【正文】 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量趨勢。 ? 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量是企業(yè)最重要的現(xiàn)金來源，如果經(jīng)營活動(dòng)的現(xiàn)金流量長期處于緊張狀態(tài)，往往說明企業(yè)經(jīng)營存在較大的隱患，尤其是賬面有盈余但經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量長期緊張的公司。 ? 分析經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量趨勢， ? 一是要與企業(yè)凈利潤的增長趨勢相聯(lián)系； ? 二是要分別分析各經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入項(xiàng)目與現(xiàn)金流出項(xiàng)目的增長趨勢，以找出經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量凈額變動(dòng)的主要原因。 ? （ 2）投資活動(dòng)現(xiàn)金流量趨勢。 ? 投資活動(dòng)現(xiàn)金流量趨勢分析的重點(diǎn)， ? 一是考察企業(yè)投資活動(dòng)的現(xiàn)金流向，比如，是主要用于企業(yè)內(nèi)部生產(chǎn)能力的擴(kuò)張還是用于對外投資擴(kuò)張； ? 二是要考察企業(yè)投資活動(dòng)所需現(xiàn)金的主要來源。同時(shí)要注意結(jié)合籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量趨勢和經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量趨勢分析。 ? 根據(jù)五洲股份有限公司 2022年至 2022年現(xiàn)金流量表上的數(shù)據(jù)，可以編制出該公司 2022年至 2022年匯總現(xiàn)金流量表 (見表 4—3)。 ? 并可以計(jì)算出以 2022年為基期的分析表，見表，和以上一年為基期的環(huán)比分析表， 表 4— 3 匯總現(xiàn)金流量表 單位：萬元 項(xiàng) 目 2022年 2022年 2022年 現(xiàn)金流入 l34176 140374 159683 其中：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入 94524 245 39407 117219 260 22895 122513 295 36875 現(xiàn)金流出 9888l l32471 157033 其中：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出 投資活動(dòng)現(xiàn)金流出 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出 76377 4251 18253 101573 5766 25132 l14305 6304 36424 表 44 現(xiàn)金流量趨勢分析表 (以 2022年為基期的定比 ) 單位：％ 項(xiàng) 目 2022年 2022年 2022年 現(xiàn)金流入 100 其中：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入 100 100 100 現(xiàn)金流出 100 其中：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出 投資活動(dòng)現(xiàn)金流出 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出 i00 100 100 表 45 現(xiàn)金流量趨勢分析表 (以上一年為基期的環(huán)比 ) 單位：％ 項(xiàng) 目 2022年 2022年 2022年 現(xiàn)金流入 lO0 113． 76 其中：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入 100 100 100 現(xiàn)金流出 100 其中：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出 投資活動(dòng)現(xiàn)金流出 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出 100 100 100 ? 從表 4—4可以看出： ? (I)五洲股份有限公司的現(xiàn)金收入在不斷增加， 2022年與 2022年相比增長了 ％，其中，經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入增長快于總的現(xiàn)金流入，達(dá) ％； ? 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入也增長較快，達(dá) ％，說明以前的投資逐漸得到回報(bào)，從而使投資活動(dòng)現(xiàn)金流入增加； ? 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入不僅沒有增長，反而比 2022年下降了 ％，說明企業(yè)對籌資的依賴性有所降低。 ? (2)現(xiàn)金流出也在不斷增加。 ? 2022年比 2022年增長了 ％，其中 ,經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出增長了，％，稍慢于總的增長速度，但快于經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入的增長速度 ,說明企業(yè)效益有一定程度的下滑； ? 投資活動(dòng)現(xiàn)金支出增長了 ％，說明 2022年用于對內(nèi)投資和對外投資的現(xiàn)金流出比 2022年增加了一倍，企業(yè)加大了投資力度； ? 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出也增加了較大幅度，達(dá)到 ％，說明企業(yè)大量借款到期，用于還款的現(xiàn)金流出比 2022年增加了許多，或者企業(yè)以更多的現(xiàn)金用于發(fā)放股利或分配利潤以回報(bào)投資者。 ? 從表 4—5可以看出，企業(yè)的現(xiàn)金流入不僅在不斷增長，而且增長速度在遞增，其中經(jīng)營活動(dòng)和投資活動(dòng)的現(xiàn)金流入的增長速度基本上是遞增的，但籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流入時(shí)而呈負(fù)增長，其負(fù)增長速度不是很有規(guī)律。企業(yè)的現(xiàn)金流出也在不斷增長，其速度基本比較平穩(wěn)，其中經(jīng)營活動(dòng)和投資活動(dòng)的現(xiàn)金流出的增長速度 2022年比 2022年都有所降低，籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流出不僅在不斷增長，而且 2022年籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流出增長幅度較它們都高。 ? 繼續(xù)深入分析這種變化趨勢的原因，可以歸納為以下幾個(gè)方面： ? 第一，企業(yè)主營業(yè)務(wù)的競爭力不斷增強(qiáng)，業(yè)務(wù)活動(dòng)所引發(fā)的現(xiàn)金流入與現(xiàn)金流出呈現(xiàn)正常態(tài)勢，這表明企業(yè)產(chǎn)品經(jīng)營取得了不錯(cuò)的成績。 ? 第二，從總體上看，五洲股份有限公司的投資水平應(yīng)該說尚待提高，但從 2022年至 2022年投資活動(dòng)變化趨勢來看，其投資水平已經(jīng)有了一定的進(jìn)步。 ? 第三，企業(yè)的籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出基本上是償還借款所為，另一方面 ,企業(yè)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入也有較大部分采用借款而取得的現(xiàn)金流入，這表明該企業(yè)存在一定程度地借新債還舊債情況。 一、所有者權(quán)益變動(dòng)表的結(jié)構(gòu) 二、所有者權(quán)益變動(dòng)表的填列方法 三、所有者權(quán)益變動(dòng)表信息作用 四、所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析 五、所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析內(nèi)容 六、所有者權(quán)益變動(dòng)表的閱讀與分析 第 4節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表分析 ? 一、所有者權(quán)益變動(dòng)表的結(jié)構(gòu) ? 為了清楚地表明構(gòu)成所有者權(quán)益的各組成部分當(dāng)期的增減變動(dòng)情況，所有者權(quán)益變動(dòng)表應(yīng)當(dāng)以矩陣的形式列示：一方面，列示導(dǎo)致所有者權(quán)益變動(dòng)的交易或事項(xiàng)，改變了以往僅僅按照所有者權(quán)益的各組成部分反映所有者權(quán)益變動(dòng)情況，而是從所有者權(quán)益變動(dòng)的來源對一定時(shí)期所有者權(quán)益變動(dòng)情況進(jìn)行全面反映；另一方面，按照所有者權(quán)益各組成部分 (包括實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤和庫存股 )及其總額列示交易或事項(xiàng)對所有者權(quán)益的影響。此外，企業(yè)還需要提供比較所有者權(quán)益變動(dòng)表，所有者權(quán)益變動(dòng)表還就各項(xiàng)目再分為“本年金額”和“上年金額”兩欄分別填列。其格式如下： ? 二、所有者權(quán)益變動(dòng)表的填列方法 ? ? (一 )所有者權(quán)益變動(dòng)表各項(xiàng)目的列報(bào)說明 ? 1．“上年年末余額”項(xiàng)目，反映企業(yè)上年資產(chǎn)負(fù)債表中實(shí)收資本 (或股本 )、資本公積、盈余公積、未分配利潤的年末余額。 ? 2．“會(huì)計(jì)政策變更”和“前期差錯(cuò)更正”項(xiàng)目，分別反映企業(yè)采用追溯調(diào)整法處理的會(huì)計(jì)政策變更的累積影響金額和采用追溯重述法處理的會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正的累積影響金額。 ? 3．“本年增減變動(dòng)額”項(xiàng)目分別反映如下內(nèi)容： ? (1)“凈利潤”項(xiàng)目，反映企業(yè)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的凈利潤 (或凈虧損 )金額，并對應(yīng)列在“未分配利潤”一欄。 ? (2)“直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失”項(xiàng)目，反映企業(yè)當(dāng)年直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失金額。其中： ? “可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)凈額”項(xiàng)目，反映企業(yè)持有的可供出售金融資產(chǎn)當(dāng)年公允價(jià)值變動(dòng)的金額，并對應(yīng)列在“資本公積”欄。 ? “權(quán)益法下被投資單位其他所有者權(quán)益變動(dòng)的影響”項(xiàng)目，反映企業(yè)對按照權(quán)益法核算的長期股權(quán)投資，在被投資單位除當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的凈損益以外其他所有者權(quán)益當(dāng)年變動(dòng)中應(yīng)享有的份額，并對應(yīng)列在“資本公積”欄。 ? “與計(jì)入所有者權(quán)益項(xiàng)目相關(guān)的所得稅影響”項(xiàng)目，反映企業(yè)根據(jù) 《 企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第 18號 ——所得稅 》 規(guī)定應(yīng)計(jì)人所有者權(quán)益項(xiàng)目的當(dāng)年所得稅影響金額，并對應(yīng)列在“資本公積”欄。 ? (3)“凈利潤”和“直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失”小計(jì)項(xiàng)目，反映企業(yè)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的凈利潤 (或凈虧損 )金額和當(dāng)年直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失金額的合計(jì)額。 ? (4)“所有者投入和減少資本”項(xiàng)目，反映企業(yè)當(dāng)年所有者投入的資本和減少的資本。 ? 其中： ? “所有者投入資本”項(xiàng)目，反映企業(yè)接受投資者投入形成的實(shí)收資本 (或股本 )和資本溢價(jià)或股本溢價(jià)，并對應(yīng)列在“實(shí)收資本”和“資本公積”欄。 ? “股份支付計(jì)入所有者權(quán)益的金額”項(xiàng)目，反映企業(yè)處于等待期中的權(quán)益結(jié)算的股份支付當(dāng)年計(jì)入資本公積的金額，并對應(yīng)列在“資本公積”欄。 ? (5)“利潤分配”下各項(xiàng)目，反映當(dāng)年對所有者 (或股東 )分配的利潤 (或股利 )金額和按照規(guī)定提取的盈余公積金額，并對應(yīng)列在“未分配利潤”和“盈余公積”欄。 ? (6)“所有者權(quán)益內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)”下各項(xiàng)目，反映不影響當(dāng)年所有者權(quán)益總額的所有者權(quán)益各組成部分之間當(dāng)年的增減變動(dòng)，包括資本公積轉(zhuǎn)增資本 (或股本 )、盈余公積轉(zhuǎn)增資本 (或股本 )、盈余公積彌補(bǔ)虧損等項(xiàng)金額。 ? 三、所有者權(quán)益變動(dòng)表信息作用 ? ? ? ? 四、所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析 ? 第一，通過所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析，可以清晰體現(xiàn)會(huì)計(jì)期間構(gòu)成所有者權(quán)益各個(gè)項(xiàng)目的變動(dòng)規(guī)模與結(jié)構(gòu)，了解其變動(dòng)趨勢，反映公司凈資產(chǎn)的實(shí)力，提供保值增值的重要信息。 ? 第二，通過所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析，可以進(jìn)一步從全面收益角度報(bào)告更全面、更有用的財(cái)務(wù)業(yè)績信息，以滿足報(bào)表使用者投資、信貸及其他經(jīng)濟(jì)決策的需要。 ? 第三，通過所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析，可以反映會(huì)計(jì)政策變更的合理性以及會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正的幅度，具體報(bào)告由于會(huì)計(jì)政策變更和會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正對所有者權(quán)益的影響數(shù)額。 ? 第四，通過所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析，可以反映由于股權(quán)分置、股東分配政策、再籌資方案等財(cái)務(wù)政策對所有者權(quán)益的影響。 ? 五、所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析內(nèi)容 ? 所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析，包括如下內(nèi)容： ? 第一，所有者權(quán)益變動(dòng)表的水平分析。 ? 第二，所有者權(quán)益變動(dòng)表的垂直分析。 ? 第三，所有者權(quán)益變動(dòng)表的主要項(xiàng)目分析。 ? 第四，管理層相關(guān)決策對所有者權(quán)益影響的分析 ? 六、所有者權(quán)益變動(dòng)表的閱讀與分析 ? ? ? ? 第 5節(jié) 附注 ? 一、附注概述 ? 二、附注披露的內(nèi)容 ? (一 )企業(yè)的基本情況 ? 、組織形勢和總部地址。 ? 。 . ? ? (二 )財(cái)務(wù)報(bào)表的編制基礎(chǔ) ? (三 )遵循企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的聲明 ? (四 )重要會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì) 。 披露以下內(nèi)容 財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目計(jì)量基礎(chǔ) 會(huì)計(jì)政策確定依據(jù)（對報(bào)表中確認(rèn)的項(xiàng)目金額最具有影響的判斷） (五 )會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)變更以及差錯(cuò)更正的說明 (七 )其他需要說明的重要事項(xiàng) (六 )重要報(bào)表項(xiàng)目的說明 第 6節(jié) 審計(jì)報(bào)告 ? 一、審計(jì)報(bào)告意見 ? 二、審計(jì)報(bào)告類型 第七節(jié) 財(cái)務(wù)分析法規(guī)與政策依據(jù) ? 一、會(huì)計(jì)法規(guī)體系 ? 第一層次是全國人民代表大會(huì)及常務(wù)委員會(huì)頒布的法律，如 《 會(huì)計(jì)法 》 、 《 公司法 》 、 《 注冊會(huì)計(jì)師法 》 和 《 稅法 》 等。 ? 第二層次是國務(wù)院制定或頒布的法規(guī)，如 《 企業(yè)財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)報(bào)告條例 》 、 《 總會(huì)計(jì)師條例 》 、 《 企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 (基本準(zhǔn)則 )》 、《 事業(yè)單位會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 》 等。 ? 第三層次是由財(cái)政部或財(cái)政部與其他部委聯(lián)合制定與頒布的法規(guī)，包括會(huì)計(jì)核算制度、會(huì)計(jì)監(jiān)督制度、會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)和會(huì)計(jì)人員管理制度、會(huì)計(jì)工作管理制度。 ? 第四層次是地方政府、主管部委和非政府機(jī)構(gòu)制定的法規(guī)，如上海市人民政府發(fā)布的 《 上海市證券交易管理辦法 》 ；注冊會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)制定的法規(guī)；證券交易委員會(huì)制定的法規(guī)；行業(yè)協(xié)會(huì)制定的財(cái)會(huì)制度等。 ? 第五層次是企業(yè)、非營利組織、行政單位內(nèi)部財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)管理制度，如企業(yè)內(nèi)部控制制度、內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度、 ? 二、財(cái)務(wù)分析中應(yīng)注意的會(huì)計(jì)原則