【正文】 。詳見(jiàn)敏感性分析圖。為此，分別對(duì)項(xiàng)目銷售收入、固定資產(chǎn)投資、經(jīng)營(yíng)成本和建設(shè)期延長(zhǎng)等因素的變化（ 變化率分別為 +10%，+20%，10%，20%）對(duì)財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率、財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（全部投資）和投資回收期等指標(biāo)的影響程度進(jìn)行了分析，從計(jì)算結(jié)果可以看出，營(yíng)業(yè)收入、經(jīng)營(yíng)成本是影響財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率的最敏感因素，其次分別是固定資產(chǎn)投資、建設(shè)期延長(zhǎng)。詳見(jiàn)盈虧平衡圖。詳見(jiàn)資產(chǎn)負(fù)債表。詳見(jiàn)資金來(lái)源運(yùn)用表。 從資金來(lái)源運(yùn)用表中可看出，項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)期第2年開始出現(xiàn)盈余資金。主要還款資金來(lái)源為未分配利潤(rùn)、折舊、攤銷費(fèi)等。 通過(guò)以上指標(biāo)分析，項(xiàng)目有較強(qiáng)盈利能力，能滿足要求，財(cái)務(wù)上是可行的。 ⑶ 投資回收期：。詳見(jiàn)損益表 ⑴　財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率： 財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（全部投資），%，%。所得稅稅率為33%（沒(méi)有考慮優(yōu)惠政策）。 ，其中：。流動(dòng)資金借款利息計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用。 ，按10年攤銷。 （3）工資及福利：項(xiàng)目總定員為100人，平均年工資為15000元/人計(jì)取，福利費(fèi)按工資總額的14%測(cè)算，年工資及福利費(fèi)總額為171萬(wàn)元。年需費(fèi)用為 。 合計(jì)1178萬(wàn)元 根據(jù)國(guó)家規(guī)定本項(xiàng)目營(yíng)業(yè)稅率為零稅率。 渡假旅游收入 70萬(wàn)元。 有償服務(wù)收入 35萬(wàn)元。 伙食費(fèi)收入 200萬(wàn)元。 護(hù)理費(fèi)收入 340萬(wàn)元。 （9）流動(dòng)資金估算 項(xiàng)目流動(dòng)資金采用擴(kuò)大指標(biāo)法進(jìn)行估算，即按正常年經(jīng)營(yíng)成本的 40%計(jì)， 流動(dòng)資金估算總額為248萬(wàn)元 （其中： ，即占流動(dòng)資金總額的30%）。 （8）建設(shè)期利息 建設(shè)期利息為項(xiàng)目投產(chǎn)前支付的固定資產(chǎn)借款利息，為 萬(wàn)元。 （6）利率國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行貸款利率（5年以上）%。 （4）勞動(dòng)定員及工資總額項(xiàng)目合同制勞動(dòng)總定員為100人，其中：管理人員17人，占17%；員工83人，占83%。 （3）實(shí)施進(jìn)度 項(xiàng)目建設(shè)期為2年，第3年開始營(yíng)業(yè)，營(yíng)業(yè)期第4年達(dá)產(chǎn)，因項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)期和收益期較長(zhǎng)，計(jì)算期確定為20年，經(jīng)營(yíng)期為18年。 （1）收入 根據(jù)項(xiàng)目本身特點(diǎn)和參考同類養(yǎng)老院收費(fèi)水平，老人養(yǎng)老康復(fù)床位費(fèi)平均以220元/,護(hù)理費(fèi)以283元/,伙食費(fèi)以170元/,康復(fù)醫(yī)療以188元/。財(cái)務(wù)效益分析以上述方案為主體，對(duì)項(xiàng)目的整體經(jīng)濟(jì)狀況進(jìn)行效益分析。2. 別墅 2600平方米。新疆夕陽(yáng)?？禈?lè)有限公司申請(qǐng)商業(yè)銀行貸款1000萬(wàn)元，%第八章 財(cái)務(wù)效益評(píng)價(jià) 概述項(xiàng)目建筑總面積為25000平方米。，占固定資產(chǎn)投資的40%。安排使用投資為1500萬(wàn)元，占固定資產(chǎn)投資的60%。固定資產(chǎn)投資估算見(jiàn)表7表7序號(hào)工程及費(fèi)用單位工程量分 項(xiàng) 構(gòu) 成合計(jì)(萬(wàn)元)建筑工程費(fèi)設(shè)備購(gòu)置費(fèi)安裝工程費(fèi)其它費(fèi)一直接工程費(fèi)1康樂(lè)園區(qū)平方米160002服務(wù)中心平方米30003辦公、宿舍平方米20004別墅及會(huì)所平方米31005鍋爐房平方米4006水塔座17化糞池立方米100 8自來(lái)水管線米500 9機(jī)井口1 10排水系統(tǒng)米60 11室外供熱管線米150 2 12設(shè)備 13配電室設(shè)備8 14變壓器臺(tái)1 15米50 16圍墻、道路平方米7000 17混凝土地坪平方米6500 18綠化平方米80000 二間接工程費(fèi)1供電貼費(fèi)千伏安400 2規(guī)劃、設(shè)計(jì)費(fèi) 3建設(shè)單位管理費(fèi) 4辦公用品購(gòu)置費(fèi)三預(yù)備費(fèi)合計(jì)比例% 資金分年使用計(jì)劃根據(jù)項(xiàng)目建設(shè)期安排，固定資產(chǎn)投資分2年投入。 估算項(xiàng)目固定資產(chǎn)投資為2500萬(wàn)元。基本預(yù)備費(fèi)按直接工程費(fèi)的6%計(jì)取。床鋪、生活家具、辦公用品購(gòu)置費(fèi)（包括別墅、炊具）估列110萬(wàn)元。規(guī)劃、%計(jì)取。設(shè)備安裝費(fèi)根據(jù)相關(guān)行業(yè)規(guī)定，并結(jié)合實(shí)際發(fā)生比例確定。 組織機(jī)構(gòu)設(shè)置框圖： 總 經(jīng) 理 行政副總經(jīng)理 經(jīng)營(yíng)副總經(jīng)理 總 會(huì) 計(jì) 師 行政辦公室10人人事部2人財(cái)務(wù)部5人企業(yè)發(fā)展部2人2人老年康樂(lè)園50人老年康樂(lè)中心21人老年渡假旅行社6人 第七章 投資估算和資金籌措 投資估算 估算依據(jù)建筑工程根據(jù)項(xiàng)目的建設(shè)內(nèi)容和工程量，按照烏魯木齊市建筑工程單位估算指標(biāo)、綜合定額和參考1998年烏魯木齊市同類建筑單位造價(jià)對(duì)比測(cè)算。員工著重從安置農(nóng)場(chǎng)30歲以上下崗女職工人員進(jìn)行招聘、聘用。勞動(dòng)定員見(jiàn)表 勞動(dòng)定員估算表表6序號(hào)部 門合計(jì)(人)其中工作班次(班/日)管理人員員工合 計(jì)10017831總、副經(jīng)理4 412勞動(dòng)人事部223財(cái)務(wù)部5 3 214企業(yè)發(fā)展部 2 2 15行政辦公室10 1916老年康樂(lè)園50 24837老年康樂(lè)中心21 21938老年旅行社6 153 勞動(dòng)力來(lái)源和培訓(xùn)管理人員和員工全部采取社會(huì)招聘。 勞動(dòng)組織 勞動(dòng)定員根據(jù)合理的分工和協(xié)作、使每一個(gè)員工有足夠工作量的原則及因事?lián)袢硕◢徳O(shè)人原則配備人員。各職能部門在經(jīng)理分工負(fù)責(zé)制下具體執(zhí)行各自承擔(dān)的任務(wù)和工作。管理機(jī)構(gòu)的組織形式采取直線—職能式結(jié)構(gòu)形式。新疆夕陽(yáng)?？禈?lè)有限公司為本項(xiàng)目的業(yè)主，實(shí)行獨(dú)立核算，自主經(jīng)營(yíng)，自負(fù)盈虧，并承擔(dān)項(xiàng)目的資金投放，工程建設(shè)，經(jīng)營(yíng)管理和償還貸款、債務(wù)的責(zé)任。 5．7綠化 本項(xiàng)目室外空地綠化及種植面積80000平方米，停車場(chǎng)、道路6500平方米，建筑占地10300平方米，綠化覆蓋率為52%。園區(qū)內(nèi)綜合布線，實(shí)行計(jì)算機(jī)管理、自動(dòng)呼叫，對(duì)于醫(yī)療開展遠(yuǎn)程會(huì)診。 5．6 通訊 作為高標(biāo)準(zhǔn)的、一流康復(fù)、康樂(lè)園區(qū)，必須有一套完善、使用方便的通信系統(tǒng)。將130～80℃熱水換熱為95～70℃的熱水供給全園區(qū)。表54序號(hào)名 稱單 位數(shù) 量估算指標(biāo)千卡/m2。根據(jù)計(jì)算負(fù)荷，選用一臺(tái) 430KVA變壓器,市場(chǎng)室外低壓線路長(zhǎng)100米。表53序號(hào)名 稱單 位數(shù) 量估算指標(biāo)w/m2計(jì)算負(fù)荷(千伏安)合 計(jì)1照明平方米⑴康樂(lè)園區(qū)、別墅平方米1910010⑵治療、辦公、宿舍平方米5000152給水、鍋爐、換熱、設(shè)備、3室外照明盞50500 供電和接線方式供電方式采用一路10KV進(jìn)線，380/220V出線。 負(fù)荷估算根據(jù)建