【正文】 5555合計(jì)減：折舊無(wú)形資產(chǎn)攤銷(xiāo)55555小計(jì)現(xiàn)金支出 現(xiàn)金預(yù)算資金是企業(yè)賴以生存和發(fā)展的動(dòng)力，我們以各項(xiàng)營(yíng)業(yè)預(yù)算和資本預(yù)算為基礎(chǔ)編制現(xiàn)金預(yù)算，目的在于資金不足時(shí)籌措資金，資金多余時(shí)及時(shí)處理資金余額，并提供現(xiàn)金收支的控制限額，發(fā)揮現(xiàn)金管理的作用。表1010 現(xiàn) 金 預(yù) 算 單位：萬(wàn)元　第一年第二年第三年第四年第五年期初現(xiàn)金余額200收入收回短期投資　　　　　投資收益（長(zhǎng)期）　　　　　投資收益（短期）　　　80150可用現(xiàn)金余額現(xiàn)金支出：　　　　　購(gòu)置固定資產(chǎn)400　120　240短期投資　　8001500 材料采購(gòu) 人員工資 制造費(fèi)用 管理費(fèi)用 銷(xiāo)售費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用增值稅產(chǎn)品銷(xiāo)售稅金及附加支付股利現(xiàn)金支出合計(jì)余額現(xiàn)金溢出（不足）借款　　　　　短期借款　　　　　長(zhǎng)期借款 　　　　　還款　　　　　長(zhǎng)期借款 100　　　短期借款　150　　　期末余額 固定資產(chǎn) 表1011 固定資產(chǎn)（１—１）固定資產(chǎn)期初第一年第二年第三年第四年第五年辦公樓200190180205辦公設(shè)備1008060563240倉(cāng)庫(kù)5045408070105其他固定資產(chǎn)504030201040合計(jì)400355310317表1012 固定資產(chǎn)（１—２）固定資產(chǎn)使用年限年折舊額第一年第二年第三年第四年第五年辦公樓201010辦公設(shè)備52020242432倉(cāng)庫(kù)1055101015其他固定資產(chǎn)51010101020合計(jì)　4545表1013 在建工程（2）在建工程第一年第二年第三年第四年第五年辦公樓252540600倉(cāng)庫(kù)252515350其他固定資產(chǎn)01020200合計(jì)5060751150表1014 無(wú)形資產(chǎn)（3）無(wú)形資產(chǎn)第一年第二年第三年第四年第五年土地使用權(quán)150150200200200合計(jì)150150200200200 公司對(duì)外財(cái)務(wù)報(bào)表表 1015 期初資產(chǎn)負(fù)債表 單位：萬(wàn)元資產(chǎn)期初余額負(fù)債和所有者權(quán)益期初余額流動(dòng)資金：　流動(dòng)負(fù)債：　貨幣資金200短期借款150應(yīng)收賬款　應(yīng)付賬款　應(yīng)收利息　預(yù)收賬款　預(yù)付賬款　應(yīng)付職工薪酬　存貨　應(yīng)繳稅費(fèi)　流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)200應(yīng)付利息　　　應(yīng)付股利　非流動(dòng)資產(chǎn)　 流動(dòng)負(fù)債合計(jì)150固定資產(chǎn)：　非流動(dòng)負(fù)債：　固定資產(chǎn)原價(jià)400長(zhǎng)期借款100 減：累計(jì)折舊　長(zhǎng)期應(yīng)付款　 固定資產(chǎn)凈值400預(yù)計(jì)負(fù)債　 減：固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備　 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)100 固定資產(chǎn)凈額400 負(fù)債合計(jì)250 在建工程　所有者權(quán)益：　 固定資產(chǎn)合計(jì)400實(shí)收資本500無(wú)形資產(chǎn)150資本公積　 　盈余公積　 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)550未分配利潤(rùn)　　　 所有者權(quán)益合計(jì)500 資產(chǎn)合計(jì)750 負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)750表 1016 五年資產(chǎn)負(fù)債表 單位：萬(wàn)元資產(chǎn)第一年第二年第三年第四年第五年流動(dòng)資金：　　　　　貨幣資金應(yīng)收賬款應(yīng)收利息00080150預(yù)付賬款00000存貨8396109115133 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)5432非流動(dòng)資產(chǎn)　　　　　固定資產(chǎn)：　　　　　固定資產(chǎn)原價(jià)400400520520760 減：累計(jì)折舊4590203 固定資產(chǎn)凈值355310317 減：固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備02040 固定資產(chǎn)凈額355308313 在建工程5060751150 固定資產(chǎn)合計(jì)405368428無(wú)形資產(chǎn)150150200200200 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)555518628　　　　　　 資產(chǎn)合計(jì)3143　　　　　　負(fù)債和所有者權(quán)益　　　　　負(fù)債　　　　　流動(dòng)負(fù)債：　　　　　短期借款150150000應(yīng)付賬款00000預(yù)收賬款00000應(yīng)付職工薪酬應(yīng)繳稅費(fèi)應(yīng)付利息00000應(yīng)付股利0 流動(dòng)負(fù)債合計(jì)非流動(dòng)負(fù)債：　　　　　長(zhǎng)期應(yīng)付款00000預(yù)計(jì)負(fù)債00000 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)00000 負(fù)債合計(jì)　　　　　　所有者權(quán)益　　　　　實(shí)收資本500500500500500資本公積00000盈余公積未分配利潤(rùn) 所有者權(quán)益合計(jì)　　　　　　 負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)3143 利潤(rùn)表表 1017 利 潤(rùn) 表 單位：萬(wàn)元項(xiàng)目第一年第二年第三年第四年第五年一、營(yíng)業(yè)收入4849 減：營(yíng)業(yè)成本 營(yíng)業(yè)稅金及附加 銷(xiāo)售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 資產(chǎn)減值損失　　　　　 加：投資收益（損失以“”號(hào)填列）　　　　　二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（損失以“”號(hào)填列）3845 加：營(yíng)業(yè)外收入　　　　　 減：營(yíng)業(yè)外支出　　　　　三、利潤(rùn)總額（損失以“”號(hào)填列）3845 減：所得稅費(fèi)用四、凈利潤(rùn)（損失以“”號(hào)填列） 現(xiàn)金流量表表 1018 現(xiàn) 金 流 量 表 單位：萬(wàn)元一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量第一年第二年第三年第四年第五年銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金　　　　　 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)購(gòu)買(mǎi)商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金　　　　　支付的各項(xiàng)稅費(fèi)支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金　　　　　 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量　　　　　收回投資收到的現(xiàn)金　　　　　取得投資收益收到的現(xiàn)金00080150處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額　　　　　收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金　　　　　 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)00080150購(gòu)進(jìn)固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金凈額40001200240投資支付的現(xiàn)金0008001500支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金　　　　　 投資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)40001208001740 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額40001207201590三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量　　　　　吸收投資收到的現(xiàn)金　　　　　取得借款收到的現(xiàn)金　　　　　收到其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金　　　　　 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)00000償還債務(wù)支付的現(xiàn)金0250000分配股利、利潤(rùn)或償還利息支付的現(xiàn)金支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金　　　　　 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物余額200六、期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物余額 投資分析投資現(xiàn)金流量表如下： 表 1019 投資現(xiàn)金流量表 單位：萬(wàn)元項(xiàng)目初期第一年第二年第三年第四年第五年固定資產(chǎn)投資400　　120　240流動(dòng)資金200　　　　　銷(xiāo)售收入　4849 變動(dòng)成本　 固定成本　稅前利潤(rùn)03845 稅收　稅后利潤(rùn)0+折舊　4545+無(wú)形資產(chǎn)攤銷(xiāo)　55555凈現(xiàn)金流量600 投資凈現(xiàn)值凈現(xiàn)值（NPV）是反映投資方案在計(jì)算期內(nèi)獲利能力的動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)。取期望報(bào)酬率i=15%，利用投資現(xiàn)金流量表計(jì)算得NPV=。 ，該值遠(yuǎn)高于公司初始投資750萬(wàn)。計(jì)算期內(nèi)盈利能力很好，投資方案可行. 投資回收期計(jì)算得本項(xiàng)目的投資回收期為兩年零半個(gè)月。 內(nèi)部收益率內(nèi)部收益率（IRR），是項(xiàng)目投資實(shí)際可望達(dá)到的收益率，通過(guò)對(duì)公司投資的現(xiàn)金凈流量計(jì)算得： IRR = %%，為期望報(bào)酬率的15%。主要因?yàn)榉?wù)周到細(xì)致，很受歡迎，使得銷(xiāo)售利潤(rùn)率較高，而且，前5年內(nèi)市場(chǎng)增長(zhǎng)性很好結(jié)論：通過(guò)投資凈現(xiàn)值和內(nèi)部收益率的計(jì)算我們得出項(xiàng)目的預(yù)期盈利能力很強(qiáng)，有著很高的投資回報(bào)，能夠足額吸引到所需的風(fēng)險(xiǎn)投資并完成創(chuàng)業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)基于對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的動(dòng)態(tài)使用，為企業(yè)管理者提供決策信息，為投資家提供決策依據(jù)。我們?cè)诒姸嗟呢?cái)務(wù)指標(biāo)中選取了一系列典型的數(shù)據(jù)指標(biāo)來(lái)分析，從中可以得到一些有用的會(huì)計(jì)信息。表1020 流動(dòng)性比率：第一年第二年第三年第四年第五年 流動(dòng)比率 速動(dòng)比率 現(xiàn)金比率表1021財(cái)務(wù)杠桿比率：第一年第二年第三年第四年第五年 資產(chǎn)負(fù)債比率 產(chǎn)權(quán)比率 利息保障倍數(shù)通過(guò)對(duì)流動(dòng)比率、速動(dòng)比率和現(xiàn)金比率的分析，我們可以從中得出結(jié)論：反映公司償債能力的指標(biāo)數(shù)據(jù)均在安全線內(nèi)。我公司流動(dòng)比率和速動(dòng)比率都維持在一個(gè)比較合理的水平，短期償債能力保持較好水平。結(jié)合我公司的行業(yè)特色，本公司一直保持相對(duì)較低的資產(chǎn)負(fù)債率，從而保證了公司長(zhǎng)期償債能力。 我們通過(guò)一些資產(chǎn)項(xiàng)目的周轉(zhuǎn)