【導(dǎo)讀】快速反應(yīng)機制，企業(yè)缺乏具有國際競爭力的高技能服裝生產(chǎn)流水線。提升公司服裝生產(chǎn)加工品質(zhì)和自動化水平。入及滲透，世界服裝產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)已發(fā)生了深刻的變化。新材料、新技術(shù)的開。斷提高，引進國外先進技術(shù)裝備取得了可喜成果。近年來，服裝行業(yè)大力。批量、多品種、快速反應(yīng)生產(chǎn)方式的模塊組合以及吊掛式生產(chǎn)流水線等，得現(xiàn)今服裝業(yè)的生產(chǎn)、設(shè)計和管理更趨現(xiàn)代化。國家發(fā)改委近期頒布的《紡織工業(yè)“十一五”發(fā)展綱要》已明。是穩(wěn)定低端產(chǎn)品市場、開拓中端產(chǎn)品市場、突破高端產(chǎn)品市場。大國際營銷渠道，提高我國自主品牌的國際競爭力。附加值，才能在國內(nèi)外市場上立于不敗之地。期實現(xiàn)多元化、多層次的服裝設(shè)計、開發(fā)與生產(chǎn)。了合理的生產(chǎn)工藝流程，并進行了設(shè)備選型的準備。同時公司目前已為本。完成打下了良好的基礎(chǔ)。業(yè)發(fā)達國家存在一定差距。通過實施本項目，公司生產(chǎn)所需設(shè)備自動化程。度提高，可以提高勞動生產(chǎn)率、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。將勞動力資源優(yōu)勢轉(zhuǎn)變?yōu)?

　　

【正文】 的開放式品牌營運平臺，提高公司對整個營銷網(wǎng)絡(luò)的信息化管理水平；通過終端控制力度，促進營銷網(wǎng)絡(luò)的穩(wěn)定與完善，提高對營銷網(wǎng)絡(luò)的綜合管理水平，完善營銷模式，進一步健全營銷體系，提升全國物流配送系統(tǒng)，縮短公司與終端客戶的距離，提高公司對市場的快速反應(yīng)能力和銷售網(wǎng)絡(luò)的控制力。 高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 28 六、投資預(yù)算與資金籌措 投資預(yù)算： 本項目計劃總投資額為 563 萬元，其中已完成投資 158 萬元，需新增加投資 405 萬元。上述已完成投資部分主要用于前期舊廠房改造、 支付設(shè)備訂金等 。 計劃新增投資額： 本項目 在執(zhí)行期內(nèi)計 劃 新增投資 405 萬元。其中新增固定資產(chǎn)投資 160萬元，新增流動資金 245 萬元。 新增固定資產(chǎn)投資估算表 序號 新增固定資產(chǎn)項目 金額（萬元） 備 注 1 設(shè)備購置及安裝 3200 圓頭鎖眼機 全電腦繡花機 高速同步雙針機 高速切邊、包邊機 全電腦高速縫紉機 高速鎖邊機 服裝 CAD 制版系統(tǒng) 整燙系統(tǒng) 2 技術(shù)開發(fā)費 3 市場推廣費 4 產(chǎn)品設(shè)計費 5 產(chǎn)品檢測費 6 項目評估、咨詢費 合 計 高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 29 本項目流動資金估算參考原有生產(chǎn)經(jīng)營情況和國內(nèi)同行業(yè)流動資產(chǎn)和流動負債的合理周轉(zhuǎn)天數(shù)，按分項詳細指標法估算，預(yù)計達產(chǎn)年需新增流動資金 245 萬元（其 估算詳 見附表：流動資金計算表）。 新增資金的籌措： 本項目新增投資總額為 405 萬元，將通過以下渠道解決： （ 1）擬 申請 市應(yīng)用技術(shù)與開發(fā)專項資金 50 萬元 ； （ 2）其余部分 資金由企業(yè)自籌解決。 3．資金使用計劃： 在本項目實施中， 公司根據(jù)項目的實際進度，可利用自有資金和銀行貸款進行先期投入。 擬申請 市科技經(jīng)費的使用主要用于購置關(guān)鍵的生產(chǎn)檢測設(shè)備及與本項目直接相關(guān)的其他支出，使用計劃如下： 序號 資金用 途 資金額度（萬元） 備 注 1 購置生產(chǎn)專用設(shè)備 2 技術(shù)開發(fā)費 合 計 高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 30 七、經(jīng)濟、社會效益及風(fēng)險分析 產(chǎn)品成本分析： （ 1）外購原輔材料、包裝材料、燃料及動力是根據(jù)設(shè)計的產(chǎn)品單耗指標估算，單價參照現(xiàn)行市場和企業(yè)近年采 購價格估算，正常年原輔材料及包材費為 萬元，燃料及動力費為 。 （ 2）工資及福利費：本項目設(shè)計定員 30人，其中生產(chǎn)工人 25人，工人工資及附加按人均每月 1000 元計算，并按規(guī)定計提 14%的福利費。正常年工資及福利費總額為 萬元。 （ 3）折舊及攤銷：根據(jù)現(xiàn)行財務(wù)制度規(guī)定，本項目固定資產(chǎn)折舊采用平均年限法計算，房屋及建筑物的折舊年限按 30 年計，殘值率為 10%；設(shè)備的折舊年限按 10 年計，殘值率為 10%。無形及遞延資產(chǎn)不計留殘值，遞延資產(chǎn)按 10年進行攤銷。其 估算詳 見附表：固定資產(chǎn)折舊表。 （ 4）修理費：按固定資產(chǎn)原值的 3%估算。 （ 5）利息支出：按現(xiàn)行財務(wù)制度規(guī)定，將生產(chǎn)經(jīng)營期發(fā)生的長期貸款利息、流動資金借款利息均以財務(wù)費用的形式計入總成本費用。 （ 6）其他費用：包括企業(yè)管理費按 新增銷售收入的 3%計 估算，銷售費用按 新增銷售收入的 4%估算。 本項目正常年（第 4年）總成本費用為 1320萬元。其中：固定成本 225萬元，可變成本 1095 萬元；經(jīng)營成本 1279萬元。 上述成本費用估算請詳見附表：總成本費用計算表。 項目投資評價 ： （ 1） 盈利能力分析 高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 31 ① 產(chǎn)品單位售價及盈利預(yù)測 根據(jù)本項目產(chǎn)品成本估 算和對市場的分析，預(yù)測本項目各產(chǎn)品進入市場的單位銷售價格平均為 200 元 /件 (套 )，項目完成時達到年產(chǎn) 10 萬件高檔精品服裝的生產(chǎn)能力，實現(xiàn)年銷售收入 2020萬元。 ② 利潤估算及分配 各年的銷售收入、銷售稅金及附加、利潤分配計算詳見附表 5：損益表。在可供分配利潤中提取 10%的盈余公積金，公益金的提取為可供分配利潤的4%。 ③ 現(xiàn)金流量表分析及評價指標 由“全部投資財務(wù)現(xiàn)金流量表”計算出下列指標： 指標名稱 數(shù) 值 備 注 財務(wù)內(nèi)部收益率（ %） 所得稅后 財務(wù)凈現(xiàn)值（ i=12%，萬元） 1245 投資回收期（年） 含建設(shè)期 財務(wù)內(nèi)部收益率大于行業(yè)基準收益率 12%，且財務(wù)凈現(xiàn)值大于零，本項目在財務(wù)上是可行的。 ④ 靜態(tài)指標 ①投資利潤率＝ (年均利潤總額 /項目總資金 ) 100%＝ % ②投資利稅率＝ (年均利稅總額 /項目總資金 ) 100%＝ % （ 2） 清償能力分析 ① 資金來源與運用平衡分析 從編制“資金來源與運用表”可以看出，本項目經(jīng)營期內(nèi)收支平衡并有盈余，計算期內(nèi)累計盈余資金 712萬元。 ② 資產(chǎn)負債分析 高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 32 通過編制“資產(chǎn)負債表”可以看出，本項目在生產(chǎn)經(jīng)營期內(nèi)資產(chǎn)負債率在 %～ %范圍內(nèi)，表明其資產(chǎn)負債率較低，并有一定的短期償債能力。詳細指標請參見附表 7：資產(chǎn)負債表。 （ 3） 不確定性分析 ① 敏感性分析 考慮項目在實施過程中的一些不定因素的變化，分別對固定資產(chǎn)投資、銷售收入、經(jīng)營成本作了敏感性分析。 由表可以看出，本項目對銷售收入的變化最為敏感，當(dāng)銷售收入下降10%時，項目財務(wù)內(nèi)部收益率為 %，投資回收期為 年，其指標均高于行業(yè)基準水平，說明該項目具有一定的抗風(fēng)險能力。 ② 盈虧平衡分析 以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點（ BEP），其計算公式為： 生產(chǎn)能力利用率＝年固 定總成本 /(年產(chǎn)品銷售收入－年可變成本－年銷售稅金及附加 ) 100%＝ % 計算結(jié)果表明，該項目達到設(shè)計能力的 %，企業(yè)即可保本經(jīng)營，由此可見，本項目抗風(fēng)險能力亦是較強的。 項目風(fēng)險分析： 通過對項目建設(shè)和生產(chǎn)運營全過程的綜合分析，結(jié)合目前所掌握的資料，以及對各種風(fēng)險因素的多方面比較，技術(shù)風(fēng)險、市場風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險和資金風(fēng)險是本項目的主要潛在風(fēng)險。 （ 1）技術(shù)風(fēng)險 服裝市場競爭激烈，服裝企業(yè)為占領(lǐng)市場需要不斷采用新的設(shè)計、工藝、包裝和使用新款面、輔料。由于服裝行業(yè)壁壘少，進入門檻低，若公司 新產(chǎn)品的開發(fā)計劃或即將上市的新款產(chǎn)品等商業(yè)秘密泄漏，必將對公司高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 33 新產(chǎn)品的銷售造成較大的影響。 針對上述風(fēng)險， 本公司將繼續(xù)加大資金投入，不斷改進生產(chǎn)技術(shù)，保持和提高本公司的領(lǐng)先地位。同時，通過與國內(nèi)外合作伙伴加強技術(shù)交流和人員培訓(xùn)，并有針對性地引進專門人才，提高本公司產(chǎn)品的設(shè)計開發(fā)能力，積極開發(fā)新的品種，以適應(yīng)市場不斷變化的需要。 （ 2）市場風(fēng)險 服裝市場在國內(nèi)是典型的買方市場，消費者對面料的質(zhì)地、花色、品種，尤其是服裝的品種、材料、款式、概念的偏好變化較快，對服裝質(zhì)量和性能的要求不斷提高。各生產(chǎn)廠家也通過不斷 推出新產(chǎn)品來迎合、引導(dǎo)消費者的口味，以期在市場競爭中占據(jù)優(yōu)勢地位。因此，對市場變化趨勢的判斷準確與否，能否及時使自己的產(chǎn)品適應(yīng)甚至引導(dǎo)市場消費，以及產(chǎn)品的質(zhì)量和性能能否不斷提高都將影響本公司在市場中的競爭地位和市場份額，影響產(chǎn)品的銷售定價，從而最終影響本公司的銷售收入。 針對上述風(fēng)險，本公司將充分利用現(xiàn)有的銷售網(wǎng)絡(luò)，由公司營銷部門與技術(shù)中心相互配合，通過加強對市場反饋信息的整理，以及對市場變化趨勢的研究，積極調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，使本公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)與市場需求變化趨勢相一致；本公司將繼續(xù)加大產(chǎn)品開發(fā)方面的投入，走科技創(chuàng) 新之路，爭取每年能在服裝市場上不斷推出引導(dǎo)潮流的新產(chǎn)品，變被動地適應(yīng)市場需求為主動地創(chuàng)造市場需求；嚴格執(zhí)行公司制定的《質(zhì)量管理制度》，保證本公司產(chǎn)品質(zhì)量、性能的穩(wěn)定與不斷提高。 （ 3）經(jīng)營風(fēng)險 本公司主營業(yè)務(wù)為職業(yè)裝的生產(chǎn)與銷售，主營業(yè)務(wù)收入在公司總收入中占 70%以上的比例，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)相對集中于職業(yè)裝領(lǐng)域，在一定程度上形成產(chǎn)品結(jié)構(gòu)過度集中的風(fēng)險，一旦主營業(yè)務(wù)生產(chǎn)和銷售受到影響，會對公司高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 34 總收入產(chǎn)生一定的影響。 針對上述風(fēng)險，公司為了充分發(fā)揮從事職業(yè)裝生產(chǎn)所具有的對服裝設(shè)計潮流和趨勢準確把握的優(yōu)勢， 進一步加強服裝 設(shè)計開發(fā)力度，提高服裝設(shè)計的整體水平，逐步轉(zhuǎn)向中高檔休閑服飾類產(chǎn)品領(lǐng)域進行拓展。 公司計劃利用本次技術(shù)改造，形成年產(chǎn) 10 萬件高檔精品服裝的生產(chǎn)能力，將能有效改善公司主要業(yè)務(wù)收入相對集中于職業(yè)裝領(lǐng)域業(yè)務(wù)的局面，逐步實現(xiàn)多元化經(jīng)營，從而降低業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)單一的風(fēng)險。 （ 4）資金風(fēng)險 如果項目資金全部由我公司自行解決，將可能由于資金不能及時足額到位而影響項目的實施進度，進而可能造成本項目預(yù)期的經(jīng)濟目標不能順利實現(xiàn)。 針對上述風(fēng)險，公司將進一步拓寬融資渠道，以確保投資項目按期完工投產(chǎn)，并通過完善的管理、科學(xué)的策劃，使之盡早 產(chǎn)生效益。 高檔精品服裝智能化生產(chǎn)線建設(shè) 項目可行性研究報告 35 八、可行性研究結(jié)論 本項目完全符合國家關(guān)于“對服裝、紡織業(yè)繼續(xù)實施淘汰落后、改組改造的政策，圍繞品種、質(zhì)量、效益和提高勞動生產(chǎn)率，加快技術(shù)改造，實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)升級”的政策要求， 項目建成后，對于提升當(dāng)?shù)胤b行業(yè)的核心競爭力，強化產(chǎn)業(yè)技術(shù)進步示范作用具有重要的現(xiàn)實意義。項目所采用的生產(chǎn)工藝成熟度及可靠性較好，建設(shè)條件已基本具備和落實。 本項目正常年銷售收入為 2020 萬元，其全部投資財務(wù)內(nèi)部收益率%，投資回收期 年（含建設(shè)期），投資利潤率 %，投資利稅率%，以生產(chǎn)能力利 用率表示的盈虧平衡點為 %，各項經(jīng)濟指標均較好，抗風(fēng)險能力較強。 綜上所述，根據(jù)各方面的論證材料表明，本項目是國家鼓勵發(fā)展的產(chǎn)業(yè)，建設(shè)規(guī)模適當(dāng)，工藝技術(shù)成熟、可靠，產(chǎn)品質(zhì)量優(yōu)良，在技術(shù)上是可靠的；同時產(chǎn)品市場前景廣闊，并可增加就業(yè)機會，緩解下崗壓力，社會效益顯著。從財務(wù)評價結(jié)果看，各項經(jīng)濟指標較好，項目建設(shè)是必要的，同時也是可行的。