【正文】 果發(fā)行債券，債券面值 1000 元、期限 5 年、票面利率為 6％，每年付息一次，發(fā)行價(jià)格為 1200 元，發(fā)行費(fèi)率為 5％。有關(guān)籌資方案的資料如下： 資料一：普通股目前的股價(jià)為 20 元 /股，籌資費(fèi)率為 4％，股利固定增長(zhǎng)率為 2％，第一年預(yù)期股利為 3元 /股。（ ） 四、計(jì)算題 2021—— 2021 年銷(xiāo)售收入與資產(chǎn)情況如下（單位：萬(wàn)元）： 要求： （ 1）要求采用高低點(diǎn)法分項(xiàng)建立資金預(yù)測(cè)模型； （ 2）預(yù)測(cè)當(dāng) 2021 年銷(xiāo)售收入為 1000 萬(wàn)元時(shí)企業(yè) 的資金需要總量； （ 3）預(yù)測(cè)若 2021 年銷(xiāo)售收入為 1200 萬(wàn)元 ,銷(xiāo)售凈利率為 10%,股利支付率為60%,2021 年需要增加的資金 ,2021 年對(duì)外籌資數(shù)額。（ ） 《公司法》規(guī)定，公司全體股東或者發(fā)起人的貨幣出資金額不得低于公司注冊(cè)資本的 30%?？梢暂^ 高程度的使用財(cái)務(wù)杠桿。（ ） ，單位邊際貢獻(xiàn)不變時(shí)，除非固定性經(jīng)營(yíng)成本為零或業(yè)務(wù)量無(wú)窮大，否則息稅前利潤(rùn)的變動(dòng)率大于產(chǎn)銷(xiāo)變動(dòng)率。（ ） ，通貨膨脹持續(xù)居高不下，此時(shí)籌資企業(yè)的資本成本比較高。（ ） ，但籌資風(fēng)險(xiǎn)大。（ ） 25 ，公司全體發(fā)起人的首次出資額不得低于注冊(cè)資本的 20%，其余部分必須由發(fā)起人自公司成立之日起兩年內(nèi)繳足。（ ） ，是指既具有某些股權(quán)性資金的特征又具有某些債權(quán)性資金的特征的資金形式。 （ ） ，低點(diǎn)數(shù)據(jù)是指資金占用量的最小點(diǎn)。 （ ）。 （ ）。 24 （ ）。 （ ）。 行范圍廣 C .發(fā)行成本高 （ ）。 ，發(fā)行公司債券籌資的優(yōu)點(diǎn)為（ ）。 、分立決策持有異議而要求公司收購(gòu)其股份 ，以下非貨幣 資產(chǎn)中不能作為出資方式的有（ ）。 結(jié)構(gòu) 二、多項(xiàng)選擇題 （ ）等方式取得的資本。 80％，則下列關(guān)于企業(yè)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的敘述正確的是（ ）。 % % % 22 % ，邊際資本成本計(jì)算采用的價(jià)值權(quán)數(shù)是（ ）。 （ ）。 、銀 行借款、經(jīng)營(yíng)租賃 、經(jīng)營(yíng)租賃、融資租賃 、銀行借款、商業(yè)信用 、銀行借款、融資租賃 ，錯(cuò)誤的是（ ）。 21 ，不能作為貸款擔(dān)保的質(zhì)押品（ ）。 《首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法》的規(guī)定，甲公司（ ）方面不符合實(shí)施 IPO 的條件。 ，以下不能被投資者用于出資的是（ ）。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的編制方法與程序 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004667】 四、計(jì)算題 1. 【正確答案】： A=150+5000650=4500（萬(wàn)元） B=650450=200（萬(wàn)元 ） C=200+52005350=50（萬(wàn)元） D=50+100=150（萬(wàn)元） E=6000650150=5200（萬(wàn)元） F=650+900=250（萬(wàn)元） G=250+45004000=750（萬(wàn)元） H=750200=550（萬(wàn)元） 【該題針對(duì) “ 預(yù)算編制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004668】 2. 【正確答案】：（ 1） 銷(xiāo)售預(yù)算 單位：元 季度 1 2 3 4 全年 銷(xiāo)售數(shù)量 1000 1500 2021 1800 6300 預(yù)計(jì)單位售價(jià)（元 /件） 100 100 100 100 100 銷(xiāo)售收入 100000 150000 202100 180000 630000 19 預(yù)計(jì)現(xiàn)金流入 單位：元 上年末應(yīng)收賬款 62021 62021 第一季度 10000060%=60000 10000040%=40000 100000 第二季度 15000060%=90000 15000040%=60000 150000 第三季度 20210060%=120210 20210040%=80000 202100 第四季度 18000060%=108000 108000 經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金收入合計(jì) 122021 130000 180000 188000 620210 （ 2） 2021 年末應(yīng)收賬款 =第四季度銷(xiāo)售收入 （ 1本期收現(xiàn)率） =180000 （ 160%） =72021（元） 【該題針對(duì) “ 預(yù)算編制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004669】 五、綜合題 1. 【正確答案】：（ 1） 6 月份的預(yù)計(jì)生產(chǎn)量 =6月份的預(yù)計(jì)銷(xiāo)售量 +預(yù)計(jì) 6月末的產(chǎn)成品存貨量 6月初的產(chǎn)成品存貨量 =15000+2021010% 1200 =15800（件） （ 2） 6 月份材料需用量 =158005 =79000（千克） 材料采購(gòu)量 =79000+15002021 =78500（千克） （ 3） 6 月份的采購(gòu)金額 =78500=183690 （元） （ 4）根據(jù) “ 當(dāng)月購(gòu)貨款在當(dāng)月支付 70%，下月支付 30%” 可知， 5月末的應(yīng)付賬款 30000 元全部在 6月份付現(xiàn)，所以 6月份采購(gòu)現(xiàn)金支出=18369070%+30000=158583 （元）。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算編制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004666】 7. 【正確答案】：錯(cuò) 【答案解析】：連續(xù)預(yù)算即滾動(dòng)預(yù)算，在編制預(yù)算時(shí)將預(yù)算期與會(huì)計(jì)期間相脫離。這種預(yù)算是在生產(chǎn)預(yù)算、直接材料消耗及采購(gòu)預(yù)算、直接人工預(yù)算和制造費(fèi)用預(yù)算的基礎(chǔ)上編制的，通常反映各產(chǎn)品單位生產(chǎn)成本，有時(shí)還要反映年初年末存貨水平。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的概念與作用 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004663】 4. 【正確答案】：錯(cuò) 【答案解析】：各部門(mén)編制 出對(duì)自己來(lái)說(shuō)是最好的計(jì)劃，而該計(jì)劃在其他部門(mén)不一定能行的通。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的分類(lèi)與預(yù)算體系 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004661】 2. 【正確答案】：錯(cuò) 【答案解析】：固定預(yù)算方法一般適用于固定費(fèi)用或者數(shù)額比較穩(wěn)定的預(yù)算項(xiàng)目。 【 該題針對(duì) “ 預(yù)算編制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004659】 8. 【正確答案】： ABD 【答案解析】：企業(yè)進(jìn)行決策時(shí)，一般應(yīng)當(dāng)遵循以下要求：（ 1）預(yù)算調(diào)整事項(xiàng)不能偏離企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略；（ 2）預(yù)算調(diào)整方案應(yīng)當(dāng)在經(jīng)濟(jì)上能夠?qū)崿F(xiàn)最優(yōu)化；（ 3）預(yù)算調(diào)整重點(diǎn)應(yīng)當(dāng)放在預(yù)算執(zhí)行中出現(xiàn)的重要的、非正常的、不符合常規(guī)的關(guān)鍵性差異方面。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算編制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004657】 6. 17 【正 確答案】： ABD 【答案解析】：現(xiàn)金預(yù)算中如果出現(xiàn)了正值的現(xiàn)金余缺額，且超過(guò)額定的期末現(xiàn)金余額，說(shuō)明企業(yè)有現(xiàn)金的剩余，應(yīng)當(dāng)采取一定的措施降低現(xiàn)金持有量，選項(xiàng) A、B、 D 均可以減少企業(yè)的現(xiàn)金余額，而選項(xiàng) C會(huì)增加企業(yè)的現(xiàn)金余額，所以不應(yīng)采用選項(xiàng) C的措施。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算工作的組織 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004655】 4. 【正確答案】： ABCD 【答案解析】：編制彈性預(yù)算所依據(jù)的業(yè)務(wù)量可能是產(chǎn)量、銷(xiāo)售量、直接人工工時(shí)、機(jī)器工時(shí)和材料消耗量等。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的概念與作用 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004653】 2. 【正確答案】： ACD 【答案解析】：財(cái)務(wù)預(yù)算包括現(xiàn)金預(yù)算和預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表預(yù)算，預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表預(yù)算又分為預(yù)計(jì)利潤(rùn)表預(yù)算和預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表預(yù)算。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的分類(lèi)與預(yù)算體系 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004652】 二、多項(xiàng)選擇題 1. 【正確答案】： ABD 【答案解析】：預(yù)算的作用主要表現(xiàn)在以下三個(gè)方面：預(yù)算通過(guò)引導(dǎo)和控制經(jīng)濟(jì)活動(dòng)、使企業(yè)經(jīng)營(yíng) 達(dá)到預(yù)期目標(biāo)；預(yù)算可以實(shí)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部各個(gè)部門(mén)之間的協(xié)調(diào)；預(yù)算可以作為業(yè)績(jī)考核的標(biāo)準(zhǔn)。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算編制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004650】 7. 【正確答案】： C 16 【答案解析】：生產(chǎn)預(yù)算是在銷(xiāo)售預(yù)算的基礎(chǔ)上編制的，其主要內(nèi)容有銷(xiāo)售量、生產(chǎn)量、期初期末存貨量，它是不含價(jià)值量指標(biāo)的預(yù)算；銷(xiāo)售預(yù)算中既包括實(shí)物量指標(biāo)也 包括價(jià)值量指標(biāo)；現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表只包含價(jià)值量指標(biāo)，而不包含實(shí)物量指標(biāo)。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的編制方法與程序 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004646】 4. 【正確答案】： A 【答案解析】：定期預(yù)算的缺點(diǎn)是缺乏長(zhǎng)遠(yuǎn)打算，導(dǎo)致一些短期行為的出現(xiàn)，所以，選項(xiàng) A正確。 【該題針對(duì) “ 預(yù)算的分類(lèi)與預(yù)算體系 ” 知 識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004642】 2. 【正確答案】： D 【答案解析】：彈性預(yù)算是為彌補(bǔ)固定預(yù)算缺陷而產(chǎn)生的，與固定預(yù)算方法相比，彈性預(yù)算方法具有預(yù)算范圍寬和可比性強(qiáng)的優(yōu)點(diǎn)。所以， D選項(xiàng)正確。期末現(xiàn)金余額不少于 500000 元。 （ 7）預(yù)交所得稅 20210 元。 （ 5）支付流轉(zhuǎn)稅 120210 元。 5 月底的材料庫(kù)存量為 2021 千克，預(yù)計(jì) 6月末的材料庫(kù)存量為 1500 千克。編制預(yù)算時(shí)月底產(chǎn)成品存貨為次月銷(xiāo)售量的 10%。根據(jù)經(jīng)驗(yàn)，商品售出后當(dāng)月可收回貨款的 40%，次月收回 30%，再次月收回 25%，另外 5%為壞賬。 五、綜合題 公司生產(chǎn)和銷(xiāo)售甲產(chǎn)品， 6月份現(xiàn)金收支的預(yù)計(jì)資料如下： 14 （ 1） 6 月 1日的現(xiàn)金余額為 520210 元。假設(shè)每季度銷(xiāo)售收入中，本季度收到現(xiàn)金 60%，另外 40%要到下季度 才能收回，上年末應(yīng)收賬款余額為 62021 元。（ ） 四、計(jì)算題 2021 年的現(xiàn)金預(yù)算簡(jiǎn)表如下（假定企業(yè)沒(méi)有其他現(xiàn)金收支業(yè)務(wù)，也沒(méi)有其他負(fù)債）： 單位：萬(wàn)元 項(xiàng)目 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 期初現(xiàn)金余額 150 本期經(jīng) 營(yíng)性現(xiàn)金收入 5000 5200 E 4500 本期經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金支出 A 5350 6000 4000 現(xiàn)金余缺 650 C （ 650） G 取得短期借款 100 900 歸還借款 450 H 期末現(xiàn)金余額 B D F 200 要求：根據(jù)表中資料填寫(xiě)表中字母表示的部分。 （ ） 13 ，編制預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的正確程序是：先編制預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表，然后再編制預(yù)計(jì)利潤(rùn)表。（ ） 劃，該計(jì)劃對(duì)其他部門(mén)來(lái)說(shuō)，肯定也能行的通。 （ ） 。 ，應(yīng)當(dāng)遵循的要求（ ）。 ，且超過(guò)額定的期末現(xiàn)金余額，單純從財(cái)務(wù)預(yù)算調(diào)劑現(xiàn)金余缺的角度看，該期可以采用的措施有（ ）。 12 （ ）。 （ ）。 。 二、多項(xiàng)選擇題 （ ）。 （ ）。 ，導(dǎo)致短期行為出現(xiàn) ，造成預(yù)算上的浪費(fèi) 11 “ 材料采購(gòu)預(yù)算 ” ，預(yù)計(jì)第四季度期初存量 456 千克，季度生產(chǎn)需用量 2120 千克，預(yù)計(jì)期末存量為 350 千克，材料單價(jià)為 10元，若材料采購(gòu)貨款有 50%在本季度內(nèi)付清，另外 50%在下季度付清，假設(shè)不考慮其他因素，則該企業(yè)預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表年末 “ 應(yīng)付賬款 ” 項(xiàng)目為（ ）元。 （ ）。 【該題針對(duì) “ 財(cái)務(wù)管理環(huán)境 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 第二章 預(yù)算管理 一、單項(xiàng)選擇題 （ ）。 10 【該題針對(duì) “ 財(cái)務(wù)管理體制 ” 知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】 【答疑編號(hào) 10004002】 8. 【正確答案】：錯(cuò) 【答案解析】：相關(guān)者利益最大化體現(xiàn)了合作共贏的價(jià)值理念，有利于實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益的統(tǒng)一。