【正文】 先進(jìn)的自動(dòng)化設(shè)備，降低生產(chǎn)過程中的三廢排放，以此解決了長(zhǎng)期困繞1氨基蒽醌生產(chǎn)中的環(huán)保問題。主要是： 1 還原廢水處理技術(shù)（略） 2 廢氣處理措施：（略） 3 鍋爐除塵廢水處理措施：（略） 4 采用的環(huán)保治理標(biāo)準(zhǔn)（略） IV 生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)組織 1 項(xiàng)目建設(shè)特點(diǎn)（略） 2 生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理要點(diǎn)（略） 3 經(jīng)營(yíng)組織（略） 4 人力資源（略） 經(jīng)營(yíng)計(jì)劃I 經(jīng)營(yíng)目標(biāo) 重要提示：本計(jì)劃書所報(bào)告的恒信達(dá)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，完全建立在年產(chǎn)2500噸1－氨基蒽醌項(xiàng)目基礎(chǔ)上。未考慮期間新的投資計(jì)劃帶來的變化及市場(chǎng)原材料、產(chǎn)成品的價(jià)格浮動(dòng)和利率變化的因素。計(jì)劃期第1年為2001年。五年內(nèi)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)項(xiàng)目 1 年 2 年 3 年 4 年 5 年 產(chǎn)品產(chǎn)量（噸） 1750 2500 2500 2500 2500 年銷售量（噸） 1750 2500 2500 2500 2500 年銷售收入（萬元） 6581 9402 9402 9402 9402 年稅后凈利潤(rùn)（萬元） 659 942 942 942 942 II 投資計(jì)劃 重要提示：本章節(jié)所描述的投資計(jì)劃，是恒信達(dá)計(jì)劃在年產(chǎn)2500噸1－氨基蒽醌項(xiàng)目建成后實(shí)施的新的投資計(jì)劃。包括年產(chǎn)2500噸1－氨基蒽醌項(xiàng)目在內(nèi)，該計(jì)劃統(tǒng)稱為。描述的目的在于：使投資者進(jìn)一步理解年產(chǎn)2500噸1－氨基蒽醌項(xiàng)目的建設(shè)意圖，了解恒信達(dá) 1 項(xiàng)目簡(jiǎn)介，主要是形成1氨基蒽醌、硝基蒽醌、蒽醌和溴氨酸四個(gè)產(chǎn)品系列的染料中間體年設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)(詳見下表)： 序號(hào) 產(chǎn)品名稱 年產(chǎn)量 建設(shè)地點(diǎn) 1 粗硝基蒽醌 3800噸 XX廠 2 1－硝基蒽醌 2800噸 大豐廠 3 1－氨基蒽醌 2500噸 長(zhǎng)江廠 4 蒽醌 10000噸 待定 5 溴氨酸 1500噸 長(zhǎng)江廠 6 1，5（1，8）－二硝基蒽醌 1500噸 待定 7 其他蒽醌類系列 800噸 待定 合計(jì) 22900噸 在中，正在實(shí)施的年產(chǎn)2500噸1－氨基蒽醌項(xiàng)目，包括年產(chǎn)3800噸粗硝基蒽醌、年產(chǎn)2800噸1－硝基蒽醌和年產(chǎn)2500噸1－氨基蒽醌在內(nèi)。2 投資總額 。其中固定資產(chǎn)投資 5830萬元，流動(dòng)資產(chǎn)投資1749萬元。全部工程分兩期實(shí)施： A 一期工程： 年產(chǎn)2500噸1－氨基醌項(xiàng)目，投資額為2290萬元。其中：固定資產(chǎn)投資1740萬元，流動(dòng)資產(chǎn)投資 550萬元 B 二期工程 總投資額5289萬元。其中：固定資產(chǎn)投資4090 萬元，流動(dòng)資產(chǎn)投資1199萬元。主要項(xiàng)目有：年產(chǎn)10000噸蒽醌、年產(chǎn)1500噸溴氨酸、年產(chǎn)1500噸1，5（1，8）－二硝基蒽醌、年產(chǎn)800噸其他蒽醌類產(chǎn)品和公司中試車間。 3 投資收益預(yù)測(cè)： ，項(xiàng)目建成后， 萬噸。，年獲利能力7470萬元。％，％。財(cái)務(wù)計(jì)劃 投資預(yù)算I 投資預(yù)算1 投資預(yù)算匯總表年產(chǎn)2500噸1氨基蒽醌項(xiàng)目總投資2290萬元，其中：固定資產(chǎn)投資1740 萬元，占總投資的76％，流動(dòng)資金550萬元，占總投資24％。按照不同工序完整生產(chǎn)能力計(jì)算，截至2000年7月，三道工序已經(jīng)全部完工試車生產(chǎn), 固定資產(chǎn)已完成投資1740 萬元，占項(xiàng)目投資總額的76％。詳見下表：序號(hào) 工程\費(fèi)用名稱 預(yù) 算 價(jià) 值 建筑工程 設(shè)備購(gòu)置 安裝工程 其他 合 計(jì) 1 固定資產(chǎn)投資 447 910 161 222 1740 2 流動(dòng)資金 550 550 3 投資總額 447 910 161 772 2290 2 固定資產(chǎn)投資明細(xì)表（略）Ⅱ 資金籌措本項(xiàng)目是恒信達(dá)公司以歷年積累為主要資金, 并通過收購(gòu)、合資和托管辦法，充分利用XX、長(zhǎng)江和大豐閑置的資產(chǎn)和建設(shè)條件投資興建。目前主要資金缺口來自于全部生產(chǎn)線投入生產(chǎn)的流動(dòng)資金，總量為1185萬元。目前，南京恒信達(dá)正積極籌措資金，主要計(jì)劃為：1 銀行貸款（略） 2 股權(quán)融資 A、方案一：發(fā)起設(shè)立股份公司 a) 設(shè)立目的（略） b) 總體方案（略） c) 股本結(jié)構(gòu) 股份公司總股本為2200萬元，主發(fā)起資產(chǎn)為恒信達(dá)及其在長(zhǎng)江廠、XX廠、大豐廠中所擁有的資產(chǎn)。股本結(jié)構(gòu)：詳見下表（略）d) 方案的變數(shù)目前，恒信達(dá)正與其他擬發(fā)起人為設(shè)立股份公司作積極的準(zhǔn)備。包括投資顧問、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所在內(nèi)的法人中介機(jī)構(gòu)已經(jīng)進(jìn)場(chǎng)工作。公司的制度規(guī)范、審計(jì)、發(fā)展規(guī)劃等工作正有序進(jìn)行。各發(fā)起人最終將根據(jù)下列變數(shù)的情況，設(shè)立股份公司的方案進(jìn)行調(diào)整，（1）政府對(duì)土地處置方案的最終批準(zhǔn)；（2）與募集資金對(duì)象－－投資機(jī)構(gòu)或其他投資人最終達(dá)成的投資協(xié)定。B 方案三：投資者建議的其他投資方案除上述方案之外，恒信達(dá)不排斥任何討論投資者提出的投資方案的可能。財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)I 財(cái)務(wù)利潤(rùn)預(yù)測(cè)1 財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)結(jié)果（略） 2 財(cái)務(wù)利潤(rùn)計(jì)算表 項(xiàng)目第一年生產(chǎn)能力為設(shè)計(jì)能力的70%。第二年至第十年為設(shè)計(jì)能力的100%，對(duì)項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后第一年的財(cái)務(wù)利潤(rùn)情況，進(jìn)行預(yù)測(cè)。詳見下表： 項(xiàng)目名稱 金額 產(chǎn)品銷售收入 94,017,500 減：產(chǎn)品銷售成本 77,929,000 產(chǎn)品銷售稅金及附加 466,913 產(chǎn)品銷售利潤(rùn) 15,621,587 減： 管理費(fèi)用 1,090,000 財(cái)務(wù)費(fèi)用 銷售費(fèi)用 470,088 稅前利潤(rùn) 14,061,499 減：所得稅 (33%) 4,640,295 稅后凈利潤(rùn) 9,421,204 建設(shè)投資 22,900,000 投資利潤(rùn)率 % 銷售利潤(rùn)率 % II 投資項(xiàng)目的財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)（略）風(fēng)險(xiǎn)分析及對(duì)策市場(chǎng)和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的分析及對(duì)策I 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)（略） II 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 技術(shù)替代之風(fēng)險(xiǎn) 截至目前，尚沒有發(fā)現(xiàn)替代1－氨基蒽醌的產(chǎn)品出現(xiàn)，相反，1－氨基蒽醌的應(yīng)用領(lǐng)域隨著染料新品種的不斷發(fā)現(xiàn)，亦不斷拓寬。同時(shí)，在醫(yī)藥、電子化學(xué)等領(lǐng)域，存在著應(yīng)用前景。 環(huán)保風(fēng)險(xiǎn) 由于恒信達(dá)已經(jīng)通過國(guó)家環(huán)保部門的環(huán)境保護(hù)評(píng)價(jià)，不會(huì)受到政府在環(huán)保方面的管制影響。 員工道德風(fēng)險(xiǎn) 員工職業(yè)道德風(fēng)險(xiǎn)在恒信達(dá)主要表現(xiàn)為工藝技術(shù)的失密風(fēng)險(xiǎn)。目前，恒信達(dá)主要通過股權(quán)激勵(lì)和分散生產(chǎn)之辦法規(guī)避技術(shù)泄密風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析 I 盈虧平衡分析（略） II 敏感性分析：（略） 31 / 3