【正文】 但由于未來的報酬尚未實(shí)現(xiàn)，會有較大的不確定性成分，所以，風(fēng)險必然會伴隨著投資報酬而存在。房地產(chǎn)因?yàn)橥顿Y預(yù)期績效比較高、一般具有較強(qiáng)的升值傾向等多項(xiàng)優(yōu)點(diǎn)，成為重要的、受人青睞的投資工具。具有到期還本付息，收入穩(wěn)定的特點(diǎn)，深受保守型的投資者和青年人的歡迎。家庭購買投資基金不僅風(fēng)險小，省時省事，是缺少時間和具有專業(yè)知識的家庭投資者最佳的投資工具。③股票是股份有限公司發(fā)行的證明投資者股東身份和權(quán)益并取得股息和紅利的所有權(quán)憑證。 在所有的投資理財工具中，股票（普通股）可以說是回報率是最高的投資理財工具之一，但風(fēng)險比較大。遺產(chǎn)規(guī)劃的主要目標(biāo)就是高效率地管理遺產(chǎn)，并將遺產(chǎn)順利轉(zhuǎn)移到受益人的手中。由個人的退休生活設(shè)計(jì)引導(dǎo)出退休后需要花多少錢，由個人的工作生涯設(shè)計(jì)可估算出可領(lǐng)多少退休金，退休后需要花費(fèi)的資金和可領(lǐng)資金之間的差距，就是個人應(yīng)自籌的退休資金。投資規(guī)劃要充分了解理財主體、風(fēng)險偏好與投資回報率等基礎(chǔ)上，把資金分配在不同的實(shí)物資產(chǎn)或金融工具上，以及同類實(shí)物資產(chǎn)或金融工具上，以實(shí)現(xiàn)在特定收益水平上盡量降低風(fēng)險。隨著保險市場的競爭加劇，保險產(chǎn)品除了具有基本的轉(zhuǎn)移風(fēng)險，損失補(bǔ)償?shù)墓δ芡?，還有一定的合理避稅、投資、融資的作用。人的一生可能會面臨一些二導(dǎo)致的風(fēng)險。其次，要分析家庭當(dāng)前和未來預(yù)期的收入情況，確定子女教育規(guī)劃資金的主要來源。人生需要消費(fèi)，消費(fèi)需要規(guī)劃，小到吃飯、穿衣住行，大到購房，買車等一切與消費(fèi)有關(guān)的事件都可以歸入消費(fèi)規(guī)劃的范圍；說的專業(yè)一些，消費(fèi)規(guī)劃就是對個人、家庭的消費(fèi)資源進(jìn)行合理的、科學(xué)的、系統(tǒng)的管理，是個人、家庭在整個生活過程中保持消費(fèi)資源的收支平衡，最終達(dá)到終生的財務(wù)安全、自主、自由的過程。從而提高家庭的儲蓄額。（二）家庭投資理財規(guī)劃的內(nèi)容 現(xiàn)金和儲蓄規(guī)劃就是為了滿足家庭正常生活、消費(fèi)需求和資產(chǎn)保值而對現(xiàn)金和儲蓄進(jìn)行的管理和規(guī)劃活動。此時主要考慮為退休做準(zhǔn)備，應(yīng)擴(kuò)大投資并追求穩(wěn)健理財，建立退休金，貨幣市場基金等低風(fēng)險產(chǎn)品的投資組合。家庭有穩(wěn)定的收入，最大的開支是醫(yī)保費(fèi)，子女教育及智力開發(fā)費(fèi)，但此時積累了一定的投資經(jīng)驗(yàn)，風(fēng)險承受能力的增強(qiáng)，可考慮建立不同風(fēng)險收益的投資組合。為了提高生活質(zhì)量還需較大的支出，如：購房、購車等。在此階段，風(fēng)險偏好者具有承受一定風(fēng)險的能力，其理財產(chǎn)品中除了儲蓄，還可以有債券、股票等理財產(chǎn)品。因此，理財不僅僅是金融產(chǎn)品的買賣，而是了解個人或家庭的財務(wù)狀況，明確理財目標(biāo)的基礎(chǔ)上，通過合理的規(guī)劃，為家庭實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)保值與增值。（三）家庭投資理財?shù)谋匾裕骸耙簧軌蚍e累多少財富，不是取決于你能夠賺多少錢，而取決于你能夠投資理財，錢找錢勝過人找錢，要懂得錢為你工作，而不是你為錢工作。一、家庭投資理財概述（一）家庭投資理財?shù)母拍罴彝ネ顿Y理財就是確定階段性的生活和投資目標(biāo)，審視自己的資產(chǎn)分配狀況及風(fēng)險承受能力，根據(jù)專家的建議或自己的學(xué)習(xí)，調(diào)整資產(chǎn)配置和投資結(jié)構(gòu)，及時了解資產(chǎn)狀況及相關(guān)信息，通過有效地控制風(fēng)險，實(shí)現(xiàn)家庭資產(chǎn)收益的最大化。現(xiàn)代家庭收入均有了剩余，家庭投資理財是針對居民個人閑置資金的有效投資，以使財富保值增值，能夠抵御規(guī)避投資理財?shù)南嚓P(guān)風(fēng)險?！娟P(guān)鍵詞】投資理財工具理財行為投資收益投資風(fēng)險 隨著經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展，人民生活素質(zhì)的日益提高，家庭收入的不斷增加，投資理財便已成為人們最搞笑的問題。家庭投資理財?shù)倪x擇、組合、調(diào)整理財行為都可以定義為一個家庭對理財所產(chǎn)生的需求偏好和投資傾向。股票，債券、基金、儲蓄、外匯、保險等這些投資與理財工具日益擴(kuò)大。四）安全謹(jǐn)慎原則下創(chuàng)新觀念 正如西方經(jīng)濟(jì)學(xué)家所說的那樣，市場是一只無形的手。而在保險品種的選擇上，可以主要以醫(yī)療 和人壽為主，而且最好避免選擇分紅型或儲蓄型的那種，因?yàn)樗鼈兊馁r付比例都不高，而是應(yīng) 該選擇那種每個月固定支出一部分資金收益較大的那種保單來全面保障我們的生活。在這一點(diǎn)上，國泰人壽要比太平和友邦等保險公司做得更到位。而建立健全人身保障制度，不僅能夠?yàn)槲覀冑r付大部分 損失，而且為今后的生活創(chuàng)造了一個良好的環(huán)境。當(dāng)然我們并不是反對進(jìn)行理財工具的轉(zhuǎn)換，但在發(fā)現(xiàn)新的投資機(jī)會時我們先要分析其成本和收 益，更強(qiáng)調(diào)長期收益，以達(dá)到我們的最終目標(biāo)。而轉(zhuǎn)換成本是指由于一系列因素導(dǎo)致的理財工具轉(zhuǎn)換前后存在一個時間差，在這個時 間差內(nèi)理財工具是不會給我們帶來什么收益。還有就是機(jī)會成本和轉(zhuǎn)換成本，機(jī)會成本是指選擇新的理 財工具時所要放棄原先理財工具所能帶來的收益作為代價。 投資理財是一個長期的過程，而我們選擇理財工具時也應(yīng)該更加關(guān)注其長期收益狀況。當(dāng) 然國債或有政府擔(dān)保的公司債券自然不能夠放過，但應(yīng)保證其收益在 5%以上，因?yàn)樗某钟衅?限一般都較長，我們需要避免在持有期間利率調(diào)整帶來的風(fēng)險。那我們應(yīng)該 如何進(jìn)行多元化投資呢？各理財工具的投資比例應(yīng)該是多少呢？其實(shí)這并非存在一個確定的數(shù) 值，須根據(jù)具體的經(jīng)濟(jì)形式來確定。就拿投資股市來講，有的投資者簡單的 認(rèn)為分散投資就是將理財資金投資于“不同”的股票，其實(shí)“不同”準(zhǔn)確地應(yīng)該說是不同類的 股票，而不是同類股票的不同只股票?？梢姡瑘?jiān)持投 入往往是理財成功最主要的因素。其實(shí)理財資金的主要來源組成是我們每月的投入，利息只是 占了很小一部分，所以如果我們不能堅(jiān)持我們的理財計(jì)劃，沒有堅(jiān)持每月按計(jì)劃進(jìn)行投入，也 就談不上實(shí)現(xiàn)我們的理財目標(biāo)。注意這里所說的收入 并非僅僅是工資收入，而是各種來源的所有收入都應(yīng)該提取，并且要堅(jiān)持在可能長達(dá) 30 年的理 財期間內(nèi)都能夠做到。 做任何事情都應(yīng)堅(jiān)持到最后，投資理財也同樣如此。通過本月市值與上月的對比，計(jì)算出收益率并同細(xì)化后的 目標(biāo)進(jìn)行對比，如果發(fā)現(xiàn)賬面資金有嚴(yán)重縮水的趨勢，或者收益未能達(dá)到我們分解后的預(yù)期目 標(biāo)，我們就要分析其縮水原因，并迅速判斷是繼續(xù)持有還是果斷賣出。各個賬戶中的資金原則 上應(yīng)保持持續(xù)增長的趨勢，一方面從每月收入中會提取一部分作為新的資金注入，另一方面為 原先資金投資所取得的收益。為了避免 風(fēng)險，最好就是將理財資金分別運(yùn)用于不同的理財工具，這就涉及到賬戶管理的問題。因?yàn)樵诓煌路荩杖牒椭赋霾⒎且恢北３志?，比?年底會有年終獎，收入會大幅度增加，而年初因?yàn)檫^年原因會有較大的支出，這些異常的收支 變動在進(jìn)行分析時我們應(yīng)該將其考慮在內(nèi)。除了做這些統(tǒng)計(jì)工作之外，我們還應(yīng)當(dāng)經(jīng)常對這些數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，一般 一個季度一次為宜。收 入可以分成工作收入（工資 獎金 補(bǔ)助 福利），投資收入（利息 分紅 租金）和其他收入（中 獎 禮金），而支出則分為日常支出（可再細(xì)分為用 食 住 行 醫(yī)），投資支出和其他支出。（二）時時管理和監(jiān)控理財賬戶 理財首先也是最好的方法莫過于勤于記賬，記賬可以統(tǒng)計(jì)個人收入支出情況，進(jìn)而能夠分析出 理財人的經(jīng)濟(jì)狀況和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)。到中年階段，收入較高 而花費(fèi)又相對穩(wěn)定，可為養(yǎng)老計(jì)劃多多籌備。而且 由于人是有生命周期的，在不同的生命周期不僅目標(biāo)不同，收入和消費(fèi)也會有很大的差異。因?yàn)橐獙?shí)現(xiàn)一個理財目標(biāo)不是一天兩天，而是需要很長的時間，有的目標(biāo)可能長達(dá)三十年，因此我們必須要將理財目標(biāo) 像切蛋糕一樣分成一小塊一小塊，即在大目標(biāo)的基礎(chǔ)上按時間順序制定小目標(biāo)?？傊?，我們制訂 理財目標(biāo)時必須考慮自身財務(wù)狀況，保留合適的必須的，剔除盲目的空想的，這樣才能夠幫助 我們真正實(shí)現(xiàn)夢想。一種方法 是全盤否定，重新制訂目標(biāo)，雖然這種方法比較徹底，但花費(fèi)時間和精力較大，除非是理財計(jì) 劃實(shí)在太離譜，一般不推薦應(yīng)用。細(xì)化的程度最好精確到每月需投入多少資金，每年能獲得多 少收益，這樣我們就可以將目標(biāo)與現(xiàn)實(shí)的經(jīng)濟(jì)狀況進(jìn)行對比。只有將這些目標(biāo)合起來考慮，才能不留遺憾，面面俱到，我們才能夠合理支配我們的理財資金，將其分散用于不同的理財賬 戶中，才能夠更好地保證我們現(xiàn)在和將來都能生活地更舒適更美好。如果歸納一下的話，一生的一般目標(biāo)主要包括結(jié)婚計(jì)劃，購房買車計(jì)劃，養(yǎng)家計(jì)劃，育兒計(jì)劃，子女教育規(guī)劃和養(yǎng)老退休計(jì)劃。這不僅是一個非常好的家庭交流融 洽的機(jī)會，也是對理財目標(biāo)很好的整理和匯總。在 CPI 不斷上升的當(dāng)下，購 買的基金可以是一些符合“十二五規(guī)劃”主題的基金，如關(guān)于產(chǎn)業(yè)升級的或者其他明確抑制通 貨膨脹的建設(shè)基金，這些基金相對來說更加安全（一）制定全面恰當(dāng)?shù)睦碡斈繕?biāo) 我們在制訂理財計(jì)劃，確定理財目標(biāo)時為了能夠周密細(xì)致，最好采取“頭腦風(fēng)暴法”或“德爾 菲”法。適當(dāng)配置“股票及混合型”基金 據(jù)清遠(yuǎn)某投資公司理財師張先生介紹，在高 CPI 下，適當(dāng)配置“股票及混合型”基金，不但可以規(guī)避震蕩行情下股票市場的大起大落，而且還能在持續(xù)通脹下實(shí)現(xiàn)保值。另外，黃金、白銀等貴金屬近來 價格也節(jié)節(jié)攀升，有能力者可以將一部分資金投向貴金屬。張先生介紹，市民要根據(jù)自己的資金流情況、