【正文】 231000204605生鋼330020606焦炭340020607木材1（萬m3）1000(萬m3)20208其它5100020100合計160————3300費(fèi)用預(yù)測項(xiàng)目的費(fèi)用主要包括土地使用費(fèi)攤銷、基礎(chǔ)建設(shè)投資折舊、固定資產(chǎn)折舊、管理費(fèi)用、開辦費(fèi)用攤銷、財務(wù)費(fèi)用等，從項(xiàng)目一期建設(shè)完成后進(jìn)行預(yù)測。其中，土地使用費(fèi)投資一般在50年內(nèi)逐年進(jìn)行費(fèi)用攤銷，基礎(chǔ)建設(shè)投資在50年內(nèi)計提折舊，固定資產(chǎn)設(shè)備的使用年限一般為10年，在10年內(nèi)計提折舊。開辦費(fèi)用在項(xiàng)目期內(nèi)進(jìn)行攤銷，%的利率進(jìn)行提取，管理費(fèi)用預(yù)測為每年15萬元，其他不可預(yù)見費(fèi)用為5萬元。具體費(fèi)用預(yù)測如下表。項(xiàng)目費(fèi)用預(yù)測表序號年份項(xiàng)目 建設(shè)期運(yùn)營期123456789101土地使用費(fèi)攤銷　　40404040404040402建筑物折舊　　3設(shè)備折舊　　87878787878787874開辦費(fèi)用攤銷　　10101010101010105員工福利及工資　　45454545454545456宣傳費(fèi)用　　10101010101010107管理費(fèi)用　　15151515151515158財務(wù)費(fèi)用　　9其他費(fèi)用　　5555555510合計　　財務(wù)指標(biāo)評價根據(jù)項(xiàng)目的收益預(yù)測進(jìn)行相關(guān)的財務(wù)指標(biāo)計算，物流園區(qū)的營業(yè)稅金按照國家統(tǒng)一規(guī)定的5%征收，再加上營業(yè)稅金的10%作為城建及教育附加稅，企業(yè)的所得稅按照國家規(guī)定的33%的稅率進(jìn)行征收。項(xiàng)目財務(wù)指標(biāo)預(yù)測表從上表中可以看出，項(xiàng)目在交納所得稅后，項(xiàng)目的累積現(xiàn)金流量在整個項(xiàng)目的第6年，即正常運(yùn)營的第4年出現(xiàn)正數(shù)，這表明項(xiàng)目的投資可以在正常運(yùn)營后4年內(nèi)收回。不確定性分析以運(yùn)營期的第一年為例，分析營業(yè)收入、總成本、總費(fèi)用對企業(yè)收益的影響（以177。2%作為變化率，見表45）。營業(yè)收入、總成本、總費(fèi)用對企業(yè)收益的影響利潤總額 項(xiàng)目 變化率（%）營業(yè)收入總成本總費(fèi)用42024從上表的分析可以看出，本項(xiàng)目對營業(yè)收入和總成本的敏感性較強(qiáng)，在其變化僅2%時，就對企業(yè)的收益產(chǎn)生巨大的影響，而總費(fèi)用對企業(yè)收益的影響并不很大。在運(yùn)營期的第一年內(nèi)，當(dāng)項(xiàng)目利潤為零時的營業(yè)收入為264107萬元，也就是說，在運(yùn)營期內(nèi)，第一年?duì)I業(yè)收入為264107萬元時，項(xiàng)目正好處于盈虧平衡點(diǎn)上。七、可行性研究結(jié)論與建議通過以上對項(xiàng)目市場前景、項(xiàng)目投資、項(xiàng)目管理運(yùn)營和項(xiàng)目效益等多方面的分析，項(xiàng)目在技術(shù)方面、發(fā)展前景方面和經(jīng)濟(jì)效益方面都是可行的。但是，通過分析可以看出其風(fēng)險主要在以下方面：第一，項(xiàng)目的市場經(jīng)營風(fēng)險?，F(xiàn)在經(jīng)濟(jì)形勢變幻莫測，市場經(jīng)營風(fēng)險隨時會降臨到企業(yè)的頭上，如何有效的規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險是企業(yè)經(jīng)營管理中面臨的重要課題，也是企業(yè)發(fā)展壯大的根本所在。從上面的財務(wù)分析可以看出，本項(xiàng)目的營業(yè)收入的變化對項(xiàng)目能否盈利影響巨大，這就要求企業(yè)在發(fā)展過程中要時刻注意市場的變化，從各方面增強(qiáng)自身的抗風(fēng)險能力。第二，項(xiàng)目的管理水平帶來的風(fēng)險。本項(xiàng)目的關(guān)鍵之處在于如何提高單位時間內(nèi)的貨物流量，在經(jīng)營場所、人員和設(shè)備等一定的情況下，提高項(xiàng)目管理的水平，提高運(yùn)作效率，增加貨物的流動速度是本項(xiàng)目盈利與否的關(guān)鍵所在。第三，項(xiàng)目進(jìn)貨成本的控制水平高低帶來的風(fēng)險。從財務(wù)分析中得出這樣的結(jié)論，鋼鐵交易中心貨物進(jìn)貨的價格對企業(yè)盈利能力影響甚至比貨物的出中心的價格更大，加強(qiáng)進(jìn)貨控制室項(xiàng)目成敗的關(guān)鍵。八、本報告的專家論證意見我們對《瑞松鋼鐵物流交易中心可行性研究報告》進(jìn)行了會議論證，并對瑞松鋼鐵物流交易中心的園區(qū)選址、周邊市場等進(jìn)行了實(shí)地考察，認(rèn)為：在青島棘洪灘地區(qū)建設(shè)大型鋼鐵物流交易中心區(qū)位優(yōu)勢明顯，市場前景廣闊，瑞松集團(tuán)公司同時具備了中心建設(shè)的資金支撐能力和經(jīng)營管理經(jīng)驗(yàn)，因此，瑞松鋼鐵物流交易中心建設(shè)項(xiàng)目現(xiàn)實(shí)可行，建議抓住時間機(jī)遇，瑞松鋼鐵物流交易中心盡快立項(xiàng)，抓緊規(guī)劃建設(shè)，力爭在2004年5月投入運(yùn)營。鑒定專家組成員名單：李 立 專家組組長，青島科技大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院院長、教授、博士生導(dǎo)師。姜長云 國家發(fā)展改革委員會產(chǎn)業(yè)所研究員、博士。李成貴 中國社會科學(xué)院發(fā)展研究所研究員、博士。曹洪軍 中國海洋大學(xué)管理學(xué)院院長、教授、博士生導(dǎo)師。樸永日 青島大學(xué)國際貿(mào)易系系主任、教授、博士。鑒定牽頭單位： 中國海洋大學(xué)管理學(xué)院（蓋章）附錄研制單位：中國海洋大學(xué)、青島紫文企業(yè)策劃有限公司專家組：韓立民 中國海洋大學(xué)教授、博士、博士生導(dǎo)師。 楊德才 青島紫文企業(yè)策劃有限公司總經(jīng)理、博士。 楊 柳 青島紫文企業(yè)策劃有限公司部門經(jīng)理。 楊青泉 青島紫文企業(yè)策劃有限公司部門經(jīng)理。 白冬玲 青島紫文企業(yè)策劃有限公司咨詢師目 錄一、項(xiàng)目總論 1項(xiàng)目背景 1 1 2 2 2 3項(xiàng)目概況 3 3 3 4可行性研究報告的依據(jù) 5二、市場分析 5國內(nèi)市場調(diào)查 5 5 8項(xiàng)目輻射市場供求分析 9 9 9 11市場發(fā)展方向 12三、建設(shè)條件與園址選擇 13建設(shè)地區(qū)的選擇 13園區(qū)人員配置及相關(guān)配套措施 13 勞動定員及用工 13 勞動安全 14 消防與環(huán)保 14四、企業(yè)組織和經(jīng)營模式 15企業(yè)組織形式 15經(jīng)營模式選擇 15五、項(xiàng)目實(shí)施方案 16項(xiàng)目功能設(shè)計 16項(xiàng)目總體布局 17工程技術(shù)方案 17項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度安排 18六、財務(wù)分析 18項(xiàng)目總投資估算 19資金籌措 20收益分析 20費(fèi)用預(yù)測 20財務(wù)指標(biāo)評價 21不確定性分析 22 22 23七、可行性研究結(jié)論與建議 23八、本報告的專家論證意見 24附錄 2534 / 34