【正文】 傳達(dá)準(zhǔn)確到位，同時(shí)配以文字報(bào)道則會(huì)取得更為良好的效果。宣傳理念——“better earth，better food” “ 更美好的地球，更美好的食物 ”51 / 111品牌廣告可以通過多種渠道進(jìn)行。廣播、電視廣告信息傳遞時(shí)間短，可以用來提高知曉度；利用報(bào)紙、雜志制作一些寓意深刻、高品位的廣告，提升品牌形象；產(chǎn)品品牌廣告保持風(fēng)格的統(tǒng)一，利用不同媒介的特色，建立全方位、立體的信息傳播網(wǎng)。除利用報(bào)紙、雜志、廣播、電視等傳播渠道外，也在社會(huì)公益活動(dòng)中樹立公司的良好形象。如與政府部門共同建設(shè)生物處理中心，宣傳環(huán)保知識(shí)等。（四） 公 關(guān)在籌建之初開始公關(guān)工作。公關(guān)活動(dòng)的原則是樹立模式先進(jìn)、勇于創(chuàng)新、嚴(yán)謹(jǐn)踏實(shí)、富有社會(huì)責(zé)任感的良好形象。重點(diǎn)是提高合作社知曉度，輔助銷售網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)。承辦大型的學(xué)術(shù)交流會(huì)、研討活動(dòng)；參加各項(xiàng)創(chuàng)業(yè)活動(dòng)；在農(nóng)大設(shè)立獎(jiǎng)學(xué)金，不僅培養(yǎng)潛在顧客，也在任課教師心中樹立企業(yè)形象，為中后期銷售奠定良好的基礎(chǔ)。正式運(yùn)營之后，公關(guān)活動(dòng)的重點(diǎn)在于樹立企業(yè)形象，吸引公眾注意，與公眾進(jìn)行雙向交流，加深公眾對(duì)產(chǎn)品的認(rèn)識(shí)，提高產(chǎn)品和品牌的知曉度與美譽(yù)度。與媒介聯(lián)合舉辦科普節(jié)目、開辟科普專欄，開通免費(fèi)咨詢熱線；制作形式活潑、界面友好的主頁，展開網(wǎng)絡(luò)公關(guān)。（五） 市場開發(fā)與進(jìn)入據(jù)調(diào)查，成都地區(qū)的養(yǎng)殖戶對(duì)于動(dòng)物性蛋白的品牌忠誠度較低，關(guān)鍵是價(jià)格問題，較容易試用不同品牌的產(chǎn)品；飼料廠對(duì)價(jià)格敏感度較低，不愿意試用不同品牌，市場開發(fā)與進(jìn)入不易，但使用量遠(yuǎn)大于養(yǎng)殖戶。蚯蚓蠅蛆蛋白市場開發(fā)策略為替代一般和擠占一般動(dòng)物性蛋白市場，開拓應(yīng)該用蚯蚓蠅蛆而使用其他蛋白的市場。進(jìn)入策略應(yīng)首先考慮成都等內(nèi)地大中型城市周邊郊縣，能夠較早得到回報(bào)；同時(shí)也要對(duì)成都周邊大型飼料廠進(jìn)行市場開發(fā)，獲取合作社的長遠(yuǎn)與最大利益。第七章 財(cái)務(wù)計(jì)劃一、股本結(jié)構(gòu)與規(guī)模52 / 111公司注冊資本 800萬。股本結(jié)構(gòu)和規(guī)模如下：股本來源股本規(guī)模 風(fēng)險(xiǎn)投資美農(nóng)美家蚯蚓開發(fā)工作室入股四川農(nóng)業(yè)大學(xué)技術(shù)入股金 額 390萬 210萬 200萬比 例 % % 25%表:股本結(jié)構(gòu)中，美農(nóng)美家蚯蚓開發(fā)工作室（本創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊(duì)已經(jīng)注冊并成功運(yùn)營一年的現(xiàn)有實(shí)體項(xiàng)目，在雅安和成都擁有兩個(gè)科研和繁育基地）占 %，風(fēng)險(xiǎn)投資方面，我們打算引入 23家風(fēng)險(xiǎn)投資共計(jì) 390萬風(fēng)險(xiǎn)資金入股，以利于籌資，化解風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng) 險(xiǎn) 資 本 美 農(nóng) 美 家 創(chuàng) 業(yè) 團(tuán) 隊(duì) 四 川 農(nóng) 業(yè) 大 學(xué)圖 二、資金來源與運(yùn)用公司成立初期共籌集資金 600萬。其中風(fēng)險(xiǎn)投資 390萬，美農(nóng)美家蚯蚓開發(fā)工作室投資 210萬元，短期借款 100萬（金融機(jī)構(gòu)一年期借款，利率%），用作流動(dòng)資金；同時(shí)考慮到合理的負(fù)債比例，公司的資產(chǎn)負(fù)債比為1：6。資金主要用于購建生產(chǎn)性固定資產(chǎn)（240 萬），以及生產(chǎn)中所需的直接原材料、直接人工、制造費(fèi)用及其它各類期間費(fèi)用及風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金等（360 萬）：第一年固定資產(chǎn)支出安排如下： 53 / 111項(xiàng)目 數(shù)量總價(jià)（萬）報(bào)價(jià)方辦公間 3棟 15 雙流縣水泥磚瓦市場加工間 3個(gè) 30 雙流縣建材市場倉庫 3個(gè) 12 雙流縣建材市場蠅蛆養(yǎng)殖大棚 6個(gè) 60 成都凱隆生態(tài)農(nóng)業(yè)開發(fā)有限公司育蠅房 3個(gè) 20 雙流縣建材市場蚯蚓場 3個(gè) 15基建綠化及其他基建3塊 12 雙流縣水泥磚瓦市場辦公用品 1套 10烘干機(jī) 3臺(tái) 15 成都市二手閑置設(shè)備市場制粉機(jī) 3臺(tái) 6 成都市二手閑置設(shè)備市場冷藏設(shè)備 1套 15 常州市易晶冷藏設(shè)備廠真空包裝機(jī) 1臺(tái) 1 上海嘉定包裝設(shè)備有限責(zé)任公司傳送帶 4條 2 天津百匯自動(dòng)化科技有限公司縫包機(jī) 3臺(tái) 3 河北青工縫紉機(jī)有限公司包裝袋10萬個(gè) 10成都中惠包裝機(jī)器蚯蚓包裝箱 3萬個(gè) 6 雙流當(dāng)?shù)匕b箱批發(fā)配送車 2輛 8 成都汽車貿(mào)易有限公司總計(jì) 240萬元表 辦公間包括：員工休息室、值班室、接待室。蠅蛆養(yǎng)殖棚為鋼架溫室，配置自動(dòng)控溫設(shè)備，通風(fēng)設(shè)備。第一年變動(dòng)資產(chǎn)支出安排如下： 項(xiàng)目 數(shù)量 總價(jià)（萬元）藥劑及種苗 1批 15水、電、氣 1年 1554 / 111車油耗及維護(hù) 1年 10工人工資 165人 216工人福利及公關(guān)費(fèi)用 1年 10研發(fā) 1年 10土地租金 75畝 9市場開拓及調(diào)研 1年 50原料儲(chǔ)備金 3萬噸 20華陽辦公室租金 1年 5總計(jì) 360萬表 經(jīng)和三大豬場洽談，原料為免費(fèi)提供，但是為防御臨時(shí)變故及原料供應(yīng)緊張，儲(chǔ)備 20萬元用于原料費(fèi)用，變動(dòng)成本可儲(chǔ)備 3個(gè)月，相當(dāng)一部分資金可以等資金回流后支付。所以流動(dòng)資金相當(dāng)充裕，有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力。三、投資收益與風(fēng)險(xiǎn)分析主要假設(shè)：公司的設(shè)備、原材料供應(yīng)商的信譽(yù)足夠好，設(shè)備到貨、安裝、調(diào)試在 46個(gè)月內(nèi)完成，生產(chǎn)中能夠保證產(chǎn)品質(zhì)量；租賃土地，選址在設(shè)施完善、交通發(fā)達(dá)的成都市雙流縣，付租金即可運(yùn)營。投資現(xiàn)金流量表如下： 投資現(xiàn)金流量表 單位：萬元初期 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年固定資產(chǎn)投資 流動(dòng)資金 銷售收入 00變動(dòng)成本 40固定成本 稅前利潤 55 / 1116 0稅收 稅后利潤 89+折舊 +無形資產(chǎn)攤銷 凈現(xiàn)金流量 89注：前半年為建設(shè)期（初期） ，后半年即投入生產(chǎn)，均記入第一個(gè)會(huì)計(jì)年度未來 5年費(fèi)用列支預(yù)算：水電費(fèi)用每年增長 8%，人員年工每年增長 10%，第一年初期市場調(diào)研和市場開拓 50萬左右；其后每年銷售費(fèi)用為銷售額的20%，研發(fā)費(fèi)用為每年銷售額的 5%。（一） 投資凈現(xiàn)值 n NPV=∑(CICO) t(1+i)t NPV=(萬元) t=1銀行短期借款（1 年期）利率為 %。考慮到目前資金成本較低，以及資金的機(jī)會(huì)成本和投資的風(fēng)險(xiǎn)性等因素，i 取 10%（下同） ，此時(shí)，NPV=（萬元） ，遠(yuǎn)大于零。計(jì)算期內(nèi)盈利能力很好，投資方案可行。（二） 投資回收期通過凈現(xiàn)金流量、折現(xiàn)率、投資額等數(shù)據(jù)用插值法計(jì)算，投資回收期為十五個(gè)月，投資方案可行。P t ＝累計(jì)凈現(xiàn)金流量開始出現(xiàn)正值的年份數(shù)1+（上一年累計(jì)凈現(xiàn)金流量的絕對(duì)值/出現(xiàn)正值年份的凈現(xiàn)金流量）（三） 內(nèi)含報(bào)酬率根據(jù)現(xiàn)金流量表計(jì)算內(nèi)含報(bào)酬率如下：nNPV（IRR）= ∑（CICO） t（1+IRR） t=0 IRR=%56 / 111t=1內(nèi)含報(bào)酬率達(dá)到 %，遠(yuǎn)大于資金成本率 10%，主要因?yàn)楸井a(chǎn)品優(yōu)質(zhì)低價(jià)，使得銷售利潤率較高，而且，前 5年內(nèi)市場增長性很好。（四） 項(xiàng)目敏感性分析公司在銷售收入、投資、經(jīng)營成本上存在來自各方面的不確定因素，我們對(duì)三者按提高 10%和降低 10%的單因素變化做敏感性分析。用逐項(xiàng)替代法計(jì)算內(nèi)含報(bào)酬率。 項(xiàng)目敏感性分析 （表 ）投資 經(jīng)營成本 銷售收入項(xiàng) 目10% +10% 10% +10% 10% +10%內(nèi)含報(bào)酬率 % % % % % %表 公司對(duì)銷售收入的提高和降低最為敏感，經(jīng)營成本次之。在變化177。10%范圍內(nèi)，內(nèi)含報(bào)酬率仍然高達(dá) %，說明能承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，具有一定可靠性。（五） 盈虧平衡分析 S . C盈虧平衡圖(第二年) PQ* =bQ* + F； S銷售價(jià)格 P=； 萬元 C 銷售收入 S； 固定成本 F，經(jīng)營成本 C；單位可變成本 b=； Q* Q銷量 Q，保本點(diǎn) Q* 0 圖 57 / 111公司由于固定成本極低，生產(chǎn)所需的原料是廢棄的糞便，固變動(dòng)成本也極低，利潤空間大，很容易就超過了盈虧平衡點(diǎn)。未來五年的盈虧平衡點(diǎn)都不高，成都市場容量完全可以滿足，盈利較容易。保本點(diǎn)分布年份項(xiàng)目第一年 第二年 第三年 第四年 第五年保本點(diǎn)（噸） 表 一噸蛆粉就附帶 、 噸蚯蚓糞、 噸苦瓜折合售價(jià)為。（六） 投資回報(bào)根據(jù)對(duì)未來幾年公司經(jīng)營狀況的預(yù)測（見附錄） ，公司能保持較高的利潤增長，擬從凈利潤中提取合理比例的資金作為股東回報(bào)。為此，公司第一年不分紅，第二年起每年分紅為凈利潤的 30%。四、投資前 6 個(gè)月里程碑計(jì)劃表第 月管理 生產(chǎn) 銷售 財(cái)務(wù)1參觀企業(yè)；三次融資協(xié)商；法律咨詢與四川農(nóng)業(yè)大學(xué)動(dòng)物營養(yǎng)所達(dá)成科研意向著手準(zhǔn)備調(diào)研計(jì)劃會(huì)計(jì)咨詢月度計(jì)劃2公司注冊；召開第一次股東大會(huì)確定管理團(tuán)隊(duì)；完善各項(xiàng)法律、政策事宜；組開始為期 3個(gè)月的設(shè)計(jì)和開發(fā)完善部分；論證最終建招聘并培訓(xùn)銷售人員資金入賬會(huì)計(jì)審58 / 111建發(fā)展戰(zhàn)略委員會(huì)和專家技術(shù)委員會(huì)；擬定制度廠地址 核核定資金預(yù)算3電視臺(tái)和華西都市報(bào)報(bào)道項(xiàng)目啟動(dòng)協(xié)調(diào)供貨；政府公關(guān)；開始建設(shè)施工網(wǎng)站建成全面市場調(diào)研上交第一季度報(bào)表4招聘生產(chǎn)員工；培訓(xùn)員工設(shè)備調(diào)試；引種；試生產(chǎn)開始訂單交易會(huì)展出產(chǎn)品開始支付工資5 首次全體員工會(huì)議 首次產(chǎn)出產(chǎn)品建立示范點(diǎn)收到第一筆訂單6接待各項(xiàng)參觀學(xué)習(xí)；開始企業(yè)文化培訓(xùn)申請質(zhì)量認(rèn)證體系首次銷售首次收款上交第一季度報(bào)表表 五、會(huì)計(jì)報(bào)表及附表（一） 主要財(cái)務(wù)假設(shè)公司屬于環(huán)保、農(nóng)業(yè)、大學(xué)生創(chuàng)業(yè)企業(yè)，享受“三免三減半”的稅收優(yōu)惠政策。即在公司成立的前三年免征所得稅，第四年至第六年所得稅率為 %，正常稅率為 15%。存貨控制采用先進(jìn)先出，機(jī)器設(shè)備估計(jì)使用壽命 10年期末無殘值，按直線折舊法計(jì)算；公司第一年不分紅，第二年起按凈利潤的 30%分紅；預(yù)期銷售量，在市場分析中顯示。第二年技術(shù)營銷贈(zèng)送量大，銷售收入略少；第三年建廠數(shù)量，加大營銷費(fèi)用，銷售收入增加；第四年，建廠占滿煎茶各大豬場，基本上59 / 111解決煎茶鎮(zhèn)豬糞污染問題，第五年在成都四區(qū)建立三大廠 ，并繼續(xù)加大營銷費(fèi)用和研究費(fèi)用，銷售收入大大增加。（二） 收益表 收 益 表單位：萬元第一年 第二年 第三年 第四年 第五年 減：產(chǎn)品銷售成本 產(chǎn)品銷售費(fèi)用 減：管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 減：各項(xiàng)稅收 表 由于行業(yè)特殊性，成本較低，本產(chǎn)品研發(fā)費(fèi)用、銷售費(fèi)用（包括贈(zèng)送產(chǎn)品和建立銷售網(wǎng)絡(luò)）遠(yuǎn)高于一般行業(yè)。（三） 現(xiàn)金流量表 現(xiàn)金流量表單位：萬元項(xiàng) 目 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 60 / 111經(jīng)營租賃所支付的現(xiàn)金 支付給職工的現(xiàn)金 支付的各項(xiàng)稅收 支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量購建固定資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金 借款所收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 償還借款所支付的現(xiàn)金 分配股利所支付的現(xiàn)金 償付利息所支付的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 表 61 / 111 （四） 資產(chǎn)負(fù)債表 資產(chǎn)負(fù)債表年報(bào)單位：萬元資產(chǎn) 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年 負(fù)債及權(quán)益 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年流動(dòng)資產(chǎn): 流動(dòng)負(fù)債:貨幣資金 應(yīng)付帳款 應(yīng)收帳款 短期借款 減:壞帳準(zhǔn)備 應(yīng)付職工薪酬 5應(yīng)收帳款凈額 負(fù)債合計(jì) 8存貨 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 固定資產(chǎn):固定資產(chǎn)原價(jià) 減:累計(jì)折舊 所有者權(quán)益:固定資產(chǎn)凈值 實(shí)收資本 62 / 111無形資產(chǎn): 盈余公積 減:累計(jì)攤銷 未分配利潤 422無形資產(chǎn)凈值 所有者權(quán)益合計(jì) 1422資產(chǎn)合計(jì) 0 負(fù)債及權(quán)益合計(jì)07320注：應(yīng)收帳款按當(dāng)季