【正文】 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? 各預(yù)算期的采購數(shù)量計算公式為 ? 預(yù)計采購量 =預(yù)計生產(chǎn)耗用量 +預(yù)計原材料期末存貨量 ? 預(yù)計原材料期初存貨量 (411) ? 數(shù)據(jù)如 表 49所示。原材料生產(chǎn)耗用量取決于預(yù)計生產(chǎn)量及單位產(chǎn)品材料消耗量，預(yù)計生產(chǎn)量即是生產(chǎn)預(yù)算中的預(yù)計生產(chǎn)量，單位產(chǎn)品材料消耗量可以采用單位產(chǎn)品的定額消耗量。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (三 )直接材料預(yù)算 ? 直接材料預(yù)算是以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)，對預(yù)算期內(nèi)原材料的采購數(shù)量、采購單價及預(yù)計采購成本所做的預(yù)算。編制生產(chǎn)預(yù)算時，需要對存貨數(shù)量進(jìn)行合理的估計，既避免存貨過多，造成資金的浪費(fèi)，又要避免存貨儲存不足，影響未來銷售。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (二 )生產(chǎn)預(yù)算 ? 生產(chǎn)預(yù)算是關(guān)于預(yù)算期內(nèi)生產(chǎn)數(shù)量的預(yù)算。 ? 預(yù)計銷售額計算公式為 ? 預(yù)計銷售額 =預(yù)計銷售量 預(yù)計銷售單價 (49) 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? 銷售預(yù)算的數(shù)據(jù)如 表 46所示。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (一 )銷售預(yù)算 ? 銷售預(yù)算是在銷售預(yù)測的基礎(chǔ)上，根據(jù)企業(yè)目標(biāo)利潤規(guī)劃，結(jié)合其他方面因素，對預(yù)算期內(nèi)的預(yù)計銷售量、銷售單價和銷售收入所做的預(yù)算。. 2022年年末的現(xiàn)金余額為 1 500元，準(zhǔn)備于 2022年每季度發(fā)放股息 1 000元 。2022年年底應(yīng)付未付的材料采購款為 6 000元 。② 根據(jù)以往的經(jīng)驗，每季度末的材料存貨量應(yīng)該相當(dāng)于下季度生產(chǎn)用量的 30% , 2022年年底的材料存貨量為 800 kg，預(yù)計 2022年第一季度生產(chǎn)用量為 3 000 kg。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (7)其他有關(guān)資料 :① 參照以往歷史資料，估計以后每季度的銷售中有 80%能于當(dāng)季度收到現(xiàn)金，其余 20%要到下季度才能收到現(xiàn)金 。⑤ 變動銷售及管理費(fèi)用的標(biāo)準(zhǔn)價格為 :銷售傭金 2元 /件，交貨運(yùn)輸費(fèi) 1元 /件 。③ 間接材料、間接人工、維修費(fèi)和水電費(fèi)的標(biāo)準(zhǔn)耗費(fèi)分別為 5元 /件、 3元 /件、 5元 /件和 4元 /件 。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (6)各項標(biāo)準(zhǔn)耗用量和標(biāo)準(zhǔn)價格 :① 直接材料標(biāo)準(zhǔn)單耗為 6 kg，材料每千克 5元 。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (4)企業(yè)在四個季度預(yù)計分別購置 3 000元、 2 000元、 10 000元和 6 000元的設(shè)備。 ? (2)2022年的資產(chǎn)負(fù)債表如 表 45所示。 ? (1)預(yù)計預(yù)算年度的銷售數(shù)量和銷售價格 :預(yù)計生產(chǎn)的產(chǎn)品在預(yù)算年度 2022年的 4個季度的銷售量分別為 500件、 400件、 700件和 400件，全年共計 2 000件。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? 【 例 4 6】 資料 :設(shè)黃山公司 2022年度只生產(chǎn)一種產(chǎn)品，生產(chǎn)該種產(chǎn)品只耗用一種直接材料。只有將全面預(yù)算中的具體預(yù)算編制聯(lián)系起來學(xué)習(xí)，才能做到條理清晰、前后銜接，才能提高解決實際問題的能力。 ? (7)批準(zhǔn)后的預(yù)算下達(dá)給各部門執(zhí)行。 ? (5)提交公司總經(jīng)理審查總預(yù)算，通過或駁回修改總預(yù)算。 ? (3)各部門匯總部門預(yù)算，并初步協(xié)調(diào)本部門預(yù)算，編出銷售、生產(chǎn)、財務(wù)等業(yè)務(wù)預(yù)算。 ? (1)最高領(lǐng)導(dǎo)機(jī)構(gòu)根據(jù)長期規(guī)劃，提出企業(yè)一定時期的總目標(biāo)，并下達(dá)規(guī)劃指標(biāo)。企業(yè)的預(yù)算體系如 圖 41所示。主要包括現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計利潤表和預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (3)報表預(yù)算。與資源的開發(fā)利用及產(chǎn)品的研制改造有關(guān)的生產(chǎn)經(jīng)營決策預(yù)算等。專門決策預(yù)算主要包括 :根據(jù)長期投資決策所編制的，與購置、更新、改造和擴(kuò)建固定資產(chǎn)決策有關(guān)的資本支出預(yù)算 。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (2)專門決策預(yù)算。業(yè)務(wù)預(yù)算主要包括 :銷售預(yù)算、生產(chǎn)預(yù)算、直接材料預(yù)算、直接人工預(yù)算、制造費(fèi)用預(yù)算、產(chǎn)成品存貨預(yù)算、銷售及管理費(fèi)用預(yù)算等。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (1)業(yè)務(wù)預(yù)算。與此相比，全面預(yù)算作為根據(jù)本期具體情況編制的計劃，就成為考核評價各部門工作業(yè)績的可行標(biāo)準(zhǔn)。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (4)控制財務(wù)活動。預(yù)算作為以貨幣金額和數(shù)量單位表現(xiàn)的企業(yè)近期經(jīng)濟(jì)活動的規(guī)劃，其中規(guī)定的各項具體內(nèi)容和要求是控制生產(chǎn)經(jīng)營活動的依據(jù)。預(yù)算由于運(yùn)用貨幣量度而具有高度的綜合能力，因而通過全面預(yù)算的編制，可以協(xié)調(diào)各部門的計劃，以避免互相沖突。在分權(quán)管理經(jīng)營體制下，企業(yè)的銷售、生產(chǎn)、財務(wù)等部門各自編制的最佳計劃，對于別的部門而言不一定行得通。 下一頁 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? (2)合理配置財務(wù)資源，協(xié)調(diào)各部門的工作。需要通過預(yù)算分門別類而又有層次的表達(dá)企業(yè)的各種目標(biāo)。企業(yè)的目標(biāo)是多重的，不能用唯一的數(shù)量指標(biāo)來表達(dá)。其作用主要表現(xiàn)在以下幾個方面。 返回 上一頁 第三節(jié) 財務(wù)預(yù)算 ? 一、財務(wù)預(yù)算概述 ? (一 )財務(wù)預(yù)算的含義與作用 ? 財務(wù)預(yù)算是一系列專門反映企業(yè)未來一定預(yù)算期內(nèi)預(yù)計財務(wù)狀況和經(jīng)營成果，以及現(xiàn)金收支等價值指標(biāo)的各種預(yù)算的總稱，具體包括現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計利潤表、預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表和預(yù)計現(xiàn)金流量表等內(nèi)容。 ) (211. 77247。 ? (1)利用 2022年的期初數(shù)計算為 ? 可持續(xù)增長率 =(211. 77/1 411. 80) (1 411. 80/1 764. 75) ? (105. 89/211. 77) (1 764. 75/600)=17. 64 % 下一頁 返回 上一頁 第二節(jié) 增長率與資金需求 ? (2)利用 2022年的期末數(shù)計算為 ? 可持續(xù)增長率 =(105. 89/211. 77) ( 211. 77/705. 89) 247。 (1收益留存率 銷售凈利率 權(quán)益乘數(shù) 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 ) ? =(收益留存率 權(quán)益凈利率 ) 247。 期初股東權(quán)益 ? 可持續(xù)增長率 =銷售凈利率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 收益留存率 ? 期初權(quán)益期末總資產(chǎn)乘數(shù) (47) 下一頁 返回 上一頁 第二節(jié) 增長率與資金需求 ? ? 可持續(xù)增長率也可以根據(jù)期末數(shù)和本期發(fā)生數(shù)計算，而不使用初期數(shù)計算。 下一頁 返回 上一頁 第二節(jié) 增長率與資金需求 ? (二 )可持續(xù)增長率的計算公式 ? ? 限制銷售增長率的是資產(chǎn)，限制資產(chǎn)增長的是資金，在平衡增長的假設(shè)前提下，限制可持續(xù)增長率的是股權(quán)益增長率 ? 可持續(xù)增長率 =股東權(quán)益增長率 =股東權(quán)益本期增長額 247。 ? (4)公司的銷售凈利率將維持當(dāng)前水平，并且可以涵蓋負(fù)債的利息。 ? (2)公司目前的股利支付率是一個目標(biāo)股利支付率，并且打算繼續(xù)維持下去。從長期來看，企業(yè)的增長必然受到可持續(xù)增長率的制約。問題在于超過可持續(xù)增長率之上的增長所導(dǎo)致的資金缺口問題。這種增長率就是可持續(xù)增長率。