【正文】 1 行業(yè)發(fā)展研究資料（ № .20xx2） 美國審計總署 關(guān)于會計師事務(wù)所 強(qiáng)制輪換潛在影響的研究 報告 ────────────────────────────── 美國國會 20xx 年通過的《薩班斯 奧克斯利法案》 責(zé)成 美國審計總署（ General Accounting Office， GAO）研究強(qiáng)制輪換會計師事務(wù)所的潛在影響， GAO 已于 20xx 年 11 月下旬發(fā)布了相關(guān)研究報告。 研究報告指出， 幾乎所有特大型的會計師事務(wù)所和《財富》 1000 公眾公司都認(rèn)為，會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的成本可能超過收益 。大多數(shù)意見認(rèn)為，當(dāng) 前對審計合伙人輪換、審計師獨立性以及其他改革的要求，如果能得到完全貫徹，將足以實現(xiàn)會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的預(yù)期效果，即 會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換可能并不是加強(qiáng)審計師獨立性和提高審計質(zhì)量的最有效途徑。 GAO認(rèn)為，要對《薩班斯 奧克斯利法案》的整體效果作出評估，還需經(jīng)過幾年的實踐。因此 GAO 認(rèn)為，當(dāng)前最謹(jǐn)慎的做法是由美國證券交易委員會（ SEC）和公眾公司會計監(jiān)察委員會（ PCAOB）對現(xiàn)有的旨在提高審計師獨立性和審計質(zhì)量的措施的有效性進(jìn)行跟蹤和評價。 現(xiàn)將 GAO 的研究報告全文譯出，供研究參考。 ─────────── ─────────────────── 中國注冊會計師協(xié)會編 二ＯＯ四年 二 月 四 日 2 目 錄 GAO04216報告的 概要 ……… …………………………（ 4） 為什么 GAO 做這項研究 …………………………………（ 4） GAO的發(fā)現(xiàn) ……………………………………（ 5） 結(jié)果概要 …… …………………………………………（ 12） 背景 …… …………………………………………（ 17） 贊成和反對會 計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的理由 … ………（ 19） 我們的調(diào)查結(jié)果 …… ……………………………………（ 21） 審計任期、審計師獨立性和審計質(zhì)量 …………………（ 22） 審計師的知識和經(jīng)驗對其發(fā)現(xiàn)錯報的影響 ……………（ 24） 會計師事務(wù)所在處理財務(wù)報告問題時所面臨的壓力 ……（ 27） 會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換是如何影響對審計師獨立性的看法 …（ 29） 會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換是如何影響審計人員配置的 ……（ 30） 會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換是如 何影響會計師事務(wù)所對審計工具投 資 …………………………………（ 30） 會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換是如何影響當(dāng)前會計師事務(wù)所變更向投資者 發(fā)出警示信號的 …………………………………（ 31） 對于審計成本和收費的潛在影響 ………………（ 32） 與競爭 相 關(guān)的問題 … …………………………………（ 37） 對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的總體看法 … ……………（ 41） 其他了解情況的人士對會計師事務(wù)所強(qiáng) 制輪換的總體意見 …（ 44） 各組調(diào)查對象對實施會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換（如果要求）和其他提高審計質(zhì)量替代方法的觀點 … … ……………（ 48） 3 審計師 對在 20xx年度和 20xx 年度向 SEC 提交的重述財務(wù)報表的經(jīng) 驗 … ………………………………………（ 50） 國外對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的經(jīng)驗 … …… …………（ 52） GAO的觀察 …………………………………………（ 53） 機(jī)構(gòu)評論和我們的評價 …… …………………………（ 57） 4 關(guān)于會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換潛在影響的 研究 報告 美國審計總署 General Accounting Office (GAO) （ 20xx 年 11 月） 本報告致送參議院銀行、住房、城市事務(wù)委員會和眾議院金融服務(wù)委員會。 以下為 GAO04216報告的概要： 為什么 GAO做這項研究 由于公司財務(wù)報告出現(xiàn)了一系列重大的失敗， 20xx 年通過的《薩班斯 奧克斯利法案》希望通過提高公司披露的準(zhǔn)確性和可靠性，以保護(hù)投資者利益，恢復(fù)投資者的信心。該法案提出了一系列旨在增強(qiáng)審計 師獨立性和提高審計質(zhì)量的改革措施。在該法案的國會聽證期間，會計師事務(wù)所的強(qiáng)制輪換（是指對一家會計師事務(wù)所可以審計某特定公司會計報表的任期作出限制）被認(rèn)為是一項能夠提高審計師獨立性和審計質(zhì)量的改革措施，但是目前尚未包括在法案當(dāng)中。國會決定應(yīng)當(dāng)對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換做進(jìn)一步研究，并要求 GAO 研究強(qiáng)制輪換會計師事務(wù)所（負(fù)責(zé)對在美國證券交易委員會 注冊的 公眾公司提供審計的會計師事務(wù)所）產(chǎn)生的潛在影響。 5 GAO的發(fā)現(xiàn) 關(guān)于贊成和反對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的焦點在于，負(fù)責(zé)審計公司財務(wù)報表的會計師事務(wù)所的獨立性是否受到該事 務(wù)所與客戶的長期關(guān)系以及留住客戶的愿望的不利影響。對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換所產(chǎn)生的潛在影響的顧慮包括，預(yù)期收益是否大于成本，以及失去由于多年對某客戶審計所獲得的經(jīng)驗。此外，對于《薩班斯 奧克斯利法案》所要求的改革措施能否實現(xiàn)事務(wù)所強(qiáng)制輪換的預(yù)期收益仍然存在疑問。 在調(diào)查研究過程中， GAO 發(fā)現(xiàn)幾乎所有最大的會計師事務(wù)所和《財富》 1000 公眾公司認(rèn)為，會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的成本可能超過收益。大多數(shù)意見認(rèn)為，當(dāng)前對審計合伙人輪換、審計師獨立性以及其他改革的要求，如果能得到完全貫徹，將足以實現(xiàn)會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的預(yù)期效果。而且，在與其他利益相關(guān)者（包括機(jī)構(gòu)投資者、證券市場監(jiān)管者、銀行、會計師以及消費者保護(hù)組織）的訪談中， GAO 發(fā)現(xiàn)這些利益相關(guān)者的觀點與上述調(diào)查做出回應(yīng)的那些人的觀點是一致的。 GAO 認(rèn)為，如果考慮到額外的財務(wù)成本、以前對公眾公司審計所獲得的經(jīng)驗的損失以及當(dāng)前正在實施的改革措施，會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換可能并不是加強(qiáng)審計師獨立性和提高審計質(zhì)量的最有效途徑。雖然 GAO相當(dāng)肯定會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換會導(dǎo)致額外的成本，但是其潛在收益更加難以預(yù)計和量化。 在能夠?qū)Α端_班斯 奧克斯利法案》所產(chǎn)生的整體效果做出評估之前，GAO 認(rèn)為還需要對該法案的實施積累幾年的經(jīng)驗。因此 GAO 認(rèn)為，當(dāng)前最謹(jǐn)慎的做法是由美國證券交易委員會（ SEC）和公眾公司會計監(jiān)管委員會（ PCAOB）對現(xiàn)有的旨在提高審計師獨立性和審計質(zhì)量規(guī)定的有效性進(jìn)行監(jiān)督和評價。 6 GAO認(rèn)為，隨著《薩班斯 奧克斯利法案》對審計委員會責(zé)任的增加，審計委員會在保證審計師獨立性方面也能夠發(fā)揮重要作用。為了履行這一職責(zé)，審計委員會必須保持獨立性并擁有充足的資源。最后，如果要使任何制度有效運行，必須存在激勵各方正確行事的機(jī)制、確保所實施行為的充分透明以及如果不恰當(dāng)行事應(yīng)當(dāng)承擔(dān)適當(dāng) 的責(zé)任。 7 20xx 年 11月 21日 致 尊敬的 Richard C. Shelby 主席 尊敬的 Paul S. Sarbanes 少數(shù)黨成員（ Ranking Minority Member） 銀行、住房、城市事務(wù)委員會 美國參議院 尊敬的 Michael G. Oxley 主席 尊敬的 Barney Frank 少數(shù)黨成員（ Ranking Minority Member） 金融服務(wù)委員會 美國眾議院 公眾公司 1提供充分、公允和準(zhǔn)確的財務(wù)信息對美國資本和信用市場的有效運行至關(guān)重要。 聯(lián)邦證券法律和法 規(guī)要求公眾公司披露的財務(wù)信息準(zhǔn)確反映公司的經(jīng)營成果，并要求公眾公司的財務(wù)報表由獨立的公共 1 在本報告中，公眾公司指根據(jù) . 167。 781 的規(guī)定進(jìn)行證券登記的，按照 . 167。 780(d)提交報告的，或根據(jù) 1933 年證券 法提交登記表但尚未生效的發(fā)行人。 8 會計師進(jìn)行審計。盡管公眾公司管理當(dāng)局對公司的財務(wù)報表負(fù)責(zé)，但是審計過程以及審計師相對于客戶的獨立性，能夠提高公眾對公眾公司的財務(wù)報表真實性的信心。 在最近幾年，公司財務(wù)報告中發(fā)生的重大失?。òò踩弧⑹劳ê推渌蠊窘?jīng)管責(zé)任的崩潰）導(dǎo)致了財務(wù)報表的重述和公司破產(chǎn)，并對成千上萬的股東和雇員產(chǎn)生了嚴(yán)重的不利影響。因此， 20xx 年國會制定的《 薩班斯 奧克斯利法案》 2 旨在通過提高公司披露的準(zhǔn)確性和可靠性保護(hù)投資者。該法案 的要求包括加強(qiáng)公司對財務(wù)報告的責(zé)任和審計師獨立性的改革措施，并設(shè)立 PCAOB。 PCAOB 負(fù)責(zé)登記和檢查審計公眾公司的會計師事務(wù)所，有權(quán)調(diào)查和處罰已注冊的會計師事務(wù)所，以及制定與公眾公司審計有關(guān)的審計和相關(guān)鑒證準(zhǔn)則、質(zhì)量控制準(zhǔn)則、道德和獨立性準(zhǔn)則。 與《薩班斯 奧克斯利法案》一同提交的參議院報告（ 107205）指出，在考慮提高審計師獨立性的改革時，一些證人認(rèn)為會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換 3對保持審計的客觀性非常必要，而另外一些證人認(rèn)為會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換可能引起公眾公司的混亂，并且會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的成本 可能超過收益。國會決定對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換需要作進(jìn)一步的研究，并在《薩班斯 奧克斯利法案》 207 節(jié)中要求 GAO 研究這一問題。特別是，要求我們對已注冊的會計師事務(wù)所 4的強(qiáng)制輪換所產(chǎn)生的潛在影響進(jìn)行研究。為了完成這項研究，我們做了下列工作： 2 ,116 . 3 根據(jù)《薩班斯 奧克斯利法案》，強(qiáng)制輪換是指，對在 PCAOB 注冊的會計師事務(wù)所作為某一特定公眾公司的會計記錄的審計師（ auditor of record）的任期作出限制 。在本報告中，會計記錄的審計師是指對公眾公司的財務(wù)報表發(fā)表審計意見的會計師事務(wù)所。 4《薩班斯 奧克斯利法案》 102 節(jié)規(guī)定，對公眾公司進(jìn)行審計的會計師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)在 PCAOB 登記，并規(guī)定在未注冊的情況下，任何會計師事務(wù)所不得為任何發(fā)行人參與編 制或出具審計報告，否則屬于違法行為。 9 ●檢索和查閱下列內(nèi)容的研究報告和其他文件，即研究有關(guān)審計師獨立性和審計質(zhì)量與會計師事務(wù)所任期長度的相關(guān)性，以及會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的成本和收益。 ●分析以下問題： （ 1）設(shè)計詳細(xì)的調(diào)查問卷以獲取會計師事務(wù)所、公眾公司的財務(wù)總監(jiān)和審計委員會主席對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換這一問題 的觀點； （ 2）與其他利益相關(guān)者（包括機(jī)構(gòu)投資者、聯(lián)邦銀行監(jiān)管者、美國證券交易所、州會計事務(wù)管理委員會、美國注冊會計師協(xié)會、證券交易委員會以及公眾公司監(jiān)管委員會）的官員進(jìn)行討論以獲取他們對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換這一問題的看法； （ 3）從其他國家對會計師事務(wù)所強(qiáng)制輪換的經(jīng)驗中獲取信息。 ● 找出截止 20xx 年 8 月 31 日，《財富》 1000 公眾公司向 SEC 提交的 20xx 年和 20xx 年的年度財務(wù)報表重述。以便： （ 1）確定在更換審計師之后是否發(fā)生了報表重述； （ 2）探究新任審計師的新看法的價值。 會計師事務(wù)所的總體包 括三個層次： （ 1）第一層次的會計師事務(wù)所，包括 92 家參與 AICPA 審計質(zhì)量自律方案，并在 20xx 年擁有 10 家以上在 SEC 注冊的公眾公司客戶的會計師事務(wù)所，以及 5 家未參與 AICPA 審計質(zhì)量自律方案但在 20xx 年擁有10 家以上在 SEC注冊的公眾公司客戶的會計師事務(wù)所 5。 5 在第一層次會計師事務(wù)所中， 92 家 會計師事務(wù)所的公眾公司客戶數(shù)量占 參與 AICPA審計質(zhì)量自律方案的 會員事務(wù)所在 20xx 年擁有的公眾公司客戶總數(shù)的 90%。在下文中，第一層次會計師事務(wù)所是指， 97 家擁有 10 家以上公眾公司客戶的會計師事務(wù)所。 10 （ 2）第二層次的會計師事務(wù)所包括， 604 家參與 AICPA 審計質(zhì)量自律方案、并在 20xx 年擁有 19 家在 SEC 注冊的公眾公司客戶的會計師事務(wù)所 6。 （ 3）第三層次的會計師事務(wù)所包括， 421 家參與 AICPA 審計質(zhì)量自律方案、但在 20xx 沒有在 SEC 注冊的公眾公司客戶。 我們對第一層次的 97家會計師事務(wù)所全部進(jìn)行了調(diào)查，對第二層次的 604 家隨機(jī)抽取了 282 個樣本，對第三層次的會計師事務(wù)所隨機(jī)抽取了 237 個樣本。我們從 97家第一層次會計師事務(wù)所中收回了 74份問卷，回收率為 %7。在我們的調(diào)查中，由于第二層次會計師事務(wù)所（ 85 家，回收率為 %）和第三層次會計師事務(wù)所（ 52 家，回收率為 %）的參與程度更為有限，我們沒有根據(jù)他們的反饋推斷其總體情況。本報告主要集中討論來自第一層次會計師事務(wù)所的回復(fù)，但是如果第一層次的總體觀點與第二層次或第三 層次報告給我們的觀點存在任何重大的差異，我們也會