【正文】 2. 集團法人客戶的信用風(fēng)險特征 集團法人客戶的信用風(fēng)險通常是由于商業(yè)銀行對集團法人客戶多頭授信、盲目 /過度授信、不適當(dāng)分配授信額度，或集團法人客戶經(jīng)營不善，或集團法人客戶通過關(guān)聯(lián)交易、資產(chǎn)重組等手段在內(nèi)部關(guān)聯(lián)方之間不按公允價格原則轉(zhuǎn)移資產(chǎn)或利潤等原因造成的。 ⑤ 在定期識別期間，集團法人客戶的成員單位若發(fā)生權(quán)關(guān)系變動，導(dǎo)致其與集團的關(guān)系發(fā)生變化。 ③ 識別客戶關(guān)聯(lián)方關(guān)系時，授信工作人員應(yīng)重點關(guān)注。 此外，在識別和分析集團法人客戶信用風(fēng)險的過程中，商業(yè)銀行還應(yīng)當(dāng)盡量做到以下幾點： ① 充分利用已有的內(nèi)外部信息系統(tǒng)。這類集團內(nèi)部的關(guān)聯(lián)交易主要是集團內(nèi)部企業(yè)之間存在的大量資產(chǎn)重組、并購、資金往來以及債務(wù)重組。這類集團內(nèi)部的關(guān)聯(lián)交易主要集中在上游企業(yè)為下游企業(yè)提供半成品作為原材料，以及下游企業(yè)再將產(chǎn)成品提供給 銷售公司銷售。 分析企業(yè)集團內(nèi)的關(guān)聯(lián)交易時，首先應(yīng)全面了解集團的股權(quán)結(jié)構(gòu)，找到企業(yè)集團的最終控制人和所有關(guān)聯(lián)方，然后對關(guān)聯(lián)方之間的交易是否屬于正常交易進行判斷。關(guān)聯(lián)方是指在財務(wù)和經(jīng)營決策中，與他方之間存在直接或間接控制關(guān)系或重大影響關(guān)系的企、事業(yè)法人。其中，對集團內(nèi)關(guān)聯(lián)交易的正確分析和判 斷至關(guān)重要。 商業(yè)銀行可以參照前述的單一法人客戶分析方法，對集團法人客戶的基本信息、經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、非財務(wù)因素以及擔(dān)保等整體狀況進行逐項分析，以識別其潛在的信用風(fēng)險。 ⑤ 與自然人股東關(guān)系密切的家庭成員持有或控制的股份或表決權(quán)，應(yīng)當(dāng)與該自然人股東持有或控制的股份或表決權(quán)合并計算。 ③ 由主要投資者個人、關(guān)鍵管理人員或與其關(guān)系密切的 家庭成員 (包括三代以內(nèi)直系親屬關(guān)系和兩代以內(nèi)旁系親屬關(guān)系 )共同直接或間接控制。 背景知識：企業(yè)集團的特征 ① 在股權(quán)或經(jīng)營決策上，直接或間接控制其他企事業(yè)法人或被其他企事業(yè)法人控制。 本書所述的集團法人客戶僅指非金融機構(gòu)類集團法人客戶，但企業(yè)集團財務(wù)公司或其它金融機構(gòu)納入集團法人客戶統(tǒng)一管理。 企業(yè)集團是指相互之間存在直接或間接控制關(guān)系，或其他重大影響關(guān)系的關(guān)聯(lián)方組成的法人客戶群。定金是指當(dāng)事人可以約定一方向?qū)Ψ浇o付定金作為債權(quán)的擔(dān)保。留置擔(dān)保的范圍包括主債權(quán)及利息、違約金、損害賠償金，留置物保管費用和實現(xiàn)留置權(quán)的費用。 ⑧ 權(quán)利質(zhì)押的范圍 ⑨ 權(quán)利質(zhì)押物的權(quán)利行使日與債務(wù)履行期不一致時的處理。 ④ 質(zhì)物的所有權(quán)轉(zhuǎn)移 ⑤ 質(zhì)押擔(dān)保的范圍 ⑥ 質(zhì)權(quán)人對 質(zhì)物承擔(dān)的權(quán)利、義務(wù)和責(zé)任。 ① 出質(zhì)人和質(zhì)權(quán)人應(yīng)當(dāng)以書面形式訂立質(zhì)押合同。 ④ 抵押物登記 ⑤ 抵押權(quán)的實現(xiàn) (3) 質(zhì)押 質(zhì)押又稱動產(chǎn)質(zhì)押，是指債務(wù)人或第三方將其動產(chǎn)移交債權(quán)人占有，將該動產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。 ② 抵押合同應(yīng)包括的基本內(nèi)容。債務(wù)人或第三方為抵押人，債權(quán)人為抵押權(quán)人，提供擔(dān)保的財產(chǎn)為抵押物 。一般保證的保證人在主合同糾紛未經(jīng)審判或仲裁，并就債務(wù)人財產(chǎn)依法強制執(zhí)行仍不能履行債務(wù)前，對債權(quán)人可以拒絕承擔(dān)保證責(zé)任。保證分為連帶責(zé)任保證和一般保證兩種。 ④ 保 證人履約的經(jīng)濟動機及其與借款人之間的關(guān)系。 ② 保證人的財務(wù)實力。具有代為清償能力的法人、其它組織或者公民可以作為保證人。 (1) 保證 在對貸款保證進行分析時，商業(yè)銀行最關(guān)心的是保證的有效性。就國內(nèi)企業(yè)而言，存在的最突出的問題是經(jīng)營管理不善。 3. 單一法人客戶的非財務(wù)因素分析 非財務(wù)因素分析是信用風(fēng)險分析過程中的一個重要組成部分，與財務(wù)分析相互印證、互為補充。對于中長期貸款，應(yīng)當(dāng)主要分析未來的經(jīng)營活動是否能夠產(chǎn)生足夠的現(xiàn)金流量以償還貸款本息，但在貸款初期，應(yīng)當(dāng)考察借款人是否有足夠的融資能力和投資能力來獲得所需的現(xiàn)金流量以償還貸款利息。 針對不同類型的貸款，對于企業(yè)現(xiàn)金流量的分析側(cè)重點也是不同的。最后分析融資活動的現(xiàn)金流。 凈營運現(xiàn)金流量 (經(jīng)營活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 )=凈損益 +折舊 +/非現(xiàn)金的收入、費用項目 (攤銷、遞延稅項等 )+/營運資金的變化額 本年度現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的凈增加額 =經(jīng)營活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 +/投資活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 +/融資活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 現(xiàn)金流量分析通常首先分析經(jīng)營性現(xiàn)金流 。但速動比率也有其局限性，沒有將應(yīng)收賬款收回的可能性或時間預(yù)期考慮進來。但流動比率不能反映資產(chǎn)的構(gòu)成和質(zhì)量，尤其不能反映存貨方面可能存在的問題。 ④ 流動比率，用來判斷企業(yè)歸還短期債務(wù)的能力，即分析企業(yè)當(dāng)前的現(xiàn)金償付能力和應(yīng) 付突發(fā)事件和困境的能力。 ③ 杠桿比率，用來衡量企業(yè)所有者利用自有資金獲得融資的能力，也用于判斷企業(yè)的償債資格和能力。 銷售毛利率 =[(銷售收入 銷售成本 )/ 銷售收入 ]100% 銷售凈利率 =(凈利潤 / 銷售收入 )100% 資產(chǎn)凈利率 (總資產(chǎn)報酬率 )=凈利潤 /[(期初資產(chǎn)總額 +期末資產(chǎn)總額 )/2]100% 凈資產(chǎn)收益率 (權(quán)益報酬率 )=凈利潤 /[(期初所有者 權(quán)益合計 +期末所有者權(quán)益合計 )/2]100% l 總資產(chǎn)收益率 =凈利潤 /平均總資產(chǎn) =(凈利潤 /銷售收入 )(銷售收入 /平均總資產(chǎn) ) ② 效率比率，又稱營運能力比率，體現(xiàn)管理層管理和控制資產(chǎn)的能力。 ④識別和評價負(fù)債管理狀況。 ②識別和評價 經(jīng)營管理狀況。 (1)財務(wù)報表分析 ①識別和評價財務(wù)報表風(fēng)險。 2. 單一法人客戶的財務(wù)狀況分析 財務(wù)分析是通過對企業(yè)的經(jīng)營成果、財務(wù)狀況以及現(xiàn)金流量情況的分析，達到評價企業(yè)經(jīng)營管理者的管理業(yè)績、經(jīng)營效率，進而識別企業(yè)信用風(fēng)險的目的。本書所述的單一法人客戶包括企業(yè)單一客戶和機構(gòu)類客戶。就我國商業(yè)銀行的發(fā)展現(xiàn)狀而言，信用風(fēng)險仍然是其所面臨的最大的、最主要的風(fēng)險種類。 ⑦ 建立錯誤承受程序，以便發(fā)生技術(shù)困難時，仍然可以在一定時間內(nèi)保持系統(tǒng)的完整性。 ⑤ 隨時進行數(shù)據(jù)信息備份和存檔，定期進行檢測并形成文件記錄 。 ③ 對每次系統(tǒng)登錄或使用提供詳細筆記，以便為意外事件提供證據(jù) 。 發(fā)布風(fēng)險分析信息 /報告分為兩個步驟： ① 預(yù)覽 ② 發(fā)布 信息系統(tǒng)安全管理 ① 針對風(fēng)險管理組織體系、部門職能、崗位職責(zé)等，設(shè)置不同的進入級別 。 信息傳遞 有效的風(fēng)險管理是指在正確的時間將正確的信息傳遞給正確的人。 ② 以特定的投資組合方式集中并計量風(fēng)險 。組合結(jié)果數(shù)據(jù)根據(jù)不同的風(fēng)險管理目標(biāo)存儲到風(fēng)險數(shù)據(jù)倉庫中，以便業(yè)務(wù)人員和風(fēng)險管理人員通過信息終端獲取。中間計量數(shù)據(jù)應(yīng)該存儲到數(shù)據(jù)倉庫中，一般采用三維存儲方式，例如時間、情景、金融工具。信息系統(tǒng)需要設(shè)計遠程數(shù)據(jù)的傳輸和儲存結(jié)構(gòu)。 交易系統(tǒng)的數(shù)據(jù)信息可能沒有記錄系統(tǒng)那樣精確，需要特別留意。 數(shù)據(jù)收集 (1) 風(fēng)險信息 /數(shù)據(jù)的種類 ① 內(nèi)部數(shù)據(jù)：一般通過商業(yè)銀行內(nèi)部的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)倉庫獲得。 商業(yè)銀行風(fēng)險管理信息系統(tǒng) 風(fēng)險信息在各業(yè)務(wù)單元的流 動不完全是單向循環(huán)，其過程具有多向交互式、智能化的特點。 ③ 通過對風(fēng)險誘因的分析，發(fā)現(xiàn)管理中存在的問題，以完善風(fēng)險管理程序。風(fēng)險管理 /控制措施應(yīng)當(dāng)實現(xiàn)以下目標(biāo)： ① 風(fēng)險管理戰(zhàn)略和策略符合經(jīng)營目標(biāo)的要求 。 ② 報告商業(yè)銀行所有風(fēng)險的定性 /定量評估結(jié)果，并隨時關(guān)注所采取的風(fēng)險管理 /控制措施的實施質(zhì)量 /效果。 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)根據(jù)不同的業(yè)務(wù)性質(zhì)、規(guī)模和復(fù)雜程度，對不同類別的風(fēng)險選擇適當(dāng)?shù)挠嬃糠椒?，基于合理的假設(shè)前提和參數(shù)，計量承擔(dān)的所有風(fēng)險。此外，常用的風(fēng)險識別方法還有： ① 專家調(diào)查列舉法 ② 資產(chǎn)財務(wù)狀況分析法 ③ 情景分析法 ④ 分解分析法 ⑤ 失誤樹分析方法 風(fēng)險計量 風(fēng)險計量 /量化是全面風(fēng)險管理、資本監(jiān)管和經(jīng)濟資本配置得以有效實施的基礎(chǔ)。 制作風(fēng)險清單是商業(yè)銀行識別風(fēng)險的最基本、最常用的方法。 風(fēng)險識別包括感知風(fēng)險和分析風(fēng)險兩個 環(huán)節(jié)：感知風(fēng)險是通過系統(tǒng)化的方法發(fā)現(xiàn)商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險種類、性質(zhì) 。 商業(yè)銀行風(fēng)險管理流程 風(fēng)險管理部門承擔(dān)了風(fēng)險識別、風(fēng)險計算、風(fēng)險監(jiān)測的重要職責(zé)，而各級風(fēng)險管理委員會承擔(dān)風(fēng)險控制 /管理決策的最終責(zé)任。外部審計機構(gòu)也開始在年度審計報告中提供風(fēng)險管理評估報告。法律 /合規(guī)部門應(yīng)當(dāng)有效識別、評估和監(jiān)測商業(yè)銀行潛在的法律風(fēng)險及各項違規(guī)操作，并向高級管理層和董事會提出咨詢建議和報告。 風(fēng)險管理部門可以為內(nèi)部審計部門提供最直接的第一手資料和記錄。 (1) 風(fēng)險監(jiān)控和分析能力 (2) 數(shù)量分析能力 (3) 價格核準(zhǔn)能力 (4) 模型創(chuàng)建能力 (5) 系統(tǒng)開發(fā) /集成能力 其他風(fēng)險控制部門 1. 財務(wù)控制部門 現(xiàn)代商業(yè)銀行的財務(wù)控制部門通常采取每日參照市場定價的方法，及時捕捉市場價格 /價值的變化，因此所提 供的數(shù)據(jù) 最為真實、準(zhǔn)確，這無疑使財務(wù)控制部門處在有效風(fēng)險管理的最前端。 最后，風(fēng)險管理部門獨特的地位使其可以全面掌握商業(yè)銀行的整齊風(fēng)險狀況，為管理決策提供不可替代的輔助作用。商業(yè)銀行的每日風(fēng)險狀況報告和每日收益 /損失表是現(xiàn)代商業(yè)銀行管理的最重要的兩份報告。分散型風(fēng)險管理部門的缺點是，難以絕對控制商業(yè)銀行的敏感信息，無法形成長期的核心競爭力和強大的市場定價能力。更加適用于規(guī)模龐大，資金、技術(shù)、人力資源雄厚的大中小商業(yè)銀行 。時間操作中，商業(yè)銀行的 “風(fēng)險管理部門 ”和 “風(fēng)險管理委員會 ”既要保持相對獨立，又要互為支持，但絕不能混為一談。 風(fēng)險管理部門 建立高效的風(fēng)險管 理部門應(yīng)當(dāng)固守兩個基本準(zhǔn)則：風(fēng)險管理部門必須具備高度獨立性，以提供客觀的風(fēng)險管理策略 。 高級管理層 高級管理層的主要職責(zé)是負(fù)責(zé)執(zhí)行風(fēng)險管理政策，制定風(fēng)險管理的程序和操作規(guī)程，及時了解風(fēng)險水平及其管理狀況，并確保商業(yè)銀行具備足夠的人力、物力和恰當(dāng)?shù)慕M織結(jié)構(gòu)、管理信息系統(tǒng)以及技術(shù)水平，來有效地識別、計量、監(jiān)測和控制各項業(yè)務(wù)所承擔(dān)的各種風(fēng)險。 監(jiān)事會 監(jiān)事會是我國商業(yè)銀行所特有的監(jiān)督機構(gòu)，對股東大會負(fù)責(zé)，從事商業(yè) 銀行內(nèi)部盡職監(jiān)督、財務(wù)監(jiān)督、內(nèi)部控制監(jiān)督等監(jiān)察工作。 最高風(fēng)險管理委員會以及業(yè)務(wù)單位風(fēng)險管理委員會委員，可以由商業(yè)銀行內(nèi)部具有豐富管理經(jīng)驗的人士擔(dān)任，也可由外部專家 /顧問擔(dān)任。 3. 商業(yè)銀行管理戰(zhàn)略和風(fēng)險管理的關(guān)系 商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織 董事會及其專門委 員會 董事會是商業(yè)銀行的最高風(fēng)險管理 /決策機構(gòu)，承擔(dān)商業(yè)銀行管理的最終責(zé)任，確保商業(yè)銀行有效識別、計算、監(jiān)測和控制各項業(yè)務(wù)所承擔(dān)的各種風(fēng)險。 戰(zhàn)略目標(biāo)決定了實現(xiàn)路徑。 2. 基本內(nèi)容 商業(yè)銀行管理戰(zhàn)略分為戰(zhàn)略目標(biāo)和實現(xiàn)路徑兩個方面的內(nèi)容。 最后，商業(yè)銀行應(yīng)該通過建立管理制度和實施績效考核，將風(fēng)險文化融入到每一位員工的日 常行為。 風(fēng)險管理戰(zhàn)略應(yīng)該納入商業(yè)銀行整體戰(zhàn)略之中，并服務(wù)于業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略 商業(yè)銀行應(yīng)該充分了解所有風(fēng)險，建立和完善風(fēng)險控制機制，對于不了解或無把握控制風(fēng)險的業(yè)務(wù)，應(yīng)該采取審慎態(tài)度。 2. 先進的風(fēng)險管理理念 風(fēng)險管理是商業(yè)銀行的核心競爭力，是創(chuàng)造資本增值和股東回報的重要手段 。 (2)要素 內(nèi)部控制環(huán)境 風(fēng)險識別與評 估 內(nèi)部控制措施 信息交流與反饋 監(jiān)督、評價與糾正 (3)主要原則 商業(yè)銀行的內(nèi)部控制必須貫徹全面、審慎、有效、獨立的原則 商業(yè)銀行風(fēng)險文化 1. 定義和內(nèi)涵 風(fēng)險文化是指商業(yè)銀行在經(jīng)營管理過程中逐步形成的風(fēng)險管理理念、哲學(xué)和價值觀，是通過商業(yè)銀行的風(fēng)險管理戰(zhàn)略、風(fēng)險管理制度以及廣大員工的風(fēng)險管理行為表現(xiàn)出來的一種企業(yè)文化。 完善商業(yè)銀行內(nèi)部控制機制，不僅可以保障風(fēng)險管理體系的健全，改善公司治理結(jié)構(gòu)，而且還可以促進風(fēng)險管理策略的有效實施，同時風(fēng)險管理水平的提升也會極大提高內(nèi)部控制的質(zhì)量和效率。 商業(yè)銀行內(nèi)部控制 1. 定義和內(nèi)涵 商業(yè)銀行內(nèi)部控制是商業(yè)銀行為實現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)，通過制定和實施一系列制度、程序和方法，對風(fēng)險進行事前防范、 事中控制、事后監(jiān)督和糾正的動態(tài)過程和機制。 ④建立完善的信息報告和信息披露制度 。 ②明確股東、董事、監(jiān)視和高級管理人員的權(quán)力、義務(wù) 。 ⑧董事會和高級管理層應(yīng)了解商業(yè) 銀行的運營架構(gòu)，包括在低透明度國家或在透明度不高的架構(gòu)下開展業(yè)務(wù) (了解商業(yè)銀行的架構(gòu) )。 ⑦商業(yè)銀行應(yīng)保持公司治理的透明度。在公司治理過程中，審計是至關(guān)重要的，審計的有效性會保證董事會及高級管理層職能的實現(xiàn)。高級管理層是商業(yè)銀行公司治理的關(guān)鍵部門，為防治內(nèi)部人控制，董事會必須對其實行有效監(jiān)督。 ③有效的董事會應(yīng)清楚界定自身和高級管理層的權(quán)力及主要責(zé)任，并在全行實行問責(zé)制。 ②董事會應(yīng)核準(zhǔn)商業(yè)銀行的戰(zhàn)略目標(biāo)和價值準(zhǔn)則，并監(jiān)督其在全行的傳達貫徹。 治理結(jié)構(gòu)框架應(yīng)確保董事會對公司的戰(zhàn)略性指導(dǎo)和對管理人員的有效監(jiān)督，并確保董事會對公司和股東負(fù)責(zé)。 治理結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)確認(rèn)利益相關(guān)者的合法權(quán)利，并且鼓勵公司和利益相關(guān)者為創(chuàng)造財富和工作機會以及為保持企業(yè)財務(wù)健全而積極地進行合作 。 2. 商業(yè)銀行公司治理的原則和做法 (1) 經(jīng)濟合作和發(fā)展組織 OECD的公司治理原則 OECD認(rèn)為，公司治理應(yīng)當(dāng)維護股東的權(quán)利，確保包括小股東和外國股東在內(nèi)的全體股東受到平等的待遇 。 第二章 商業(yè)銀行風(fēng)險管理基本架構(gòu)