【正文】 形致使基金管理人、基金托管人無法準確評估基金財產(chǎn)價值時；（3）占基金相當比例的投資品種的估值出現(xiàn)重大轉(zhuǎn)變，而基金管理人為保障基金投資者的利益，決定延遲估值的情形；（4）中國證監(jiān)會、中國基金業(yè)協(xié)會等監(jiān)管機構(gòu)認定的其他情形?；鸱蓊~凈值的確認基金管理人為基金主辦會計，用于向基金投資者報告的基金份額凈值由基金管理人負責計算，基金托管人進行復核。如經(jīng)相關(guān)各方在平等基礎(chǔ)上充分討論后，仍無法達成一致的意見，按照基金管理人對基金資產(chǎn)凈值的計算結(jié)果為準?；鹭敭a(chǎn)凈值即基金資產(chǎn)凈值，是指基金資產(chǎn)總值減去負債后的價值?；鹳Y產(chǎn)份額凈值的計算保留到小數(shù)點后3位，小數(shù)點后第4位四舍五入。（二）基金的會計政策基金的會計政策比照證券投資基金現(xiàn)行政策執(zhí)行：基金管理人為本基金的主要會計責任方。本基金的會計年度為公歷年度的1月1日至12月31日。計劃核算以人民幣為記賬本位幣，以人民幣元為記賬單位。會計制度執(zhí)行國家有關(guān)會計制度。本基金單獨建賬、獨立核算?；鸸芾砣思盎鹜泄苋烁髯员Ａ敉暾臅嬞~目、憑證并進行日常的會計核算，按照本合同約定編制會計報表。基金托管人定期與基金管理人就基金的會計核算、報表編制等進行核對并以書面方式確認。（三）其他如若涉及證券交易，本合同管理人、托管人與經(jīng)紀商將簽署《XX證券備忘錄》，若因為經(jīng)紀商未按備忘錄中約定提供相關(guān)數(shù)據(jù)給管理人與托管人，造成管理人與托管人不能或者不能及時提供基金財產(chǎn)估值，則管理人與托管人不負相應(yīng)責任。十六、基金的費用與稅收（一）基金費用的種類管理費；托管費；行政服務(wù)費；業(yè)績報酬；基金的證券交易費用及開戶費用，期貨交易費用及開戶費用；基金成立后與之相關(guān)的會計師費和律師費；托管資金專門賬戶的賬戶開戶費、網(wǎng)銀開戶費、資金結(jié)算匯劃費、賬戶維護費等；本合同另有約定的除外；按照國家有關(guān)規(guī)定和本合同約定，可以在基金資產(chǎn)中列支的其他費用。（二）費用計提方法、計提標準和支付方式管理費（1）基金的管理費率為XX%/年。計算方法如下：A＝EC247。NA：每日應(yīng)計提的管理費C：年管理費率E：前一日的基金資產(chǎn)凈值N：當年天數(shù)本基金的管理費自基金成立日起，每日計提，按季支付。支付日為每自然季前5個工作日內(nèi)，支付上一自然季管理費。管理費支付時，基金管理人向基金托管人發(fā)送支付指令，基金托管人復核后從基金財產(chǎn)中一次性劃出。托管費 （1）基金的年托管費率為基金資產(chǎn)凈值X%/年與5萬元/年孰高原則收取。（2）托管不足一年的，按一年收取。計算方法如下：H＝MAX（ER，50000）247。NH：每日應(yīng)計提的托管費R：年托管費率E：前一日的基金資產(chǎn)凈值N：當年天數(shù)本基金的托管費自基金成立日起，每日計提，按季支付。支付日為每自然季前5個工作日內(nèi)，支付上一自然季托管費。托管費支付時，基金管理人向基金托管人發(fā)送支付指令，基金托管人復核后從基金財產(chǎn)中一次性劃出。托管費收款賬戶：戶名：海通證券股份有限公司賬號： 310066726018150012219開戶銀行：交通銀行上海分行第一支行行政服務(wù)費（1）基金的年行政服務(wù)費率為基金資產(chǎn)凈值X%/年與5萬元/年孰高原則收取。（2）產(chǎn)品存續(xù)不足一年的，按一年收取。計算方法如下：H＝MAX（ER,50000）247。NH：每日應(yīng)計提的行政服務(wù)費R：年行政服務(wù)費率E：前一日的基金資產(chǎn)凈值N：當年天數(shù) 本基金的行政服務(wù)費自基金成立日起，每日計提，按季支付給注冊登記機構(gòu)。支付日為每自然季前5個工作日內(nèi)，支付上一自然季行政服務(wù)費。行政服務(wù)費支付時，基金管理人向基金托管人發(fā)送支付指令,基金托管人復核后從基金財產(chǎn)中一次性劃出。 行政服務(wù)費收款賬戶：戶名：海通證券股份有限公司賬號： 310066726018150012219開戶銀行：交通銀行上海分行第一支行基金管理人的業(yè)績報酬本基金就基準日基金份額累計凈值（未扣除當期應(yīng)計提業(yè)績報酬）高出水位線的部分按一定比例提取業(yè)績報酬，提取比例為20%?；鶞嗜栈鸱蓊~累計凈值（未扣除當期應(yīng)計提業(yè)績報酬）低于或等于水位線的，不提取業(yè)績報酬。水位線為基金份額初始面值與各歷史基準日已扣除該基準日計提的業(yè)績報酬（如有）的基金份額累計凈值中的最高者。業(yè)績報酬的計算公式為：Pn=(sNAVnHWMn)*20%*Fn其中： Pn為第n個基準日應(yīng)計提的業(yè)績報酬； sNAVn為第n個基準日未扣除當期應(yīng)計提業(yè)績報酬的基金份額累計凈值； Fn為第n個基準日的基金份額數(shù)量；HWMn為第n個基準日的水位線，計算方式如下： HWMn=MAX（NAVn1,NAVn2,…,NAV1,NAV0）NAV0=，NAVk（k=1,2，…,n1）為各歷史基準日已扣除業(yè)績報酬的基金份額累計凈值。本基金浮動業(yè)績報酬每個開放日（含臨時開放日）計提。開放日為計算業(yè)績報酬的基準日。支付方式：上述業(yè)績報酬在本基金開放期結(jié)束后10個工作日內(nèi)，由托管人根據(jù)管理人出具的劃款指令從基金財產(chǎn)中支付給管理人。業(yè)績報酬以注冊登記機構(gòu)計算的數(shù)據(jù)為準，托管人不對業(yè)績報酬作復核。注：單個基金投資者單筆投資業(yè)績報酬保留到小數(shù)點后2位，小數(shù)點后第3位四舍五入。上述（一）中所列其他費用根據(jù)有關(guān)法規(guī)及相關(guān)協(xié)議規(guī)定，按費用實際支出金額列入當期費用，由基金托管人根據(jù)基金管理人的指令從基金財產(chǎn)中支付。（三）不列入基金業(yè)務(wù)費用的項目基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導致的費用支出或基金財產(chǎn)的損失?；鸸芾砣撕突鹜泄苋颂幚砼c基金運作無關(guān)的事項發(fā)生的費用。銷售結(jié)算資金歸集賬戶的賬戶開戶費、網(wǎng)銀開戶費、資金結(jié)算匯劃費、賬戶維護費等，由賬戶管理方承擔。其他根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定不得列入基金費用的項目。（四）費用調(diào)整基金管理人、基金托管人與基金投資者協(xié)商一致，可根據(jù)市場發(fā)展情況調(diào)整管理費率和托管費率。（五）基金的稅收本基金運作過程中涉及基金本身支付稅費的，基金托管人憑基金管理人指令和相關(guān)稅費單據(jù)（若有）進行資金劃撥。本基金運作過程中涉及的各納稅主體，其納稅義務(wù)按國家稅收法律、法規(guī)執(zhí)行?；鹜顿Y者必須繳納的稅收，由基金投資者負責，基金管理人和托管人不承擔代扣代繳或納稅的義務(wù)。十七、基金的收益分配本基金不分配或（一） 可供分配利潤的構(gòu)成；本基金可供分配利潤為截至收益分配基準日計劃未分配利潤與未分配利潤中已實現(xiàn)收益的孰低數(shù)。（二）基金管理人將于收益分配日進行收益分配。在本基金存續(xù)期內(nèi)，基金投資者可選擇現(xiàn)金分紅或者將收益轉(zhuǎn)換為份額的方式進行，由基金投資者和基金管理人于收益分配日前5個工作日商定分紅方案?；鹜顿Y者選擇將收益轉(zhuǎn)換為份額單位時，由管理人根據(jù)分紅方案制作份額明細表，由托管人確認后，3個工作日內(nèi)委托注冊登記機構(gòu)進行相應(yīng)份額登記。十八、信息披露義務(wù)（一）對基金投資者的信息披露基金管理人向基金投資者披露的信息種類、內(nèi)容和提供時間（1）募集期基金管理人于募集期通過基金管理人網(wǎng)站進行披露或書面通知向基金投資者披露以下信息。1）基金合同2）宣傳材料（招募說明書）宣傳推介材料中向投資者披露如下信息：（一） 基金的基本信息：基金名稱、基金架構(gòu)（是否為母子基金、是否有平行基金）、基金類型、基金注冊地（如有）、基金募集規(guī)模、最低認繳出資額、基金運作方式（封閉式、開放式或者其他方式）、基金的存續(xù)期限、基金聯(lián)系人和聯(lián)系信息、基金托管人（如有）；（二） 基金管理人基本信息：基金管理人名稱、注冊地/主要經(jīng)營地址、成立時間、組織形式、基金管理人在中國基金業(yè)協(xié)會的登記備案情況；（三） 基金的投資信息：基金的投資目標、投資策略、投資方向、業(yè)績比較基準（如有）、風險收益特征等；（四） 基金的募集期限：應(yīng)載明基金首輪交割日以及最后交割日事項（如有）；（五） 基金估值政策、程序和定價模式；（六） 基金合同的主要條款：出資方式、收益分配和虧損分擔方式、管理費標準及計提方式、基金費用承擔方式、基金業(yè)務(wù)報告和財務(wù)報告提交制度等；（七） 基金的申購與贖回安排；（八） 基金管理人最近三年的誠信情況說明；（九） 其他事項。宣傳推介材料內(nèi)容應(yīng)當與基金合同保持一致。如有不一致，應(yīng)當向投資者特別說明。3）基金銷售協(xié)議中的主要權(quán)利義務(wù)條款（如有）4）可能存在的利益沖突 （2）運作期1）月報單只私募證券投資基金管理規(guī)模金額達到5000萬元以上的，應(yīng)當持續(xù)在每月結(jié)束之日起5個工作日以內(nèi)按照《信息披露辦法》的要求向投資者披露基金凈值信息。2）季報在每季度結(jié)束之日起10個工作日以內(nèi)按照《信息披露辦法》的要求向投資者披露基金凈值、主要財務(wù)指標以及投資組合情況等信息。3）年報在每年結(jié)束之日起4個月以內(nèi)按照《信息披露辦法》的要求向投資者披露報告期末基金凈值和基金份額總額、基金的財務(wù)情況、基金投資運作情況和運用杠桿情況、投資者賬戶信息、投資收益分配和損失承擔情況、基金管理人取得的管理費和業(yè)績報酬、基金合同約定的其他信息等。4）重大事項報告發(fā)生以下十四項重大事項，基金管理人應(yīng)向基金投資者及時披露。（一） 基金名稱、注冊地址、組織形式發(fā)生變更的；（二） 投資范圍和投資策略發(fā)生重大變化的；（三） 變更基金管理人或托管人的；（四） 管理人的法定代表人、執(zhí)行事務(wù)合伙人（委派代表）、實際控制人發(fā)生變更的；（五） 觸及基金止損線或預(yù)警線的；（六） 管理費率、托管費率發(fā)生變化的；（七） 基金收益分配事項發(fā)生變更的；（八） 基金觸發(fā)巨額贖回的；（九） 基金存續(xù)期變更或展期的；（十） 基金發(fā)生清盤或清算的；（十一） 發(fā)生重大關(guān)聯(lián)交易事項的；（十二） 基金管理人、實際控制人、高管人員涉嫌重大違法違規(guī)行為或正在接受監(jiān)管部門或自律管理部門調(diào)查的；（十三） 涉及私募基金管理業(yè)務(wù)、基金財產(chǎn)、基金托管業(yè)務(wù)的重大訴訟、仲裁；（十四） 基金合同約定的影響投資者利益的其他重大事項。上述基金管理人披露信息中，按《信息披露辦法》需要向中國基金業(yè)協(xié)會報送的，管理人應(yīng)當按要求報送。向基金投資者披露信息的方式私募基金管理人應(yīng)當按照規(guī)定通過中國基金業(yè)協(xié)會指定的私募基金信息披露備份平臺報送信息，也可以采取信件、傳真、電子郵件、官方網(wǎng)站或第三方服務(wù)機構(gòu)登錄查詢等非公開披露的方式向投資者進行披露。（二）向基金業(yè)協(xié)會提供的報告基金管理人應(yīng)當根據(jù)法律法規(guī)、中國證監(jiān)會和基金業(yè)協(xié)會的要求履行下列報告義務(wù)。（1）私募基金管理人應(yīng)當在每月結(jié)束之日起5個工作日內(nèi)，更新所管理的私募證券投資基金相關(guān)信息，包括基金規(guī)模、單位凈值、投資者數(shù)量等。（2）私募基金管理人應(yīng)當在每季度結(jié)束之日起10個工作日內(nèi)，更新所管理的私募股權(quán)投資基金等非證券類私募基金的相關(guān)信息，包括認繳規(guī)模、實繳規(guī)模、投資者數(shù)量、主要投資方向等。（3）私募基金管理人應(yīng)當于每年度結(jié)束之日起20個工作日內(nèi)，更新私募基金管理人、股東或合伙人、高級管理人員及其他從業(yè)人員、所管理的私募基金等基本信息。（4）私募基金管理人應(yīng)當于每年度四月底之前，通過私募基金登記備案系統(tǒng)填報經(jīng)會計師事務(wù)所審計的年度財務(wù)報告。（5）私募基金管理人發(fā)生以下重大事項的，應(yīng)當在10個工作日內(nèi)向基金業(yè)協(xié)會報告：1)私募基金管理人的名稱、高級管理人員發(fā)生變更；2)私募基金管理人的控股股東、實際控制人或者執(zhí)行事務(wù)合伙人發(fā)生變更；3)私募基金管理人分立或者合并；4)私募基金管理人或高級管理人員存在重大違法違規(guī)行為；5)依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)；6)可能損害投資者利益的其他重大事項。（6）私募基金運行期間，發(fā)生以下重大事項的，私募基金管理人應(yīng)當在5個工作日內(nèi)向基金業(yè)協(xié)會報告：1)基金合同發(fā)生重大變化；2)投資者數(shù)量超過法律法規(guī)規(guī)定；3)基金發(fā)生清盤或清算；4)私募基金管理人、基金托管人發(fā)生變更；5)對基金持續(xù)運行、投資者利益、資產(chǎn)凈值產(chǎn)生重大影響的其他事件。十九、風險揭示基金投資可能面臨下列各項風險，包括但不限于：（一）市場風險證券市場價格因受各種因素的影響而引起的波動，將使基金資產(chǎn)面臨潛在的風險。市場風險可以分為股票投資風險和債券投資風險。股票投資風險主要包括：（1）國家貨幣政策、財政政策、產(chǎn)業(yè)政策等的變化對證券市場產(chǎn)生一定的影響，導致市場價格水平波動的風險；（2）宏觀經(jīng)濟運行周期性波動，對股票市場的收益水平產(chǎn)生影響的風險；（3）上市公司的經(jīng)營狀況受多種因素影響，如市場、技術(shù)、競爭、管理、財務(wù)等都會導致公司盈利發(fā)生變化，從而導致股票價格變動的風險。債券投資風險主要包括：（1）市場平均利率水平變化導致債券價格變化的風險；（2）債券市場不同期限、不同類屬債券之間的利差變動導致相應(yīng)期限和類屬債券價格變化的風險；（3）債券之發(fā)行人出現(xiàn)違約、拒絕支付到期本息，或由于債券發(fā)行人信用質(zhì)量降低導致債券價格下降的風險。（二）管理風險在實際操作過程中，基金管理人可能限于知識、技術(shù)、經(jīng)驗等因素而影響其對相關(guān)信息、經(jīng)濟形勢和證券價格走勢的判斷，其精選出的投資品種的業(yè)績表現(xiàn)不一定持續(xù)優(yōu)于其他投資品種。（三）流動性風險在市場或個股流動性不足的情況下，基金管理人可能無法迅速、低成本地調(diào)整投資計劃，從而對基金收益造成不利影響。在基金投資者提出追加或減少基金財產(chǎn)時，可能存在現(xiàn)金不足的風險和現(xiàn)金過多帶來的收益下降風險。（四）信用風險本基金交易對手方發(fā)生交易違約或者基金持倉債券的發(fā)行人拒絕支付債券本息，導致基金財產(chǎn)損失。（五）特定的投資方法及基金財產(chǎn)所投資的特定投資對象可能引起的特定風險本基金采取的投資策略可能存在使基金收益不能達到投資目標或者本金損失的風險。（六）操作或技術(shù)風險相關(guān)當事人在業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)操作過程中，因內(nèi)部控制存在缺陷或者人為因素造成操作失誤或違反操作規(guī)程等引致的風險，例如，越權(quán)違規(guī)交易、會計部門欺詐、交易錯誤