【正文】 on of fixed assets。Excel can also play a role in the financing decision of enterprise, such as the longterm loan servicing model, capital cost calculation as well as the longterm financing decision method.Key words：Excel。 Financial Analysis目 錄引 言 1一、EXCEL和財務(wù)管理的相關(guān)概念 1（一）EXCEL的概念 1（二）EXCEL的功能 2（三）財務(wù)管理概述 3二、EXCEL在財務(wù)管理中的適應(yīng)性及它相較于財務(wù)軟件的優(yōu)勢 4（一）EXCEL在財務(wù)管理中存在的適應(yīng)性 4（二）財務(wù)軟件和EXCEL相比所具有的局限性 4三、EXCEL在財務(wù)管理中的應(yīng)用 5（一）EXCEL的數(shù)據(jù)處理與分析功能 5（二）EXCEL在投資決策中的應(yīng)用 9（三）EXCEL在財務(wù)分析方面的應(yīng)用 12（四）EXCEL在籌資決策中的應(yīng)用 15結(jié) 論 19參考文獻(xiàn) 21致 謝 22附 錄 23引 言Excel是可以經(jīng)常接觸到的一種軟件，它直觀和友好的界面、出色的計算功能和圖表工具，再加上成功的市場營銷，使得Excel成為最流行的微機(jī)數(shù)據(jù)處理軟件。通過它可以進(jìn)行各種數(shù)據(jù)處理、統(tǒng)計分析和輔助決策操作，因此被廣泛地運(yùn)用于財務(wù)、會計和管理等工作中?，F(xiàn)在每家企業(yè)日常的賬務(wù)處理都要用到財務(wù)軟件，市場上流通的財務(wù)軟件也不少，像用友、金蝶等軟件，但是我國中小企業(yè)的數(shù)量占的比重比較高，很多企業(yè)花費(fèi)幾十萬元的價格購買大型的財務(wù)軟件不僅會得不償失，而且會使得很多功能白白的閑置，而且由于ERP、CRM等概念在企業(yè)中出現(xiàn)，各個企業(yè)自身情況千差萬別，大型的財務(wù)軟件必須要經(jīng)過調(diào)整才能適應(yīng)企業(yè)的開發(fā)運(yùn)用，但是這個開發(fā)工作費(fèi)時費(fèi)力。Excel正處于財務(wù)管理信息化的一個信息時代，企業(yè)想要實現(xiàn)財務(wù)管理的目標(biāo)，就要掌握資訊，而且要能夠有效的利用企業(yè)內(nèi)部和外部的信息，同時還要加強(qiáng)在計算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)方面的應(yīng)用。Excel電子表格日漸成熟和強(qiáng)大的技術(shù)和功能，把它與財務(wù)管理的理論相互結(jié)合，能夠?qū)嵤┍姸嗟呢攧?wù)管理模型并讓發(fā)揮它們的作用，促進(jìn)財務(wù)管理科學(xué)化。下面將詳細(xì)介紹Excel在企業(yè)財務(wù)管理中的具體應(yīng)用。Excel作為Microsoft公司開發(fā)的辦公軟件，是目前表現(xiàn)最佳的電子表格系統(tǒng)，已經(jīng)被世界的財務(wù)管理人員公認(rèn)為卓越的信息分析和信息處理軟件的工具。它具有強(qiáng)大的數(shù)據(jù)處理和分析功能，不僅能夠?qū)?shù)據(jù)進(jìn)行自動計算，而且還可以對數(shù)據(jù)進(jìn)行快速的排序、篩選、自動匯總，此外，也能把數(shù)據(jù)用餅圖、條形圖和折線圖等圖形顯示出來，并通過Web實現(xiàn)協(xié)作和信息共享。因此，我們能夠運(yùn)用Excel為財務(wù)管理工作提供有力幫助。（二）EXCEL的功能Excel擁有許多強(qiáng)大的功能，下面將詳細(xì)列舉適用于財務(wù)管理工作中的功能及其作用。它替代了傳統(tǒng)意義上的筆、帳薄和計算器。它的制表功能簡單易操作，而且表中的數(shù)據(jù)如果互相有運(yùn)算關(guān)系，刷新時數(shù)據(jù)也會隨之更改。2．繪圖和圖形處理功能強(qiáng)大：為了有利于管理人員進(jìn)行財務(wù)決策，Excel的繪圖和圖形處理功能能夠把表、圖、文三者相結(jié)合，把數(shù)據(jù)以餅圖、條形圖、折線圖等各種圖形展示出來。4．擁有豐富的函數(shù)工具：Excel除了擁有加、減、乘、除等計算的功能，還提供了大量豐富的函數(shù)，它是Excel預(yù)設(shè)的一部分公式，使得用戶可以利用這些簡便的函數(shù)來完成各種復(fù)雜的計算操作。Excel函數(shù)具備了從資金時間價值計算、固定資產(chǎn)折舊到計算收益率在內(nèi)的大量財務(wù)分析函數(shù)，可以承擔(dān)在財務(wù)成本管理中的大部分運(yùn)算。6．VBA、宏與數(shù)據(jù)庫透視表功能：VBA（Visual Basic For Application）是一種自動化語言，利用它能夠使得我們常用的程序自動化。目前，基于EXCEL的VBA小程序數(shù)不勝數(shù)，而且由于每個VBA小程序是由非專業(yè)的程序設(shè)計人員在工作中根據(jù)工作特點而設(shè)計的，所以它的應(yīng)用性很強(qiáng)。Excel與VAB相結(jié)合有利于編寫宏指令，它為Excel提供了其他工作表格軟件所不能提供的一些更寬泛的特性。使用數(shù)據(jù)透視表，不僅可以在數(shù)據(jù)清單外顯示匯總結(jié)果，而且還可以通過轉(zhuǎn)換行和列查看原數(shù)據(jù)的不同匯總結(jié)果，甚至能夠顯示不同頁面以篩選數(shù)據(jù)，所需的明細(xì)數(shù)據(jù)也可以根據(jù)企業(yè)財務(wù)管理者的需要顯示在區(qū)域中。7．可使用外部數(shù)據(jù)功能：Excel可以讀取和輸出各種格式的數(shù)據(jù)文件，并且可以從會計軟件的數(shù)據(jù)庫中引入數(shù)據(jù)，省時省力，減少錯誤操作的發(fā)生率。8．樣板功能：Excel中的模板是一種用來生成其它工作簿的格式文件，包括與模板文件特征相同的樣式、文本、宏、名稱、布局、設(shè)置、數(shù)據(jù)公式、工作表控制及VB模塊表，每一個由模板文件生成的工作簿即是模板的復(fù)制品。（三）財務(wù)管理概述財務(wù)管理是指在每個單位范圍內(nèi)的有關(guān)資金的組織、籌措、調(diào)撥、使用、結(jié)算、分配以及資金使用效益管理工作的總稱。財務(wù)管理是企業(yè)管理的一個主要組成部分，是有關(guān)資金的獲得和有效使用的管理工作。財務(wù)管理的內(nèi)容和職能取決于其自身的目標(biāo)，并受財務(wù)管理自身特點的制約。企業(yè)的管理目標(biāo)可以概括為生產(chǎn)、發(fā)展與獲利。Excel不但能夠建立財務(wù)分析與管理模型，而且還能使得財務(wù)管理理論和實踐相結(jié)合，進(jìn)而提高企業(yè)財務(wù)的管理與分析水平。在標(biāo)題后加幾句引導(dǎo)性文字。從上面列舉的Excel的功能中不難看出Excel不但可以進(jìn)行數(shù)據(jù)的運(yùn)算，還能夠?qū)?shù)據(jù)進(jìn)行分析處理，其本身具有的財務(wù)函數(shù)可以輕松實現(xiàn)相關(guān)指標(biāo)的計算，并且其強(qiáng)大的數(shù)據(jù)處理功能可以幫助用戶建立分析模型。2．流通性強(qiáng)。此外，Excel可方便地使用外部數(shù)據(jù)功能，借助于Excel函數(shù)可讀取和輸出多種格式的數(shù)據(jù)文件，從很多數(shù)據(jù)源包括會計軟件的數(shù)據(jù)庫中引人數(shù)據(jù)，節(jié)省獲取基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的時間，提高效率和減少錯誤。在沒有專門的財務(wù)管理軟件的情況下，利用Excel開發(fā)的財務(wù)管理系統(tǒng)開發(fā)周期短，費(fèi)用低，維護(hù)簡單方便，可有效地推進(jìn)財務(wù)管理信息化進(jìn)程。4．適用性強(qiáng)。（二）財務(wù)軟件和EXCEL相比所具有的局限性改為：（一）財務(wù)軟件和EXCEL相比所具有的局限性目前財務(wù)軟件在財務(wù)信息處理中具有很強(qiáng)的優(yōu)勢，很多財務(wù)人員認(rèn)為只需要財務(wù)軟件就能夠操作整個財務(wù)流程，這種想法是錯誤不準(zhǔn)確的，因為，財務(wù)軟件和Excel相比本身存在一些缺陷，這會導(dǎo)致它們在財務(wù)管理中的應(yīng)用存在一定的局限性。一方面，由于企業(yè)的實際情況差別較大，很難開發(fā)一個普遍適用于各類企業(yè)的財務(wù)分析模塊或軟件，所以企業(yè)對于到手的軟件需要根據(jù)自己企業(yè)的狀況單獨(dú)設(shè)置后才能使用。而Excel就不用進(jìn)行初始系統(tǒng)設(shè)置，直接可以運(yùn)用，界面友好，操作簡便，而且可以和各種軟件實行對接以及從各種數(shù)據(jù)源調(diào)入數(shù)據(jù)進(jìn)行分析。對于專業(yè)開發(fā)的財務(wù)軟件，這類軟件開發(fā)者一般不是專業(yè)的財務(wù)會計工作者，或者對于企業(yè)財務(wù)與管理的需求沒有吃透，導(dǎo)致軟件存在功能瑕疵。而Excel可以和大部分的軟件實行對接，而且各個工作簿和工作表之間可以方便地進(jìn)行數(shù)據(jù)的鏈接操作?，F(xiàn)在我國的中小企業(yè)占大部分，很多企業(yè)花費(fèi)十幾萬購買大型的財務(wù)軟件會增加自身的財務(wù)成本，而且，至少有一半的公司根本不需要那么復(fù)雜的系統(tǒng)，除開發(fā)費(fèi)用外，流程再造、培訓(xùn)、HR、實施成本、對接成本等也給企業(yè)帶來一定的成本壓力。三、EXCEL在財務(wù)管理中的應(yīng)用（一）EXCEL的數(shù)據(jù)處理與分析功能1．財務(wù)管理中應(yīng)用到的EXCEL的數(shù)據(jù)處理功能Excel中對數(shù)據(jù)進(jìn)行處理的操作一般有建立和使用數(shù)據(jù)清單、數(shù)據(jù)排序、數(shù)據(jù)篩選、數(shù)據(jù)的分類匯總、數(shù)據(jù)透視表與數(shù)據(jù)透視圖以及數(shù)據(jù)的合并計算。下面將簡要介紹Excel的排序功能。數(shù)據(jù)排序可分為簡單排序、多關(guān)鍵字排序和自定義排序。表1是某企業(yè)的銷售明細(xì)單，我們運(yùn)用自定義排序的功能來對數(shù)據(jù)進(jìn)行操作。但有些情況下，如例子中所示，用戶對數(shù)據(jù)排序的要求可能非常特殊，如對總公司的各個分公司按照要求的順序進(jìn)行排序，這時就會用到自定義排序功能。圖2 排序操作第二部即圖2的操作過程，單擊數(shù)據(jù)區(qū)中的任意單元格，在【數(shù)據(jù)】菜單中執(zhí)行【排序】命令，在彈出的【排序】對話框中，在【主要關(guān)鍵字】區(qū)域選擇“商品”，如圖2中左邊的選項框所示，單擊【選項】按鈕，系統(tǒng)彈出【排序選項】對話框，在【自定義排序次序】下拉列表中選擇已建立的自定義序列，如上圖中右邊的選項框所示，點擊確定，最后的結(jié)果即在表中顯示出來。利用這些分析工具，可解決財務(wù)管理中許多復(fù)雜的問題。（1）模擬運(yùn)算表模擬運(yùn)算表的功能是，通過模擬運(yùn)算測試由一組替換值代替公式中的變量時對公式運(yùn)算結(jié)果的影響。下面主要介紹單變量模擬運(yùn)算表的應(yīng)用。試?yán)脝巫兞磕M運(yùn)算表工具來分析在不同的利率水平下到期可得的本利和的數(shù)額。表2 設(shè)計單變量模擬運(yùn)算表結(jié)構(gòu)ＡＢ1存款金額（元）100002存款年限（年）534年利率本利和（元）56%7%8%9%10%11%12%13%14%15%資料來源：Excel在財務(wù)管理與分析中的應(yīng)用 韓良智B在單元格B5中輸入公式“=B1（1+A5）^B2”，該公式的功能是計算現(xiàn)在存入銀行的一筆款項到期的本利和。D在【數(shù)據(jù)】菜單中單擊【模擬運(yùn)算表】命令，系統(tǒng)會彈出【模擬運(yùn)算表】對話框，由于本例中引用的是列數(shù)據(jù)，故在【輸入引用列的單元格】中輸入“$A$5”，如圖4所示。表3 模擬運(yùn)算表結(jié)果存款金額（元）10000存款年限（年）5年利率本利和（元） % % % % % % % % % % （2）單變量求解單變量求解指求解只有一個變量的方程的根。單變量求解工具可以解決許多財務(wù)管理中涉及到的只有一個變量的求解問題。為了能夠在第5年末從銀行取出40000元錢，存款的年利率應(yīng)該是多少？具體計算步驟為：A設(shè)計計算表格，并在單元格B4中輸入計算5年末本利和的公式“=B1（1+B3）^B2”，如圖3所示。圖4 單變量求解過程C單擊【確定】按鈕，系統(tǒng)會彈出【單變量求解狀態(tài)】對話框，并在該對話框上顯示出目標(biāo)值和當(dāng)前解，如圖4所示，點擊【確定】按鈕，結(jié)果就會顯示在 可變單元格B3和目標(biāo)單元格B4中。它是指投資者為了實現(xiàn)其預(yù)期的投資目標(biāo)，運(yùn)用—定的科學(xué)理論、方法和手段，通過一定的程序?qū)ν顿Y的必要性、投資目標(biāo)、投資規(guī)模、投資方向、投資結(jié)構(gòu)、投資成本與收益等經(jīng)濟(jì)活動中的重大問題進(jìn)行的分析、判斷和方案選擇。為了保證企業(yè)將來有能力重置固定資產(chǎn)，同時把固定資產(chǎn)的成本分配到各個受益期內(nèi)，企業(yè)必須在固定資產(chǎn)的有效使用年限內(nèi)計提一定數(shù)額的折舊費(fèi)。1．常用的折舊函數(shù)計提折舊的方法有直線法、工作量法、加速折舊法等，其中加速折舊法包括雙倍余額遞減法與年數(shù)總和法。Excel提供了直線折舊函數(shù)SLN（ ），雙倍余額遞