【正文】 第二十三章 金融工具確認(rèn)和計(jì)量第一節(jié) 金融工具概述 金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，金融市場(chǎng)（包括資本市場(chǎng)）的健康、可持續(xù)發(fā)展離不開(kāi)金融工具的廣泛運(yùn)用和不斷創(chuàng)新。近年來(lái)，我國(guó)的金融工具交易，尤其是衍生工具交易有了較快的發(fā)展。這對(duì)相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制訂提出了迫切的要求。《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)一金融工具確認(rèn)和計(jì)量》（以下簡(jiǎn)稱金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則）規(guī)范了包括金融企業(yè)在內(nèi)的各類企業(yè)的金融工具交易的會(huì)計(jì)處理，要求企業(yè)將幾乎所有金融工具尤其是衍生工具納入表內(nèi)核算，將有助于如實(shí)反映企業(yè)的金融工具交易，便于投資者更好地了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果。 金融工具是指形成一個(gè)企業(yè)的金融資產(chǎn)，并形成其他單位的金融負(fù)債或權(quán)益工具的合同。金融工具包括金融資產(chǎn)、金融負(fù)債和權(quán)益工具。其中，金融資產(chǎn)通常指企業(yè)的下列資產(chǎn)：現(xiàn)金、銀行存款、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、貸款、股權(quán)投資、債權(quán)投資等；金融負(fù)債通常指企業(yè)的下列負(fù)債：應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付債券等。從發(fā)行方看，權(quán)益工具通常指企業(yè)發(fā)行的普通股、在資本公積項(xiàng)下核算的認(rèn)股權(quán)等。金融工具可以分為基礎(chǔ)金融工具和衍生工具。一、基礎(chǔ)金融工具 基礎(chǔ)金融工具包括企業(yè)持有的現(xiàn)金、存放于金融機(jī)構(gòu)的款項(xiàng)、普通股，以及代表在未來(lái)期間收取或支付金融資產(chǎn)的合同權(quán)利或義務(wù)等，如應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款、存出保證金、存入保證金、客戶貸款、客戶存款、債券投資、應(yīng)付債券等。 二、衍生工具 衍生工具是指金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則涉及的、具有下列特征的金融工具或其他合同： （一）其價(jià)值隨著特定利率、金融工具價(jià)格、金融價(jià)格、商品價(jià)格、匯率、價(jià)格指數(shù)、費(fèi)率指數(shù)、信用等級(jí)、信用指數(shù)或其他類似變量的變動(dòng)而變動(dòng)，變量為非金融變量的（比如特定區(qū)域的地震損失指數(shù)、特定城市的氣溫指數(shù)等），該變量與合同的任一方不存在特定關(guān)系。衍生工具的價(jià)值變動(dòng)取決于標(biāo)的變量的變化。比如，甲國(guó)內(nèi)金融企業(yè)與乙境外金融企業(yè)簽定了一份1年期利率互換合約，每半年末甲企業(yè)向乙企業(yè)支付美元固定利息、從乙企業(yè)收取以6個(gè)月美元LIBOR（浮動(dòng)利率）計(jì)算確定的浮動(dòng)利息，合約名義金額為1億美元。合約簽定時(shí)，其公允價(jià)值為零。假定合約簽定半年后，浮動(dòng)利率（6個(gè)月美元LIBOR）與合約簽定時(shí)不同，甲企業(yè)將根據(jù)未來(lái)可收取的浮動(dòng)利息現(xiàn)值扣除支付的固定利息現(xiàn)值確定該合約的公允價(jià)值。顯然，合約的公允價(jià)值因浮動(dòng)利率的變化而改變。GMZ（二）不要求初始凈投資，或與對(duì)市場(chǎng)情況變動(dòng)有類似反應(yīng)的其他類型合同相比，要求很少的初始凈投資。企業(yè)從事衍生工具交易不要求初始凈投資，通常指簽訂某項(xiàng)衍生工具合同時(shí)不需要支付現(xiàn)金。例如，某企業(yè)與其他企業(yè)簽訂一項(xiàng)將來(lái)買入債券的遠(yuǎn)期合同，就不需要在簽訂合同時(shí)支付將來(lái)購(gòu)買債券所需的現(xiàn)金。但是，不要求初始凈投資，并不排除企業(yè)按照約定的交易慣例或規(guī)則相應(yīng)繳納一筆保證金。繳納保證金不構(gòu)成一項(xiàng)企業(yè)解除負(fù)債的現(xiàn)時(shí)支付，因?yàn)楸ＷC金僅具有“保證”性質(zhì)。在某些情況下，企業(yè)在從事衍生工具交易也會(huì)遇到要求進(jìn)行現(xiàn)金支付的情況，但該現(xiàn)金支付只是相對(duì)很少的初始凈投資。例如，從市場(chǎng)上購(gòu)入備兌認(rèn)股權(quán)證，就需要先支付一筆款項(xiàng)。但相對(duì)于行權(quán)時(shí)購(gòu)入相應(yīng)股份所需支付的款項(xiàng)，此項(xiàng)支付往往是很小的。又如，企業(yè)進(jìn)行貨幣互換時(shí)，通常需要在合同簽訂時(shí)支付某種貨幣表示的一筆款項(xiàng)，但同時(shí)也會(huì)收到以另一種貨幣表示的“等值”的一筆款項(xiàng)，無(wú)論是從該企業(yè)的角度，還是從其對(duì)手(合同的另一方)看，初始凈投資均為零。（三）在未來(lái)某一日期結(jié)算。 衍生工具在未來(lái)某一日期結(jié)算，表明衍生工具結(jié)算需要經(jīng)歷一段特定期間。衍生工具通常在未來(lái)某一特定日期結(jié)算。也可能在未來(lái)多個(gè)日期結(jié)算。例如，利率互換可能涉及合同到期前多個(gè)結(jié)算日期。另外，有些期權(quán)可能由于是價(jià)外期權(quán)而到期不行權(quán)，也是在未來(lái)日期結(jié)算的一種方式。遠(yuǎn)期合同是常見(jiàn)的衍生金融工具。例如，某項(xiàng)6個(gè)月后結(jié)算的遠(yuǎn)期合同。根據(jù)該合同，合同一方（買方）承諾支付100萬(wàn)元現(xiàn)金，以換取面值為固定利率債券；合同的另一方（賣方）承諾交付面值100萬(wàn)元的固定利率政府債券以換取100萬(wàn)元現(xiàn)金。在這六個(gè)月的期間內(nèi)，雙方均有交換金融工具的合同權(quán)利或義務(wù)。如果債券的市價(jià)超過(guò)100萬(wàn)元，情況對(duì)買方有利，而對(duì)賣方不利；如果市價(jià)低于100萬(wàn)元，結(jié)果正相反?？梢?jiàn)，買方既有類似所持有看漲期權(quán)下的權(quán)利的合同權(quán)利（金融資產(chǎn)），也有類似所簽出有看跌期權(quán)下的義務(wù)的合同義務(wù)（金融負(fù)債）；賣方既有類似所持有看跌期權(quán)下的權(quán)利的合同權(quán)利（金融資產(chǎn)），也有類似所簽出有看漲期權(quán)下的義務(wù)的合同義務(wù)（金融負(fù)債）。與期權(quán)相同，這些合同權(quán)利和合同義務(wù)構(gòu)成的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債與合同中的基礎(chǔ)金融工具（被交換的債券和現(xiàn)金）有明顯的區(qū)別，這一點(diǎn)與期權(quán)合同相同。遠(yuǎn)期合同的雙方都有義務(wù)在約定時(shí)間執(zhí)行合同，而期權(quán)合同僅當(dāng)期權(quán)持有方選擇行使權(quán)利的情況下才會(huì)被執(zhí)行。需要指出的是，金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則不涉及按預(yù)定的購(gòu)買、銷售或使用要求所簽定并到期履行買入或賣出非金融項(xiàng)目的合同。但是，能夠以現(xiàn)金或其他金融工具凈額結(jié)算，或通過(guò)交換金融工具結(jié)算的買入或賣出非金融項(xiàng)目的合同，應(yīng)按金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則處理。具體應(yīng)結(jié)合以下 方面來(lái)理解：1．買賣非金融項(xiàng)目的合同不符合金融工具的定義，因?yàn)楹贤哪骋环绞杖》墙鹑谫Y產(chǎn)或服務(wù)的合同權(quán)利和另一方的相應(yīng)義務(wù)并不形成任何一方收取、交付或交換金融資產(chǎn)的現(xiàn)實(shí)權(quán)利或義務(wù)。許多商品合同屬于這種類型。有些合同在形式上是標(biāo)準(zhǔn)化的，并在有組織的市場(chǎng)上按照與某些衍生金融工具大致相同的交易方式進(jìn)行交易，如商品期貨合同可以比較容易地用現(xiàn)金買進(jìn)或賣出，因?yàn)樗诮灰姿鶔炫平灰?，并可多次易手。但是，買賣商品合同的雙方實(shí)際上是在交易標(biāo)的商品。商品合同可以現(xiàn)金方便地進(jìn)行買賣，且能夠通過(guò)協(xié)商采用現(xiàn)金結(jié)算來(lái)履行收取或交付商品的義務(wù)，并不改變商品合同的基本特征，不會(huì)產(chǎn)生金融工具。但是，如果某些非金融項(xiàng)目的買賣合同可以進(jìn)行凈額結(jié)算或與金融工具交換，或者合同中的非金融項(xiàng)目可以方便地轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金，這些合同應(yīng)視同金融工具，根據(jù)金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則進(jìn)行處理。2．涉及實(shí)物資產(chǎn)的收取或交付的合同并不形成一方的金融資產(chǎn)和另一方的金融負(fù)債，除非相關(guān)的支付推遲到實(shí)物轉(zhuǎn)移 日之后。賒購(gòu)或賒銷貨物就屬于這種情況。3．有些合同與商品掛鉤，但并不通過(guò)商品實(shí)物的收取或交付進(jìn)行結(jié)算。合同規(guī)定用現(xiàn)金結(jié)算，支付金額根據(jù)合同中約定的計(jì)算方法確定，不是支付固定金額。例如，某一債券的本金數(shù)額可能通過(guò)將債券到期日原油的市場(chǎng)價(jià)剩以固定數(shù)量的原油確定，其中，本金與某種商品的價(jià)格掛鉤，但只以現(xiàn)金祝福。這種合同構(gòu)成金融工具。4．金融工具的定義也涵括了在產(chǎn)生一項(xiàng)金融資產(chǎn)或金融負(fù)債之外，同時(shí)還產(chǎn)生一項(xiàng)非金融資產(chǎn)或非金融負(fù)債的合同。這種金融工具通常給予一方以金融資產(chǎn)換取非金融資產(chǎn)的期權(quán)。例如，與石油掛鉤的債券給予持有方定期收取一系列固定利息支付和在到期日收取固定金餓的現(xiàn)金的權(quán)利，同時(shí)給予債券持有方以債券本金換取固定數(shù)量石油的期權(quán)。行使這種期權(quán)的愿望將隨著債券規(guī)定的現(xiàn)金對(duì)石油的交換比率（交換價(jià)格）相對(duì)于石油的公允價(jià)值的變化而變化。債券持有方行使期權(quán)的意圖對(duì)于資產(chǎn)各個(gè)組成部分的實(shí)質(zhì)并無(wú)影響。持有方的金融資產(chǎn)和發(fā)行方的金融負(fù)債使該債券成為金融工具，而不論是否同時(shí)產(chǎn)生了其他類型的資產(chǎn)和負(fù)債。GMZ本章著重講解了金融工具的確認(rèn)和計(jì)量，具體包括金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的確認(rèn)條件、分類、初始計(jì)量和后續(xù)計(jì)量，以及嵌入衍生工具的會(huì)計(jì)處理等。金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移、套期保值的確認(rèn)和計(jì)量，分別由《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第23號(hào)——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》和《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第24號(hào)——套期保值》規(guī)范；權(quán)益工具與金融負(fù)債的區(qū)分等，由《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第37號(hào)——金融工具列報(bào)》規(guī)范。第二節(jié) 金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的分類 金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的分類是確認(rèn)和計(jì)量的基礎(chǔ)。企業(yè)應(yīng)當(dāng)結(jié)合自身業(yè)務(wù)特點(diǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，將取得的金融資產(chǎn)或承擔(dān)的金融負(fù)債在初始確認(rèn)時(shí)分為以下幾類：（1）以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債；（2）持有至到期投資；（3）貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；（4）可供出售的金融資產(chǎn)；（5）其他金融負(fù)債。上述分類一經(jīng)確定，不得隨意變更。一、以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債 以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，可以進(jìn)一步分為交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債和直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。（一）交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債 滿足以下條件之一的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，應(yīng)當(dāng)劃分為交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債：1．取得該金融資產(chǎn)或承擔(dān)該金融負(fù)債的目的，主要是為了近期內(nèi)出售、回購(gòu)或贖回。例如，企業(yè)以賺取差價(jià)為目的從二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)入的股票、債券和基金等。通常情況下，這是企業(yè)交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債的主要組成部分。2．屬于進(jìn)行集中管理的可辨認(rèn)金融工具組合的一部分，且有客觀證據(jù)表明企業(yè)近期采用短期獲利方式對(duì)該組合進(jìn)行管理。在這種情況下，即使組合中有某個(gè)組成項(xiàng)目持有的期限稍長(zhǎng)也不受影響。其中，“金融工具組合”指金融資產(chǎn)組合或金融負(fù)債組合。衍生工具通常劃分為交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。但是，被指定為有效套期工具的衍生工具、屬于財(cái)務(wù)擔(dān)保合同的衍生工具、與在活躍市場(chǎng)中沒(méi)有報(bào)價(jià)且其公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益工具投資掛鉤并須通過(guò)交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生工具除外。其中，財(cái)務(wù)擔(dān)保合同是指保證人和債權(quán)人約定，當(dāng)債務(wù)人不履行債務(wù)時(shí)，保證人按照約定履行債務(wù)或者承擔(dān)責(zé)任的合同。（二）直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債 1．根據(jù)金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則規(guī)定，對(duì)于包括一項(xiàng)或多項(xiàng)嵌入衍生工具的混合工具，如果不是以下兩種情況，那么企業(yè)可以將其直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債：（1）嵌入衍生工具對(duì)混合工具的現(xiàn)金流量沒(méi)有重大改變；（2）類似混合工具所嵌入的衍生工具，明顯不應(yīng)當(dāng)從相關(guān)混合工具中分拆，例如嵌在客戶貸款中的、允許借款人以大致等于貸款攤余成本的金額提前還款的權(quán)利。按準(zhǔn)則規(guī)定應(yīng)將某嵌入衍生工具從混合工具中分拆，但分拆時(shí)或后續(xù)的資產(chǎn)負(fù)債表日無(wú)法對(duì)其進(jìn)行單獨(dú)計(jì)量的，應(yīng)將整個(gè)混合工具直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。2．除混合工具以外的其他金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，只有能夠產(chǎn)生更相關(guān)的會(huì)計(jì)信息時(shí)才能將某項(xiàng)金融資產(chǎn)或金融負(fù)債直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。符合以下條件之一，就說(shuō)明直接指定能夠產(chǎn)生更相關(guān)的會(huì)計(jì)信息：（1）該指定可以消除或明顯減少由于該金融資產(chǎn)或金融負(fù)債的計(jì)量基礎(chǔ)不同而導(dǎo)致的相關(guān)利得或損失在確認(rèn)和計(jì)量方面不一致的情況。設(shè)立這項(xiàng)條件，目的在于通過(guò)直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量，并將其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益，以消除會(huì)計(jì)上可能存在的不配比現(xiàn)象。例如，按照金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則規(guī)定，有些金融資產(chǎn)可以被劃分為可供出售類，從而其公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入所有者權(quán)益，但與之直接相關(guān)的金融負(fù)債卻劃分為以攤余成本進(jìn)行后續(xù)計(jì)量的金融負(fù)債，從而導(dǎo)致“會(huì)計(jì)不配比”，如果將以上金融資產(chǎn)和金融負(fù)債均直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益類，那么這種會(huì)計(jì)不配比就能夠消除。企業(yè)擁有某金融資產(chǎn)且承擔(dān)某金融負(fù)債，該金融資產(chǎn)和金融負(fù)債承擔(dān)某種相同的風(fēng)險(xiǎn)（例如利率風(fēng)險(xiǎn)），且各自的公允價(jià)值變動(dòng)方向相反、趨于相互抵銷。但是，其中只有部分金融資產(chǎn)和金融負(fù)債上將以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益。套期保值有效性難以達(dá)到套期保值準(zhǔn)則要求時(shí)，也會(huì)出現(xiàn)類似問(wèn)題。在這種情況下，如果將所有這些資產(chǎn)和負(fù)債均進(jìn)行公允價(jià)值指定，也可以消除“會(huì)計(jì)不配比”現(xiàn)象。企業(yè)擁有某金融資產(chǎn)且承擔(dān)某金融負(fù)債，該金融資產(chǎn)和金融負(fù)債承擔(dān)某種相同的風(fēng)險(xiǎn)，且各自的公允價(jià)值變動(dòng)方向相反、趨于相互抵銷。但是，因?yàn)檫@些金融資產(chǎn)和金融負(fù)債沒(méi)有一項(xiàng)是衍生工具，使企業(yè)不具備運(yùn)用套期會(huì)計(jì)方法的條件。由于不能運(yùn)用套期會(huì)計(jì)方法，從而出現(xiàn)在相關(guān)利得或損失的確認(rèn)方面存在重大不一致。在這種情況下，如果將該金融資產(chǎn)和金融負(fù)債進(jìn)行公允價(jià)值指定，則可以消除“會(huì)計(jì)不配比”現(xiàn)象。需要指出的是，對(duì)于上述情況，實(shí)務(wù)中企業(yè)可以難以做到將涉及的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債。（2）企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理或投資策略的正式書(shū)面文件已載明，該金融資產(chǎn)組合、該金融負(fù)債組合或該金融資產(chǎn)和金融負(fù)債組合，以公允價(jià)值為基礎(chǔ)進(jìn)行管理、評(píng)價(jià)并向關(guān)鍵管理人員報(bào)告。此項(xiàng)條件著重企業(yè)日常管理和評(píng)價(jià)業(yè)績(jī)的方式，而不是關(guān)注金融工具組合中各組成部分的性質(zhì)。例如，風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)、證券投資基金或類似會(huì)計(jì)主體，其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的主要目的在于從投資工具的公允價(jià)值變動(dòng)中獲取回報(bào)，它們?cè)陲L(fēng)險(xiǎn)管理或投資策略的正式書(shū)面文件中對(duì)此也有清楚的說(shuō)明。在這種情況下，應(yīng)將該組合進(jìn)行指定。二、持有至到期投資持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。企業(yè)不能將下列非衍生金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資：（1）在初始確認(rèn)時(shí)即被指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的非衍生金融資產(chǎn)；（2）在初始確認(rèn)時(shí)被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn)；（3）符合貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的定義的非衍生金融資產(chǎn)。（一）到期日固定、回收金額固定或可確定“到期日固定、回收金額固定或可確定”是指相關(guān)合同明確了投資者在確定的期間內(nèi)獲得或應(yīng)收取現(xiàn)金流量（例如，債券投資利息和本金等）的金額和時(shí)間。因此，從投資者角度看，如果不考慮其他條件，在將某項(xiàng)投資劃分為持有至到期投資時(shí)可以不考慮可能存在的發(fā)行方重大支付風(fēng)險(xiǎn)。其次，由于要求到期日固定，從而權(quán)益工具投資不能劃分為持有至到期投資。再者，如果符合其他條件，不能由于某債務(wù)工具投資是浮動(dòng)利率投資而不將其劃分為持有至到期投資。（二）有明確意圖持有至到期“有明確意圖持有至到期”是指投資者在取得投資時(shí)意圖就是明確的，除非遇到一些企業(yè)所不能控制、預(yù)期不會(huì)重復(fù)發(fā)生且難以合理預(yù)計(jì)的獨(dú)立事件，否則將持有至到期。存在下列情況之一的，表明企業(yè)沒(méi)有明確意圖將金融資產(chǎn)投資持有至到期：1．持有該金融資產(chǎn)的期限不確定。2．發(fā)生市場(chǎng)利率變化、流動(dòng)性需要變化、替代投資機(jī)會(huì)及其投資收益率變化、融資來(lái)源和條件變化、外匯風(fēng)險(xiǎn)變化等情況時(shí)，將出售該金融資產(chǎn)。但是，無(wú)法控制、預(yù)期不會(huì)重復(fù)發(fā)生且難以合理預(yù)計(jì)的獨(dú)立事項(xiàng)引起的金融資產(chǎn)出售除外。3．該金融資產(chǎn)的發(fā)行方可以按照明顯低于其攤余成本的金額清償。4．其他表明企