【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 應(yīng)，減少籌資成本，降低籌資風(fēng)險(xiǎn)，為日后發(fā)展到財(cái)務(wù)公司奠定資本、業(yè)務(wù)、人力各方面的基礎(chǔ)。 集團(tuán)資金集中管理中心模式資金集中管理中心模式主要是以縱向行業(yè)的區(qū)域性應(yīng)用為主要特點(diǎn)，和財(cái)務(wù)公司主要是由大型集團(tuán)總部自身建立不同，資金管理中心往往是以行業(yè)內(nèi)的地方性公司建立，資金中心的應(yīng)用層次因行業(yè)不同而差異很大。如鐵道系統(tǒng)搭建了面向全國(guó)鐵道系統(tǒng)的各分支局，以資金管理、聯(lián)網(wǎng)結(jié)算、為核心業(yè)務(wù)的鐵道部資金結(jié)算中心。在礦務(wù)系統(tǒng)，則以省級(jí)企業(yè)為資金管理中心的主要應(yīng)用對(duì)象，如北京五礦公司、河北峰峰礦務(wù)局；在政府和事業(yè)系統(tǒng)，資金管理中心的應(yīng)用層次主要在地市級(jí)甚至縣級(jí)，如各地方政府部分的公積金管理中心。此外，采用資金管理中心模式的還有業(yè)務(wù)相對(duì)聚焦、推崇專業(yè)化的制造企業(yè)，如美的集團(tuán)、萬科集團(tuán)、健力寶集團(tuán)等。當(dāng)然，煙草行業(yè)主要是以省公司為中心建立資金管理中心。應(yīng)該說，通過建立資金管理中心，不少企業(yè)已經(jīng)形成了具有自己特色的“一少（內(nèi)部轉(zhuǎn)賬不走款或少走款） 、二高（高效率、高效益，資金劃撥當(dāng)天劃付，當(dāng)天到賬） 、三無（無壓票、無延遲付款、無延遲入客戶賬） ”的優(yōu)質(zhì)結(jié)算服務(wù)體系，提高了資金的整體運(yùn)作效率，加快了資金周轉(zhuǎn)速度。 依托行業(yè)的財(cái)務(wù)公司模式自從 1987 年批準(zhǔn)設(shè)立的東風(fēng)汽車被批準(zhǔn)成立中國(guó)第一家財(cái)務(wù)公司，應(yīng)該說，依托行業(yè)的財(cái)務(wù)公司是目前我國(guó)大型企業(yè)集團(tuán)產(chǎn)融結(jié)合，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)職能向包8 / 18括資金結(jié)算管理在內(nèi)的金融職能滲透的主要組織模式。特別是隨著中國(guó)近年來市場(chǎng)化進(jìn)程的加快，財(cái)務(wù)公司審批愈加透明化，不少大型企業(yè)集團(tuán)把設(shè)立財(cái)務(wù)公司當(dāng)成向跨國(guó)公司邁進(jìn)的通行證。目前我國(guó)已有跨越制造（一汽、鞍鋼、攀鋼、海爾） 、能源（國(guó)電、中石化、中油） 、航空（貴航）等多個(gè)行業(yè)的共 76 家財(cái)務(wù)公司，外資財(cái)務(wù)公司在中國(guó)已有西門子等七家獲準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)，摩托羅拉財(cái)務(wù)公司和福特汽車信貸公司還在申請(qǐng)審批之中。以財(cái)務(wù)公司為主的集團(tuán)資金集中機(jī)構(gòu)資產(chǎn)總額已近 4200 億。中石化、中電力、中油、中海油、寶鋼、上汽財(cái)務(wù)公司的注冊(cè)資本更是達(dá) 10 億以上。從實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)來看，2022 年利潤(rùn)總額在億元以上的財(cái)務(wù)公司有 6 家，中國(guó)電力、中油、中石化 3 家財(cái)務(wù)公司分別以 億元、 億、 億元的利潤(rùn)額位列三甲。如果以凈資產(chǎn)收益率考察，中國(guó)電力、華北電力、中油分別以 %、% 、% 排名居前，根據(jù)上述數(shù)據(jù)可以看出組建大型的財(cái)務(wù)公司，利潤(rùn)是客觀的，回報(bào)是豐厚的。 基于中電力的行業(yè)資金集中管理機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)分析中電力財(cái)務(wù)公司是國(guó)電公司下屬的非銀行金融機(jī)構(gòu)，也是中國(guó)最大的企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司，其注冊(cè)資本、利潤(rùn)率、資產(chǎn)收益率在我國(guó) 76 家以財(cái)務(wù)公司為主體的資金集中機(jī)構(gòu)中都名列前茅。目前，其業(yè)務(wù)主要包括：存款業(yè)務(wù)、信貸業(yè)務(wù)、債券業(yè)務(wù)、咨詢業(yè)務(wù)、外匯業(yè)務(wù)、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、股權(quán)投資業(yè)務(wù)、同業(yè)拆借業(yè)務(wù)、內(nèi)部轉(zhuǎn)帳結(jié)算、內(nèi)部融資業(yè)務(wù)等等。 存款業(yè)務(wù)：財(cái)務(wù)公司吸收成員單位三個(gè)月以上定期存款業(yè)務(wù)，為財(cái)務(wù)公司投資信貸等經(jīng)營(yíng)活動(dòng)提供了資金基礎(chǔ)，2022 年末財(cái)務(wù)公司自營(yíng)企業(yè)存款達(dá) 433 億元，比2022 年末可比口徑提高了 ％。 9 / 18 信貸業(yè)務(wù)：信貸業(yè)務(wù)是財(cái)務(wù)公司的主要業(yè)務(wù)，主要辦理成員單位貸款、委托貸款、商業(yè)匯票的承兌及貼現(xiàn)；辦理成員單位產(chǎn)品的消費(fèi)信貸、買方信貸及融資租賃，對(duì)成員單位提供擔(dān)保等業(yè)務(wù)。 債券業(yè)務(wù)：債券業(yè)務(wù)主要包括承銷國(guó)家電力公司及其成員單位的企業(yè)債券，參與國(guó)債承銷，發(fā)行財(cái)務(wù)公司債券，債券業(yè)務(wù)的研究和金融創(chuàng)新等。 咨詢業(yè)務(wù)：財(cái)務(wù)公司的咨詢業(yè)務(wù)主要面向電力系統(tǒng)，為電力企業(yè)的改組、轉(zhuǎn)制、兼并收購(gòu)、項(xiàng)目籌融資、證券投資等業(yè)務(wù)提供有償咨詢服務(wù)。 外匯業(yè)務(wù)：公司外匯業(yè)務(wù)主要為吸收成員單位外匯存款、委托存款；負(fù)責(zé)對(duì)成員單位的外匯放款和外匯投資；外匯委托放款和委托投資；外匯同業(yè)拆借；外匯借款；買賣和代理成員單位買賣外匯證券；對(duì)成員單位的外匯擔(dān)保、資信調(diào)查、咨詢、鑒證業(yè)務(wù)；發(fā)行和代理成員單位發(fā)行外幣有價(jià)證券；自營(yíng)和代客外匯買賣；對(duì)成員單位的外匯租賃業(yè)務(wù)。 保險(xiǎn)業(yè)務(wù)：財(cái)務(wù)公司經(jīng)營(yíng)范圍擴(kuò)展到保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，由財(cái)務(wù)公司發(fā)起成立的長(zhǎng)安保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司于 2022 年 5 月獲得中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)正式批準(zhǔn)，中電力財(cái)務(wù)公司是長(zhǎng)安保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司的第一大股東。10 / 18 股權(quán)投資業(yè)務(wù)：股權(quán)投資業(yè)務(wù)主要包括發(fā)起設(shè)立或參股基金管理公司、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司等金融機(jī)構(gòu)，參與風(fēng)險(xiǎn)投資等。目前，財(cái)務(wù)公司是首家基金管理公司國(guó)泰基金管理有限公司的發(fā)起人，是長(zhǎng)安保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司的第一大股東。 同業(yè)拆借業(yè)務(wù)：　2022 年 9 月中電力財(cái)務(wù)公司經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)加入全國(guó)銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)。目前中電力財(cái)務(wù)公司已與中國(guó)工商銀行、中信實(shí)業(yè)銀行、中國(guó)民生銀行、深圳發(fā)展銀行、華夏銀行等建立了資金拆借的相互授信。 內(nèi)部轉(zhuǎn)帳結(jié)算：財(cái)務(wù)公司開展了為國(guó)電公司系統(tǒng)內(nèi)成員單位辦理內(nèi)部轉(zhuǎn)帳結(jié)算業(yè)務(wù)，2022年累計(jì)結(jié)算額達(dá) 600 億元。 內(nèi)部融資業(yè)務(wù)：　為更好的開拓內(nèi)部融資業(yè)務(wù)，中電力設(shè)立了內(nèi)部融資中心，形成了資金在財(cái)務(wù)公司體內(nèi)安全、高效、方便的融資網(wǎng)絡(luò)體系。2022 年累計(jì)內(nèi)部融通資金額達(dá)221 億元，比 2022 年翻了兩翻。 依托財(cái)務(wù)公司的資金集中管理機(jī)構(gòu)對(duì)我國(guó)企業(yè)集團(tuán)的作用依托財(cái)務(wù)公司的資金集中管理機(jī)構(gòu)對(duì)所述企業(yè)集團(tuán)的作用非常明顯且意義重大。資金集中管理機(jī)構(gòu)一般是企業(yè)集團(tuán)資金的籌措中心、調(diào)配中心和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控中心，所以其作用首先體現(xiàn)在集團(tuán)資金的集約化管理，提高資金的整體效率。同時(shí)，資金集中管理機(jī)構(gòu)運(yùn)用結(jié)算業(yè)務(wù)功能，可以加速集團(tuán)的資金流轉(zhuǎn)，提高資金使用效率和降低企業(yè)的財(cái)務(wù)成本；運(yùn)用信貸業(yè)務(wù)功能，內(nèi)調(diào)資金余缺，外促產(chǎn)品銷售；運(yùn)用投資銀行功能，提供個(gè)性化服務(wù)，支持企業(yè)擴(kuò)張發(fā)展。11 / 18（一）強(qiáng)化集團(tuán)資本經(jīng)營(yíng)意識(shí)，調(diào)劑集團(tuán)資金。資金集中管理機(jī)構(gòu)通過協(xié)助集團(tuán)資金的回籠和資金的調(diào)度，使集團(tuán)從更高層次參與下屬企業(yè)的管理，強(qiáng)化了資本經(jīng)營(yíng)，提高了下屬企業(yè)對(duì)資金時(shí)間價(jià)值和成本的認(rèn)識(shí)，促進(jìn)各單位注意經(jīng)濟(jì)核算，合理有效地運(yùn)用資金。下屬企業(yè)從集團(tuán)的資本經(jīng)營(yíng)中獲益匪淺，并加強(qiáng)了與集團(tuán)公司其他成員企業(yè)的聯(lián)系，發(fā)揮了整體優(yōu)勢(shì)。（二）內(nèi)部監(jiān)控　　企業(yè)集團(tuán)一般分支企業(yè)眾多，組織層次復(fù)雜，管理鏈條長(zhǎng)，如何有效地監(jiān)控集團(tuán)內(nèi)各級(jí)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)運(yùn)作，尤其是資金運(yùn)作，確保其經(jīng)營(yíng)行為規(guī)范、安全和高效，是眾多集團(tuán)企業(yè)力圖解決但又很難解決好的問題。建立資金集中管理機(jī)構(gòu)，使集團(tuán)內(nèi)各企業(yè)的資金收付都通過該機(jī)構(gòu)辦理，集團(tuán)對(duì)各企業(yè)進(jìn)出資金的合理性、安全性和效益性進(jìn)行審查，對(duì)資