【正文】 累時(shí)， 可以考慮多元化投資， 分散資金投向， 這樣可以有效地分散投資風(fēng)險(xiǎn)。舉債過(guò)度是中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)主要的來(lái)源， 加上中小企業(yè)基礎(chǔ)薄弱， 原始資本不足， 所以在進(jìn)行投資或融資時(shí)， 要進(jìn)行科學(xué)的財(cái)務(wù)分析和嚴(yán)密的市場(chǎng)調(diào)研， 做出正確的決策， 合理降低企業(yè)負(fù)債， 使企業(yè)良性運(yùn)轉(zhuǎn)。2． 完善財(cái)務(wù)制度， 提高財(cái)務(wù)人員素質(zhì)。目前我國(guó)的國(guó)有商業(yè)銀行提供金融服務(wù)的對(duì)象主要是國(guó)有的支柱產(chǎn)業(yè)、 基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)等大型企業(yè)， 國(guó)有商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)注重效益性和穩(wěn)健性， 而中小型企業(yè)規(guī)模小、 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大、 償還能力差、 信用程度低、 經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不穩(wěn)定， 所以國(guó)有商業(yè)銀行為了減少放貸風(fēng)險(xiǎn)， 不愿向這些中小企業(yè)提供貸款， 造成中小企業(yè)生產(chǎn)資金短缺、 融資困難。2． 企業(yè)規(guī)章制度和人員素質(zhì)的影響。二、 造成中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的原因造成企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)既有企業(yè)自身的經(jīng)營(yíng)管理方面的原因， 又有外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響和制約。3． 企業(yè)財(cái)務(wù)制度不完善。這也是目前困擾和制約中小企業(yè)發(fā)展最主要的問(wèn)題。具體分析如下:1． 企業(yè)原始資本投入不足， 融資困難。但由于中小型企業(yè)規(guī)模小、 制度不完善、 技術(shù)和資金力量薄弱， 難以適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)復(fù)雜變的大環(huán)境， 生存發(fā)展都很艱難， 在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制方面也存在很多不足。據(jù)統(tǒng)計(jì)， 目前我國(guó)有中小企業(yè)超千萬(wàn)家， 可以提供 75% 的就業(yè)機(jī)會(huì)，每年實(shí)現(xiàn)占全國(guó) 60%的工業(yè)總產(chǎn)值， 可見(jiàn)中小企業(yè)在全國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)中占有舉足輕重的地位。財(cái)務(wù)制度的完善需做到財(cái)務(wù)體系和監(jiān)管制度有機(jī)結(jié)合。在企業(yè)內(nèi)部，可以建立風(fēng)險(xiǎn)基金的保障體系，確保經(jīng)營(yíng)中資金結(jié)構(gòu)的平穩(wěn)，提高短期償債能力與資金應(yīng)變能力。另一方面迅速評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)的損害，爭(zhēng)取多方幫助，降低損失。小微企業(yè)可以通過(guò)詳細(xì)的項(xiàng)目調(diào)研來(lái)確定財(cái)務(wù)決策科學(xué)性。緣于決策失誤，輕則帶來(lái)巨額的財(cái)產(chǎn)損失，重則將企業(yè)的基業(yè)毀于一旦。此外，為了防止存貨價(jià)格波動(dòng)，還可以通過(guò)利用套期保值、簽定擔(dān)保或回購(gòu)合同等方式來(lái)規(guī)避企業(yè)在存貨方面的經(jīng)營(yíng)性財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移法風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移法是指通過(guò)購(gòu)買保險(xiǎn)、外包業(yè)務(wù)等方式，將部分或全部財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給第三方，用以防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的方法。多元化風(fēng)險(xiǎn)控制法多元化風(fēng)險(xiǎn)控制法的理念源自分散風(fēng)險(xiǎn)理論。三、小微企業(yè)防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要方法，、有意規(guī)避法是指小微企業(yè)在風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的基礎(chǔ)上，采用定性與定量相結(jié)合的分析方法，按照風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性及影響程度，設(shè)法規(guī)避一些難以掌控且風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)大的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，用以防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的方法。企業(yè)由于受到主客觀條件的限制，很難自動(dòng)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)施以有效控制，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的管理意識(shí)不足、識(shí)別預(yù)警機(jī)制不健全、優(yōu)秀財(cái)務(wù)管理人才缺失等都會(huì)導(dǎo)致企業(yè)非系統(tǒng)性因素發(fā)生。第三，我國(guó)的證券市場(chǎng)以及金融體系存在的不足與缺陷，也限制了小微企業(yè)融資的渠道。二、我國(guó)小微企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的根源系統(tǒng)性因素系統(tǒng)性因素主要來(lái)自于外部環(huán)境，它是指小微企業(yè)在風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程中，無(wú)法回避的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，基本上無(wú)法通過(guò)自身的努力找到行之有效的辦法直接消除該風(fēng)險(xiǎn)，是小微企業(yè)生存、發(fā)展的“不可分散風(fēng)險(xiǎn)”。在實(shí)際的經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，我國(guó)小微企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可分為:籌資過(guò)程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、投資過(guò)程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。我國(guó)小微企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的分類由于影響企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的因素很多，涉及面廣、不確定性很強(qiáng)，因此企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控面臨很大的困難。我國(guó)小微企業(yè)財(cái)務(wù)現(xiàn)狀主要體現(xiàn)為融資渠道狹窄，融資規(guī)模不大等方面。在銀行業(yè)信貸發(fā)放中，一般綜合授信額度在人民幣500萬(wàn)元以下的企業(yè)，統(tǒng)稱為小微企業(yè)。指標(biāo)。2淺析我國(guó)小微企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)廖禮榮 福建省纖維檢驗(yàn)局 福建福州 350026摘要：隨著整體宏觀經(jīng)濟(jì)的持續(xù)乏力，我國(guó)小微企業(yè)的生存狀況堪憂，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也日益加劇。發(fā)展小微企業(yè)刻不容緩。通常以合同或項(xiàng)目為基礎(chǔ)，咨詢公司會(huì)在企業(yè)需要的領(lǐng)域中提供高度熟練的專業(yè)技術(shù)人員。財(cái)務(wù)部門要充分利用財(cái)務(wù)信息，主動(dòng)研究市場(chǎng)發(fā)展動(dòng)態(tài)， 全程監(jiān)控企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)， 使企業(yè)能夠有預(yù)見(jiàn)地采取各種防范措施，將可能受到的風(fēng)險(xiǎn)損害降到最低程度。要舍得在人才招聘上花費(fèi)時(shí)間和精力， 要不遺余力地招攬人才， 其次要加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)有人才的督促與培訓(xùn)， 不僅要提高其職業(yè)道德水平， 還要提高其風(fēng)險(xiǎn)管理的能力。如此環(huán)環(huán)相扣，必定能在一定程度上降低企業(yè)整體的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。健全的內(nèi)部控制制度能夠?qū)崿F(xiàn)各部門內(nèi)相關(guān)人員的相互制約， 從而避免管理上的漏洞， 控制企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。要樹(shù)立資本結(jié)構(gòu)控制觀念，參照國(guó)家要求、 同行業(yè)平均水平、 競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手情況建立企業(yè)資本結(jié)構(gòu)控制標(biāo)準(zhǔn)， 如一般生產(chǎn)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率應(yīng)控制在 40%~60%。在借入資金時(shí)， 企業(yè)應(yīng)慎重考慮各種因素，選擇合理的籌資順序。因此， 絕大多數(shù)小微企業(yè)更多地傾向于簡(jiǎn)單、 傳統(tǒng)、 易操作的管理方法，而對(duì)更加先進(jìn)與科學(xué)的財(cái)務(wù)管理技術(shù)和方法棄如敝履。（四 ） 成本費(fèi)用核算不到位大多數(shù)小微企業(yè)由于產(chǎn)品品種少，經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)較為簡(jiǎn)單， 對(duì)本企業(yè)成本核算的要求較為寬松， 使其內(nèi)部缺乏科學(xué)有效的成本費(fèi)用控制體系。小微企業(yè)在投資決策前， 首先應(yīng)該進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查， 及時(shí)捕捉投資機(jī)會(huì)；其次還要建立科學(xué)的投資決策程序，認(rèn)真進(jìn)行項(xiàng)目的可行性分析； 還需籌集充足的資金， 保證項(xiàng)目進(jìn)行中的資金供應(yīng)。二、 小微企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀及問(wèn)題（一 ） 資金短缺， 流動(dòng)性不足小微企業(yè)普遍遭遇流動(dòng)性不足的難題，既有民間資本壓制和銀企溝通不暢這些外部原因，更有經(jīng)濟(jì)環(huán)境以及小微企業(yè)自身的組織方式和發(fā)展?fàn)顩r等內(nèi)在原因。小微企業(yè)不是一個(gè)絕對(duì)的概念，而是一個(gè)相對(duì)大中型企業(yè)而言的概念。小微企業(yè)對(duì)于國(guó)家稅收， 市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)有著深遠(yuǎn)的影響， 是“穩(wěn)增長(zhǎng)” 、“保民生” 的重要力量。1. 論小微企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理【摘要】 小微企業(yè)在國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展中日益發(fā)揮著舉足輕重的作用。【關(guān)鍵詞 】 小微企業(yè)； 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)； 風(fēng)險(xiǎn)管理小微企業(yè)創(chuàng)造了我國(guó)超過(guò) 50%的稅收， 超過(guò) 60%的經(jīng)濟(jì)總量。一、 小微企業(yè)的界定小微企業(yè)是小型企業(yè)、 微型企業(yè)、 家庭作坊式企業(yè)、 個(gè)體工商戶的統(tǒng)稱， 是由中國(guó)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家郎咸平教授提出的， 目前主要是指那些產(chǎn)權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)高度統(tǒng)一、產(chǎn)品或服務(wù)種類單一、 規(guī)模和產(chǎn)值較小、 從業(yè)人員較少、 利潤(rùn)微薄或者處于創(chuàng)業(yè)階段和成長(zhǎng)階段的企業(yè)，包括法人企業(yè)和自然人企業(yè)。因而， 在世界各國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中， 小微企業(yè)都是不可或缺的強(qiáng)大力量。在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)之下， 其結(jié)果不但沒(méi)有為企業(yè)帶來(lái)發(fā)展， 反而使企業(yè)陷入困境， 甚至陷入破產(chǎn)的邊緣。小微企業(yè)資金少、 規(guī)模小， 對(duì)于人才的聘任、 考核、 培養(yǎng)以及提拔缺乏系統(tǒng)科學(xué)的管理， 導(dǎo)致小微企業(yè)難以吸引并且留住人才。財(cái)務(wù)管理人員普遍素質(zhì)偏低、 水平不高， 應(yīng)付日常事務(wù)已經(jīng)焦頭爛額， 更無(wú)暇去學(xué)習(xí)和應(yīng)用先進(jìn)的財(cái)務(wù)管理技術(shù)。所謂最佳資本結(jié)構(gòu)是指使企業(yè)預(yù)期的綜合資本成本率最低同時(shí)企業(yè)價(jià)值最大化的資本結(jié)構(gòu)。企業(yè)應(yīng)確定客戶的資信等級(jí)，并對(duì)客戶的償債能力進(jìn)行評(píng)估?？偠灾?， 各部門的職責(zé)設(shè)定應(yīng)當(dāng)環(huán)環(huán)相扣， 并按照制度規(guī)定辦事， 才能起到良好的內(nèi)控效果。可以嘗試在企業(yè)中開(kāi)展有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理的講座，從意識(shí)形態(tài)上將風(fēng)險(xiǎn)管理由上至下， 植入每個(gè)員工的思想之中， 從而樹(shù)立起企業(yè)整體的風(fēng)險(xiǎn)管理文化，使每個(gè)員工都能有針對(duì)性地在自己的崗位上防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此， 小微企業(yè)可以先吸收一些高素質(zhì)的財(cái)務(wù)專業(yè)人才。小微企業(yè)要時(shí)刻監(jiān)測(cè)自己的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和財(cái)務(wù)狀況， 可以利用此系統(tǒng)進(jìn)行對(duì)比分析， 尋找差距并對(duì)自身潛在的危機(jī)進(jìn)行預(yù)警， 使企業(yè)實(shí)施財(cái)務(wù)監(jiān)控， 盡早發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)問(wèn)題并及時(shí)采取有效措施。（五 ） 尋求專業(yè)幫助現(xiàn)階段， 對(duì)于各種風(fēng)險(xiǎn)管理的專業(yè)幫助有許多來(lái)源， 尤其是許多咨詢公司已經(jīng)在風(fēng)險(xiǎn)管理方面有所涉獵。由于小微企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中所發(fā)揮的不可替代的作用，其融資及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制問(wèn)題已經(jīng)受到國(guó)家高層的極大關(guān)注。身處國(guó)家重點(diǎn)扶持的宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)之下，小微企業(yè)也要正視自身在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理方面存在的不足之處， 積極改進(jìn)， 全面提高企業(yè)應(yīng)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的能力， 尋求自身的突破與發(fā)展， 并為國(guó)家經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定與發(fā)展貢獻(xiàn)力量。關(guān)鍵詞:財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。小微企業(yè)主要被定義為小型企業(yè)、微型企業(yè)、家庭作坊式企業(yè)、個(gè)體工商戶。其中，%。隨著近年來(lái)外部宏觀經(jīng)濟(jì)的持續(xù)乏力，小微企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況日益惡化，小微企業(yè)發(fā)展，面臨許多經(jīng)濟(jì)和制度問(wèn)題，而財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)更是其生存要面臨的首要問(wèn)題。需要企業(yè)相機(jī)抉擇，合理處置自身與外界的各種關(guān)系和矛盾。經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要是指小微企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中所直接面對(duì)的應(yīng)收賬款、預(yù)收預(yù)付賬款、存貨等財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，它是小微企業(yè)生產(chǎn)過(guò)程中的最直接的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。就融資難而言，一些學(xué)者已多次證明，盡管國(guó)有部門對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)率約為40%，貸款卻占金融機(jī)構(gòu)貸款總量的80%，而大量的以中小(微)企業(yè)為主的民營(yíng)企業(yè)對(duì)