【正文】 1,609,減：營業(yè)外支出1,895,2,778,883,8,419,5,640,其中：非流動資產(chǎn)處置損失85,120,35,72,47,三、利潤總額964,287,735,544,228,742,743,559,8,014,減：所得稅費用47,284,20,832,68,116,12,260,33,092,四、凈利潤1,011,571,714,712,296,859,755,819,41,106,對近三年的相關(guān)數(shù)據(jù)進行比較，可以發(fā)現(xiàn)企業(yè)的主營業(yè)務(wù)收入在這三年來都呈下降趨勢，其主要原因為全球氣候的變暖使消費者對暖氣供應需求量減少，同時由于現(xiàn)在采取擴張性政策，使得收入下降。項目201212201312變化值銷售費用財務(wù)費用管理費用五、現(xiàn)金流量表分析在經(jīng)營活動中，銷售商品所得收入下降趨勢非常明顯，原因為公司所屬媽灣、沙角B、河源三家燃煤電廠機組平均利用小時為5314954和5101小時，同比分別減少482小時、447小時和600小時。水平分析 現(xiàn)金流量表項目201112201212201212201312201312項目數(shù)值數(shù)值環(huán)比增長數(shù)值環(huán)比增長一、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金8,318,103,7,156,772,1,161,331,5,367,465,1,789,306,收到的稅費返還收到的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金176,433,60,297,116,136,92,223,31,926,現(xiàn)金流入小計8,494,537,7,217,069,1,277,467,5,459,689,1,757,379,購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金7,245,592,6,025,940,1,219,651,4,355,348,1,670,592,支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金123,740,135,027,11,287,166,948,31,920,支付的各項稅費318,799,406,950,88,151,286,592,120,358,支付的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金110,119,121,342,11,222,131,359,10,017,現(xiàn)金流出小計7,798,251,6,689,261,1,108,990,4,940,248,1,749,012,經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額696,285,527,808,168,477,519,441,8,366,二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：收回投資所收到的現(xiàn)金82,169,82,169,82,169,取得投資收益所收到的現(xiàn)金506,125,1,170,638,664,512,711,494,459,143,處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額7,117,110,7,110,處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額111,742,111,742,收到的其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金現(xiàn)金流入小計617,875,1,252,925,635,049,711,501,541,423,購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金183,265,52,801,130,463,115,806,63,004,投資所支付的現(xiàn)金1,212,023,274,558,937,465,777,839,503,281,取得子公司及其他營業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額支付的其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金341,411,40,183,301,227,102,535,62,351,現(xiàn)金流出小計1,736,699,367,543,1,369,156,367,543,投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額1,118,824,885,381,2,004,205,284,678,1,170,060,三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：吸收投資所收到的現(xiàn)金借款所收到的現(xiàn)金(取得借款所收到的現(xiàn)金)500,000,2,400,000,1,900,000,779,895,1,620,104,收到的其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金現(xiàn)金流入小計2,492,000,4,095,920,1,603,920,2,777,295,1,318,624,償還債務(wù)所支付的現(xiàn)金2,010,000,4,502,000,2,492,000,2,662,000,1,840,000,分配股利、利潤或償付利息所支付的現(xiàn)金480,035,549,431,69,396,532,437,16,994,支付的其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金現(xiàn)金流出小計2,490,035,5,051,431,2,561,396,3,194,437,1,856,994,籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額1,964,955,511,957,476,417,141,538,370,四、匯率變動對現(xiàn)金的影響額1,004,1,004,五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額421,578,457,678,879,257,182,378,640,057,加:期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額1,987,641,1,566,062,421,578,2,023,741,457,678,六、期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額1,566,062,2,023,741,457,678,1,841,362,182,378,由相關(guān)數(shù)據(jù)中可以發(fā)現(xiàn)，%，原因為報告期內(nèi)對外投資增加所致。而在經(jīng)營活動中，現(xiàn)金流入流出均呈下降趨勢，這對于一家企業(yè)的發(fā)展是非常不利的，從中也可以發(fā)現(xiàn)這幾年，深圳集團發(fā)展總體情況呈下降趨勢。但就現(xiàn)在而言，企業(yè)還是有能力用流動資產(chǎn)償還全部短期債務(wù)的。短期償債能力項目200912201012201112201212201312項目比率比率比率比率比率流動比率(%)速動比率(%)現(xiàn)金與流動負債比率(%)現(xiàn)金與流動資產(chǎn)比率(%)經(jīng)營現(xiàn)金流量與流動負債比率(%)對企業(yè)的長期償債能力的分析中，以資產(chǎn)負債率為例，企業(yè)償債能力比較優(yōu)秀，負債經(jīng)營率一般在25%35%比較合理，%，從其優(yōu)點而言，企業(yè)獨立性較強，但是缺點為企業(yè)沒有充分利用外部資金為企業(yè)創(chuàng)利，根據(jù)XXXX集團股份有限公司具體情況，企業(yè)在13年籌資以使用自有資金為主。長期償債能力項目200912201012201112201212201312項目比率比率比率比率比率資產(chǎn)負債率(%)長期負債與資產(chǎn)比率(%)凈資產(chǎn)負債率(%)負債經(jīng)營率(%)股東權(quán)益比率(%)利息保障倍數(shù)現(xiàn)金利息保障倍數(shù)七、營運能力分析根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)可得，XXXX集團股份有限公司總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率偏低，處于較低水平，在與同行競爭中，會出現(xiàn)資金段鏈的情況，營收賬款周轉(zhuǎn)率總體處于平均水平，企業(yè)應該加強收賬速度，從而縮短壞帳生成的可能，存貨周轉(zhuǎn)率的變化幅度非常明顯，原因為11年受干旱影響，水電出力持續(xù)下降，%，水電設(shè)備降低376小時，西電送廣東電量大幅減少，從而使庫存商品大量囤積，而在12年又有明顯的回落現(xiàn)象，其主要原因為受電力需求增長放緩，西電東送和廣東省內(nèi)水電出力大幅增加，從而使庫存商品減少。其余指標大都是因為受到收入的減少導致變動方向改變與收入變動方向相同。總資產(chǎn)報酬率為平均水平，最后根據(jù)綜合分析，企業(yè)的盈利能力為平均水平。項目Dec09Dec10Dec11Dec12Dec13項目比率比率比率比率比率銷售增長率(%)總資產(chǎn)增長率(%)資本積累率(%)十、財務(wù)狀況的綜合評價及業(yè)務(wù)分析以XXXX集團股份有限公司近五年的發(fā)展狀況來預測未來幾年的發(fā)展狀況，截取13年相關(guān)數(shù)據(jù)制作杜邦分析圖綜合分析企業(yè)的經(jīng)營狀況及空間。1．凈資產(chǎn)收益率為 %，通過評價標準比較分析為 較低 水平。3．主營業(yè)務(wù)利潤率為 %，通過評價標準比較分析為 較低 水平。5．成本費用利潤率為 %，通過評價標準比較分析為 優(yōu)秀 水平。評價結(jié)論：根據(jù)綜合分析，企業(yè)的盈利能力狀況為 平均 水平。1．總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為 次，通過評價標準比較分析為 較低 水平。3．不良資產(chǎn)比率為 %，通過評價標準比較分析為 優(yōu)秀 水平。5．資產(chǎn)現(xiàn)金回收率為 %，通過評價標準比較分析為 較低 水平。、債務(wù)風險狀況：債務(wù)風險狀況是從企業(yè)的安全性評價企業(yè)的內(nèi)部環(huán)境狀況。2．已獲利息倍數(shù)為 ，通過評價標準比較分析為 平均 水平。4．現(xiàn)金流動負債比率為 %，通過評價標準比較分析為 平均 水平。6．或有負債比率為 %，通過評價標準比較分析為 優(yōu)秀 水平。、經(jīng)營增長狀況：經(jīng)營增長狀況是企業(yè)以往發(fā)展水平和未來發(fā)展走向的重要指標。2．資本保值增值率為 %，通過評價標準比較分析為 較低 水平。4．總資產(chǎn)增長率為 %，通過評價標準比較分析為 較差 水平。評價結(jié)論：根據(jù)綜合分析，企業(yè)的經(jīng)營增長狀況為 較差 水平。1．行業(yè)銷售利潤增長率為 %，通過評價標準比較分析為 較差 水平。綜合評價項目201312201312201312201312201312項目權(quán) 重指標得分綜合修正系數(shù)綜合評價分數(shù)綜合評價等級34222222合 計C根據(jù)以上分析，在與同行業(yè)的競爭中，XXXX股份有限公司的競爭實力并非十分理想，為此在今后的經(jīng)營中，企業(yè)管理者應當制定相應的戰(zhàn)略來改變現(xiàn)狀。2. 加快產(chǎn)業(yè)布局，推進結(jié)構(gòu)優(yōu)化和發(fā)展方向轉(zhuǎn)變。5. 改革創(chuàng)新管理機制，為轉(zhuǎn)型發(fā)展增加動力。財務(wù)分析信息庫的內(nèi)容根據(jù)XXXX集團股份有限公司2008—2013財務(wù)報告相關(guān)信息，錄入資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表及所有者權(quán)益變動表相關(guān)數(shù)據(jù)，完成財務(wù)分析初步數(shù)據(jù)錄入工作。今后還需解決的問題對各大數(shù)據(jù)所代表的意義進行分析，從而評價企業(yè)的盈利能力、運營能力、償債能力等，從而得出企業(yè)的財務(wù)情況。根據(jù)資產(chǎn)=負債+所有者權(quán)益的會計等式，依照一定的分類標準和一定的次序，把企業(yè)一定日期的資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益項目予以適當安排，按一定的要求編制而成。 、垂直分析及結(jié)構(gòu)分析等方法，從而來判斷企業(yè)自身的發(fā)展狀況及發(fā)現(xiàn)與同行業(yè)競爭中所處地位，從而更有利于管理層做出相應決策。其次為應收賬款，2012年與2013年可以發(fā)現(xiàn)存貨的數(shù)量較2011年明顯有很大的提升，這主要與全球氣候變暖有關(guān)，居民供熱情況減少，從而導致存貨的積聚。對所有者權(quán)益的分析中,2013年比2012年的盈余公積及未分配利潤都有較大幅度的增長,原因為2013年度公司決定這年公司不進行資本公積轉(zhuǎn)贈股本，并且通過報告指出，公司通過新設(shè)、合并或收購將錫林郭勒能源開發(fā)公司、深能南京公司、泗洪風電、沛縣協(xié)和公司、淮安光伏公司等五家納入合并報表范圍，從而擴大了公司的規(guī)模，一定程度上改變了母公司的所有者權(quán)益。同時應加強應收賬款的收回，減少壞賬生成的可能性。垂直分析