【正文】 2007年紡織行業(yè)風(fēng)險分析報告摘 要2006年宏觀經(jīng)濟保持快速增長，人均收入水平和消費水平大幅提高，有力的帶動了紡織行業(yè)發(fā)展；宏觀調(diào)控政策如產(chǎn)能過剩行業(yè)調(diào)整、新開工項目清理、出口退稅下調(diào)2個百分點等嚴重影響了紡織行業(yè)發(fā)展，但也限制了紡織行業(yè)的盲目投資；原材料價格居高不下和人民幣逐步升值導(dǎo)致紡織企業(yè)生產(chǎn)成本快速增長，行業(yè)競爭日益激烈。2006年我國紡織行業(yè)生產(chǎn)平穩(wěn)增長，內(nèi)銷比重加大；利潤水平提高，效益平穩(wěn)增強；投資增幅回落，中西部轉(zhuǎn)移明顯；外貿(mào)增長迅速，競爭力不斷提升；出口結(jié)構(gòu)調(diào)整，歐美比重下降。出口仍然保持快速增長，但增長速度要比2005年有所回落；對歐美出口有所增加，出口比重明顯下降；對非歐美地區(qū)出口金額大幅增加，如香港、保加利亞和羅馬尼亞，出口地位有所上升。我國紡織行業(yè)主要分布在江蘇、浙江、山東、廣東和上海五個地區(qū)，2006年五個地區(qū)紡織行業(yè)銷售收入分別為3632億元、3303億元、2900億元、%、%、%、8%%。山東地區(qū)發(fā)展勢頭良好，在全國紡織行業(yè)中所占比重不斷上升；江蘇和浙江地區(qū)略有波動，但總體比重基本保持平穩(wěn)；上海和廣東因為地價上升、人力成本上漲等原因，其紡織行業(yè)生產(chǎn)成本不斷上升，紡織行業(yè)在全國中的地位不斷下降。我們建議銀行對規(guī)模較大的、擁有研發(fā)能力或核心競爭力、擁有穩(wěn)定海外客戶的企業(yè)加大授信力度；對于山東、江蘇和浙江的企業(yè)可以擴大授信額度，對于優(yōu)質(zhì)的廣東和上海紡織企業(yè)也可以擴大授信額度，但對普通的企業(yè)的貸款需要盡快收回；對于大型企業(yè)可以擴大授信額度和延長授信期限，對于小型企業(yè)宜在縮短授信期限的前提下尋找優(yōu)質(zhì)企業(yè)并擴大授信額度，對于中型企業(yè)的貸款宜盡快收回；對于私營企業(yè)的授信額度可以擴大，授信期限也可以延長，但對于集體企業(yè)和股份合作企業(yè)的貸款要盡快收回。目 錄第一部分 2007年紡織行業(yè)運行情況分析及預(yù)測 1第一章 2007年紡織行業(yè)環(huán)境特征評價 2第一節(jié) 宏觀經(jīng)濟對紡織行業(yè)影響分析 2一、宏觀經(jīng)濟運行情況 2（一）06年我國經(jīng)濟運行情況 2（二）07年宏觀經(jīng)濟預(yù)測 2二、宏觀經(jīng)濟與紡織行業(yè)相互關(guān)系分析 2三、宏觀經(jīng)濟對紡織行業(yè)的影響 4第二節(jié) 政策環(huán)境特征評價 5一、宏觀政策影響分析評價 5（一）關(guān)于加快推進產(chǎn)能過剩行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的通知 5（二）企業(yè)所得稅扣除計稅工資標準起征點上升 5（三）《新開工項目清理工作指導(dǎo)意見》發(fā)布 6（四）關(guān)于“十一五”期間各地區(qū)單位生產(chǎn)總值能源消耗降低指標計劃的批復(fù) 6（五）國務(wù)院派出6個督察組清理12個省區(qū)新開工項目 6（六）關(guān)于調(diào)整部分商品出口退稅率和增補加工貿(mào)易禁止類商品目錄的通知 7二、財政貨幣政策影響分析評價 7（一）國內(nèi)貨幣政策 7（二）匯率變動 8三、產(chǎn)業(yè)政策影響分析評價 9（一）關(guān)于加快紡織行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整促進產(chǎn)業(yè)升級若干意見的通知 9（二）商務(wù)部關(guān)于實施“東桑西移”工程的通知 10（三）紡織工業(yè)“十一五”發(fā)展綱要 11（四）《棉花質(zhì)量監(jiān)督管理條例》 11（五）《關(guān)于促進我國紡織行業(yè)轉(zhuǎn)變外貿(mào)增長方式支持紡織企業(yè)“走出去”相關(guān)政策的通知》 12（六）《紡織品出口管理辦法》 12（七）關(guān)于對原產(chǎn)于日本、新加坡、韓國、臺灣地區(qū)和美國的進口氨綸反傾銷調(diào)查的終裁決定 13（八）棉花加工資格認定和市場管理暫行辦法 14（九）關(guān)于輸保加利亞、羅馬尼亞部分紡織品管理規(guī)定的公告 14四、其他因素及影響分析評價 14（一）國家環(huán)?？偩职l(fā)布《關(guān)于加強環(huán)保審批從嚴控制新開工項目的通知》 14（二）出口產(chǎn)品反傾銷案件應(yīng)訴規(guī)定 15（三）未來五年中國的外貿(mào)增速將調(diào)低至10% 15第二章 2007年紡織行業(yè)運行情況分析及預(yù)測 16第一節(jié) 2006年紡織行業(yè)基本運行情況 16一、生產(chǎn)平穩(wěn)增長，內(nèi)銷比重加大 16二、利潤水平提高，增速有所放緩 17三、外貿(mào)增長迅速，出口單價有所提升 17四、出口市場結(jié)構(gòu)調(diào)整，歐美比重下降 19第二節(jié) 2007年紡織行業(yè)需求情況分析及預(yù)測 20一、紡織行業(yè)需求總量分析 20二、紡織行業(yè)需求結(jié)構(gòu)變化 20三、2007年需求預(yù)測 22第三節(jié) 2007年紡織行業(yè)供給分析及預(yù)測 26一、紡織行業(yè)供給總量分析 26二、紡織行業(yè)供給結(jié)構(gòu)變化和2006年供給特點分析 27（一）紗布產(chǎn)量 27（二）布產(chǎn)量 28（三）絨線產(chǎn)量 30（四）絲織品產(chǎn)量 30三、2007年供給預(yù)測 31（一）在建及擬建項目分析 31（二）2007年供給預(yù)測 34第四節(jié) 2007年供需平衡及價格分析 36一、供需平衡分析及預(yù)測 36（一）供需平衡分析 36（二）供需平衡預(yù)測 37二、價格變化分析及預(yù)測 38第三章 2007年紡織行業(yè)進出口情況分析 41第一節(jié) 2007年行業(yè)進口情況分析及預(yù)測 41一、進口量和金額對比分析 41二、2006年進口特點分析 43三、2007年進口預(yù)測 45第二節(jié) 2007年行業(yè)出口情況分析及預(yù)測 47一、出口量和金額對比分析 47二、2006年出口特點分析 48三、2007年出口預(yù)測 51第三節(jié) 國際市場影響分析及預(yù)測 52一、國際市場需求情況 52二、國際市場供給情況 53第四章 2007年紡織行業(yè)競爭分析及預(yù)測 54第一節(jié) 紡織行業(yè)競爭特點分析及預(yù)測 54一、行業(yè)發(fā)展階段評價 54二、行業(yè)技術(shù)水平 56三、行業(yè)壟斷性分析 58三、行業(yè)進入退出壁壘分析 59第二節(jié) 行業(yè)競爭結(jié)構(gòu)分析及預(yù)測 61一、供應(yīng)商分析及預(yù)測 61二、購買者分析及預(yù)測 61三、產(chǎn)業(yè)內(nèi)競爭者分析及預(yù)測 62第三節(jié) 行業(yè)企業(yè)資產(chǎn)重組分析及預(yù)測 63第四節(jié) 行業(yè)市場競爭綜合評價 65第五章 紡織行業(yè)投資與效益分析 66第一節(jié) 紡織行業(yè)在國民經(jīng)濟中的地位 66第二節(jié) 紡織行業(yè)投資狀況分析及預(yù)測 68一、行業(yè)投資總體狀況分析 68二、投資企業(yè)性質(zhì)結(jié)構(gòu)分析 69第三節(jié) 2007年紡織行業(yè)效益影響因素分析 71一、成本結(jié)構(gòu)分析及預(yù)測 71二、上游行業(yè)影響分析及預(yù)測 73三、下游行業(yè)影響分析及預(yù)測 80第四節(jié) 2007年紡織行業(yè)效益分析及預(yù)測 82一、行業(yè)總體經(jīng)濟運行分析 82（一）銷售收入及資產(chǎn)變化分析及預(yù)測 82（二）利潤總額變化分析及預(yù)測 84二、行業(yè)運行效益分析 85三、2007年行業(yè)效益預(yù)測 85第二部分 紡織行業(yè)細分分析及預(yù)測 87第六章 2006年紡織行業(yè)細分子行業(yè)分析 88第一節(jié) 紡織行業(yè)細分行業(yè)對比分析 88一、細分行業(yè)供需對比分析 88二、細分行業(yè)經(jīng)濟運行對比分析 89第二節(jié) 棉、化纖紡織行業(yè)發(fā)展狀況分析及預(yù)測 92一、行業(yè)發(fā)展影響因素分析 92（一）相關(guān)政策 92（二）棉花供給 93（三）化纖原料 95二、供需市場分析及預(yù)測 97（一）供給情況 97（二）需求情況 98（三）未來預(yù)測 100三、行業(yè)經(jīng)濟運行分析及預(yù)測 100四、行業(yè)發(fā)展趨勢分析及預(yù)測 101第三節(jié) 毛紡織行業(yè)發(fā)展狀況分析及預(yù)測 102一、行業(yè)發(fā)展影響因素分析 102（一）相關(guān)政策 102（二）原料供給 102二、供需市場分析及預(yù)測 103（一）供給情況 103（二）需求情況 105（三）供需對比 105三、行業(yè)經(jīng)濟運行分析及預(yù)測 106四、行業(yè)發(fā)展趨勢分析及預(yù)測 107第四節(jié) 麻紡織行業(yè)發(fā)展狀況分析及預(yù)測 108一、行業(yè)發(fā)展影響因素分析 108（一）中國麻紡織工業(yè)“十一五”發(fā)展綱要 108（二）歐盟擬對我國亞麻布發(fā)起反傾銷調(diào)查 108（三）歐洲亞麻提價 108二、供需市場分析及預(yù)測 109（一）供給分析 109（二）需求分析 110三、行業(yè)經(jīng)濟運行分析及預(yù)測 110四、行業(yè)發(fā)展趨勢分析及預(yù)測 111第五節(jié) 絲絹紡織發(fā)展狀況分析及預(yù)測 112一、行業(yè)發(fā)展影響因素分析 112（一）政策分析 112（二）上游行業(yè)分析 113二、供需市場分析及預(yù)測 114（一）供給分析 114（二）需求分析 115三、行業(yè)經(jīng)濟運行分析及預(yù)測 116四、行業(yè)發(fā)展趨勢分析及預(yù)測 117第七章 2006年紡織行業(yè)細分地區(qū)分析 118第一節(jié) 2006年行業(yè)區(qū)域分布總體分析及預(yù)測 118一、行業(yè)區(qū)域分布特點分析及預(yù)測 118二、子行業(yè)經(jīng)濟區(qū)域分布分析及預(yù)測 119三、近年來行業(yè)區(qū)域發(fā)展趨勢特點分析及預(yù)測 121第二節(jié) 廣東紡織行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測 122一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及變化 122二、區(qū)域重點企業(yè)結(jié)構(gòu)分析 123三、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟運行狀況分析 124四、區(qū)域發(fā)展預(yù)測 125第三節(jié) 山東紡織行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測 126一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及變化 126二、區(qū)域重點企業(yè)結(jié)構(gòu)分析 127三、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟運行狀況分析 128四、區(qū)域發(fā)展預(yù)測 129第四節(jié) 江蘇紡織行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測 130一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及變化 130二、區(qū)域重點企業(yè)結(jié)構(gòu)分析 131三、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟運行狀況分析 132四、區(qū)域發(fā)展預(yù)測 134第五節(jié) 浙江紡織行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測 135一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及變化 135二、區(qū)域重點企業(yè)結(jié)構(gòu)分析 136三、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟運行狀況分析 137四、區(qū)域發(fā)展預(yù)測 138第六節(jié) 上海紡織行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測 139一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及變化 139二、區(qū)域重點企業(yè)結(jié)構(gòu)分析 140三、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟運行狀況分析 141四、區(qū)域發(fā)展預(yù)測 142第三部分 企業(yè)分析 143第八章 紡織行業(yè)企業(yè)綜合分析 144第一節(jié) 2006年紡織企業(yè)經(jīng)營狀況分析 144一、紡織企業(yè)盈利能力分析 144二、紡織企業(yè)運營能力分析 145三、紡織企業(yè)償債能力分析 146四、紡織企業(yè)發(fā)展能力分析 146第二節(jié) 重點企業(yè)三年經(jīng)營數(shù)據(jù)對比分析 148一、江蘇陽光集團有限公司 148二、江蘇夢蘭集團有限公司 149三、山東如意科技集團有限公司 150四、江蘇澳洋實業(yè)(集團)有限公司 151五、青島即發(fā)集團控股有限公司 152六、孚日家紡股份有限公司 153七、東莞福安紡織印染有限公司 154八、東莞德永佳紡織制衣有限公司 155九、江蘇倪家巷集團公司 155十、浙江永通染織集團有限公司 156十一、山東大海集團有限公司 157十二、浙江天圣股份有限公司 158十三、互太（番禺）紡織印染有限公司 159十四、青島喜盈門集團公司 160十五、江蘇吳江絲綢集團有限公司 161第九章 紡織行業(yè)典型企業(yè)分析 162第一節(jié) 魏橋創(chuàng)業(yè)集團分析 162一、公司基本評價 162二、企業(yè)行業(yè)地位分析 162三、公司股權(quán)結(jié)構(gòu)及治理情況 163（一）公司治理結(jié)構(gòu) 163（二）管理層素質(zhì) 164四、企業(yè)經(jīng)營狀況分析 165五、公司發(fā)展規(guī)劃及發(fā)展前景預(yù)測 166六、2006年重大發(fā)展事項及啟示 167第二節(jié) 華芳集團有限公司分析 168一、公司基本情況介紹 168二、企業(yè)行業(yè)地位分析 168二、公司基本評價 168（一）公司治理結(jié)構(gòu) 168（二）管理層素質(zhì) 169三、企業(yè)經(jīng)營狀況分析 169四、公司發(fā)展規(guī)劃及發(fā)展前景預(yù)測 170五、2006年重大發(fā)展事項及啟示 171第四部分 行業(yè)風(fēng)險提示及信貸投向建議 172第十章 2007年紡織行業(yè)授信風(fēng)險提示及總結(jié) 173第一節(jié) 經(jīng)濟環(huán)境風(fēng)險分析 173一、經(jīng)濟環(huán)境風(fēng)險 173二、宏觀調(diào)控風(fēng)險 173三、央行貨幣政策風(fēng)險 174四、匯率變化風(fēng)險 174第二節(jié) 產(chǎn)業(yè)政策環(huán)境風(fēng)險分析 176一、宏觀經(jīng)濟政策 176二、相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策 176三、其他政策 177第三節(jié) 紡織行業(yè)市場風(fēng)險分析 178一、出口風(fēng)險分析 178二、市場競爭風(fēng)險 179三、替代風(fēng)險 179四、生產(chǎn)成本風(fēng)險 180第四節(jié) 紡織行業(yè)運行風(fēng)險 184一、紡織行業(yè)供需運行趨勢 184二、紡織行業(yè)經(jīng)濟運行風(fēng)險 185第十一章 2007年紡織行業(yè)信貸建議 186第一節(jié) 2006年行業(yè)總體特點及總量控制建議 186一、2006年行業(yè)總體發(fā)展特點與授信額度建議 186二、2006年行業(yè)資金需求特點授信期限建議 187三、2006年行業(yè)競爭特點及客戶結(jié)構(gòu)授信建議 187第二節(jié) 2006年細分子行業(yè)特點總結(jié)及授信建議 188一、細分子行業(yè)對比分析總結(jié) 188二、細分子行業(yè)授信建議 188第三節(jié) 2006年地區(qū)發(fā)展特點及授信建議 190一、區(qū)域?qū)Ρ燃鞍l(fā)展特點總結(jié) 190二、區(qū)域市場授信建議 190第四節(jié) 2006年所有制發(fā)展特點及授信建議 192一、所有制對比及發(fā)展特點總結(jié) 192二、所有制類型授信建議 193第五節(jié) 2006年規(guī)模發(fā)展特點及授信建議 194一、企業(yè)分規(guī)模對比及發(fā)展特點總結(jié) 194二、規(guī)模類型授信建議 195第六節(jié) 2006年企業(yè)發(fā)展特點及授信建議 196一、企業(yè)發(fā)展特點總結(jié) 196二、企業(yè)授信建議 196附 表表1 2006年各月全國和紡織行業(yè)累計工業(yè)增加值 3表2 2006年我國出臺的歷次貨幣政策 8表3 2006年我國匯率變化情況 9表4 2006年我國紡織行業(yè)主要產(chǎn)品產(chǎn)量 26表5 近期主要紡織行業(yè)擬在建項目 33表6 2006年我國紡織行業(yè)主要產(chǎn)品產(chǎn)量 36表7 20012006年我國棉花進口量和進口金額 43表8 2006年111月我國紡織品服裝出口主要國家和地區(qū) 52表9 2006年我國紡織行業(yè)集中度 58表10 2006年我國紡織行業(yè)集中度變化情況 58表11 2006年我國紡織行業(yè)主要企業(yè)資產(chǎn)重組事件 63表12 20032006年我國紡織業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占GDP比重 66表1