凱利公式在投資中的應(yīng)用-資料下載頁
2025-06-23 00:46本頁面
【正文】 注意最大虧損風(fēng)險的控制?！ P利公式在期貨中的應(yīng)用 凱利公式的一個重要作用就是讓投資者在連續(xù)虧損的情況下，也有機(jī)會等到翻盤。雖然杠桿對勝率和賠率沒有影響，卻放大了盈利幅度和虧損幅度，過大的虧損幅度就有風(fēng)險導(dǎo)致沒有足夠資金繼續(xù)進(jìn)行交易。所以投資者在應(yīng)用凱利公式時，需要在盡量不影響整體交易策略的前提下，控制單筆交易的最大虧損。一般選擇虧損不超過保證金的50%?！ 〖热粍P利公式中的勝率和賠率都是動態(tài)的，突發(fā)事件、大資金流動等因素都會在短期內(nèi)對勝率和賠率產(chǎn)生巨大影響。在實(shí)際投資中，就要根據(jù)情況，適當(dāng)?shù)卣{(diào)整倉位。然而，一方面考慮到交易成本，頻繁地進(jìn)行加倉減倉也是不切實(shí)際的。另一方面，由于投資標(biāo)的無法無窮分割，要使資產(chǎn)配置精確達(dá)到凱利值很難。所以，根據(jù)經(jīng)驗(yàn)，一般凱利值變化超過10%，才有必要調(diào)整倉位。
環(huán)評公示相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1