【正文】 程竣工驗(yàn)收交付使用后，由重慶市沙坪壩區(qū)城鄉(xiāng)建設(shè)開(kāi)發(fā)公司實(shí)施項(xiàng)目回購(gòu)，資金來(lái)源為融匯溫泉城城市建設(shè)配套費(fèi)返還款。融匯溫泉城房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目所繳納的城市建設(shè)配套費(fèi)，重慶市沙坪壩區(qū)實(shí)收部分投入上述13條市政道路建設(shè)，專款專用，不足部分由代理業(yè)主承擔(dān)。代建項(xiàng)目費(fèi)用由重慶融匯投資墊資建設(shè)，根據(jù)項(xiàng)目建設(shè)計(jì)劃和工程進(jìn)度落實(shí)項(xiàng)目資金。城鄉(xiāng)開(kāi)發(fā)公司按照代建項(xiàng)目工程質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行單條道路竣工驗(yàn)收使用后，向乙方撥付代建項(xiàng)目回購(gòu)款（代建項(xiàng)目回購(gòu)款支付最高額度為重慶融匯投資在融匯溫泉城房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目繳納的城市建設(shè)配套費(fèi)的區(qū)級(jí)部分）。城鄉(xiāng)開(kāi)發(fā)公司提供13條市政道路用地、代建業(yè)主必須按基本建設(shè)程序以建設(shè)業(yè)主名義辦理市政道路用地、規(guī)劃、建設(shè)等報(bào)批報(bào)建手續(xù)；融匯溫泉城房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目所繳納的區(qū)級(jí)城市建設(shè)配套費(fèi)，?？顚Ｓ茫瑢Ｓ糜谌趨R溫泉城13條市政道路工程建設(shè)以及道路內(nèi)位于用地紅線外的四個(gè)道路街頭部分（約6508平方米）用地拆遷，融匯溫泉城13條市政道路用地上的其余拆遷工作及補(bǔ)償費(fèi)用均不在合同書范圍內(nèi)，以其他方式給與明確。⒌《關(guān)于融匯國(guó)際溫泉城13條市政道路工程初步設(shè)計(jì)概算的批復(fù)》（沙發(fā)改【2010】341號(hào)）（2010年8月2日），將融匯溫泉城市政道路工程總投資概算批復(fù)如下：13條市政道路工程共13條，；，資金來(lái)源為城市建設(shè)配套費(fèi)返還款和城鄉(xiāng)開(kāi)發(fā)公司自籌。㈢項(xiàng)目規(guī)劃與建設(shè)進(jìn)度表 10 融匯溫泉城市政道路工程13條道路規(guī)劃明細(xì)序號(hào)市政道路明細(xì)長(zhǎng)度路幅1L1道路 2L2道路 3L3道路 4L4道路 5L5道路 6L6道路 7L7道路 8L8道路 9L9道路 10L10道路 11L11道路 12L12道路 13L13道路 　　合計(jì) 　圖 2融匯溫泉城市政道路規(guī)劃表 11 融匯溫泉城市政道路工程項(xiàng)目進(jìn)度表ID　　道路工程二級(jí)節(jié)點(diǎn)計(jì)劃完成時(shí)間項(xiàng)目開(kāi)發(fā)關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)主責(zé)部門L1L2L3L4L5L6L7L8L9L10L11L12L131完成拆遷拆遷部√√√√√√√√√√√√√2施工圖設(shè)計(jì)設(shè)計(jì)研發(fā)部√√√√√√√√√√√√√3施工圖審查外聯(lián)部2009/4/152009/5/152009/6/152009/6/202009/6/102009/7/302009/8/102010/7/102010/10/102010/8/102011/7/102010/7/102011/7/104施工圖報(bào)建完成外聯(lián)部2009/5/302009/6/152009/7/202009/8/102009/8/102009/8/302009/9/202010/9/102010/11/152010/11/152011/8/152010/9/152011/8/155道路、景觀招投標(biāo)完成外聯(lián)部2009/7/202009/7/202009/8/202009/9/202009/9/302009/9/302009/10/202010/11/102010/12/152011/1/72011/9/152010/10/152011/9/156取得施工許可證外聯(lián)部2009/8/302009/8/202009/9/152009/10/182009/10/302009/10/102009/11/202010/12/102011/1/202011/1/152011/9/182011/1/202011/9/187道路施工合同簽訂采購(gòu)部2009/9/152009/8252009/9/182009/11/102009/11/52009/10/152009/11/222011/1/102011/1/222011/1/282011/9/202011/1/222011/9/208基礎(chǔ)開(kāi)工 ※公建工程部2009/9/182009/9/12009/9/272009/11/152009/11/72009/10/182009/11/252011/1/122011/1/252011/2/12011/9/302011/3/202011/9/309土石方平整公建工程部2010/3/302010/2/152010/1/152010/1/102010/4/102009/12/302010/3/172011/2/202011/1/262011/4/302011/11/82011/5/202011/11/810路基、基層、面層施工完成公建工程部2010/7/302010/6/302010/7/302010/6/182010/9/302010/7/182010/8/302011/7/102011/10/102011/11/152012/2/152011/10/302012/2/1511人行道及附屬施工完成公建工程部2011/1/302011/3/302010/10/302010/8/302010/12/302010/6/302010/10/302011/9/202012/2/202012/1/302012/4/152011/12/302012/4/1512景觀及綠化施工完成設(shè)計(jì)研發(fā)部2011/5/302011/5/302011/1/202010/12/302012/2/252010/10/302010/12/302011/12/202012/4/252012/3/252012/5/252012/1/302012/5/1513電纜溝施工完成公建工程部…2011/9/282011/5/302011/1/302012/5/302011/2/252011/3/302012/3/202012/6/252012/5/102012/6/252012/4/302012/6/3014道路完成驗(yàn)收公建工程部2011/7/302012/1/102011/8/302011/3/202012/7/302011/6/102011/4/302012/6/302012/7/302012/6/302012/7/302012/6/302012/7/30注：若主責(zé)部門已經(jīng)完成該項(xiàng)節(jié)點(diǎn)，則在相應(yīng)單元格填寫“√”，表示已完成；若未完成，則注明完成最后時(shí)間點(diǎn)。㈣資金預(yù)算及投資進(jìn)度⒈資金預(yù)算表 12 重慶融匯溫泉城道路工程投資估算表（《可研報(bào)告》新時(shí)代咨詢）　序號(hào)工程或費(fèi)用名稱　設(shè)計(jì)參數(shù)投資金額單方造價(jià)(元/m2))備注一工程費(fèi)用長(zhǎng)度路幅　　1L1道路 　2L2道路 　3L3道路 　4L4道路 　5L5道路 　6L6道路 　7L7道路 　8L8道路 　9L9道路 　10L10道路 　11L11道路 　12L12道路 　13L13道路 　　　合計(jì) 　　　二工程建設(shè)其他費(fèi)用　　 　　1建設(shè)地及拆遷費(fèi)　　 　　電力管錢鐵塔等拆遷　　 　　2技術(shù)咨詢費(fèi)　　 　　項(xiàng)目前期論證費(fèi)　　 　渝價(jià)[2000]352號(hào)可研編制及評(píng)審費(fèi)　　 　　環(huán)境影響評(píng)價(jià)費(fèi)　　 　計(jì)價(jià)格[2002]125號(hào)工程勘察設(shè)計(jì)費(fèi)　　 　2002設(shè)計(jì)收費(fèi)文件工程勘察費(fèi)　　 　　工程勘察成果審查費(fèi)　　 　　工程設(shè)計(jì)費(fèi)　　 　計(jì)價(jià)格[2002]10號(hào)施工圖審查費(fèi)　　 　渝價(jià)[2005]649號(hào)招標(biāo)代理費(fèi)　　 　計(jì)價(jià)格[2002]1980號(hào)招標(biāo)業(yè)務(wù)費(fèi)　　 　渝價(jià)[2001]345號(hào)工程造價(jià)咨詢服務(wù)費(fèi)　　 　渝價(jià)[2006]49號(hào)概算編制費(fèi)　　 　　編制審核預(yù)算標(biāo)底　　 　　結(jié)決算審核費(fèi)　　 　　清單編制審核費(fèi)　　 　　全過(guò)程控制費(fèi)(含結(jié)算)　　　　　工程建設(shè)監(jiān)理費(fèi)　　 　發(fā)改辦價(jià)格[2007]670號(hào)工程質(zhì)量監(jiān)督費(fèi)　　　　　3工程相關(guān)費(fèi)　　　　　4工程建設(shè)管理費(fèi)　　 　　建設(shè)代理費(fèi)　　　　　建設(shè)工程規(guī)劃綜合費(fèi)　　 　渝辦發(fā)[2005]48號(hào)建設(shè)工程綜合服務(wù)費(fèi)　　 　渝價(jià)[2005]143號(hào)建設(shè)單位管理費(fèi)　　　　　5工程建設(shè)其他費(fèi)用　　 　　工程保險(xiǎn)費(fèi)　　 　渝建發(fā)[1999]221號(hào)地災(zāi)評(píng)估費(fèi)　　 　　三預(yù)備費(fèi)　　 ?。ㄒ?二）8%四貸款利息　　　　　五總投資　　 　?、餐顿Y進(jìn)度截至2010年8月30日。其資金來(lái)源和資金使用計(jì)劃如下（不含信托融資財(cái)務(wù)成本）：表 13 重慶融匯溫泉城道路工程投資資金來(lái)源序號(hào)資金來(lái)源資金金額（萬(wàn)元）占比1自有資金9, %2信托融資10, %　總投資19, %表 14 重慶融匯溫泉城道路工程投資使用計(jì)劃項(xiàng) 目2010年2011年2012年合計(jì)一季度及以前二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度現(xiàn)金流出工程成本17808882140203513571357135713571357135767815661工程建設(shè)其他費(fèi)用12688385250333333333333172423預(yù)備費(fèi)244138175167111111111111111111561447小計(jì)329118632367225215011,501150115011501150175119531融資前累計(jì)凈現(xiàn)金流量　329118632367225215011501150115011501150175119531注：其中9531萬(wàn)元為重慶融匯投資自籌資金；另外，預(yù)計(jì)2012年第三季度，重慶融匯投資將以經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流補(bǔ)充736萬(wàn)元建設(shè)資金。本信托計(jì)劃中BT合同收益權(quán)為：我公司通過(guò)組織發(fā)行集合資金信托計(jì)劃，募集人民幣10000萬(wàn)元，受讓融匯溫泉城市政道路代建項(xiàng)目回購(gòu)款（19531萬(wàn)元）的現(xiàn)金收益權(quán)，并辦理該代建項(xiàng)目回購(gòu)款的應(yīng)收賬款質(zhì)押登記，待信托計(jì)劃到期，由重慶融匯投資溢價(jià)回購(gòu)該BT合同收益權(quán)，溢價(jià)回購(gòu)款合計(jì)13300萬(wàn)元。六、還款來(lái)源分析㈠第一收益權(quán)回購(gòu)資金來(lái)源本信托計(jì)劃的第一收益權(quán)回購(gòu)資金來(lái)源為重慶融匯投資對(duì)該BT合同收益權(quán)溢價(jià)回購(gòu)，其資金來(lái)源為經(jīng)營(yíng)凈現(xiàn)金收入和收到城鄉(xiāng)開(kāi)發(fā)公司支付的代建項(xiàng)目回購(gòu)款，從下表現(xiàn)金流測(cè)算，該重慶融匯投資溢價(jià)回購(gòu)款資金來(lái)源充足，2010年，重慶融匯投資溢價(jià)回購(gòu)款資金來(lái)源為29916萬(wàn)元，能足額覆蓋溢價(jià)回購(gòu)款13300萬(wàn)元。⑴融匯溫泉城概況融匯溫泉城是市政府批準(zhǔn)實(shí)施的“溫泉之都”建設(shè)“五方十泉”最具影響力的重點(diǎn)項(xiàng)目，也是沙坪壩區(qū)引進(jìn)的最大的旅游公建項(xiàng)目，對(duì)沙坪壩區(qū)舊城改造、提升城市形象和經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重要意義（《重慶市人民政府辦公廳關(guān)于加快“五方十泉”建設(shè)打造“溫泉之都”的意見(jiàn)》（渝辦發(fā)【2006】221號(hào)）、《關(guān)于加快沙坪壩融匯國(guó)際溫泉城建設(shè)的專題會(huì)議紀(jì)要》（沙委辦【2009】21號(hào)））。預(yù)計(jì)于2016年開(kāi)發(fā)完畢，建成后的社區(qū)可容納近10萬(wàn)人居住。十大地標(biāo)社區(qū)”、“重慶二十大最具影響力房產(chǎn)項(xiàng)目”、“2008宜居重慶高層”等多向殊榮。該項(xiàng)目以住宅為核心建筑，以溫泉旅游為重點(diǎn)建筑，同時(shí)綜合建造公建、商