置不良資產(chǎn)的經(jīng)驗和方法，若按傳統(tǒng)的模式處置不良資產(chǎn)顯然不適應不良資產(chǎn)處置效益最大化的追求，可借鑒國外不良資產(chǎn)處置方法的先進經(jīng)驗處置不良資產(chǎn)的法律環(huán)境又不成熟。這還未包括資產(chǎn)管理公司所擁有，也是目前所知的中國銀行體系內(nèi)唯一可對投資者轉(zhuǎn)讓的不良貸款。再有中國農(nóng)業(yè)銀行即將剝離大量的不良貸款，以及銀行業(yè)在今后的經(jīng)營中所產(chǎn)生的不良貸款等等，都說明對不良貸款的處置及其研究是一個經(jīng)常性、持續(xù)性的問題。一、不良資產(chǎn)的概念 （一）銀行資產(chǎn)的風險類別劃分 在商業(yè)銀行的資產(chǎn)負債表上，商業(yè)銀行的資產(chǎn)包括國外資產(chǎn)、儲備資產(chǎn)、對中央銀行的債權、對企業(yè)和居民的債權以及對非銀行金融機構的債權。每一種分法的核心標準是貸款償還的可能性。黑龍江大學,.[②]不良貸款主要指次級、可疑、損失類貸款。一般講的商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)定義為銀行信貸資產(chǎn)中難以按期收回的各種貸款，其中包括：已經(jīng)過期的、借款人延期未還的逾期貸款；借款人短期內(nèi)無償還能力、但有相應資產(chǎn)作保證的呆滯貸款；經(jīng)過確認，借款人已無法償還的呆賬貸款。金融界對于這類資產(chǎn)的稱謂很多，比如“不良資產(chǎn)”、“不良債權”、“不良貸款”、“呆賬壞賬”等，這些稱謂在概念上存在差別，不能等同。我國銀行不良資產(chǎn)產(chǎn)生的原因是多方面、是復雜的，既有中國在特定歷史時期政治體制主要表現(xiàn)為政企不分和相關金融方面的法制不健全原因，也有經(jīng)濟體制原因；既有銀行業(yè)從業(yè)人員的專業(yè)水平問題，也有國人的信用素質(zhì)問題；既有受國際金融大環(huán)境的影響，也有銀行自身的治理水平的原因。在那個特定歷史時期有一部分貸款是依據(jù)政策規(guī)定，或者是否有領導打招呼，或者根據(jù)人際關系的好壞以及是否有好處進行放貸等等，導致銀行資金財政化，甚至關系化。[⑥] 謝如東，[J].經(jīng)濟法制(法學篇),2001，（11）:63.[⑥]另一方面，我國的主要金融法律直到1995年才頒布實施，同時一系列與信貸制度密切相關的法律法規(guī)至今仍未出臺，金融市場不完善和極不規(guī)范，增加了商業(yè)銀行的信貸風險。銀行業(yè)缺乏高素質(zhì)的從業(yè)人員。因此，銀行業(yè)要健康發(fā)展，必須完善法人治理結(jié)構，提高從業(yè)人員的專業(yè)素養(yǎng)，大膽引進國外先進的且適宜本土化的管理人員和管理經(jīng)驗。因此，公司的法人治理至關重要。我國缺乏信用體系的建立，對于賴帳、利用銀行貸款轉(zhuǎn)移財產(chǎn)逃避債務等企業(yè)或個人未能得到應有的懲罰。[⑩] [J].時代金融，2007，（346）:49.[⑩]而