【正文】 10000 10000 40% L 140000 25000 15000 10000 35000 18% 評注：為什么會延期？采取的措施：信用展期的基礎(chǔ) H 調(diào)整客戶的信用限額。在同客戶協(xié)商后，允許 6000美元的債務(wù)延期一個月，客戶 現(xiàn)在要支付 2萬美元。授信比率降為 20％，信用限額未 3萬美元。 I 調(diào)整客戶的信用限額，重新進(jìn)行信用評估 J 近期有可能支付 4000美元 K 考慮使用法律手段，連續(xù) 5個月中不向客戶提供貨物。 L 1個月前，客戶報告出現(xiàn)了嚴(yán)重的財務(wù)危機(jī)。公司有可能要出現(xiàn)壞帳。 逾期應(yīng)收帳款總結(jié)報告： 日期： 1998年 10月 31日 銷售月份 銷售總額 逾期帳款數(shù) 130天 3160天 6190天 超過 90天 5月 345000 56000 8000 48000 6月 421000 93500 61900 31600 7月 139000 73200 12200 61000 8月 102023 60000 45300 14700 9月 187000 105400 105400 10月 285000 79000 79000 合計： 1479000 467100 241900 137600 39600 48000 平均應(yīng)收帳款期限為 38天。 逾期支付指數(shù)（欠款占過去 6個月的銷售額的比率）＝ ％（ 467100/1479000） 監(jiān)控總的信用限額： 企業(yè)信用經(jīng)理可以通過逾期應(yīng)收帳款表和逾期應(yīng)收帳款例外 報告獲得有關(guān)信用控制的信息，并且應(yīng)該時刻監(jiān)控信用限額總 額、單個客戶的信用限額、支付記錄等。高層管理人員應(yīng)該定 期收到信用報告，以確定總的授信額同他們制定的政策是否一致。 同時，信用部門還應(yīng)該準(zhǔn)備客戶信用使用報告，用來說明客戶 使用信用限額的情況。 信用使用限額報告 客戶名稱 信用限額 使用情況 剩余額 O 70 60 4 P 200 130 70 Q 40 39 1 R 90 74 400 309 總的使用比率： ％ 企業(yè)的營運(yùn)經(jīng)理可以通過客戶信用使用報告來確認(rèn)是否應(yīng)該 向客戶提供更多的信用。因?yàn)椋蛻粜庞檬褂脠蟾婺軌蛑庇^地反 映企業(yè)總的信用限額政策是否阻礙了企業(yè)的銷售。例如， 90％的 信用使用率說明許多客戶都在信用限額的邊緣，企業(yè)提供的信用 政策過緊。 抵押、擔(dān)保與保證契約 廣義的抵押包括：留置、典押、抵押等幾種形式。 留置：是指銀行有權(quán)保留債務(wù)人的財產(chǎn)權(quán)利直到債務(wù)清償。 普通的留置行為中，雖然債權(quán)人保留了債務(wù)人的財產(chǎn)，例如： 股票，但是財產(chǎn)的所有權(quán)歸債務(wù)人所有。盡管如此，一旦債務(wù) 人不能償還，只要給債務(wù)人合理的通知，銀行就有權(quán)依據(jù)留置 權(quán)拍賣留置的資產(chǎn)。 典押：典押是指將資產(chǎn)、資產(chǎn)的所有權(quán)文件或可轉(zhuǎn)讓票據(jù)存 放在銀行，作為貸款擔(dān)保。銀行要求客戶簽署一份典押書。盡 管銀行保有典押品，但是法定的所有權(quán)仍屬債務(wù)人所有。 抵押：當(dāng)債務(wù)人不能償債時，基于企業(yè)資產(chǎn)的借貸條約，銀 行有權(quán)先于其他債務(wù)人從被抵押的資產(chǎn)獲得償還。抵押有兩種 形式： 固定抵押。 浮動抵押。 基本抵押原則： 標(biāo)準(zhǔn)抵押條款： 銀行在借貸協(xié)議中一般使用的是標(biāo)準(zhǔn)抵押條款，它可能包 括以下內(nèi)容： 連續(xù)性擔(dān)保條款 綜合條款 請求償還條款 賠償金條款 連續(xù)性擔(dān)保條款使抵押不再局限于最初的貸款，還包括后續(xù) 任何時候欠下的債務(wù)。 綜合條款使抵押涵蓋客戶欠銀行的所有債務(wù)，不管是什么時 候發(fā)生的、不管是哪個帳戶下的債務(wù)，并且包括利息和強(qiáng)制執(zhí)行 抵押而發(fā)生的費(fèi)用。 請求償還條款是指債務(wù)人同意應(yīng)債權(quán)人請求償還債務(wù)。這一條 款之所以重要是因?yàn)橹挥械綉?yīng)當(dāng)償還債務(wù)時銀行才可以行使出售 抵押資產(chǎn)的權(quán)利。 賠償金條款允許銀行獲得賠償以彌補(bǔ)取得、保管抵押品和變現(xiàn) 所發(fā)生的費(fèi)用。用法律術(shù)語來說就是，債務(wù)人承擔(dān)銀行這些費(fèi)用 的賠償金。 借據(jù)與擔(dān)保： 銀行可能要求借款人為借貸提供第三方的擔(dān)保。借款企業(yè) 也可以向銀行提供借據(jù)作為擔(dān)保。借據(jù)是一種法律文件，文件 中規(guī)定企業(yè)借款人可以自身資產(chǎn)作為抵押獲得借款，從而使貸 款銀行獲得各種保障和權(quán)利。 借據(jù)可能是最難精確估價的抵押品。銀行很難估計出破產(chǎn)時 出售抵押資產(chǎn)所能獲得的凈收入，因?yàn)椋? 再實(shí)務(wù)中，債務(wù)人的資產(chǎn)可能只有 70％是可變現(xiàn)的。 股票的變現(xiàn)能力通常很差，因?yàn)榭蛻糇鳛榈盅旱墓善睅? 乎沒有什么價值。 高度專業(yè)的設(shè)備幾乎沒有再出售的價值，通常只能作為 廢品。 清算費(fèi)用很高。 違約事件與契約保證 ： 大多數(shù)無擔(dān)保貸款都包含限制性的約定以保護(hù)貸方。這種約定 可以分為兩大類： 定量約定：定量約定將明確的標(biāo)準(zhǔn)和財務(wù)限制施加借方， 借方同意在貸款期間遵守這些約定；一份典型的貸款協(xié)議會包含 3或 4款定量約定。 定性約定：定性約定是借方作出的非量化保證，用以保護(hù) 貸方免受損失。對約定的任何違反都視同違約，銀行可以要求立 即償還貸款。 最常見的定量約定有 : 凈價值檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn) 對抵押借貸的限制 利息保障倍數(shù)的檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn) 最低凈價值 最低流動比率要求 凈價值檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)： 是一項(xiàng)限制借方能獲得的債務(wù)總額的約定， 表示為債務(wù)占借方總股本的百分比。借款企業(yè)同意除了事先約定 的特例外，它的債務(wù)總額不超過所有者權(quán)益的某一百分比。所有 者權(quán)益是股本、未分配利潤和資本公積與盈余公積之和。這個限 制通常定為所有者權(quán)益的 100％ 175％。 對抵押借貸的限制： 是借方企業(yè)作出的對抵押借貸進(jìn)行限制的 保證。這種限制通常表示為抵押物占所有者權(quán)益的最大百分比， 一般來說是介于 10％ 100％之間，這要視借方公司的性質(zhì)而定。 利息保障倍數(shù)的檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)： 是指借方保證企業(yè)在特定的時間內(nèi) 的息稅前收入至少為應(yīng)付利息的某一特定倍數(shù)。也就是說利息保 障倍數(shù)是 IBIT與應(yīng)付利息的一個比率，在約定中可以具體規(guī)定這 個值不低于 。如果銀行希望抑制企業(yè)過度負(fù)債，可以將這一比 率規(guī)定為 3甚至是 4。 最低凈價值： 借款企業(yè)可能要求將企業(yè)的所有者權(quán)益價值 維持在一個最低貨幣數(shù)量之上。 最低流動比率； 流動比率是指企業(yè)的流動資產(chǎn)與流動負(fù)債 相比的倍數(shù)。此協(xié)議可以規(guī)定流動比率不得低于某一特定的值。 尤其是對于有清算危險的借方企業(yè)，銀行可以堅(jiān)持簽訂這種協(xié) 議。銀行可以選定一個介于 ，作為迫近清算危機(jī)的 早期預(yù)警。 定性協(xié)議一般有三種： 否定保證 交叉拖欠條款 重大不利因素條款 否定保證： 是指借款企業(yè)保證不會同更高級別的債權(quán)人簽訂 其他的合同，使得在企業(yè)發(fā)生清算得情況下，債權(quán)體系中不會 出現(xiàn)比貸款銀行級別更高的債權(quán)人。 交叉拖欠條款： 銀行經(jīng)常利用這一條款尋求更多的安全保障。 這一條款規(guī)定，如果企業(yè)拖欠了任何一筆超過一定數(shù)額的貸款 或在與銀行交易中違約數(shù)額超過一定限制，將自動認(rèn)定它在其他 所有貸款和銀行交易中發(fā)生了拖欠。交叉拖欠條款通常規(guī)定了最 小拖欠數(shù)額的范圍，一般為所有者權(quán)益價值的 1％ 2％，或者一 筆資金限額，比如 100萬 — 1000萬元。超過這個值，就將觸發(fā)交叉 拖欠。 重大不利因素條款 ：銀行經(jīng)常要求這一條款。它規(guī)定如果受信 企業(yè)的財務(wù)狀況，或者其商業(yè)地位出現(xiàn)了重大不利的變化，將等 同與拖欠。 國內(nèi)常用結(jié)算方式 支票： 支票是出票人簽發(fā)的，委托辦理支票存款業(yè)務(wù)的銀行在 見票時無條件支付確定的金額給收款人或者持票人的票據(jù)。 支票的服務(wù)對象 單位和個人在同一票據(jù)交換地區(qū)的款項(xiàng)結(jié)算均可以使用 支票。支票的出票人，為在經(jīng)中國人民銀行當(dāng)?shù)胤中信鷾?zhǔn)辦 理業(yè)務(wù)的銀行機(jī)構(gòu)開立可以使用支票的存款帳戶的單位和個 人。 支票的特點(diǎn) （ 1）無金額起點(diǎn)的限制； （ 2）可支取現(xiàn)金或用于轉(zhuǎn)賬； （ 3）有效期 10天，從簽發(fā)之日起計算，到期日為節(jié)假日 時依次順延； （ 4）轉(zhuǎn)賬支票可以背書轉(zhuǎn)讓； （ 5）可以掛失。 支票的使用方式： （ 1） 簽發(fā)支票 ：必須使用墨水或碳素墨水筆填寫支票內(nèi) 容和簽發(fā)日期，但大小寫金額和收款人名稱不得更改，其它內(nèi) 容更改時須由簽發(fā)人在更改處加蓋預(yù)留銀行印鑒章，且賬戶須 有足夠的支付金額； （ 2） 支票取現(xiàn) ：收款人須在支票背面背書； （ 3） 支票轉(zhuǎn)賬 ：委托收款的支票或經(jīng)背書轉(zhuǎn)讓的支票須 按規(guī)定背書； （ 4） 支票掛失 ：已簽發(fā)的支票（必須已填寫收款人名稱） 遺失，可以在付款期內(nèi)向銀行申請掛失，如掛失前已經(jīng)支付， 銀行不予受理； （ 5） 支票的領(lǐng)用與注銷 ：存款人領(lǐng)用支票須填寫“支票 領(lǐng)用單”，再加蓋預(yù)留銀行印鑒。賬戶結(jié)清時，須將全部剩余 空白支票還回開戶行注銷。 銀行本票： 銀行本票是銀行簽發(fā)的，承諾自己在見票時無條件支付確 定的金額給收款人或者持票人的票據(jù)。 服務(wù)對象 單位和個人在同一票據(jù)交換區(qū)域需要支取各種款項(xiàng)，均可 以使用銀行本票。 銀行本票的特點(diǎn) （ 1）無金額起點(diǎn)限制； （ 2）結(jié)算快捷，見票即付。 匯票 匯票是由出票人簽發(fā)的，委托付款人在見票時或者在指 定日期無條件支付確定的金額給收款人或者持票人的票據(jù)。 銀行匯票： 銀行匯票的定義 ：銀行匯票是出票銀行簽發(fā)的，由其 在見票時按照實(shí)際結(jié)算金額無條件支付給收款人或者持票人的 票據(jù)。銀行匯票的出票銀行為銀行匯票的付款人。 銀行匯票的服務(wù)對象 ：單位和個人各種款項(xiàng)結(jié)算，均 可使用銀行匯票。銀行匯票可以用于轉(zhuǎn)帳，填明“現(xiàn)金”字樣 的銀行匯票也可以用于支取現(xiàn)金。 銀行匯票的特點(diǎn) ： （ 1）無金額起點(diǎn)限制； （ 2）無地域的限制； （ 3）對申請人沒有限制，企業(yè)和個人均可申請； （ 4）可簽發(fā)現(xiàn)金銀行匯票（僅限個人使用）； （ 5）可以背書轉(zhuǎn)讓； （ 6）付款時間較長：銀行匯票有效期為 1個月； （ 7）現(xiàn)金銀行匯票可以掛失； （ 8）見票即付； （ 9）在票據(jù)的有效期內(nèi)可以辦理退票。 商業(yè)匯票： 商業(yè)匯票的定義 ：商業(yè)匯票是出票人簽發(fā)的，委托付 款人在指定日期無條件支付確定的給收款人或者持票人的票據(jù)。 商業(yè)匯票