【正文】 大型企業(yè)集團(tuán)、上市公司、會(huì)計(jì)師事務(wù)所獨(dú)立董事、財(cái)務(wù)顧問(wèn)、內(nèi)控咨詢(xún)專(zhuān)家等。先后從事經(jīng)濟(jì)及管理類(lèi)課程教學(xué)；主持和參與國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)課題研究；設(shè)計(jì)和主持企業(yè)股份制改造及股票的發(fā)行上市；金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理及內(nèi)部控制研究。– 現(xiàn)任教于北京國(guó)家會(huì)計(jì)學(xué)院教務(wù)部，主講企業(yè)內(nèi)部控制、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理、資本運(yùn)營(yíng)及公司改制等課程。北京國(guó)家會(huì)計(jì)學(xué)院 鄭洪濤 博士后企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理：企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理： —— 全面風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與對(duì)策全面風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與對(duì)策1 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》授課教師簡(jiǎn)介– 湖北孝感人。 1995年獲得經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士， 2023年獲得管理學(xué)博士學(xué)位，現(xiàn)中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)在站博士后，研究方向?yàn)閼?yīng)用經(jīng)濟(jì)學(xué) — 金融風(fēng)險(xiǎn)控制。– 曾任教 (職 )于廣東仲愷技術(shù)學(xué)院經(jīng)濟(jì)系、國(guó)務(wù)院農(nóng)村經(jīng)濟(jì)研究中心、光大集團(tuán)證券公司等。– 目前正協(xié)調(diào)組織財(cái)政部會(huì)計(jì)司、加拿大注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)、北京大學(xué)光華管理學(xué)院進(jìn)行《企業(yè)內(nèi)部控制》的課程開(kāi)發(fā)；主持《中國(guó)金融企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制》的研究。 2講課大綱1. 風(fēng)險(xiǎn)及風(fēng)險(xiǎn)管理– 風(fēng)險(xiǎn)定義– 風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型– 全面風(fēng)險(xiǎn)管理2. 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估– 風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)– 風(fēng)險(xiǎn)分析– 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)3. 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理– 避免風(fēng)險(xiǎn)– 控制風(fēng)險(xiǎn)– 分散與中和 風(fēng)險(xiǎn)– 承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)– 轉(zhuǎn) 移 風(fēng)險(xiǎn)– 集中風(fēng)險(xiǎn)3引言1. 國(guó)外統(tǒng)計(jì)資料表明：在正常年份宣布破產(chǎn)的企業(yè)數(shù)量約占企業(yè)總數(shù)的 1%。2. 1983年殼牌石油公司的一項(xiàng)調(diào)查發(fā)現(xiàn)， 1970年名列《財(cái)富》雜志 500家大企業(yè)排行榜的公司，有 1／ 3已經(jīng)銷(xiāo)聲匿跡。但是，與此同時(shí)，也有一些百年以上長(zhǎng)壽公司，甚至還有存續(xù)二、三百年的企業(yè)。[風(fēng)險(xiǎn)管理 ]l 確定、評(píng)估及控制組織內(nèi)因業(yè)務(wù)活動(dòng)而須承受的所有風(fēng)險(xiǎn)，讓企業(yè)能夠利用最直接而有效的途徑，以實(shí)踐企業(yè)的目標(biāo)和使命。 512 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)暴露體性質(zhì)劃分1. 實(shí)質(zhì)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)l 不動(dòng)產(chǎn)與非財(cái)務(wù)性動(dòng)產(chǎn)可能遭受的風(fēng)險(xiǎn)l 毀損或貶值2. 財(cái)務(wù)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)l 財(cái)務(wù)性資產(chǎn)可能遭受的風(fēng)險(xiǎn)l 利率波動(dòng)或股票跌價(jià)3. 責(zé)任暴露風(fēng)險(xiǎn)l 因法律上的侵權(quán)或違約導(dǎo)致第三人蒙受損失4. 人力資源風(fēng)險(xiǎn)l 因傷病死亡導(dǎo)致公司生產(chǎn)力衰退或其他非安全的風(fēng)險(xiǎn)612 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)可能的結(jié)果劃分1. 純粹風(fēng)險(xiǎn)l 指有可能帶來(lái)?yè)p失的風(fēng)險(xiǎn)l 如各種形式的天災(zāi)人禍2. 投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)– 指既有可能帶來(lái)?yè)p失，又有可能帶來(lái)機(jī)會(huì)的風(fēng)險(xiǎn)– 如股票投資，既可以為投資者帶來(lái)豐厚的利潤(rùn)，也可能使投資者遭受重大的損失l 對(duì)于經(jīng)營(yíng)管理者（風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)者）來(lái)說(shuō)，純粹風(fēng)險(xiǎn)和投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)往往同時(shí)存在。而廣義的風(fēng)險(xiǎn)管理既考慮純粹風(fēng)險(xiǎn)，又考慮投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)，既考慮要把純粹風(fēng)險(xiǎn)帶來(lái)的不利性降低到最低程度，又要考慮把投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)收益性增加到最大程度l 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)為投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)712 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的效應(yīng)劃分1. 系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)l 在同一體位階段觀察時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)效應(yīng)無(wú)法抵消的風(fēng)險(xiǎn)l 不可分散的風(fēng)險(xiǎn)2. 非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)l 在同一體位階段觀察時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)效應(yīng)能夠抵消的風(fēng)險(xiǎn)l 可分散的風(fēng)險(xiǎn)812 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)科技體制變化劃分1. 靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)– 指科技水準(zhǔn)和社會(huì)體制不變情況下，由于自然力量的非常變動(dòng)或人類(lèi)行為的錯(cuò)誤導(dǎo)致?lián)p失發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)；– 如水災(zāi)、旱災(zāi)、地震、瘟疫、雷電等自然原因發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)；火災(zāi)、爆炸、員工傷害、破產(chǎn)等由于某些人疏忽大意或故意行為而發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)；放火、破壞、欺詐等由于某些人不道德、違法違紀(jì)行為造成的風(fēng)險(xiǎn)。2. 動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)– 指以科技水準(zhǔn)和社會(huì)變革為直接原因的風(fēng)險(xiǎn)– 如由于人類(lèi)需要的改變，機(jī)器或制度的改造等。912 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)市場(chǎng)相關(guān)性劃分1. 外部化風(fēng)險(xiǎn)l 不包含于市場(chǎng)決策機(jī)制中的風(fēng)險(xiǎn)l 污染2. 市場(chǎng)基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)l 包含于市場(chǎng)決策機(jī)制中的風(fēng)險(xiǎn)l 第三人責(zé)任3. 內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)l 人們決定從事某種風(fēng)險(xiǎn)性活動(dòng)l 高空彈跳1012 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)人們意愿劃分1. 自愿風(fēng)險(xiǎn)l 自愿從事某種活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)l 吸煙 —— 吸煙者肺癌2. 非自愿風(fēng)險(xiǎn)l 并非自愿從事某種活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)l 吸煙 —— 他人二手煙1112 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)分析手段要求劃分1. 直接認(rèn)知風(fēng)險(xiǎn)l 不借助科學(xué)技術(shù)認(rèn)知的風(fēng)險(xiǎn)l 車(chē)禍2. 間接認(rèn)知風(fēng)險(xiǎn)l 借助科學(xué)技術(shù)認(rèn)知的風(fēng)險(xiǎn)l 含量檢測(cè)3. 仍無(wú)法認(rèn)知風(fēng)險(xiǎn)l 仍然無(wú)法認(rèn)知的風(fēng)險(xiǎn)l SARS1212 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)比較利益劃分1. 核心風(fēng)險(xiǎn)l 具有較高比較利益的風(fēng)險(xiǎn)l 勘探2. 附屬風(fēng)險(xiǎn)l 導(dǎo)致比較利益喪失的風(fēng)險(xiǎn)l 專(zhuān)有技術(shù)人員流失1312 風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi) 根據(jù)群體屬性劃分1. 個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)l 個(gè)別人員遭受風(fēng)險(xiǎn)l 自身狀況2. 社會(huì)（社區(qū)）風(fēng)險(xiǎn)l 財(cái)務(wù)性資產(chǎn)可能遭受的風(fēng)險(xiǎn)l 利率波動(dòng)或股票跌價(jià)1413 全面風(fēng)險(xiǎn)管理全面風(fēng)險(xiǎn)管理【概念】 用系統(tǒng)的、動(dòng)態(tài)的方法進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制，以減少業(yè)務(wù)過(guò)程中的不確定性。【內(nèi)涵】– 項(xiàng)目全過(guò)程的風(fēng)險(xiǎn)管理– 對(duì)全部風(fēng)險(xiǎn)的管理– 全方位的管理– 全面的組織措施152企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估l 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估包括風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)、風(fēng)險(xiǎn)分析和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)等三個(gè)步驟– 風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)是識(shí)別企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)，并將風(fēng)險(xiǎn)歸類(lèi)– 風(fēng)險(xiǎn)分析是將辨識(shí)出的風(fēng)險(xiǎn)放進(jìn)統(tǒng)一的模型中進(jìn)行分析處理，進(jìn)一步作出定性和定量的分析，包括風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的可能影響、這些風(fēng)險(xiǎn)物化的多重情境分析和統(tǒng)計(jì)特性、可能的影響因素和方式– 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)是評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)目標(biāo)的影響，企業(yè)影響最大的風(fēng)險(xiǎn)將成為企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的重點(diǎn)16不確定性的來(lái)源環(huán)境風(fēng)險(xiǎn) 影響經(jīng)營(yíng)模式變動(dòng)的不確定性影響經(jīng)營(yíng)模式實(shí)施的不確定性過(guò)程風(fēng)險(xiǎn)影響做出價(jià)值創(chuàng)造決策所需信息的可信性與可靠性的風(fēng)險(xiǎn)決策所需信息風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源17企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)因素市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 自然災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn) 外交風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 購(gòu)并風(fēng)險(xiǎn) 2. 資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)– 因大股東出資不到位、公司資產(chǎn)不實(shí)，大股東長(zhǎng)期占用上市公司資金、資產(chǎn)而侵害公司利益，上市公司為大股東抵押擔(dān)保等原因，對(duì)公司資產(chǎn)安全形成隱患。4. 行為風(fēng)險(xiǎn)– 因公司董事不履行誠(chéng)信義務(wù)，不履行承諾事項(xiàng)，不及時(shí)、真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地披露信息，因虛假披露、誤導(dǎo)性陳述和重大遺漏導(dǎo)致投資者利益損失，由道德風(fēng)險(xiǎn)引發(fā)造成社會(huì)不安定因素。2. 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)– 因經(jīng)濟(jì)、金融形勢(shì)及相關(guān)行業(yè)對(duì)市場(chǎng)造成的波動(dòng)，市場(chǎng)變化及產(chǎn)品的可替代性對(duì)公司經(jīng)營(yíng)損益造成的影響。4. 政策風(fēng)險(xiǎn)– 因相關(guān)政策的規(guī)定和調(diào)整對(duì)公司造成的限制和影響。 企業(yè)外部風(fēng)險(xiǎn)20風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)模式估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重程度嚴(yán)重程度如何采取如何采取行動(dòng)行動(dòng)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性發(fā)生可能性21重要性可能性1234風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)模式22信譽(yù)利率合同違約流動(dòng)性 /現(xiàn)金流金融工具貨幣環(huán)境雇用 /保留合法 (合規(guī) )性預(yù)算與計(jì)劃 健康與安全經(jīng)濟(jì)影響未來(lái)的監(jiān)管措施效率 /生產(chǎn)率能力業(yè)務(wù)中斷 資源可得性 競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手行為可能性 重要性行政干預(yù)23高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè) 中風(fēng)險(xiǎn)行業(yè) 低風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)? 醫(yī)藥和化學(xué)制品制造商? 銀行、金融機(jī)構(gòu)? 航空、鐵路、公交和地鐵系統(tǒng)? 賓館、飯店旅游公司? 核電廠(chǎng)? 食品制造和分銷(xiāo)企業(yè)? 夜總會(huì)、娛樂(lè)休閑場(chǎng)所? 軟飲料和果汁生產(chǎn)商? 建筑、房地產(chǎn)公司? 煤氣站? 公共設(shè)施及私人設(shè)施、機(jī)場(chǎng)? 水泥供應(yīng)商和結(jié)構(gòu)工程公司? 大學(xué)、醫(yī)院、非贏利性機(jī)構(gòu)、教堂、博物館? 零售連鎖店? 生物技術(shù)公司? 石油生產(chǎn)商和分銷(xiāo)商? 電信公司? 家庭用品制造商? 包裝公司? 網(wǎng)絡(luò)中心組織? 計(jì)算機(jī)制造商餓分銷(xiāo)商? 發(fā)動(dòng)機(jī)和重金屬制造商? 電梯制造商? 醫(yī)藥、衛(wèi)生所? 超市和購(gòu)物中心? 煙酒公司? 健康俱樂(lè)部、日常護(hù)理中心? 保險(xiǎn)代理