【正文】 公允價(jià)值和歷史成本是會(huì)計(jì)中重要的計(jì)量屬性,公允價(jià)值是當(dāng)前的，歷史成是過去的。國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則要求廣泛運(yùn)用公允價(jià)值，以充分體現(xiàn)相關(guān)的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量要求。中國準(zhǔn)則強(qiáng)調(diào)適度、謹(jǐn)慎地引入公允價(jià)值，主要是考慮中國作為新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國家，許多資產(chǎn)還沒形成活躍市場(chǎng)，會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性固然重要,但應(yīng)當(dāng)以可靠性為前提，如果不加限制地引入公允價(jià)值,就有可能會(huì)出現(xiàn)人為操縱利潤的現(xiàn)象。因此，中國投資性房地產(chǎn)、生物資產(chǎn)、非貨幣性資產(chǎn)交換、債務(wù)重組等準(zhǔn)則規(guī)定,只有存在活躍市場(chǎng)、公允價(jià)值能夠獲得并可靠計(jì)量的情況下，才能采用公允價(jià)值計(jì)量。國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)認(rèn)同中國的做法，并將如何在新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中應(yīng)用公允價(jià)值的問題列入其主要議題并加以研究，還表示希望中國在這方面提供幫助。 《國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第5號(hào)——持有待售的非流動(dòng)資產(chǎn)和終止經(jīng)營》單獨(dú)規(guī)定了持有待售的非流動(dòng)資產(chǎn)和終止經(jīng)營的會(huì)計(jì)處理。非流動(dòng)資產(chǎn)主要是指固定資產(chǎn)和無形資產(chǎn)等。終止經(jīng)營是指對(duì)企業(yè)的車間、分部、子公司等予以處置或?qū)⑵鋭澐譃闇?zhǔn)備出售對(duì)象。根據(jù)該準(zhǔn)則規(guī)定，如果企業(yè)管理層準(zhǔn)備處置該部分非流動(dòng)資產(chǎn)和終止經(jīng)營，要將這部分資產(chǎn)從非流動(dòng)資產(chǎn)轉(zhuǎn)出作為流動(dòng)資產(chǎn)，停止計(jì)提折舊或者攤銷,采用賬面價(jià)值與公允價(jià)值減去銷售費(fèi)用孰低計(jì)量,賬面價(jià)值高于公允價(jià)值減去銷售費(fèi)用的金額，計(jì)入當(dāng)期損益。我國根據(jù)實(shí)際情況，沒有單獨(dú)制定這一準(zhǔn)則項(xiàng)目，而是固定資產(chǎn)、財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)等相關(guān)準(zhǔn)則中采用其他方式處理,達(dá)到類似效果，國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)贊同我們的做法。 《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第19號(hào)——雇員福利》和《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第26號(hào)——退休福利計(jì)劃的會(huì)計(jì)和報(bào)告》對(duì)設(shè)定提存計(jì)劃和設(shè)定受益計(jì)劃兩種類型的離職后福利規(guī)范了會(huì)計(jì)處理。由于中國現(xiàn)行相關(guān)法律法規(guī)沒有類似設(shè)定受益計(jì)劃方面的規(guī)定，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在現(xiàn)有相關(guān)法律法規(guī)的框架下，對(duì)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)和補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)等類似于國際準(zhǔn)則中設(shè)定提存計(jì)劃的內(nèi)容作了規(guī)范。國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)認(rèn)為，這種做法與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則是趨同的。 《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第29號(hào)——惡性通貨膨脹經(jīng)濟(jì)中的財(cái)務(wù)報(bào)告》規(guī)定了惡性通貨膨脹經(jīng)濟(jì)中的財(cái)務(wù)報(bào)告要求。我們認(rèn)為，中國在宏觀調(diào)控的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下,預(yù)期不會(huì)發(fā)生惡性通貨膨脹的情況，沒有必要制定這一準(zhǔn)則項(xiàng)目。國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)完全贊同我國不制定該項(xiàng)準(zhǔn)則，但提出在中國準(zhǔn)則中，應(yīng)該明確境外經(jīng)營所在國家或地區(qū)發(fā)生惡性通貨膨脹的會(huì)計(jì)處理。我們同意國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)的建議,在外幣折算準(zhǔn)則及其應(yīng)用指南中，規(guī)定了惡性通貨膨脹的基本特征，要求發(fā)生惡性通貨膨脹的國家或地區(qū)境外經(jīng)營的財(cái)務(wù)報(bào)表,應(yīng)當(dāng)按照一般物價(jià)指數(shù)進(jìn)行重述，再按重述后的報(bào)表進(jìn)行折算。 （三）中國準(zhǔn)則與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則相比,在準(zhǔn)則項(xiàng)目上做出了更加合理的安排。中國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在某些項(xiàng)目的安排上作了適當(dāng)?shù)蛘?一是將《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第39號(hào)——金融工具:確認(rèn)和計(jì)量》分解為金融工具確認(rèn)和計(jì)量、套期保值、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移三個(gè)準(zhǔn)則項(xiàng)目,將復(fù)雜的金融工具業(yè)務(wù)進(jìn)行細(xì)分，以更好地指導(dǎo)實(shí)務(wù)。二是將《國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第4號(hào)——保險(xiǎn)合同》分為原保險(xiǎn)合同和再保險(xiǎn)合同兩個(gè)準(zhǔn)則項(xiàng)目,對(duì)保險(xiǎn)合同的確認(rèn)、計(jì)量和報(bào)告作了比國際準(zhǔn)則更加詳盡、系統(tǒng)的規(guī)范。三是將《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第27號(hào)——合并財(cái)務(wù)報(bào)表和單獨(dú)財(cái)務(wù)報(bào)表》、《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第28號(hào)——聯(lián)營中的投資》和《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第31號(hào)——合營中的權(quán)益》中的相關(guān)的內(nèi)容進(jìn)行整合,形成長期股權(quán)投資準(zhǔn)則及其應(yīng)用指南,既符合中國會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)多年來的習(xí)慣，又有助于更好地理解和掌握準(zhǔn)則內(nèi)容。國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)對(duì)我們的上述安排表示贊賞。 此外，為了促進(jìn)中國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的持續(xù)趨同，2008年1月，中國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)與國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)簽署了持續(xù)趨同工作機(jī)制備忘錄，就人員交流、工作方式和持續(xù)趨同工作的內(nèi)容達(dá)成了共識(shí)：一是根據(jù)國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)未來工作計(jì)劃，雙方將在同一控制下的企業(yè)合并、公允價(jià)值計(jì)量、財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)、收入確認(rèn)、租賃和資產(chǎn)減值等項(xiàng)中開展合作，以后再根據(jù)趨同進(jìn)展情況確定新的趨同項(xiàng)目。二是中國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)負(fù)責(zé)組織對(duì)國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)發(fā)布的討論稿、征求意見稿的反饋意見，提供給國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)。三是在對(duì)國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則未涵蓋的問題制定中國準(zhǔn)則時(shí)，中國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)將與國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)進(jìn)行溝通和趨同，進(jìn)一步完善中國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系。四、企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系的貫徹落實(shí)2007年是我國上市公司全面執(zhí)行企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系的第一年。財(cái)政部與有關(guān)方面通力合作，成立了新準(zhǔn)則實(shí)施情況工作組，制定工作實(shí)施方案，加強(qiáng)與上市公司、會(huì)計(jì)師事務(wù)所的約談，建成上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告分析系統(tǒng)，組織強(qiáng)大的分析團(tuán)隊(duì)，采用“逐日盯市、逐戶分析”的工作方式，跟蹤分析了每一家上市公司2007年年報(bào)，發(fā)現(xiàn)問題及時(shí)解決，確保企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系實(shí)施到位。截止2008年4月30日，除*ST威達(dá)（000603）和九發(fā)股份（600180）兩家公司外，滬深兩市合計(jì)1,570家上市公司（滬市861家，深市709家）公布了2007年年報(bào)，其中，非金融類上市公司1,543家，金融類上市公司27家，A+H股上市公司53家。通過對(duì)上市公司公布的2007年年報(bào)進(jìn)行全面深度分析表明，企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系的實(shí)施平穩(wěn)有效。 （一）較好地實(shí)現(xiàn)了企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則從2006年末至2007年初的新舊轉(zhuǎn)換 截至2008年4月30日，滬深兩市1,570家上市公司披露了《新舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表》，按照新準(zhǔn)則調(diào)整后的2007年年初股東權(quán)益合計(jì)45,，2006年12月31日按企業(yè)會(huì)計(jì)制度和金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度反映的股東權(quán)益合計(jì)41,，2007年初股東權(quán)益比原制度股東權(quán)益凈增加了1,(扣除少數(shù)股東權(quán)益后)，%。分析表明，按照與國際趨同的新準(zhǔn)則對(duì)上市公司2007年年初凈資產(chǎn)確認(rèn)計(jì)量的結(jié)果?？梢姡鲜泄驹谑状螆?zhí)行日（2007年1月1日）按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第38號(hào)——首次執(zhí)行企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》及相關(guān)規(guī)定，較好地實(shí)現(xiàn)了新舊準(zhǔn)則的轉(zhuǎn)換和過渡。有關(guān)情況如表2所示。表2：新舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表匯總 單位：億元序號(hào)項(xiàng)目名稱公司家數(shù)金 額占 比* a2006年12月31日股東權(quán)益（舊準(zhǔn)則）1,55741, —1長期股權(quán)投資差額737%2擬以公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)14%3因預(yù)計(jì)資產(chǎn)棄置費(fèi)用應(yīng)補(bǔ)提的以前年度折舊等6%4符合預(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)條件的辭退補(bǔ)償149%5股份支付8%6符合預(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)條件的重組義務(wù)4%7企業(yè)合并166%8以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)以及可供出售金融資產(chǎn)454%9以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融負(fù)債11%10金融工具分拆增加的權(quán)益19%11衍生金融工具31%12所得稅1,360%13少數(shù)股東權(quán)益1,2673,%14B股、H股等上市公司特別追溯調(diào)整14%15其他616%b調(diào)整額合計(jì)—4,%c股東權(quán)益凈增加額—1,%**d2007年1月1日股東權(quán)益（新準(zhǔn)則）1,55745,—*各項(xiàng)目的占比=各項(xiàng)目的調(diào)整金額/按舊準(zhǔn)則編制的股東權(quán)益**股東權(quán)益變動(dòng)率=（按新準(zhǔn)則編報(bào)的股東權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益按舊準(zhǔn)則編報(bào)的股東權(quán)益）/按舊準(zhǔn)則編報(bào)的股東權(quán)益“企業(yè)合并”項(xiàng)目涉及166家上市公司，%。同一控制下的企業(yè)合并在編制合并比較報(bào)表時(shí)，應(yīng)視同參與合并各方在最終控制方開始實(shí)施控制時(shí)即以目前的狀態(tài)存在，因企業(yè)合并而增加的凈資產(chǎn)在比較報(bào)表中調(diào)整了股東權(quán)益項(xiàng)下的資本公積和留存收益?！耙怨蕛r(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)以及可供出售金融資產(chǎn)”項(xiàng)目涉及454家上市公司，%。新準(zhǔn)則規(guī)定這兩類金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)負(fù)債表日的公允價(jià)值計(jì)量，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值的差額調(diào)整年初股東權(quán)益，由于首次執(zhí)行日我國股市處于較大幅度上漲時(shí)期，該項(xiàng)目所產(chǎn)生的調(diào)增股東權(quán)益金額較大，金融類上市公司尤為突出。需要特別說明的是，“少數(shù)股東權(quán)益”項(xiàng)目涉及上市公司1,267家（占1,%），調(diào)增年初股東權(quán)益3,，%。該項(xiàng)金額應(yīng)當(dāng)從股東權(quán)益合計(jì)中剔除，因?yàn)榕f準(zhǔn)則下“少數(shù)股東權(quán)益”在股東權(quán)益之外單獨(dú)列示，新準(zhǔn)則下“少數(shù)股東權(quán)益”包含在股東權(quán)益合計(jì)之內(nèi)，屬于報(bào)表項(xiàng)目列示變化導(dǎo)致的影響金額?！伴L期股權(quán)投資差額”項(xiàng)目涉及737家上市公司，調(diào)減年初股東權(quán)益 ，%。根據(jù)新準(zhǔn)則規(guī)定，同一控制下企業(yè)合并形成的長期股權(quán)投資尚未攤銷完畢的股權(quán)投資差額余額，應(yīng)當(dāng)在首次執(zhí)行日全部轉(zhuǎn)銷，相應(yīng)減少了年初股東權(quán)益?！胺项A(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)條件的辭退補(bǔ)償”項(xiàng)目涉及149家上市公司，%。根據(jù)新準(zhǔn)則規(guī)定，公司應(yīng)當(dāng)對(duì)首次執(zhí)行日之前符合辭退福利確認(rèn)條件應(yīng)給予的補(bǔ)償進(jìn)行預(yù)計(jì)，減少年初股東權(quán)益，同時(shí)確認(rèn)應(yīng)付職工薪酬。從以上分析可以看出，新舊準(zhǔn)則轉(zhuǎn)換時(shí)點(diǎn)盡管有些項(xiàng)目調(diào)整金額幅度較大，但增減相抵后總體持平，實(shí)現(xiàn)了平穩(wěn)轉(zhuǎn)換和過渡。同時(shí)，也發(fā)現(xiàn)極少數(shù)上市公司在新舊準(zhǔn)則轉(zhuǎn)換時(shí)大額調(diào)整了股東權(quán)益的情況，還有13家上市公司沒有按規(guī)定披露《新舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表》，值得關(guān)注。（二）實(shí)現(xiàn)新舊準(zhǔn)則轉(zhuǎn)換后，上市公司按照企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則運(yùn)行平穩(wěn)1,570家上市公司2007年實(shí)現(xiàn)利潤總額和凈利潤分別為13,，2006年分別為9,，利潤總額增加了4,，凈利潤增加了3,，%%。有關(guān)情況如表3所示。表3： 2007年上市公司（1,570家）合并利潤表主要指標(biāo)表 單位：億元項(xiàng) 目2007年2006年增減金額增減幅度占利潤總額比例*營業(yè)毛利10,7,2,%%公允價(jià)值變動(dòng)收益%%投資收益2,1,1,%%營業(yè)利潤13,9,4,%%營業(yè)外收支凈額%%利潤總額13,9,4,%%所得稅費(fèi)用3,2,1,%%凈利潤10,6,3,%%*2007年實(shí)現(xiàn)利潤各組成項(xiàng)目占利潤總額的比例。上市公司2007年利潤總額和凈利潤增長的主要因素是營業(yè)利潤。1,570家上市公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)利潤合計(jì)為13,，比2006年增加了4,，%，%。如按扣除投資收益的營業(yè)利潤計(jì)算，%。營業(yè)利潤增長是決定上市公司利潤總額和凈利潤增長的主要因素，營業(yè)利潤是企業(yè)日常經(jīng)營活動(dòng)所得，反映上市公司2007年經(jīng)營業(yè)績的增長，屬于正常的經(jīng)濟(jì)增長態(tài)勢(shì)。投資收益作為營業(yè)利潤的組成部分，1,570家上市公司實(shí)現(xiàn)投資收益合計(jì)為2,，比2006年增加了1,，%，%。引起投資收益增長的主要原因是上市公司2007年內(nèi)出售投資實(shí)現(xiàn)的收益。1,570家公司出售投資實(shí)現(xiàn)收益2,，%，比2006年增加了1,，%。出售投資實(shí)現(xiàn)的收益具有一次性特點(diǎn)，僅影響2007年當(dāng)期，對(duì)上市公司的業(yè)績不具有可持續(xù)性。因此，實(shí)業(yè)類上市公司應(yīng)當(dāng)做好主業(yè)經(jīng)營，才能做到可持續(xù)發(fā)展，促進(jìn)社會(huì)財(cái)富不斷增長；否則，屬于社會(huì)財(cái)富重新分配。除營業(yè)利潤外，1,，%，%。營業(yè)外收入主要源于債務(wù)重組、捐贈(zèng)、政府補(bǔ)助及處置長期資產(chǎn)利得。營業(yè)外收支凈額對(duì)公司利潤的影響是非經(jīng)常性的。 以上分析表明，上市公司利潤總額和凈利潤的增長主要源于營業(yè)利潤，從而奠定了2007年利潤總額和凈利潤增長的基礎(chǔ)。 1,570家上市公司2007年12月31日凈資產(chǎn)合計(jì)為68,，2006年凈資產(chǎn)合計(jì)為52,，同比增加了16,，%。凈資產(chǎn)收益率也高于去年同期水平（%），%。有關(guān)情況如表4所示。 表4 2007年上市公司（1,570家 ）合并資產(chǎn)負(fù)債表主要指標(biāo)表 單位：億元項(xiàng) 目2007年2006年 增減金額增減幅度 交易性金融資產(chǎn) 4,3,% 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 111, 75,35,% 可供出售金融資產(chǎn) 32,28,3,% 持有至到期投資 41,33,7,% 長期股權(quán)投資 4,3,% 固定資產(chǎn) 36,32,3,% 無形資產(chǎn) 3,2,% 遞延所得稅資產(chǎn) % 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 305,264,40,% 資產(chǎn)總計(jì) 416,340,76,% 應(yīng)付職工薪酬 1,1,% 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 326, 269,56,% 預(yù)計(jì)負(fù)債 % 遞延所得稅負(fù)債 % 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 21,18,3,% 負(fù)債合計(jì) 348, 287,60,% 股本 22,21,1,% 資本公積 22,14,8,% 減：庫存股 % 盈余公積 5,4,% 一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備 1,% 未分配利潤 12,7,4,% 外幣報(bào)表折算差額 % 歸屬于母公司所有者權(quán)益合計(jì) 63, 48,15,% 少數(shù)股東權(quán)益 4,3,% 所有者權(quán)益合計(jì) 68,52,16,% 負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì) 416,340,76,%引起凈資產(chǎn)增長的主要因素：一是上市公司2007年新發(fā)或增發(fā)股票實(shí)現(xiàn)的股票溢價(jià)收入等原因增加了資本公積6,，%，表明2007年IPO公司較多，由此增加的資本公積所占比重較大。二是可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)增加了凈資產(chǎn)，同比增加了1,，%。表明上市公司2007年劃分為可供出售金融資產(chǎn)的股票價(jià)