【文章內(nèi)容簡介】 小企業(yè)作為特定的輔導(dǎo)對象，對他們進行綜合輔導(dǎo)及融資協(xié)助。 4） 其他融資輔導(dǎo)機構(gòu)。主要包括基金管理部門。各信托投資公司及票券金融公司，分別為中小企業(yè)提供長期性貸款，辦理 融資業(yè)務(wù)及商業(yè)本票的發(fā)行、承銷和貼現(xiàn)業(yè)務(wù)。此外，其他非專業(yè)銀行 、 各地區(qū)的信用合作社也對中小企業(yè)開展融資服務(wù)。從 1989 年 6 月開始，臺灣有關(guān)部門的開發(fā)基金還配合 7 家省屬行庫先后辦理了數(shù)期 “ 輔導(dǎo)中小企業(yè)升級貸款 ” ，對協(xié)助中小企業(yè)融資起了積極的作用。 我國 香港 地區(qū) 中小企業(yè)的金融支持 1） 制定中小型企業(yè)特別信貸計劃 。 該計劃 于 1998 年 8 月開始實施，主要是為了解決不少中小型企業(yè)因經(jīng)濟危機而導(dǎo)致的信貸緊縮。政府作為貸款擔(dān)保人，幫助企業(yè)向參與該計劃的銀行及財務(wù)機構(gòu)取得貸款。政府對該計劃的承擔(dān)額達 50 億港幣，并且把貸款機構(gòu)和政府的風(fēng)險承擔(dān)比例由原來的 5:5 修改為 3:7，把擔(dān)保期由原來的 1 年延長至 2 年，從而使中小企業(yè)比以往更容易申請和獲得貸款。 唐小菊 重 慶市中小企業(yè)融資機遇、問題與對策分析 第 4 頁 共 13 頁 2） 推出無抵押融資安排 。 香港出口信用保險局在 2022 年 5 月推出無抵押融資安排，使中小型出口企業(yè)更容易獲得出口信貸資金。香港出口信用保險局的保戶可以憑該局開出的保單，向規(guī)定的銀行取得出口融資。這 一安排可以幫助中小型企業(yè)在無須提供其他貸款抵押物的情況下取得出口信貸，以解決中小型出口商的資金周轉(zhuǎn)困難。 3） 政府科技資助計劃 。 工業(yè)署推行多項資助計劃，協(xié)助中小型企業(yè)開發(fā)新創(chuàng)意和拓展科技業(yè)務(wù)。有關(guān)資助計劃的內(nèi)容包括： 小型企業(yè)研究資助計劃。這是一項“概念資助”計劃，用以協(xié)助小型企業(yè)開發(fā)創(chuàng)新意念和拓展科技業(yè)務(wù)。申請該項資助計劃的公司可以就每個獲選項目得到不超過港幣 200 萬元的資助。 若項目完成后能吸引投資或獲取收益，有關(guān)資助款項將會從該公司收回；應(yīng)用研究基金。這 是一項創(chuàng)業(yè)基金，用以資助高科技企業(yè)進行有商業(yè)潛力的科 技項目開發(fā)； 專利申請資助計劃。該計劃用以協(xié)助本地公司和個人為其發(fā)明的專利申請注冊，最高資助額為港幣 10萬元或?qū)＠暾堎M用總額的 90%。 對有關(guān)國家和地區(qū)中小企業(yè) 金融支持狀況分析的啟示 通過對有關(guān)國家和地區(qū)支持中小企業(yè)發(fā)展的金融制度和政策進行比較分析，我們可以得到以下 幾點啟示： 1)各國 政府都很重視支持中小企業(yè)的發(fā)展 。在中小企業(yè)融資方面，各國政府都有其相應(yīng)的金融支持。 發(fā)達國家的成功經(jīng)驗表明，金融支持是解決中小企業(yè)融資問題、促進中小企業(yè)持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展的有效辦法。 由于我國是發(fā)展中國家，政府在對中小企業(yè)的 金融支持上受到 自身政府預(yù)算，經(jīng)濟體制和發(fā)展模式的制約，因此，應(yīng)該從我國的國情出發(fā)來支持中小企業(yè)的發(fā)展。我國政府財力有限，應(yīng)該更多地提高相關(guān)的優(yōu)惠政策來支持中小企業(yè)的發(fā)展。例如，可以讓政府采購優(yōu)先考慮中小企業(yè)； 對中小企業(yè)提供更多的減免稅服務(wù)等。 2)香港銀行的滲透率很高，大多設(shè)有中小企業(yè)貸款部門，特區(qū)政府也為其他中小企業(yè)提供不同要求的融資方便。我國內(nèi)地的 商業(yè)銀行對中小企業(yè)的貸款不太積極，這是不爭的事實。 2022 年，中國銀監(jiān)會發(fā)出《銀行開展小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)指導(dǎo)意見》，但并無約束性。有部分商業(yè)銀行設(shè)有中小企業(yè)貸款部 門，如中國工商銀行、光大銀行，但未必切合中小企業(yè)的靈活需求，包括抵押品的煩瑣評估手續(xù)及時間上的耽誤，都令中小企業(yè)卻步 。因此，我國內(nèi)地可借鑒臺灣的經(jīng)驗，成立中小企業(yè)銀行來 專門輔助中小企業(yè)的各種財政需要 。 3)解決中小企業(yè)融資難的問題是一個系統(tǒng)的過程，需要相關(guān)部門的協(xié)調(diào)配合。從美國和日本對中小企業(yè)的金融支持中可以看出，他們都積極鼓勵中小企業(yè)上市融資，并 為其中小企業(yè)上市提供了專門的指導(dǎo)。我國也應(yīng)該加強中小企業(yè)上市方面的工作，推動中小企業(yè)上市進行直接融資。 4)中小企業(yè)的發(fā)展問題需要完整、協(xié)調(diào)的法律體系。通過中央、 地方和民間組成的組織機構(gòu)體系及培育與多元化的融資體系相配套的環(huán)境，借鑒發(fā)達國家的立法經(jīng)驗，我國應(yīng)該而且能夠制定和完善有關(guān)中小企業(yè)融資和發(fā)展的法律、法規(guī)體系。 5）我國應(yīng)破除市場融資的所有制歧視，為中小民營企業(yè)創(chuàng)造多渠道的項目融資、股權(quán)融資 與信貸融資渠道。 2 重慶中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀及存在的主要問題分析 2022 年，重慶市中小企業(yè)和個體工商戶創(chuàng)造的總收入，占全市 GDP 的半壁江山。但是資金2022 屆 國際經(jīng)濟與貿(mào)易專業(yè)畢業(yè)設(shè)計（論文） 第 5 頁 共 13 頁 不足仍然是制約重慶市中小企業(yè)發(fā)展的一個最主要的因素。 作為 西部龍頭 的重慶市，其中小企業(yè)融資難主要表現(xiàn)在以下幾個方面： 重慶中小企業(yè)融資難的自身 劣勢 中小企業(yè) 規(guī)模小、風(fēng)險高 重慶 市中小企業(yè)大多成立時間比較短，企業(yè)規(guī)模較小，沒有太多的固定資產(chǎn)，并且其財務(wù)管理和信用管理的觀念還比較落后 ，內(nèi)部規(guī)章制度不健全，隨意性較大，權(quán)力過于集中，使中小企業(yè)具有很大的不穩(wěn)定性 ，高風(fēng)險性 ；信息不透明，信用狀況較差，財務(wù)報表不規(guī)范使中小企業(yè)與大企業(yè)相比信息不對稱更為嚴(yán)重。同時中小企業(yè)普遍貸款數(shù)量少、頻次多，造成銀行放貸成本過高，更增加了融資的復(fù)雜性和高成本等，這些先天不足的事實使銀行變得“嫌貧愛富”。 民營、私營企業(yè)中大多為規(guī)模 以下企業(yè)， 融資更難。 大多數(shù)中小企業(yè)業(yè)績不佳 企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營水平是影響銀行對中小企業(yè)發(fā)放貸款的重要因素。但就 2022 年底重慶市企業(yè)調(diào)查隊對全市 283戶中小企業(yè)的相關(guān)調(diào)查顯示， 2022年重慶市中小企業(yè)資產(chǎn)利稅率 為 %，比浙江低 個百分點；人均利潤為 萬元，比浙江少近 1 萬元，中小企業(yè)總統(tǒng)盈利水平不太高。 直接融資 困難 在 以公開市場為主的 直接融資中，資金供給主體為了追求更高的收益，也敢于承擔(dān)較高的風(fēng)險，從這方面來看，直接融資更貼近 于變化大、風(fēng)險大的中小企業(yè) 。 但是要進入直接融資市場是需要滿足很苛刻的條件的，能夠進入這個市場的中小企業(yè)已經(jīng)發(fā)展得比較好，資 金需求也相應(yīng)較大，總的說來它們只占中小企業(yè)中較少的一部分，大多數(shù) 的中小企業(yè)是無緣 于公開市場 進行直接融資 的。 重慶市絕大部分的中小企業(yè)根本不具備直接融資的條件。 2022 年 中小企業(yè)間接融資占比高達98%，直接融資不足 2%。 目前重慶市的非公有制企業(yè)中只有力帆集團發(fā)行了 5000 萬元企業(yè)債券，中小企業(yè)中只有迪馬實業(yè)、華邦制藥通過證券市場實現(xiàn)了直接融資，其他絕大多數(shù)中小企業(yè)從來未實踐過。 并且重慶市中小企業(yè)對于企業(yè)進入 股票市場進行融資的概念還比較淡薄，不了解資本市場的發(fā)展情況，對于直接融資方式，例如進行產(chǎn)權(quán)、債權(quán)等融資 ，企業(yè)同樣不是很了解，重慶中小企業(yè)對直接融資方式的關(guān)注 還 比較少。 銀行貸款 較國有企業(yè)困難 銀行貸款是企業(yè)獲得外援融資的一個重要渠道，就重慶市中小企業(yè)來說，銀行依然是企業(yè)融資的主力。目前， 重慶市中小企業(yè)獲得銀行貸款多以房產(chǎn)、設(shè)備抵押擔(dān)保為主，但是重慶市 中小企業(yè)自身實力較弱 ，設(shè)備陳舊，可抵押資產(chǎn)越來越少，而且不少企業(yè)已經(jīng)將所能抵押的資產(chǎn)全部抵押，甚至有重復(fù)抵押的行為，抵押資產(chǎn)嚴(yán)重不足，以抵押方式 獲得銀行貸款越來越困難。 信貸集中是重慶市銀行信貸業(yè)務(wù)運行的一個突出特點，具體表現(xiàn)可以分為兩個方面，一方面是在銀行內(nèi)部管理上信貸授權(quán)日益集中和客戶授信日趨集中， 另一方面是在信貸資金投放上體現(xiàn)為貸款投入向重點行業(yè)、重點企業(yè)集中和向主城區(qū)集中。 與重慶大型國有企業(yè)相比，重慶中小企業(yè)特別是民營中小企業(yè) 要 在銀行獲得貸款很難。 2022 年重慶市金融機構(gòu)存款余額 4785 億元，增唐小菊 重 慶市中小企業(yè)融資機遇、問題與對策分析 第 6 頁 共 13 頁 長 %，金融機構(gòu)貸款余額 3779 億元，增長 %。但是，貸款向大企業(yè)、大項目集中的傾向仍然明顯， 重慶中小企業(yè)、高新技術(shù)項目爭取貸款 及農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展融資仍較困難。 民間融資 成本高 民間融資是重慶 微小企業(yè)最主要的外部融資渠道，資金主要來自向親友借款、一般社會關(guān)系借款和租賃典當(dāng)借款三種方式 ，方式比較單一 。 2022 年末，重慶市小企業(yè)貸款 14850 戶，占全部企業(yè)貸款戶數(shù)的 %，貸款余額 億元，占全市各項貸款總額的 %，可以看出，重慶小企業(yè)對資金的需求是相當(dāng)大的。 重慶民間借款的年利率一般在 10%－ 30%。由于總體規(guī)模小，民間借 貸 仍處于“賣方市場”，不能按需借款，企業(yè)在急需資金時利率更高。由于渠道不穩(wěn)定且成本較高， 民間融資目前對于 重慶 中小企業(yè)的支持有限。 政府 對經(jīng)濟的宏觀調(diào)控使 中小企業(yè)融資 更難 重慶 中小企業(yè)融資難，尤其在當(dāng)前國家宏觀調(diào)控、銀根緊縮的情況下更難。 2022 年 6 月 19日，財政部、稅務(wù)總局發(fā)布《關(guān)于調(diào)低部分商品出口退稅率的通知》稱 ， 7 月 1 日起，我國正式實行新出口退稅政策， 553 項 “ 高耗能、高污染、資源性 ” 產(chǎn)品的出口退稅被取消， 2268 項容易引起貿(mào)易摩擦的商品的出口退稅率將進一步降低，不設(shè)過渡期 。 8 月 27 日，國家質(zhì)檢總局局長李長江表示，全國范圍內(nèi)產(chǎn)品質(zhì)量和食品安全專項整治活動已開始，國務(wù)院已成立了由 16 個部門負責(zé)人組成的產(chǎn)品質(zhì)量和食品安全領(lǐng)導(dǎo)小組 。 9 月 6 日， 中央銀行 宣布，決定從 9 月 25 日起，上調(diào)存款類金融機構(gòu)人民幣存款準(zhǔn)備金率 個百分點，普通類金融機構(gòu)執(zhí)行存款準(zhǔn)備金率標(biāo)準(zhǔn)提高到 %。 9 月 14 日， 中央銀行 又宣布，決定自 9 月 15 日起，金融機構(gòu)一年期存、貸款基準(zhǔn)利率上調(diào) 個百分點，其他各檔次存貸款基準(zhǔn)利率也相應(yīng)調(diào)整。 面對頻出的政策，中小企業(yè)聽到的都是利空消息，降低出口退稅擠壓了 企業(yè) 的利潤空間， 質(zhì)量檢測的加強 讓 企業(yè) 的成本增加， 中央銀行 加息提準(zhǔn)備金