【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 解：1）儲(chǔ)備資產(chǎn)增減額=19535+（14422）+2129+41554+（1587）+（15558）=31651（百萬(wàn)美元）2）該國(guó)本的國(guó)際儲(chǔ)備增加了。3）經(jīng)常項(xiàng)目差額=19535+（14422）+2129=7242（百萬(wàn)美元）四、問(wèn)題答（第小題各7分，共35分）1． 匯率變動(dòng)對(duì)一國(guó)商品進(jìn)出口有何影響，為什么？見第三章第二節(jié)（電子教案）或教材第6970頁(yè)2． 一國(guó)的外匯儲(chǔ)備應(yīng)該怎樣進(jìn)行結(jié)構(gòu)管理？第三篇：國(guó)際金融學(xué)模擬習(xí)題國(guó)際金融學(xué)模擬習(xí)題(A卷)一、填空題（每空1分，共19分）1．在金本位制下，匯率的波動(dòng)總是以（鑄幣平價(jià)）為中心，以（黃金輸入點(diǎn)）為下限，以（黃金輸出點(diǎn)）為上限波動(dòng)的。2．為了統(tǒng)一估價(jià)進(jìn)口與出口，《國(guó)際收支手冊(cè)》第五版作出了新的規(guī)定，進(jìn)出口均采用（離岸）價(jià)格來(lái)計(jì)算金額，保險(xiǎn)費(fèi)和運(yùn)輸費(fèi)另列入（勞務(wù)費(fèi)用）。3．外匯風(fēng)險(xiǎn)有三種類型（匯率風(fēng)險(xiǎn)）（會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)）（經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)）。4．外匯期權(quán)按權(quán)利的內(nèi)容可分為（看漲期權(quán)）和（看跌期權(quán)）。5．一國(guó)國(guó)際儲(chǔ)備由（外匯儲(chǔ)備）（黃金儲(chǔ)備）（在IMF的儲(chǔ)備頭寸）（SDRs）四部分組成。6．武士債券是指（投資者在日本債券市場(chǎng)上發(fā)行的以日元為面額的債券）。7．從1996年12月1日起，人民幣實(shí)現(xiàn)（經(jīng)常項(xiàng)目下可自由兌換）。8．1960年美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家（特里芬）提出一國(guó)國(guó)際儲(chǔ)備的合理數(shù)量，約為該國(guó)年進(jìn)口額的20%~50%。9．國(guó)際上公認(rèn)當(dāng)一國(guó)的償債率超過(guò)（20%）時(shí)就可能發(fā)生償債危機(jī)：如果一國(guó)負(fù)債率超過(guò)（100%）時(shí)則說(shuō)明該國(guó)債務(wù)負(fù)擔(dān)過(guò)重。二、比較以下幾組概念（每題5分，共25分）1． 國(guó)際收支與國(guó)際借貸國(guó)際收支: 一國(guó)居民在一定時(shí)期內(nèi)與外國(guó)居民之間的經(jīng)濟(jì)交易的系統(tǒng)記錄．國(guó)際借貸: 一定時(shí)點(diǎn)上一國(guó)居民對(duì)外資產(chǎn)和對(duì)外負(fù)債的匯總． 2． 國(guó)際儲(chǔ)備與國(guó)際清償力國(guó)際儲(chǔ)備: 一國(guó)政府所持有的，被用于彌補(bǔ)國(guó)際收支赤字,維持本國(guó)貨幣匯率的國(guó)際間可以接受的一切資產(chǎn)．國(guó)際清償力: 一個(gè)國(guó)家為本國(guó)國(guó)際收支赤字融通資金的能力． 3． 遠(yuǎn)期交易與掉期交易遠(yuǎn)期交易: 外匯買賣成交后，當(dāng)時(shí)（第二個(gè)營(yíng)業(yè)日內(nèi)）不交割，而是根據(jù)合同的規(guī)定，在約定的日期按約定的匯率辦理交割的外匯交易。掉期交易: 指將幣種相同，但交易方向相反，交割日不同的兩筆或兩筆以上的外匯交易結(jié)合起來(lái)進(jìn)行的交易。4． 自主性交易與補(bǔ)償性交易自主性交易: 個(gè)人和企業(yè)為某種自主性目的（比如追逐利潤(rùn)、追求市場(chǎng)、旅游、匯款贍養(yǎng)親友等）而從事的交易。補(bǔ)償性交易: 為彌補(bǔ)國(guó)際收支不平衡而發(fā)生的交易。5．歐式期權(quán)與美式期權(quán)歐式期權(quán): 期權(quán)買方于到期日之前，不得要求期權(quán)賣方履行合約，僅能于到期日的截止時(shí)間，要求期權(quán)賣方履行合約。美式期權(quán): 自選擇權(quán)合約成立之日算起，至到期日的截止時(shí)間之前，買方可以在此期間內(nèi)的任一時(shí)點(diǎn)，隨時(shí)要求賣方依合約的內(nèi)容，買入或賣出約定數(shù)量的某種貨幣。三、計(jì)算題（第2小題各5分，第3小題10分，共20分）1．已知外匯市場(chǎng)的行情為：US$=$=HK$。解：DM1=HK$247。247。 DM1=HK$．設(shè)外匯市場(chǎng)即期匯率的行情如下： 香港 US$1=HK$$1=HK$？解：套匯者：HK$ —香港→US$—紐約→HK$所以做1美元的套匯業(yè)務(wù)可賺取（）=。3．某日外匯市場(chǎng)行情為： Spot US$ 1=：(1)要求買馬克，擇期從即期到6個(gè)月；(2)要求賣馬克，擇期從3個(gè)月到6個(gè)月；問(wèn)在以上兩種情況下，銀行報(bào)出的匯率各是多少？解：(1)擇期從即期到6個(gè)月，客戶軌跡收支買入馬克，即報(bào)價(jià)銀行賣出美元，且美元為貼水貨幣，所以匯率：US$1=(2)擇期從3個(gè)月到6個(gè)月, 客戶賣出馬克，即報(bào)價(jià)銀行買入美元，且美元為貼水貨幣，所以匯率：US$1=DM（）=四、問(wèn)題答（第4小題各8分，第4小題12分，共36分）1． 本幣貶值對(duì)本國(guó)的物價(jià)會(huì)產(chǎn)生什么樣的影響，影響過(guò)程怎樣？ 見第三章第二節(jié)（教材第71頁(yè)）2． 在本幣持續(xù)升值的情況下，一國(guó)應(yīng)如何保持國(guó)際收支均衡？ ① 本幣持續(xù)升值→國(guó)際收支逆差② 國(guó)際收支逆差的調(diào)節(jié)措施（教材178180頁(yè)）3．我國(guó)從2002年10月15日起，凡有涉外經(jīng)營(yíng)權(quán)或有經(jīng)常項(xiàng)目外匯收入的境內(nèi)機(jī)構(gòu)，均可申請(qǐng)開立經(jīng)常項(xiàng)目外匯賬戶，談?wù)勀銓?duì)此舉的認(rèn)識(shí)？略4．發(fā)展中國(guó)家應(yīng)如何面對(duì)國(guó)際經(jīng)濟(jì)一體化？略（4題請(qǐng)各位學(xué)員根據(jù)自己的理解回答）國(guó)際金融學(xué)模擬習(xí)題(B卷)一、填空題（每空1分，共19分）1．在金本位制度下，兩國(guó)貨幣的含金量之比被稱為（鑄幣平價(jià)），匯率的波動(dòng)以該比值為中心，波動(dòng)幅度受（黃金輸送點(diǎn)）的上下限制約。2．倫敦市場(chǎng)163。 1=，某客戶要賣出FF，匯率為（163。 1=FF84450）。3．購(gòu)買力平價(jià)理論由瑞典經(jīng)濟(jì)學(xué)家（卡塞爾）提出，購(gòu)買力平價(jià)的兩種形式為（絕對(duì)購(gòu)買力平價(jià)）和（相對(duì)購(gòu)買力平價(jià)）。4．從1994年1月1日起，人民幣匯率實(shí)行（有管理的浮動(dòng)匯率制）。5．外匯交易的兩種基本形式是（即期交易）和（遠(yuǎn)期交易）。6．1991年12月，歐共體12國(guó)首腦在荷蘭通過(guò)了《政治聯(lián)盟條約》和《經(jīng)濟(jì)與貨幣聯(lián)盟條約》，統(tǒng)稱為（馬斯赫里赫特）條約。7．按發(fā)生的動(dòng)機(jī)不同，國(guó)際收支平衡表中所記錄的交易分為（自主性交易）和（補(bǔ)償性交易）。8．在沒有特別指明的情況下，人們講國(guó)際收支盈余或赤字，通常是指（綜合項(xiàng)目）的盈余或赤字。9．國(guó)際儲(chǔ)備的結(jié)構(gòu)管理，必須遵循（安全性）、（流動(dòng)性）和（盈利性）原則。10．揚(yáng)基債券是指（投資者在美國(guó)債券市場(chǎng)上發(fā)行的以美元為面額的債券）。11．國(guó)際收支平衡表的記賬原理是（有借必有貸, 借貸必相等）．12．買入?yún)R率與賣出匯率之間的差額被稱為（銀行買賣外匯的收益）。二、比較以下幾組概念（每題5分，共25分）1． 歐洲債券與外國(guó)債券歐洲債券: 指在某貨幣發(fā)行國(guó)以外，以該國(guó)貨幣為面值發(fā)行的債券。外國(guó)債券: 指籌資者在國(guó)外發(fā)行的，以當(dāng)?shù)刎泿艦槊嬷档膫?． 外匯期貨與外匯期權(quán)外匯期貨: 是買賣雙方在期貨交易所內(nèi)以公開叫價(jià)方式成交時(shí)，承諾在未來(lái)某一特定日期，以約定匯率交割某種特定標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量的貨幣的交易方式。外匯期權(quán)：是指其權(quán)合約賣方在有效期內(nèi)能按約定匯率買入或賣出一定數(shù)量外匯的不包括相應(yīng)義務(wù)在內(nèi)的單純權(quán)利。3． 現(xiàn)匯交易與期匯交易現(xiàn)匯交易:是指買賣雙方約定于成交后的兩個(gè)營(yíng)業(yè)日內(nèi)辦理交割的外匯交易方式。期匯交易：是指外匯買賣成交后，當(dāng)時(shí)（第二個(gè)營(yíng)業(yè)日內(nèi)）不交割，而是根據(jù)合同的規(guī)定，在約定的匯率辦理交割的外匯交易。4． 買空與賣空買空：當(dāng)預(yù)測(cè)某種貨幣的匯率將上漲時(shí)，即在遠(yuǎn)期市場(chǎng)買進(jìn)該種貨幣，等到合約期滿，再在即期市場(chǎng)賣出該種貨幣。賣空：當(dāng)預(yù)測(cè)某種貨幣的匯率將下跌時(shí)，即在遠(yuǎn)期市場(chǎng)賣出該種貨幣，等到合約期滿，再在即期市場(chǎng)買進(jìn)該種貨幣。5． 擇購(gòu)期權(quán)與擇售期權(quán)擇購(gòu)期權(quán)：是指期權(quán)合約的買方有權(quán)在有效期內(nèi)或到期日之截止時(shí)間按約定匯率從期權(quán)和約賣方處購(gòu)進(jìn)特定數(shù)量的貨幣。擇售期權(quán)：是指期權(quán)合約的買方有權(quán)在有效期內(nèi)或到期日之截止時(shí)間按約定匯率賣給期權(quán)賣方特定數(shù)量的貨幣。三、計(jì)算題（第2小題各5分，第3小題10分，共20分）1． 設(shè)$ 1=，$ 1=，問(wèn)：1馬克對(duì)法郎的匯率是多少？ 解：DM1=247。247。 DM1=．設(shè)$ 1=，3個(gè)月遠(yuǎn)期差價(jià)為100/80，問(wèn)：美元是升水還是貼水？升（貼）水年率是多少？ 解：1）美元貼水2）美元貼水年率=[()247。](12247。3)100% =% 3．設(shè)同一時(shí)刻，紐約：$ 1=，法蘭克福：163。 1=，倫敦：163。 1=￥，問(wèn)： 1）三地套匯是否有利可圖？ 2）若以100萬(wàn)美元套匯，試計(jì)算凈獲利。解：1）(1/)=≠1 所以可獲利。2）獲利=100萬(wàn)美元[(1/) 萬(wàn)美元 =四、問(wèn)題答（第4小題各8分，第4小題12分，共36分）1． 浮動(dòng)匯率條件下影響匯率的主要因素有哪些？見第三章第二節(jié)（電子教案）或教材第6269頁(yè) 2． 試述調(diào)控國(guó)際收支失衡的政策措施。見第六章第三節(jié)（電子教案）或教材178180頁(yè) 3． 試就我國(guó)目前的外匯儲(chǔ)備水平談?wù)勛约旱目捶?。?．東南亞金融危機(jī)給我國(guó)的金融業(yè)和外匯管理提供了哪些啟示？略（4題請(qǐng)各位學(xué)員根據(jù)自己的理解回答）國(guó)際金融學(xué)模擬習(xí)題(C卷)一、填空題（每空1分，共20分）1．按外匯買賣交割的期限不同，匯率可分為（即期匯率）和（遠(yuǎn)期匯率）。2．即期匯率為163。1=$，2個(gè)月遠(yuǎn)期點(diǎn)數(shù)為50/40，則3個(gè)月遠(yuǎn)期匯率為（163。1=$）。3．外匯市場(chǎng)上通常所說(shuō)的1點(diǎn)為（萬(wàn)分之一）。4．外匯市場(chǎng)的形態(tài)有兩種，即（有形市場(chǎng)）和（無(wú)形市場(chǎng)）。5．外匯銀行在提供外匯買賣的中介服務(wù)時(shí)，一些幣種的現(xiàn)售額低于購(gòu)入額，另一些幣種的出售額高于購(gòu)入額，兩者統(tǒng)稱為（外匯買賣差價(jià)）。6．掉期交易的三種形式是（即期即期）、（即期遠(yuǎn)期）和（遠(yuǎn)期遠(yuǎn)期）構(gòu)成。7．國(guó)際收支平衡表的記賬原理是（有借必有貸，借貸必相等）。8．一國(guó)國(guó)際儲(chǔ)備由（外匯儲(chǔ)備）、（黃金儲(chǔ)備）（在IMF的儲(chǔ)備頭寸）和（SDRs）構(gòu)成。9．猛犬債券是指（投資者英國(guó)債券市場(chǎng)上發(fā)行的以英鎊為面額的債券）。10．歐洲銀行是指（經(jīng)營(yíng)歐洲貨幣存貸業(yè)務(wù)的銀行）。11．2003年6月，我國(guó)的外匯儲(chǔ)備規(guī)模達(dá)（）。二、比較以下幾組概念（每題5分，共25分）1．看跌期權(quán)與看漲期權(quán)看跌期權(quán)：是指期權(quán)賣方有權(quán)在合約的有效期內(nèi)或到期日之截止時(shí)間按約定匯率賣給期權(quán)賣方特定數(shù)量的貨幣?？礉q期權(quán)：是指期權(quán)賣方有權(quán)在合約的有效期內(nèi)或到期日之截止時(shí)間按約定匯率從期權(quán)合約賣方處購(gòu)進(jìn)特定數(shù)量的貨幣。2． 票據(jù)發(fā)行便利與遠(yuǎn)期利率協(xié)定 票據(jù)發(fā)行便利：是銀行與借款人之間簽定的在未來(lái)的一段時(shí)間內(nèi)由銀行以承購(gòu)連續(xù)性短期票據(jù)的形式向借款人提供信貸資金的協(xié)議，協(xié)議具有法律約束力。遠(yuǎn)期利率協(xié)定：為防范利率風(fēng)險(xiǎn)，交易雙方達(dá)成協(xié)議，相互保證對(duì)方在未來(lái)某一時(shí)期內(nèi)以固定利率借取或貸放一定資金的交易方式。自由外匯：是指不需貨幣發(fā)行當(dāng)局批準(zhǔn)，可以自由兌換成其他貨幣，或者向第三國(guó)辦理支付的外國(guó)貨幣及其支付手段。記賬外匯：是指記載在兩國(guó)指定銀行賬戶上的，不能自由兌換成其他貨幣，或 對(duì)第三國(guó)辦理支付的外匯。4．直接標(biāo)價(jià)法與間接標(biāo)價(jià)法直接標(biāo)價(jià)法:以一定單位（一個(gè)外幣單位或100個(gè)、10000個(gè)、100000個(gè)外幣單位）的外國(guó)貨幣作為標(biāo)準(zhǔn)，折算為為一定數(shù)額的本國(guó)貨幣來(lái)表示其匯率。間接標(biāo)價(jià)法: 以一定單位的本國(guó)貨幣作為標(biāo)準(zhǔn)，折算為為一定數(shù)額的外國(guó)貨幣來(lái)表示其匯率。5． 升水與貼水升水: 表示遠(yuǎn)期匯率比即期匯率高，或期匯比現(xiàn)匯貴。貼水: 表示遠(yuǎn)期匯率比即期匯率高，或期匯比現(xiàn)匯貴。三、計(jì)算題（第2小題各5分，第3小題10分，共20分）1．設(shè)US $100=RMB￥，US$ 1=J￥)要求套算日元對(duì)人民幣的匯率。2）我國(guó)某企業(yè)出口創(chuàng)匯1,000萬(wàn)日元，根據(jù)上述匯率，該企業(yè)通過(guò)銀行結(jié)匯可獲得多少人民幣資金？解：1)J￥1= RMB￥(247。)/(247。)J￥1= RMB￥）1000萬(wàn)=7493萬(wàn)元人民幣2．設(shè)即期匯率為US $1=，6個(gè)月遠(yuǎn)期點(diǎn)數(shù)為30/40，1）美元對(duì)德國(guó)馬克6個(gè)月的遠(yuǎn)期匯率是多少？ 2）升（貼）水年率是多少？解：1）US$1=DM(+)/(+)US$1=）美元升水年率=[()247。](12247。6)100% =% 3．某國(guó)某年國(guó)際收支平衡表如下（單位：百萬(wàn)美元）貿(mào)易：19535 勞務(wù)：14422 無(wú)償轉(zhuǎn)讓：2129 長(zhǎng)期資本：41554 短期資本：1587 誤差與遺漏：15558 問(wèn)：1）該平衡表中的儲(chǔ)備資產(chǎn)增減額是多少？2）該國(guó)本的國(guó)際儲(chǔ)備是增加了還是減少了？ 3）計(jì)算經(jīng)常項(xiàng)目差額和綜合差額？解：1）儲(chǔ)備資產(chǎn)增減額=19535+（14422）+2129+41554+（1587）+（15558）=31651（百萬(wàn)美元）2）該國(guó)本的國(guó)際儲(chǔ)備增加了。3）經(jīng)常項(xiàng)目差額=19535+（14422）+2129=7242（百萬(wàn)美元）四、問(wèn)題答（每小題7分。共35分）1． 貨幣貶值對(duì)本國(guó)商品進(jìn)出口有何影響，這種影響是怎樣形成的？見第三章第二節(jié)（電子教案）或教材第6970頁(yè) 2． 一國(guó)的外匯儲(chǔ)備應(yīng)該怎樣進(jìn)行結(jié)構(gòu)管理？見第七章第三節(jié)（電子教案）或教材第228230頁(yè)3． 與傳統(tǒng)的國(guó)際金融市場(chǎng)相比，歐洲貨幣市場(chǎng)有何特點(diǎn)？見第八章第三節(jié)（電子教案）或教材第268頁(yè) 4． 外匯期貨交易與遠(yuǎn)期外匯交易有何異同？ 見第四章第三節(jié)（電子教案）或教材第116117頁(yè) 5． 浮動(dòng)匯率制下影響匯率的主要因素有哪些？見第三章第二節(jié)（電子教案）或教材第6269頁(yè)國(guó)際金融學(xué)模擬習(xí)題(D卷)一、填空題（每空1分，共20分）1．在金本制度下，兩國(guó)貨幣的含金量之比被稱為（鑄幣平價(jià)），匯率的波動(dòng)以該比值為中心，波動(dòng)幅度受（黃金輸送點(diǎn)）的上下限制約。2．倫敦市場(chǎng)163。 1=，某客戶要賣出FF，匯率為（163。 1=）。3．購(gòu)買力平價(jià)理論的兩種形式為（絕對(duì)購(gòu)買力平價(jià)）和（相對(duì)購(gòu)買力平價(jià)）。4．從1994年1月1日起，人民幣匯率實(shí)行（有管理的浮動(dòng)匯率制），從1996年12月1日起，人民幣實(shí)現(xiàn)（經(jīng)常項(xiàng)目下可自由兌換）。5．外匯交易的兩種基本形式是（即期交易）和（遠(yuǎn)期交易）。6．外匯風(fēng)險(xiǎn)有三種類型（外匯風(fēng)險(xiǎn)）、（會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)）和（經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)）。7．按發(fā)生的動(dòng)機(jī)不同，國(guó)際收支平衡表中所記錄的交易分為（自主性交易）和（補(bǔ)償性交易）。8．在沒有特別指明的情況下，人們講國(guó)際收支盈余或赤字，通常是指（綜合差額）的盈余和赤字。9．國(guó)際儲(chǔ)備的結(jié)構(gòu)管理，必須遵循（安全性）、（流動(dòng)性）和（盈利性）原則。10．揚(yáng)基債券是指（投資者美國(guó)債券市場(chǎng)上發(fā)行的以美元為面額的債券）。11．歐洲貨幣是指（在貨幣發(fā)行國(guó)境外流通的貨幣）。6．二、比較以下幾組概念（每題5分，共25分）歐洲債券: 指在某貨幣發(fā)行國(guó)以外，以該國(guó)貨幣為面值發(fā)行的債券。外國(guó)債券: 指籌資者在國(guó)外發(fā)行的，以當(dāng)?shù)刎泿艦槊嬷档膫Ｍ鈪R期貨: 是買賣雙方在期貨交易所內(nèi)以公開叫價(jià)方式成交時(shí)，承諾在未來(lái)某一特定日期，以約定匯率交割某種特定標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量的貨幣的交易方式。外匯期權(quán)：是指其權(quán)合約賣方在