【正文】 場。 理財規(guī)劃師為客戶進(jìn)行的理財，主要是根據(jù)客戶的資產(chǎn)狀況與風(fēng)險偏好，關(guān)注客戶的需求與目標(biāo)，以“幫助客戶”為核心理念，采取一整套規(guī)范的模式提供包括客戶生活方方面面的全面財務(wù)建議，為客戶尋找一個最適合的理財方式，包括保險、儲蓄、股票、債券、基金等，以確保其資產(chǎn)的保值與增值。 理財規(guī)劃的五個步驟： 第一步，回顧客戶的資產(chǎn)狀況。包括存量資產(chǎn)和未來收入的預(yù)期，知道有多少財可以理，這是最基本的前提。 第二步，設(shè)定理財目標(biāo)。需要從具體的時間、金額和對目標(biāo)的描述等來定性和定量地理清理財目標(biāo)。 第三步，弄清風(fēng)險偏好是何種類型。不要做不考慮任何客觀情況的風(fēng)險偏好的假設(shè)，比如說很多客戶把錢全部都放在股市里，沒有考慮到父母、子女，沒有考慮到家庭責(zé)任，這個時候他的風(fēng)險偏好偏離了他能夠承受的范圍。 第四步，進(jìn)行戰(zhàn)略性的資產(chǎn)分配。在所有的資產(chǎn)里做資產(chǎn)分配，然后是投資品種、投資時機的選擇。 第五步，績效的跟蹤。市場是變化的，客戶的財務(wù)狀況，收入水平也在不斷的變化，應(yīng)該做一個投資績效的回顧，這樣就可以達(dá)到財務(wù)安全、資產(chǎn)增值和財務(wù)自由的境界。 理財規(guī)劃的核心 第一是資產(chǎn)和負(fù)債相匹配的過程。資產(chǎn)就是以前的存量資產(chǎn)和收入的能力，即未來的資產(chǎn)。負(fù)債就是家庭責(zé)任，要贍養(yǎng)父母、要撫養(yǎng)小孩，供他上學(xué)。 第二是目標(biāo)，目標(biāo)也變成了我們的負(fù)債，要有高品質(zhì)的生活，讓你的資產(chǎn)和負(fù)債進(jìn)行動態(tài)的匹配，這就是個人理財最核心的理念。 理財規(guī)劃書 理財規(guī)劃書是客戶經(jīng)理理財規(guī)劃服務(wù)的“有形產(chǎn)品”。它是在客戶所提供的基本資料的基礎(chǔ)上，綜合考慮客戶的現(xiàn)金流量、資產(chǎn)狀況、理財目標(biāo)和合理的經(jīng)濟預(yù)期而得出的。它僅為客戶提供一般性的理財指引，不能代替其它專業(yè)分析報告。 理財規(guī)劃中使用的數(shù)據(jù)大部分來源于現(xiàn)實情況，但由于未來的不可預(yù)知，部分?jǐn)?shù)據(jù)仍然無法完全來源于實際，根據(jù)經(jīng)驗在理財規(guī)劃中采用下面兩種方法來獲取這類數(shù)據(jù)：根據(jù)歷史數(shù)據(jù)作出假設(shè)；以及根據(jù)客戶的自身情況加以假定。由于這些數(shù)據(jù)的采用會對客戶的理財產(chǎn)生重要影響，因此客戶在未來執(zhí)行規(guī)劃的過程中需要適時對它們進(jìn)行調(diào)整。以下是規(guī)劃書的基本原理和涉及到的若干假定。 基于現(xiàn)金流量分析的理財規(guī)劃原理： 計算實現(xiàn)理財目標(biāo)的現(xiàn)金流量，得出“現(xiàn)金流量需求圖”；由資金來源考慮到相應(yīng)的投資和融資工具，計算出“現(xiàn)金流量供給圖”；理財顧問協(xié)助客戶對圖表進(jìn)行評估、調(diào)整，完成理財規(guī)劃。 通貨膨脹率： 通貨膨脹率描述了貨幣實際購買能力下降的程度，過高的通貨膨脹率會使客戶同樣的收入不如原來那么 “ 值錢 ” ，從而導(dǎo)致客戶的生活質(zhì)量下降，因此，設(shè)置一個恰當(dāng)?shù)耐ㄘ浥蛎浡视兄谡_估價客戶未來的支出水平。 安全現(xiàn)金持有量： 指從財務(wù)安全的角度出發(fā)，一個家庭應(yīng)當(dāng)持有的最低現(xiàn)金金額，家庭可能在一些特殊情況下（比如暫時性失業(yè)時）動用這部分現(xiàn)金。在規(guī)劃書的贏余現(xiàn)金分配策略和赤字彌補策略中將使用到這個假設(shè)值。 收入及支出： 雖然客戶目前的收入和支出是確定的，但是必須認(rèn)識到，未來的的收入和支出都建立在假定的基礎(chǔ)上，這部分?jǐn)?shù)據(jù)主要來源于客戶對自身收支狀況的準(zhǔn)確描述和合理估計。在規(guī)劃書中，收支數(shù)據(jù)會被多次使用。 年平均增長率： 這組數(shù)據(jù)分別描述了收入、支出以及資產(chǎn)價值未來的增長程度。年平均增長率的確定，建立在對當(dāng)前和未來經(jīng)濟環(huán)境分析的基礎(chǔ)上，以及根據(jù)歷史經(jīng)驗的判定結(jié)果，在理財規(guī)劃中這會是非常重要的一組數(shù)據(jù)。 相關(guān)費用： 理財目標(biāo)中包含若干的費用 如養(yǎng)老目標(biāo)中的贍養(yǎng)費、培養(yǎng)子女的教育經(jīng)費、購置大件（房產(chǎn)、汽車）的費用。這些費用同樣具有不可預(yù)見的特性，因此客戶目標(biāo)中所涉及的費用都將根據(jù)客戶的經(jīng)驗和預(yù)期來估計完成。 現(xiàn)金流及現(xiàn)金流量： 現(xiàn)金流描述了客戶在一年當(dāng)中得到以及失去的現(xiàn)金總量。得到現(xiàn)金被稱作現(xiàn)金流入，失去現(xiàn)金被稱作現(xiàn)金流出，二者之差即為當(dāng)年現(xiàn)金凈流量。 現(xiàn)金流入量由六個部分構(gòu)成：日常收入、投資資產(chǎn)收益、資產(chǎn)變現(xiàn)、商業(yè)保險的保險金、舉債務(wù)獲得的現(xiàn)金、住房公積金和社會統(tǒng)籌保險產(chǎn)生的收入。 現(xiàn)金流出量由四個部分構(gòu)成：日常支出、追加投資和購買資產(chǎn)、商業(yè)保險的保費支出、償還債務(wù)。 家居資產(chǎn)： 即直接服務(wù)于客戶日常生活的那部分資產(chǎn)，比如，客戶用于居住的住宅，不用作商業(yè)用途的自用汽車，客戶擁有的家用電器、家具、家庭裝飾品，以及客戶和客戶的家庭成員的首飾、衣物等。由于這部分資產(chǎn)直接服務(wù)于客戶的日常生活，所以這部分資產(chǎn)的價值是客戶生活質(zhì)量在資產(chǎn)方面的反映。同時，在通常情況下，客戶一般不會考慮變現(xiàn)這部分資產(chǎn)。 理財規(guī)劃書大綱 第一部分：重要提示及金融假設(shè) 重要提示 金融假設(shè) 名詞解釋 理財規(guī)劃書大綱 第二部分：您的財務(wù)現(xiàn)狀 基本信息 收入狀況 支出狀況 投資組合 資產(chǎn)及負(fù)債 商業(yè)保險 理財規(guī)劃書大綱 第三部分：您的目標(biāo)和選擇 您的理財目標(biāo) 您的財務(wù)計劃 理財規(guī)劃書大綱 第四部分：您目前存在的財務(wù)問題 現(xiàn)金及現(xiàn)金流 資產(chǎn)與負(fù)債 其他 理財規(guī)劃書大綱 第五部分：我們的建議 財務(wù)目標(biāo) 投資組合 收入與支出 資產(chǎn)與負(fù)債 其他方面 理財規(guī)劃書大綱 第五部分：我們的建議 財務(wù)目標(biāo) 投資組合 收入與支出 資產(chǎn)與負(fù)債 其他方面 理財規(guī)劃書大綱 第六部分：調(diào)整后的財務(wù)未來 現(xiàn)金與現(xiàn)金流 資產(chǎn)與負(fù)債 未來三年及重要年份的財務(wù)事項 未來的財務(wù)全貌 理財規(guī)劃書大綱 第七部分：結(jié)論 投資組合 其他 理財規(guī)劃書大綱 第八部分：配合您的理財策略 個人理財 精算未來（個案分析） 李先生是上海某高科技公司的總工程師，每年夫妻二人的總收入超過 100萬人民幣。 5歲的兒子正在上幼兒園。除去個人和家庭的開支，他們每年尚能節(jié)余數(shù)十萬元。 如何對這些資金進(jìn)行妥善管理并使其增值，李先生急需專業(yè)的個人理財指導(dǎo)。 理財指導(dǎo)： 核心內(nèi)容包括保險計劃、投資計劃、教育計劃、所得稅計劃、退休計劃、房產(chǎn)計劃等。 產(chǎn)品涉及到存款、保險、債券、基金、股票和房地產(chǎn)等。 理財規(guī)劃： 保守型 無風(fēng)險的理財比例需占其總資產(chǎn)比重60% 肯冒險型 高報酬高 風(fēng)險的理財比例需占其總資產(chǎn)比重 60% 練習(xí)： 穩(wěn)健型 無風(fēng)險的理財比例需占其總資產(chǎn)比重30% 高報酬高 風(fēng)險的理財比例占其總資產(chǎn)比重 30% Q amp。 A