【文章內(nèi)容簡介】 發(fā)展階段，我國證券市場發(fā)展中存在的問題，我國股票市場的制度缺陷。第九章 證券投資的非線性分析（第九章的內(nèi)容考試不作要求）第十章 衍生證券投資一、學(xué)習(xí)目的與要求本章的重點是期權(quán)、期貨的性質(zhì)、含義、類型和特點；難點是期權(quán)內(nèi)在價值與時間價值。通過本章學(xué)習(xí)，應(yīng)掌握期權(quán)的含義、類型和特點，期權(quán)內(nèi)在價值與時間價值，期貨的含義與金融期貨的種類；理解期權(quán)的其他類型，期權(quán)的收益與風(fēng)險特征，期權(quán)投資的意義，期貨的類型，期貨交易的特點，期貨的收益與風(fēng)險特征；了解期貨市場的交易機制，看漲期權(quán)與看跌期權(quán)的平價關(guān)系。期權(quán)定價模型，幾種常見的期權(quán)組合投資策略，期貨定價，期貨投資管理等內(nèi)容考試不作要求。二、考核知識點與考核目標（一）期權(quán)的含義、類型和特點，期權(quán)內(nèi)在價值與時間價值，期貨的含義與金融期貨的種類（重點）識記：期權(quán)、看漲期權(quán)、看跌期權(quán)、歐式期權(quán)、美式期權(quán)、期貨、外匯期貨、利率期貨、股票指數(shù)期貨、遠期合約。理解：期權(quán)的含義、類型和特點，期權(quán)內(nèi)在價值與時間價值，期權(quán)價值的影響因素，期貨的含義，期貨與遠期合約的差異，金融期貨合約的基本要素，期權(quán)與期貨的差異。應(yīng)用：期權(quán)內(nèi)在價值。（二）期權(quán)的其他類型，期權(quán)的收益與風(fēng)險特征，期權(quán)投資的意義，期貨的類型，期貨交易的特點，期貨的收益與風(fēng)險特征（次重點）識記：股票期權(quán)、指數(shù)期權(quán)、期貨期權(quán)、利率期權(quán)、外匯期貨、利率期貨、股票指數(shù)期貨。理解：期權(quán)的收益與風(fēng)險特征，期權(quán)投資的意義，期貨交易的特點，期貨的收益與風(fēng)險特征。應(yīng)用：期權(quán)的收益與風(fēng)險特征，期貨交易的特點。（三）期貨市場的交易機制（一般）識記：期貨交易所，初始保證金，盯市，套期保值 理解：期貨市場的交易機制。第十一章 證券投資組合管理（第十一章的內(nèi)容考試不作要求）第三篇 產(chǎn)業(yè)投資 第十二章 產(chǎn)業(yè)投資概述一、學(xué)習(xí)目的與要求產(chǎn)業(yè)投資是《投資學(xué)》課程的重要組成部分。本章的重點是產(chǎn)業(yè)投資的特點及其導(dǎo)致的管理要求，產(chǎn)業(yè)投資的運動過程及其主要工作；難點是產(chǎn)業(yè)投資種類中各概念的理解。通過本章學(xué)習(xí)，應(yīng)掌握產(chǎn)業(yè)投資的種類、特點和作用；了解產(chǎn)業(yè)投資的目標及其與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的關(guān)系；掌握產(chǎn)業(yè)投資需要經(jīng)歷的階段和主要工作，為產(chǎn)業(yè)投資后續(xù)各章的學(xué)習(xí)打下理論基礎(chǔ)。二、考核知識點與考核目標（一）產(chǎn)業(yè)投資的種類、特點、作用及其產(chǎn)業(yè)投資的運動過程（重點）識記：固定資產(chǎn)投資、流動資產(chǎn)投資、無形資產(chǎn)投資、遞延資產(chǎn)投資，凈投資、重置投資，兼并與收購?fù)顿Y，房地產(chǎn)投資、風(fēng)險投資。產(chǎn)業(yè)投資的長期性、不可分性、固定性、專用性、異質(zhì)性和不可逆性。投資前期、投資期、投資回收期；可行性研究、資金籌措、產(chǎn)業(yè)投資管理程序、“基建程序”。理解：產(chǎn)業(yè)投資的特點、產(chǎn)業(yè)投資的作用。產(chǎn)業(yè)投資的運動過程及其運動過程中各階段的主要工作內(nèi)容。為什么應(yīng)遵循產(chǎn)業(yè)投資管理程序。應(yīng)用：產(chǎn)業(yè)投資的特點及其導(dǎo)致的投資管理程序的重要性。（二）產(chǎn)業(yè)投資的主體和目標（一般）識記： 企業(yè)投資主體、業(yè)主制企業(yè)、合伙制企業(yè)和公司制企業(yè)；產(chǎn)業(yè)投資目標、資本增值。理解：產(chǎn)業(yè)投資目標的實現(xiàn)；產(chǎn)業(yè)投資與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略。第十三章 產(chǎn)業(yè)投資的市場分析一、學(xué)習(xí)目的與要求產(chǎn)業(yè)投資項目必須滿足市場的需要。本章利用市場分析方法來確定投資項目建設(shè)的必要性。本章重點是了解產(chǎn)業(yè)投資市場分析的重要性，知道產(chǎn)業(yè)投資市場分析的方法和產(chǎn)業(yè)投資的市場戰(zhàn)略。通過本章學(xué)習(xí)，應(yīng)深刻理解產(chǎn)業(yè)投資市場分析的意義，熟悉產(chǎn)業(yè)投資市場分析的方法并加以簡單應(yīng)用。二、考核知識點與考核目標（一）產(chǎn)業(yè)投資市場分析的意義（重點）理解：產(chǎn)業(yè)投資市場分析目的與作用。（二）市場空隙的決定因素（一般）理解：理解市場空隙的決定因素。（三）產(chǎn)業(yè)投資市場分析的方法（次重點）應(yīng)用：產(chǎn)業(yè)投資市場預(yù)測的非數(shù)量方法和數(shù)量方法中的移動平均法。（四）產(chǎn)業(yè)投資的市場戰(zhàn)略（一般）理解：產(chǎn)業(yè)投資的市場戰(zhàn)略選擇。第十四章 產(chǎn)業(yè)投資的供給因素分析一、學(xué)習(xí)目的與要求產(chǎn)業(yè)投資項目的建設(shè)必須具有合理性和可行性。本章通過對投資項目所采用的技術(shù)、投資規(guī)模的確定和建設(shè)地點的選擇來分析投資項目建設(shè)的合理性與必要性。本章的重點是投資規(guī)模和投資地點的選擇。通過本章學(xué)習(xí)，應(yīng)了解產(chǎn)業(yè)投資的供給因素分析的必要性，熟悉產(chǎn)業(yè)投資制造技術(shù)選擇的原則，企業(yè)投資規(guī)模的決定因素和方法，產(chǎn)業(yè)投資地點選擇應(yīng)考慮的主要因素和基本原則。二、考核知識點與考核目標（一）產(chǎn)業(yè)投資的供給因素分析的必要性（重點）識記：企業(yè)投資的投入要素。理解：產(chǎn)業(yè)投資的供給因素分析的內(nèi)容與必要性；規(guī)模內(nèi)部經(jīng)濟、規(guī)模外部經(jīng)濟、規(guī)模結(jié)構(gòu)經(jīng)濟的含義。（二）企業(yè)投資規(guī)模的選擇（次重點）識記：企業(yè)投資規(guī)模；盈虧平衡點。理解：決定企業(yè)投資規(guī)模的基本因素；盈虧平衡點分析法。應(yīng)用：利用盈虧平衡點分析法確定經(jīng)濟規(guī)模區(qū)及最佳經(jīng)濟規(guī)模。（三）制造技術(shù)的選擇及投資地點的選擇（一般）理解：選擇制造技術(shù)的原則；選擇投資地點應(yīng)考慮的主要因素和應(yīng)遵循的基本原則。第十五章 產(chǎn)業(yè)投資效益分析一、學(xué)習(xí)目的與要求本章是本課程產(chǎn)業(yè)投資部分的核心內(nèi)容。本章的重點是投資需要量的估算方法和產(chǎn)業(yè)投資經(jīng)濟效益的評價方法。難點是投資估算方法和投資效益評價方法的具體應(yīng)用。通過本章學(xué)習(xí)，理解產(chǎn)業(yè)投資效益分析的一般過程，掌握投資估算和投資效益評價的常用方法以及各種方法的適用范圍和優(yōu)缺點，并能熟練運用。二、考核知識點與考核目標（一）投資經(jīng)濟效益的評價方法（重點）識記：投資經(jīng)濟效益評價指標、投資經(jīng)濟效益評價靜態(tài)指標、投資經(jīng)濟效益評價動態(tài)指標、簡單投資收益率、靜態(tài)投資回收期、動態(tài)投資回收期、凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值比率、內(nèi)部收益率。理解：不同評價指標的作用、計算方法、優(yōu)缺點和適用范圍。應(yīng)用：給出有關(guān)數(shù)據(jù)和條件，能夠應(yīng)用各種評價指標和方法對投資項目的經(jīng)濟效益狀況作出評價。（二）投資估算的目的、內(nèi)容與方法（次重點）識記：投資估算、固定資產(chǎn)投資估算、流動資產(chǎn)投資估算、無形資產(chǎn)投資估算。單位生產(chǎn)能力投資系數(shù)法、生產(chǎn)能力指數(shù)法、主要部分投資比率估算法、主要部分投資系數(shù)估算法、概算指標估算法、流動資產(chǎn)投資估算、流動資產(chǎn)比率估算法。理解：不同估算方法的計算方法與適用范圍。應(yīng)用：給出有關(guān)數(shù)據(jù)和條件，能夠應(yīng)用各種方法估算投資項目的資金需要量。（三）預(yù)估財務(wù)報表的編制（一般）識記：收益、費用、稅金、利潤及其測算。理解：預(yù)估損益表、現(xiàn)金流量預(yù)估表、預(yù)估資產(chǎn)負債表的編制。（四）不可分性、相互依存性和資金限量分配問題（一般了解，不做考試要求）第十六章 不確定條件下的產(chǎn)業(yè)投資決策一、學(xué)習(xí)目的與要求產(chǎn)業(yè)投資風(fēng)險的識別、防范和控制是投資項目決策中的關(guān)鍵問題。通過本章的學(xué)習(xí)，了解投資風(fēng)險的主要來源及其類型，熟悉傳統(tǒng)的投資風(fēng)險分析方法：敏感性分析，風(fēng)險調(diào)整的折現(xiàn)率，概率分析方法和決策樹分析法。理解實物期權(quán)這一新興的投資風(fēng)險決策方法的原理。掌握產(chǎn)業(yè)投資風(fēng)險處理的一般方法。二、考核知識點與考核目標（一）產(chǎn)業(yè)投資的不確定性；敏感性分析（重點）識記：系統(tǒng)性風(fēng)險與非系統(tǒng)風(fēng)險、外生性風(fēng)險與內(nèi)生性風(fēng)險。敏感性因素、單變量敏感性分析、“三項預(yù)測值” 敏感性分析。理解：系統(tǒng)性風(fēng)險與非系統(tǒng)風(fēng)險的區(qū)別，外生性風(fēng)險與內(nèi)生性風(fēng)險的區(qū)別，系統(tǒng)風(fēng)險與外生風(fēng)險的聯(lián)系與區(qū)別，非系統(tǒng)風(fēng)險與內(nèi)生風(fēng)險的聯(lián)系與區(qū)別，不確定性與風(fēng)險的聯(lián)系與區(qū)別。敏感性分析的基本步驟及局限。應(yīng)用：運用量、本、利模型與凈現(xiàn)值模型進行敏感性分析。（二）實物期權(quán)方法；處理產(chǎn)業(yè)投資風(fēng)險的方法（次重點）識記：實物期權(quán)；回避風(fēng)險，風(fēng)險抑制，風(fēng)險自留，風(fēng)險分散與結(jié)合，風(fēng)險轉(zhuǎn)移。理解：實物期權(quán)的基本要素與價值以及實物期權(quán)的決定因素。各種處理產(chǎn)業(yè)投資風(fēng)險方法的區(qū)別。應(yīng)用：運用實物期權(quán)的定價模型進行最優(yōu)投資時機的選擇。利用處理產(chǎn)業(yè)投資風(fēng)險的方法回避投資風(fēng)險。（三）風(fēng)險調(diào)整的折現(xiàn)率、概率分析與決策樹分析（一般）識記：風(fēng)險調(diào)整折現(xiàn)率、概率分析、決策樹分析。第十七章 產(chǎn)業(yè)投資的社會評價（第十七章的內(nèi)容考試不作要求）第四篇 宏觀投資 第十八章 投資總量一、學(xué)習(xí)目的與要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解經(jīng)濟增長與投資增長的相互關(guān)系，了解需求約束條件和供給約束條件下投資需求與投資供給的平衡，對各類投資需求模型和投資供給模型有一定的認識，并能夠利用有關(guān)理論分析和解決實際問題。二、考核知識點與考核目標（一）投資與儲蓄（重點）識記：消費、投資、儲蓄。理解：國民收入流程，意愿投資與實現(xiàn)投資之間的關(guān)系，（二）投資需求及其形成（次重點）識記：凱恩斯的投資需求模型，資本邊際效率，托賓的q理論。理解：通過托賓q理論理解產(chǎn)業(yè)投資與資本市場之間的關(guān)系。應(yīng)用：解釋中國投資需求決定的現(xiàn)實。（三）投資需求與投資供給及其平衡（一般）識記：絕對收入理論、相對收入理論、持久收入假設(shè)、生命周期收入假設(shè)。投資需求與供給關(guān)系的爭論。理解：需求約束、資源約束條件下投資需求與投資供給的平衡。應(yīng)用：解釋我國需求不足與資源約束同時并存的現(xiàn)實。第十九章 投資周期（第十九章的內(nèi)容考試不作要求）第二十章 投資結(jié)構(gòu)一、學(xué)習(xí)目的與要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解投資結(jié)構(gòu)的概念，分類，理解投資結(jié)構(gòu)和投資總量的關(guān)系以及投資結(jié)構(gòu)的決定因素，能夠依據(jù)投資結(jié)構(gòu)演變規(guī)律和優(yōu)化方法對我國投資結(jié)構(gòu)的演變作出解釋。二、考核知識點與考核目標（一）投資結(jié)構(gòu)概述（重點）識記：投資結(jié)構(gòu)的簡要理論回顧，投資結(jié)構(gòu)的概念與分類。理解：投資結(jié)構(gòu)和投資總量的關(guān)系。（二）投資結(jié)構(gòu)的決定因素（次重點）識記：投資結(jié)構(gòu)決定的微觀因素、投資結(jié)構(gòu)決定的宏觀因素、投資結(jié)構(gòu)決定的國際因素。理解：開放經(jīng)濟對投資結(jié)構(gòu)決定的影響。（三）投資結(jié)構(gòu)的演變規(guī)律及其我國投資結(jié)構(gòu)的演變與優(yōu)化（一般）識記：投資部門結(jié)構(gòu)演變的主要原因、工業(yè)部門投資結(jié)構(gòu)演變的階段、投資固流結(jié)構(gòu)演變、投資項目規(guī)模結(jié)構(gòu)演變、投資再生產(chǎn)結(jié)構(gòu)演變。應(yīng)用：我國投資結(jié)構(gòu)的演變、存在的問題與優(yōu)化思路與政策措施。第二十一章 投資區(qū)域配置結(jié)構(gòu)（第二十一章的內(nèi)容考試不作要求）第二十二章 投資的宏觀管理一、學(xué)習(xí)目的與要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解投資宏觀調(diào)控的目標，對投資宏觀調(diào)控的財政政策與金融政策等各種政策手段有清楚的認識，理解各種調(diào)控政策手段之間的協(xié)調(diào)運用，并能夠利用有關(guān)理論分析和解決實際問題。二、考核知識點與考核目標（一）投資宏觀管理的財政政策與金融政策（重點）識記：公共財政經(jīng)常性收入、折舊政策、財政支出政策、財政補貼、財政信用、法定準備率、貼現(xiàn)率、公開市場業(yè)務(wù)。理解：財政政策目標的選擇，財政調(diào)節(jié)機制；金融政策目標的選擇，金融調(diào)節(jié)機制。應(yīng)用：如何健全財政調(diào)節(jié)機制及財政投資體制。如何完善金融體制。（二）投資宏觀管理的對象、目標及手段（次重點）識記：投資宏觀管理的目標與手段。理解：投資宏觀管理的對象。（三）投資宏觀管理政策的協(xié)調(diào)（一般）識記：財政政策與金融政策的區(qū)別與聯(lián)系。理解：財政政策與金融政策的配合使用。財政政策、金融政策與其他政策的配合與使用。應(yīng)用：財政政策與金融政策在不同經(jīng)濟情形下的配合使用。第四篇：證券投資學(xué)課程教學(xué)大綱《證券投資學(xué)》課程教學(xué)大綱（一）課程基本信息 課程代碼：08402120 課程類別：專業(yè)必修課 適應(yīng)專業(yè)：經(jīng)濟學(xué)先修課程：政治經(jīng)濟學(xué)、宏觀經(jīng)濟學(xué)、微觀經(jīng)濟學(xué)、金融學(xué)、會計學(xué)等 課程簡介《證券投資學(xué)》是經(jīng)濟與管理專業(yè)中的一門專業(yè)選修課，主要闡述證券投資的基本理論，證券投資學(xué)是一門以證券投資的運動及規(guī)律為研究對象，同其他學(xué)科聯(lián)系緊密，綜合性很強的學(xué)科。通過本課程的學(xué)習(xí)，要求學(xué)生了解和掌握證券投資的基本理論、基本方法和基本技能，能夠深入分析證券市場的運行過程和運