【正文】 的管理由外方主要負(fù)責(zé)，中方協(xié)助。 （二）、管理機(jī)構(gòu) 合資經(jīng)營公司設(shè)總經(jīng)理一名，由中方推薦。財(cái)務(wù)總監(jiān)一名，由外方推薦。 董 事 會 ↓ 正、副總經(jīng)理 ↓ 財(cái)務(wù)總監(jiān)、總工程師 辦 公室 計(jì)劃部 生 產(chǎn) 部 供應(yīng)部 技術(shù)部 營銷部 人事部 財(cái)務(wù)部 水果加工車間 蔬菜加工車間 灌裝車間 維修車間 其中供應(yīng)部除了原材料采購?fù)?，還要負(fù)責(zé)原材料和成品的倉儲工作。 二、職工定員及培訓(xùn) 車隊(duì) 15 合資經(jīng)營公司定員 92 名，其中管理和技術(shù)人員 31 名，生產(chǎn)一線工人 61名。其 余人員 由合資 經(jīng)營公司從中方公司中調(diào)配和從學(xué)校及社會勞務(wù)市場招聘。 第八章 項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度 計(jì)劃于 2020 年 12 月開工建設(shè)， 2020 年 2 月底土建工程基本完成，設(shè)備安裝調(diào)試從 3 月開始， 4 份開始試生產(chǎn)， 5 正式生產(chǎn)（詳見施工實(shí)施進(jìn)度表）。 （ 2）等值 49,000 美元的人民幣的貨幣； （ 3）設(shè)備價(jià)值（含交通工具） 4,358,000 美元； （ 4）技術(shù)和專有技術(shù) 640,000 美元。流動資金視需要由合資公司從銀行貸款或由中外雙方按注冊資本所占比例注入。 （二 ）、折舊攤銷 本項(xiàng)目按分類折舊法進(jìn)行折舊，建筑類折舊年限為 20 年，機(jī)器設(shè)備為 10年，交通工具為 5 年，土地使用權(quán)和技術(shù)轉(zhuǎn)讓費(fèi)攤銷 10 年。具體見附表 1 所示。即 三（年 ）免二（年）減（ 18%）及五年虧損抵稅。 （五）借款利息 流動資金借款按三年期計(jì)算，利率每年按 7%計(jì)算。從銷售和利潤預(yù)測表（附表 3）得知，銷售收入 17550 萬元人民幣，增值稅 425 萬元人 17 民幣，所得稅 1246 萬元人民幣，稅收合計(jì)達(dá) 1671 萬元人民幣。正常生產(chǎn)階段的總成本費(fèi)用為一億元人民幣左右。從附表 2 可以看出，銷售費(fèi)用所占比例較大。 （四）、現(xiàn)金流量預(yù)測。 （五）、資金來源及運(yùn)用分析 從附表 5 可以看出，資金運(yùn)用比較平衡，且有部分盈余。 （二）、投資回收期（ P）。 （四）、投資利潤率 投資利潤率 =正常年利潤率 /總投資 100%=38% （五）、投資利稅率 投資 利稅率 =正常年利稅額 /總投資 100%=% 四 、 不 確定性分析 18 不確定性 分析 主要考 慮財(cái)務(wù) 分析中 有可 能出現(xiàn) 與實(shí)際 情況 不符對 合資企業(yè)效益的影響。 （二）、敏感性分析 根據(jù)合資雙方的情況和對項(xiàng)目的經(jīng)營預(yù)測，認(rèn)為產(chǎn)品產(chǎn)量或銷量、產(chǎn)品價(jià)格及產(chǎn)品 成本為 最敏感 的影響 因素。 項(xiàng)目 變化率（ %） 投資回收期（年） 財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（ %） 基本方案 銷售數(shù)量 +5 5 銷售價(jià)格 +5 5 產(chǎn)品成本 +5 5 由上表可 以看 出，各 因素的 變化都 不同 程度地 影響了 投資 回收期 和財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率。 第十一章 結(jié)論和建議 一、結(jié)論 中方具有 強(qiáng)大 的銷售 網(wǎng)絡(luò)和 在中國 食品 飲料市 場的動 作經(jīng) 驗(yàn)，外 方具有雄厚的資 金實(shí)力 和國際 市場管 理經(jīng)驗(yàn) 。 本合資 企業(yè)開 展的業(yè) 務(wù)符合《九十年代國家產(chǎn)業(yè)政策綱要》和《九十年代中國農(nóng)發(fā)展綱要》，而且也屬于北京市鼓勵外商投投資的重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)。外 方要派有經(jīng)驗(yàn)的 專家指 導(dǎo)籌建 和生產(chǎn) ；資金 籌措 方案符 合實(shí)際 ，而且 雙方同 意，一旦發(fā)生資 金緊張 的情況 ，將按 所占股 份比 例投入 流動資 金，所 以自籌 資金落實(shí)條件好 ；雙方 的合作 誠意非 常好。外方也落 實(shí)了購 買設(shè)備 所需資 金，這 為合 資企業(yè) 的設(shè)立 和正常 運(yùn)作提 供了有利的前提條件。這說明合資企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益顯著，抗風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)。 二、建議 嬰兒食品是一種很特殊的產(chǎn)品，不僅要求質(zhì)量高，而且要衛(wèi)生安全。制 定嚴(yán) 格的質(zhì) 保和質(zhì) 檢措施 。 老年保健食品市場很有發(fā)展?jié)摿ΑＫ?以老年 果蔬類 保健 食品市 場也將 成為合 資企業(yè) 的重要目 標(biāo)市場 。嬰幼兒果蔬類 健康飲 料在國 外的需 求增長 很快 ，相信 國內(nèi)也 有很大 的有效 需求市場。同時 我們將 逐步向 海外市 場拓 展。 為此 ，合資 企業(yè)將 致力于 降低成 本，采取低價(jià)位 策略逐 步開拓 國際市 場。 20 附表 1 資產(chǎn)折舊和攤銷表 單位：萬元人民幣 項(xiàng)目 原值 1 2 3 4 5 6 廠房 2424 折舊費(fèi) 凈值 設(shè)備 5165 折舊費(fèi) 凈值 交通工具 186 折舊費(fèi) 凈值 0 無形資產(chǎn) 1106 攤銷 凈值 總折舊和攤銷 21 附表 2 生產(chǎn)成本和費(fèi)用估算表 單位：萬元人民幣 項(xiàng)目 合計(jì) 1 2 3 4 5 6 達(dá)產(chǎn)率 30% 50% 70% 1 原材料消耗 28125 1875 3125 4375 6250 6250 6250 2 燃料動力 1125 75 125 175 250 250 250 3 工資及福利 2250 150 250 350 500 500 500 4 修理費(fèi)用 2250 150 250 350 500 500 500 5 折舊費(fèi) 6 攤銷費(fèi) 7 利息支出 0 0 0 8 銷售費(fèi)用 11620 2490 2490 1660 1660 1660 1660 9 管理費(fèi)用 1245 10 總成本費(fèi)用 固定成本 可變成本 31500 2100 3500 4900 7000 7000 7000 22 附表 3 銷售和利潤估算表 單位：萬元人民幣 項(xiàng)目 合計(jì) 1 2 3 4 5 6 達(dá)產(chǎn) 率 30% 50% 70% 100% 100% 100% 產(chǎn)量（萬罐） 1,500 2,500 3,500 5,000 5,000 5,000