【文章內(nèi)容簡介】 。 資金的使用、管理方法不當,措施不力 一方面,在資金的使用上,注重投入,忽視管理,不講究資金的使用效益。另一方面，由于企業(yè)資本少,研究開發(fā)能力有限,在產(chǎn)品開發(fā)上往往是跟著別人走,重復建設,產(chǎn)品類同,結構單一,風險極高。而企業(yè)的產(chǎn)品要面對日新月異的新產(chǎn)品的挑戰(zhàn),很多企業(yè)只有采取賒銷、延期分期付款等才勉強把產(chǎn)品推銷出去,這樣造成了資金緊張。如果到期不能收回貨款,造成資金損失,資金的緊張更嚴重。部分企業(yè)在貨款被嚴重拖欠的情況下,為了維持生產(chǎn),用拖欠外單位的貨款,拖欠稅金、職工工資等辦法,來組織墊付資金投人再生產(chǎn)。這種情況如果在短期內(nèi)得不到解決,就會造成企業(yè)負擔加重,惡性循環(huán)。 資金的來源管道單一,融資管道不暢 在我國,特別是在內(nèi)地,中小企業(yè)的主要融資渠道是向金融機構貸款,其他管道基本行不通。資金的供給者—金融機構,其發(fā)放貸款,要考慮風險問題。中小企業(yè)抗風險的能力小,給其發(fā)放貸款風險大,所以金融機構即使有大量的存款也不愿貸給中小企業(yè)。這樣就造成了資金需求者—中小企業(yè),想貸款而貸不到,而資金供給者—金融機構,其資金大量庫存而又貸不出去。 企業(yè)誠信建設不夠,缺乏誠信度 ,一而再,再而三地向銀行保證按期歸還銀行貸款。但是在銀行放貸后卻總是在貸款到期時找出各種理由,拖欠貸款。有些企業(yè)認為慶幸此筆貸款到手,下次貸款肯定不可能。所以,寧愿償還逾期高額利息也不愿意償還本金,更有部分企業(yè)采取弄虛作假手段騙取銀行貸款。中小企業(yè)的這種短視行為為自身將來融資斷絕了后路。 (二)外部環(huán)境制約了中小企業(yè)的融資 國家對中小企業(yè)的金融支持不力 我國金融體制始終保持著國有經(jīng)濟導向,國有銀行在信貸決策上偏離商業(yè)原則,將貸款過多地投向國有企業(yè)。現(xiàn)行的融資體制主要是為了適應國有企業(yè)外源融資需要而建立的,改革過程中的金融資源的配置結構都被鎖定在國有銀行與國有企業(yè)的鏈條上。而中小企業(yè)一般都是民營企業(yè),這種在政府支配下成長起來的金融機構很難提供與其匹配的金融服務。政府在 “抓大放小”過程中，對國有大型企業(yè)和企業(yè)集團逐步制定和實施了不少扶持政策，它們的融資問題已得到不同程度的解決。但在 “放小”即搞活中小企業(yè)的問題上，由于市場經(jīng)濟體制尚不完善，各種配套改革的措施契合度不夠 ，支持中小企業(yè)的相應措施很不配套。 金融機構的資金支持不力 股份制銀行、城市商業(yè)銀行及農(nóng)村信用合作聯(lián)社對民營企業(yè)的貸款雖然較積極,但由于資金實力有限,對民營企業(yè)的扶持力度也很有限。同時,從商業(yè)銀行經(jīng)營管理情況來看,其穩(wěn)健性原則與中小民營企業(yè)的高風險特點存在著矛盾。盡管中央銀行的信貸政策鼓勵商業(yè)銀行增加對中小企業(yè)的貸款,但出于安全考慮,各銀行往往集中力量抓大客戶,而不愿向中小企業(yè)放貸。隨著國有商業(yè)銀行管理體制改革的深化和內(nèi)部經(jīng)營機制的轉換,降低資金風險成為銀行目前經(jīng)營活動的主要導向,導致銀行將貸款審批權利上收,各國有商業(yè)銀行為徹底貫徹貸款分級分類管理精神、嚴格控制風險的政策指導下,紛紛上收貸款審批權。同時商業(yè)銀行普遍推行“信貸終身負責制”,銀行放貸的壞賬損失與信貸個人責任掛鉤使得信貸員感到壓力沉重,不敢輕易貸款。并且. 基層金融部門貸款營銷意識弱,影響了銀行信貸資金的高效使用。商業(yè)銀行貸款手續(xù)繁瑣、程序多、審批難。使中小企業(yè)被迫轉向成本更高的民間融資。 金融經(jīng)濟環(huán)境制約了中小企業(yè)的融資 市場經(jīng)濟條件下金融體系的建立是一個不斷完善的過程，融資環(huán)境在這種漸進改革中，已經(jīng)顯露出對中小企業(yè)融資不利的一面。在我國突出表現(xiàn)為融資管道的單一和融資手段的不足，中小企業(yè)負債結構中銀行貸款的比例過高。在現(xiàn)實的經(jīng)濟生活里，中小企業(yè)往往存在著比大企業(yè)更高的經(jīng)營風險和信用風險，銀行從自身理財出發(fā)大多傾向于對大企業(yè)融資。由于貨幣政策的緊縮，在銀行與企業(yè)的相互關系中銀行仍處于優(yōu)勢地位，加上中小企業(yè)貸款金額小、成本高、不少銀行對中小企業(yè)資金需求不重視甚至不愿借人，從而導致中小企業(yè)向銀行借款更加困難。 缺乏信用擔保體系中小企業(yè)信用擔保體系是解決中小企業(yè)融資難的良方。弄清了我國中小企業(yè)融資困難的原因,我們就可以尋找緩解中小企業(yè)融資困難的方案了。迄今為止,各方面已經(jīng)提出的中小企業(yè)扶持政策建議主要有如下幾條：第一、在政府的參與下設立中小企業(yè)貸款擔保機構,并由它們?yōu)橹行∑髽I(yè)貸款提供擔保；第二、建立中小企業(yè)商業(yè)信譽評估系統(tǒng),推進信息的收集和