167第七章滯后變量模型-文庫吧資料
2024-10-07 18:59本頁面
【正文】 tett XY ??? ??? 10得 (*) 將（ *）式滯后一期并乘以 (1r),得 11101 )1()1()1()1( ??? ??????? tett rXrrYr ??? (***) 以 (**)減去（ ***）， tttt vYrrXrY ????? ? 110 )1(??1)1( ???? ttt rv ??其中 可見 自適應預期模型 轉化為 自回歸模型 。 該式的經(jīng)濟含義為： “ 經(jīng)濟行為者將根據(jù)過去的經(jīng)驗修改他們的預期 ” ， 即本期預期值的形成是一個逐步調(diào)整過程， 本期預期值的增量是本期實際值與前一期預期值之差的一部分 ，其比例為 r 。 例如 ，家庭本期消費水平，取決于本期收入的預期值； 市場上某種商品供求量，決定于本期該商品價格的預期值。 自回歸模型的構造 自回歸模型 是指解釋變量中僅含有解釋變量當期值和被解釋變量的若干滯后值。 ?事實上， 許多滯后變量模型都可以轉化為自回歸模型， 自回歸模型是經(jīng)濟生活中更常見的模型。 001()1ii? ? ? ????? ??三、自回歸模型 ?對于 一個 無限分布滯后模型 ， 主要是通過適當?shù)哪Ｐ妥儞Q ， 使其轉化為只需估計有限個參數(shù)的自回歸模型 。 （ 3）長期分布滯后乘數(shù)為： 但科伊克變換也同時產(chǎn)生了兩個新問題： （ 1）模型存在隨機項和 vt的一階自相關性； （ 2）滯后被解釋變量 Yt1與隨機項 vt不獨立； （ 3）使原模型的經(jīng)濟含義變得模糊不清 。 對于無限分布滯后模型： 科伊克變換的具體做法 : 將科伊克假定 ?i=?0?i代入無限分布滯后模型，得 滯后一期，得 (*) 將（ *）減去（ **）得科 伊克變換模型： (**) 101 )1( ?? ?????? ttttt XYY ???????整理得科伊克模型的一般形式： tttt vcYbXaY ???? ? 1其中： ?? )1( ??a ， 0??b ， ??c ， 1??? tttv ??? ttttt uXXXY ?????? ?? ?220200 ??????兩邊同乘以 ?： 132020201 ????? ?????? ttttt uXXXY ???????1330220201 ????? ?????? ttttt uXXXY ?????????? ?只需估計出 a,b,c,就可得到 這是一個一階自回歸模型 0??、 ?和 簡化了估計過程。 要使模型估計能夠順利進行 ， 必須施加一些約束或假定條件 ， 將模型的結構作某種轉化 。 ? 修正的可決系數(shù) ? 施瓦茲準則（ Schwarz Criterion） 2Rl n ( ) l n ( )R S S kS C nnn?? SC比 更加“嚴厲地處罰”在模型中額外添加不重要的解釋變量 2R? ? ? ?? ? ? ?122()Tst s ttX X Y YrsX X Y Y??????????? （ 3） 科伊克（ Koyck）方法 科伊克方法是其 1954年提出的將無限分布滯后模型轉換為自回歸模型，然后進行估計 。 如果主觀判斷不易確定時 ， 可以先初步確定一個 次多項式： ?????? ZZz ???? ?10ttttt uWWWY ?????? ?????? ?1100估計模型 如果 的 檢驗不顯著，則降低多項式次數(shù)，反之，則增加多項式次數(shù)，但值得注意的是，值不能取得過大 ，否則，不能有效地減少模型中的解釋變量個數(shù)，還可能會出現(xiàn)多重共線性 。 需注意的是： 多項式次數(shù)的確定 多項式次數(shù)可以依據(jù)經(jīng)濟理論和實際經(jīng)驗加以確定 。 在實際估計中，阿爾蒙多項式的階數(shù) γ一般取 2或 3，不超過 4，否則達不到減少變量個數(shù)的目的。如果知道了 項，則很容易求得 項。阿爾蒙變換要求先驗地確定適當階數(shù) γ，例如取 γ =2，得 ??????? ZZZZ ????? ?22102210 ZZZ ???? ???（ *） 特別地，當 γ =1 時，在以滯后期 z為橫軸、滯后系數(shù)取值為縱軸的坐標系中 , 滯后項系數(shù)是關于相應滯后期的一條直線。 主要步驟為： 第一步，對參數(shù) 項 作阿爾蒙變換 對于分布滯后模型 titisit XY ??? ??? ???0i?阿爾蒙 于 1965年提出的估計滯后變量參數(shù)的方法。 通常的做法 是： 多選幾組權數(shù)，分別估計出幾個模型，然后根據(jù)常用的統(tǒng)計檢驗（Ｒ方檢驗，Ｆ檢驗， t檢驗，Ｄ Ｗ檢驗），從中選擇最佳估計式。 2R 經(jīng)驗權數(shù)法 的 優(yōu)點 是：簡單易行，既不損失自由度，又避免了多重共線性干擾，同時其參數(shù)估計具有一致性， 缺點 是： 研究者不僅指定了滯后變量的一般形式 (遞減、矩形、倒 V形 )，而且還指定了權數(shù)的實際數(shù)值 (W)。 如滯后期為 4， 權數(shù)可取為 1/6， 1/4， 1/2， 1/3， 1/5 則新變量為 ? 倒 V型 43213 5131214161???? ????? tttttt XXXXXW參數(shù)估計： 對一個分布滯后模型 ： tttttt XXXXY ?????? ?????? ??? 33221100給定 遞減 權數(shù)： 1/2， 1/4， 1/6， 1/8 令 3211 81614121??? ???? ttttt XXXXW原模型變?yōu)椋? ttt WY ??? ??? 110該模型可用 OLS法估計。 如滯后期為 3， 指定相等權數(shù)都為 1/4， 則新的線性組合變量為： ? 矩型 ： 3212 41414141??? ???? ttttt XXXXW 權數(shù)先遞增后
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